GÜNLÜK BÜLTEN 31 Ocak 2017 Salı PAY PİYASASI FX VİOP BONO/TAHVİL EMTİA Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir . GÜNLÜK BÜLTEN KAPANIŞ DEĞERLERİ BIST-100 USD/TRY EUR/USD ALTIN Türkiye Ticaret Açığı Aşağı yönlü hareketlerde 16/23 Ocak haftasındaki en düşük seviye olan 3.7229 destek noktası. Yükselişlerde 100 günlük ortalaması olan 1.0775/1.0802 seviyesinde direnç bulacaktır. TÜMÜNÜ GÖRÜNTÜLE 10:00 Yukarı yönlü hareketlerde 1220 seviyesi direnç noktasını oluşturuyor. 11:00 Yatay bir açılış bekliyoruz. Not indirimlerine rağmen bankaların desteğiyle ralli görülen endekste makro veriler volatilite yaratabilir. TCMB bugün yılın ilk Enflasyon Raporu’nu açıklayacak. Akbank 2016 yılsonu finansal sonuçlarını bugün açıklayacak. Bankanın 4Ç16 konsolide olmayan finansallarında 1,083 mln TL net kar açıklamasını bekliyoruz. Avrupa MB Draghi Konuşması 17:45 ABD Chicago PMı Garanti Bankası 2016 yılsonu finansal sonuçlarını bugün açıklayacak. Bankanın konsolide olmayan finansallarında 1,046 mln TL net kar açıklamasını bekliyoruz. MODEL PORTFÖY GÖRÜNTÜLE Hisse Portföydeki Ağırlık HALKB 10% TCELL 10% ANHYT 10% GARAN 10% TATGD 10% TAVHL 10% GUSGR 10% NAKİT 30% Turkcell Yönetim Kurulu (YK) hisse ve şirket tahvili geri alım programının 150 milyon TL olan sınırını 300 milyon TL’ye çıkardı. BIST-100 2.88% VİOP-30 2.87% USD/TRY -1.17% TAHVİL 10Y -0.16 ALTIN 0.46% 86,238 106,650 3.8324 11.20% 1,196.23
17
Embed
31 Ocak 2017 Salı 1-Ana sayfa - denizyatirim.com · 31 Ocak 2017 Salı PAY PİYASASI VİOP ... Ekonomi Haberleri TÜİK, bugün Aralık ayı d ... Aralık ayı sonuçlarında özel
This document is posted to help you gain knowledge. Please leave a comment to let me know what you think about it! Share it to your friends and learn new things together.
Transcript
GÜNLÜK BÜLTEN
31 Ocak 2017 Salı
PAY PİYASASI FX VİOP BONO/TAHVİL EMTİA
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
KAPANIŞ DEĞERLERİ
BIST-100
USD/TRY
EUR/USD
ALTIN
Türkiye Ticaret Açığı
Aşağı yönlü hareketlerde 16/23 Ocak haftasındaki en düşük seviye olan 3.7229 destek noktası.
Yükselişlerde 100 günlük ortalaması olan 1.0775/1.0802 seviyesinde direnç bulacaktır.
TÜMÜNÜ GÖRÜNTÜLE
1-Ana sayfa
10:00
Yukarı yönlü hareketlerde 1220 seviyesi direnç noktasını oluşturuyor.
11:00
Yatay bir açılış bekliyoruz. Not indirimlerine rağmen bankaların desteğiyle ralli görülen endekste makro veriler volatilite yaratabilir.
TCMB bugün yılın ilk Enflasyon Raporu’nu açıklayacak.
Akbank 2016 yılsonu finansal sonuçlarını bugün açıklayacak. Bankanın 4Ç16 konsolide olmayan finansallarında 1,083 mln TL net kar açıklamasını bekliyoruz.
Avrupa MB Draghi Konuşması
17:45 ABD Chicago PMı
Garanti Bankası 2016 yılsonu finansal sonuçlarını bugün açıklayacak. Bankanın konsolide olmayan finansallarında 1,046 mln TL net kar açıklamasını bekliyoruz.
MODEL PORTFÖY GÖRÜNTÜLE
Hisse Portföydeki AğırlıkHALKB 10%
TCELL 10%
ANHYT 10%
GARAN 10%
TATGD 10%
TAVHL 10%
GUSGR 10%
NAKİT 30%
Turkcell Yönetim Kurulu (YK) hisse ve şirket tahvili geri alım programının 150 milyon TL olan sınırını 300 milyon TL’ye çıkardı.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
Piyasa Yorumu
Dünkü rallinin ardından yatay bir açılış bekliyoruz. Kredi derecelendirme
kuruluşlarının not indirimine rağmen bankacılık hisselerinde güçlenme görüldü ve
BIST-100 endeksinin 10 aylık işlem bandını kırmasına yardımcı oldu. TL’deki
toparlanma ve tahvillerdeki düşüş de hisselerin yukarı yönlü hareketine yardımcı
oldu. Ticaret dengesi ve enflasyon raporu ile birlikte ay sonu pozisyon alımlarıyla
gün içinde volatilite olabilir ve teknik olarak aşırı alım gözüken hisselerde kar
satışları görülebilir. BIST-100’de işlem bandının önümüzdeki ay 84.000-89.000
aralığında olmasını bekliyoruz.
Güne Bakış
ABD Ticaret Bakanlığı verilerine göre Aralık'ta kişisel gelirler %0.3 ile beklentinin
altında artarken, Kasım'da %0.2 artan harcamalar %0.5 arttı. Beklenti kişisel
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
Ekonomi Haberleri
TÜİK, bugün Aralık ayı dış ticaret dengesi verisini açıklayacak. Gümrük ve Ticaret Bakanlığı’nın ay başında açıkladığı verilere
göre Kasım ayında dış ticaret açığının $5.6 mlr olması bekleniyor. Gümrük ve Ticaret Bakanlığı’na göre ihracat geçtiğimiz yıla
göre %9.3 büyüyerek Aralık ayında $12.8 mlr’a ulaşırken, ithalat ise %2.2 artarak $18.4 mlr’a ulaştı. Verinin ilk açıklanan
rakamlarla uyumlu bir şekilde gelmesi durumunda 12 aylık ticaret açığının Aralık ayında hafif düşüş göstererek önceki aya göre
$56.6 mlr seviyesinden $56.0 mlr’a gelmesi bekleniyor. (TUIK, Deniz Yatırım Araştırma)
TÜİK, bugün Kasım ayı yabancı turist girişi verisini açıklayacak. Giriş yapan turist verilerinde son yıllarda küresel finansal
şartlardaki zayıflama, Rusya’yla bozulan ilişkiler ve büyük şehirlerdeki terörist saldırılar nedeniyle Temmuz ayı hariç geçtiğimiz
yılının Nisan ayından beri yıllık bazda düşüş yaşanıyor. Kasım ayında da turist girişlerinde %24.1’lik bir düşüş yaşanmıştı. Eylül
ayındaki turist girişlerinde görülmeye başlanan hafif toparlanmanın Aralık ayında da devam edip etmeyeceğini takip edeceğiz.
(TUIK, Deniz Yatırım Araştırma)
Hazine, bugün gelecek üç aylık borçlanma programını açıklayacak. Önceki açıklanan üç aylık programa göre, Hazine’nin Şubat
ayında TRY5.7 mlr değerinde itfası bulunuyor. Hazine, aylık itfasını kapatmak için ay içerisinde 4 ihale düzenlemesi bekleniyor.
Hazine, %100’e yakın bir borç çevirme rasyosu yakalamayı hedefliyor. (Hazine, Deniz Yatırım Araştırma)
Şirket Haberleri
Akbank 2016 yılsonu finansal sonuçlarını bugün açıklayacak. Bankanın 4Ç16 konsolide olmayan finansallarında 1,083 milyon
TL net kar açıklamasını bekliyoruz. Piyasa beklentisi de 1,086 milyon TL düzeyinde bulunmaktadır. Kontrollü maliyet artışının
ve sermaye piyasası işlem karlarındaki artışın son çeyrekte artmasını beklediğimiz provizyon giderlerini dengelemesini
bekliyoruz. Akbank bugün 18:30’da sonuçlarını değerlendireceği bir telekonferans düzenleyecektir.
Garanti Bankası 2016 yılsonu finansal sonuçlarını bugün açıklayacak. Bankanın konsolide olmayan finansallarında 1,106
milyon TL’lik piyasa beklentisinin hafif altında 1,046 milyon TL net kar açıklamasını bekliyoruz. Son çeyrek sonuçlarında
sezonsal artış gösteren faaliyet giderlerinin ve üçüncü çeyreğe kıyasla daha iyi olmasını beklediğimiz aktif kalitesinin ön plana
çıkabileceğini düşünüyoruz. Garanti Bankası bugün 18:30’da sonuçlarını değerlendireceği bir telekonferans düzenleyecektir.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
Şirket Haberleri
Bankacılık sektörünün Aralık ayı kar rakamı 2,486 milyon TL özsermaye karlılığı ise %10.0 olarak açıklandı. Yılın son
çeyreğinde kar artışı geçen yıla göre %18 oranında artarken geçen yılın aynı dönemine göre ise %13 oranında daralmıştır.
2016 tüm yıl karı ise %44 artışla 37.5 milyar TL olarak gerçekleşirken özsermaye karlılığı da %13.3 olmuştur. Aralık ayında
gerek karşılık giderleri gerekse de faaliyet giderlerindeki artış beklentilerimize paralel olarak gerçekleşirken kred/mevduat
makası beklentilerimize göre daha iyi gerçekleşti. Takipteki kredi oranı %3.24 seviyesinde bir önceki aya göre yatay kalırken
bankalar, özellikle de kamu bankalarının, ihtiyatlı olmak adına karşılık oranlarını yükselttiğini gördük. Sermaye yeterlilik
oranları ise TL’deki değer kaybına bağlı olarak 50 baz puan kadar azalışla %15.6 oranında gerçekleşmiştir. Aralık ayı
sonuçlarında özel sektör bankalarının kar artışının kamu bankalarına göre kısmen daha iyi olduğunu ve bu nedenle de kısa
dönemde hisse performanslarının kısmen daha iyi olabileceğini düşünüyoruz.
Anadolu Hayat ve Emeklilik 2016 yılı finansallarında 190 milyon TL net kar açıkladı. Şirketin 4Ç16 kar rakamı ise 60 milyon TL
düzeyinde gerçekleşti. Şirketin 2016 yılı karını geöen yıla göre %31 oranında 4Ç16 karını ise geçen yılın aynı dönemine göre ise
iki katından fazla artırdığını görüyoruz. Bireysel emeklilik tarafındaki sınırlı katkıya rağmen hayat sigortasının son çeyrekte
önemli bir katkı sağladığını görüyoruz. Bunun yanısıra faizlerdeki artış da son dönem karına olumlu yönde katkı sağlamıştır. %5
düzeyinde bir temettü verimliliği hesap ettiğimiz Anadolu Hayat ve Emeklilik hisseleri için AL olan önerimizi ve 6.67 TL olan
hedef fiyatımızı sürdürüyoruz.
PAY PİYASASI
GÜNLÜK BÜLTEN
2-PAY PİYASASI
Aylık Değişim Aylık Ortalama Değişim Ocak-Aralık Değişim
Ara 15 Kas 16 Ara 16 a/a y/y 4Ç15 3Ç16 4Ç16 ç/ç y/y 2015 2016 y/y
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
Şirket Haberleri
Turkcell Yönetim Kurulu (YK) hisse ve şirket tahvili geri alım programının 150 milyon TL olan sınırını 300 milyon TL’ye
çıkardı. Kararın hisse üzerinde olumlu etki yaratmasını bekliyoruz. Ayrıca 2017 genel kurulunun toplanma tarihi 30 Mart
olarak belirlendi. Biz baz senaryomuzda YK’nın 2016 karından %50 gibi bir dağıtım önermesini bekliyoruz. Ancak bu önerinin
ortaklar arasında devam eden anlaşmazlıklar nedeniyle genel kurulda onaylanmasını düşük ihtimal olarak değerlendiriyoruz.
(KAP)
Doğuş Otomotiv hali hazırda showroom olarak kullandığı ve kiracısı bulunduğu Esenyurt’taki 37.4bin m2’lik gayrimenkulü
Doğuş Holding’den 186.5 mln TL’ye nakit olarak satın aldığını açıkladı. Şirket’in 3Ç16 sonu itibariyle bilançosunda 61 mln TL
nakit bulunduğunu ve bunun bir kısmının 4Ç16 içinde hisse geri alım programı dahilinde kullanıldığını düşündüğümüzde,
Esenyurt gayrimenkulünün satın alınması için borç kullanıldığını düşünüyoruz. Bunun da zaten yüksek olduğunu
hesapladığımız borçluluk oranını (2016T net borç/FAVÖK 6.3) düşündüğümüzde, satın alma haberini hafif olumsuz olarak
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
BİST – 100 ENDEKS TEKNİK ANALİZ
• X100 dün sabahtan 83,650 açıldıktan sonra 85,000den yatay yatay direnci geçti ve gün sonunda +2,88% değişimle 86,250 noktasında kapandı; X100 endeksinde hacim 6m seviyesini geçti.
• XBANK 136,000de açıldıktan sonra 140,000 eşiği ve 141,500 zirvesi aşıldı; gün sonunda 143,500 noktasında 5,30% yükselişle kapanış gerçekleşti.
• X100 destekleri 85,000 ve 84,250 ve 83,000 ; dirençleri ise 86,500 ve 87,250-87,500 bandı olarak görüyoruz.
• Grafikteki parabolik yükseliş eğilimi + aşırı alımlardaki RSI nedeniyle bugünden itibaren gün içi kar satışları ve artan volatilite bekliyoruz.
• Bu sabah 85,750 -86,500 bandında işlem aktivitesi olacağını düşünüyoruz.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
• ŞUBAT dün 103,000 seviyesinde açıldıktan sonra 105,000 direnci geçildi ve gün sonunda gelen kısa sıkıştırma alımlarıyla 106,750ye kadar yükselip 2,85% değişimle 106,650de kapandı.
• İşlem hacmi çok yüksekti ve TPS değişimi +10,000 olarak gerçekleşti ve çoğunlukla UZUN girişler devam etti.
• ŞUBAT destekleri 105,875 ve 105,000 ; dirençleri 106,750 ve 107,500 olarak görüyoruz.
• Aşırı alım seviyesindeki nedeniyle UZUN pozisyonlarda kar realizasyonu tavsiye ediyoruz ve 108,000 üzerinde stoplu 107,500de KISA deneyebilirsiniz.
• Bu sabah yatay açılış ve 106,225 – 107,500 bandında işlem gerçekleşmesini bekliyoruz.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
VİOP - VADELİ & OPSİYON
• 29/12 vade Bankalar Deep OTM Call Satış fiyatlamalar
• Piyasanin ve bankalarin yakin zamandaki guclu performansini firsat bilerek uzun vadeli pozisyon almak isteyen yatirimcilarimiz icin;
• Bu bankalarda long olan, 29/12 vadede belirtilen kullanim seviyelerinden kar satisi yapmayi mantikli bulan veya bankalarda bulunduklari seviyeleri göz önüne alarak yaklasik 15% yukari seviyelerden short olabilme riskini de alarak call satmak isteyen müşterilerinizle paylaşabilirsiniz. Fiyat bu parametrelerle geçerlidir.
• (*) Bu işlemlerden AKBNK 1c karşılığı yapmak için yaklaşık 140TRY’lik bir teminat gerekmektedir
• (*) Bu işlemlerden GARAN 1c karşılığı yapmak için yaklaşık 132TRY’lik bir teminat gerekmektedir
• (*) Bu işlemlerden HALKB 1c karşılığı yapmak için yaklaşık 209TRY’lik bir teminat gerekmektedir
• (*) Bu işlemlerden ISCTR 1c karşılığı yapmak için yaklaşık 94TRY’lik bir teminat gerekmektedir
• (*) Bu işlemlerden VAKBN 1c karşılığı yapmak için yaklaşık 68TRY’lik bir teminat gerekmektedir
• (*) Bu işlemlerden YKBNK 1c karşılığı yapmak için yaklaşık 58TRY’lik bir teminat gerekmektedir
• Not: Opsiyon satmak ,herhangi bir dayanak varlık üzerinde yönsel pozisyon almak anlamına geldiği için riski yüksek , getirisi limitli bir yöntemdir. Farklı risk / getiri beklentileri için bizimle temasa geçebilirsiniz.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
BONO / TAHVİL
On yıllık gösterge tahvil dün %11,06 seviyesine geriledi ve 5-22-50 günlük ortalamalarının altına geldi. Grafikte Kasım 2016 dan bu yana süren koridorun alt çizgisi %11 direnç ve 5-22 günlük ortalama %11,20-%11,30’u destek olarak görüyoruz. Enflasyon raporu ve gelecek aylarda %10’u geçmesi beklenen TÜFE nedeniyle %11 direnci hemen kırılmayabilir ve koridor devam edebilir.
İki yıllık gösterge 11 Temmuz 2018 itfalı tahvilin, aynı gün valörlü ortalama bileşik faizi % 11,28 olarak gerçekleşirken 11 Şubat 2026 itfalı on yıllık gösterge tahvil ise ortalama % 11,18 bileşikten işlem gördü. BİST Tahvil ve Bono Piyasası’ndaki günlük işlem hacmi 1,4 milyar TL oldu. Repo ters repo işlem hacmi 8,2 milyar TL olurken Bankalararası repo pazarı işlem hacmi 33,9 milyar TL ve Takasbank Borsa Para piyasası 1 günlük vadede işlem hacmi 1,4 milyar TL olarak gerçekleşti. Ülke risk primini gösteren 5 yıllık CDS ise 267,8 seviyesinde bulunuyor.
Merkez Bankası döviz satım ve haftalık repo ihalesi açmadı. TCMB 1 milyar dolar tutarında bir hafta vadeli depo karşılığı döviz depo ihalesi açtı. İhaleye 0,9 milyar dolar teklif gelirken TL faiz oranı % 11 dolar faizi ise % 0,75 olarak belirlendi.
İhale Tarihi İtfa Tarihi Türü Vade Ortalama Fiyat
Ortalama Bileşik Faiz
Net Satış Miktarı
02.01.2017 11.07.2018 6 ayda bir sabit kupon
2 yıl /Yeniden ihraç
101.512 10.93% 2633.6
02.01.2017 20.04.2022 6 ayda bir değişken kupon
5 yıl / Yeniden ihraç
97.512 4.87%
dönemsel 1555.9
03.01.2017 22.09.2021 6 ayda bir sabit kupon
5 yıl / Yeniden ihraç
95.091 11.56% 2457.6
03.01.2017 11.02.2026 6 ayda bir sabit kupon
9 yıl / Yeniden ihraç
99.645 11.67% 2451.2
10.01.2017 14.01.2026 6 ayda bir TÜFE end. kupon
9 yıl / Yeniden ihraç
107.355 2.8%
dönemsel 2048.4
17.01.2017 13.12.2017 Hazine Bonosu 11 Ay / İlk ihraç 91.016 10.98% 844.9
Menkul Kupon Faiz
Türü (USD) Vade Faizi % % Fiyat Süre (Yıl)
Eurobond 23.03.2023 3.25% 5.44% 88.702 5.51
Eurobond 30.05.2040 6.75% 6.70% 100.569 11.98
Eurobond 16.04.2043 4.88% 6.44% 80.297 13.54
27.01.2017 30.01.2017 Günlük 30.01.2017 30.01.2017
Gösterge Vade Kapanış Kapanış Değişim Ağırlıklı Ort. Hacim
TRT110718T18 2 Yıl 11.37% 11.21% -1.41% 11.28% 92,100,000
TRT220921T18 5 Yıl 11.37% 11.17% -1.76% 11.26% 59,900,000
TRT110226T13 10 Yıl 11.28% 11.08% -1.77% 11.18% 79,800,000
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
EURUSD
• Ekonomik veri bakımından bugün Almanya’da işsizlik oranı, Euro bölgesi enflasyon ve büyüme verileri ön plana
çıkarken, ABD cephesine Tüketici Güveni verisi takip edilecek. Açıklanacak veriler parite üzerinde hareketlilik
yaratabilir.
• Teknik olarak bakıldığında 50 günlük ortalamasını oluşturan 1.0583 seviyesinin destek oluşturmayı sürdürdüğü
parite için stokastik aşırı alım bölgesinde seyrederek aşağı yönlü hareketlerin görülebileceğine işaret ediyor.
• Yükselişlerin geçtiğimiz hafta görülen en yüksek seviye ile 100 günlük ortalamasının oluşturduğu 1.0775/1.0802
bölgesinde bir kez daha direnç bulacağını düşünüyoruz. Yükselişlerin devamı adına bu seviyenin üzerinde
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
FOREX USDTRY
• Fitch ve S&P’nin Türkiye’nin kredi notuna ve görünümüne ilişkin kararlarına rağmen TL dolar karşısında haftanın ilk iş
gününde değer kazandı. Diğer yandan dün açıklanan ekonomik güven endeksi Ocak ayında 89.2’den 85.7’e geriledi.
• ABD tarafında açıklanan kişisel gelir ve gider verilerinde artış görülürken bekleyen konut satışları verisi de
beklentilerin üzerinde gerçekleşti.
• Bugün Türkiye’de Aralık ayı dış ticaret dengesi ve yabancı turist girişi verilerinin yanı sıra ABD tarafında ise tüketici
güveni verileri izlenecek.
• Teknik olarak bakıldığında dünü 3.8000 seviyesinin altında kapatarak aşağı yönlü görünümünü kuvvetlendiren parite
için teknik göstergeler aşırı satım bölgesinde yer alarak satış baskısının yerini yukarı yönlü hareketlere bırakabileceğine
işaret ediyor.
• Aşağı yönlü hareketlerde 16/23 Ocak haftasında görülen en düşük seviye olan 3.7229 destek olarak önemini korurken,
yukarı yönlü hareketlerde ise 3.8100 seviyesi 3.8500 öncesindeki direnç noktası olarak karşımıza çıkıyor.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
EMTIA EURTRY
FX
• Geçtiğimiz haftaki yükselişler ile teknik açıdan aşırı alıma gelen EURTRY’de dün sert tepki hareketi dikkat çekti.
• Satış baskısının devamı durumunda 24 Ocak’ta gördüğü en düşük seviye olan 4.0120 seviyesi en yakın destek noktası
olarak önemini koruyor. Bu seviyenin altında yapacağı kapanışlar 16 Ocak’ta gördüğü en düşük seviye olan 3.9545
seviyesine doğru satış baskısını gündeme getirebilir.
• Yukarı yönlü hareketlerin görülmesi durumunda ise yine 24 Ocak’ta görülen en yüksek seviye olan 4.1115 seviyesi
geçtiğimiz haftanın zirvesi olan 4.1713 öncesinden en yakın direnç noktasını oluşturuyor.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
FOREX XAUUSD
• ABD tarafında kişisel gelir ve harcamalarda artış görülürken bekleyen konut satışlarının beklentilerin üzerine çıkması
sonrasında Amerikan ekonomisine yönelik pozitif veri akışı devam etti.
• Sabah saatlerinde Japonya’da BOJ politika değişikliğine gitmezken karar sonrasında gelen alımlar ile birlikte altında
yükseliş eğilimi devam ediyor.
• Teknik olarak 50 günlük ortalamasını oluşturan 1175 seviyesinin destek oluşturmayı sürdürüyor olması altındaki
toparlanmanın devam etmesi altın adına olumlu olarak değerlendirilebilir.
• Yukarı yönlü hareketlerde geçtiğimiz hafta görülen en yüksek seviye olan 1220, 100 günlük ortalamasını oluşturan
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
ENDÜSTRİYEL METALLER (LME) Piyasa Göstergeleri Kapanış Yüksek Düşük C/B* Stoklar Stok Değ
Alüminyum 1,810.5 1,827 1,801 5c 2,273,750 -4,475 Bakır 5,877 5,912 5,785 15.5c 262,150 -1,625 Kurşun 2,295 2,364 2,277 17.75b 190,575 -2,200 Nikel 9,540 9,745 9,505 57.5c 381,006 -708 Kalay 19,725 19,920 19,635 43c 5,805 355 Çinko 2,774.5 2,791 2,758.5 6.75c 398,025 -2,900 *Contango ve Backwardation, Spot(cash) piyasa fiyatı ile 3 aylık vadeli piyasa fiyatı arasındaki farkı gösterir. Kapanışlar LME 2. Ring resmi fiyatlarıdır.
GÜNLÜK BÜLTEN
EMTIA
Önceki Gün Kapanış
Yüksek Düşük 3 Aylık Frw (%) 12 Aylık Frw (%)
Altın 1,191.1 1,201.3 1,190.0 1.02 1.32
Gümüş 17.136 17.295 17.080 1.20 1.42
Platin 983.3 993.2 978.2 1.10 1.37
Paladyum 738.60 741.75 726.10 0.35 0.72
DEĞERLİ METALLER (Londra Fixing)
HURDA ÇELİK & İNŞAAT DEMİRİ FİYATLARI (LME)
Hurda Çelik Alış Satış İnşaat Demiri Alış Satış
Ocak 2017 274 278 Ocak 2017 417 423 Şubat 2017 229.5 235 Şubat 2017 397 403 Mart 2017 236.5 242 Mart 2017 397 403
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
GÜNLÜK BÜLTEN
EMTIA HABERLER
*** Araştırma şirkeri Harbor Intelligence Çin’in
kapasiteyi azaltmaması durumunda ilk çeyrekte
alüminyum üretiminin zirveye ulaşabileceğini söyledi.
Şirket 2017 Çin’in üretimdeki payının %57 olmasını
tahmin ediyor.
*** Endonezya’nın Papua Bölgesi, Freeport’un $376
milyarlık vergi ve cezadan kaynaklanan ödemesini bir an
önce yerine getirmesini istedi.
*** Japonya, Dünya Ticaret Örgütü’nün Çin’in
alüminyum üretimi üzerine konsültasyonuna katılmak
istediğini açıkladı.
PİYASA YORUMU
Çin’in yeni yıl nedeniyle 3 Şubata kadar tatil olmasının
etkisiyle düşük işlem hacmi görülen LME’de bakır ve
alüminyumdaki gerileme dolardaki değer kaybından dolayı
sınırlı kaldı.
●Bakır, 5,930’dan geri çekilen fiyatlar 5,650 desteğinde
tutunabildi. 5,930 bu sefer kırılabilirse 6,050’deki bir önceki
zirvesine doğru yükseliş devam edebilir. 5,850 desteği
kırılırsa sonraki destek 5,750’de bulunuyor.
●Nikel, hızlı gerilemeye rağmen fiyatların destek bulmakta
zorlandığı görülüyor. 9,650 aşağı geçilirse düşüş 9,300’lere
kadar devam edebilir. 10,200 ise yükselişlerde direnç
olabilir.
●Alüminyum, 1,670’ten başlayan yükselişte, 1,770’teki
düşüş trendi direncini kıran fiyatların 1,900 üzerine gitmesi
olası görünüyor. 1,800 üzerinde kaldığı sürece yükselişin
devamı beklenebilir.
●Kurşun, 1,960’tan toparlanan fiyatların önünde 2,390’da
direnç bulunuyor. 2,320 ise destek konumuna geldi. 2,390’ı
geçerse bir önceki zirve olan 2,570’e doğru yükseliş devam
edebilir.
●Çinko, 2,525-2,650 arası sıkışan fiyatların üst bandı yukarı
kırması bir önceki zirve olan 2,850’nin test edilmesine neden
olabilir. 2,700 ise şu aşamada destek konumuna geldi.
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye
özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
Deniz Yatırım Menkul Kıymetler A.Ş. Büyükdere Cad. No: 141 Kat: 9 34394 Esentepe, İstanbul, TÜRKİYE Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye
özel sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Bu tavsiyeler mali durumunuz ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir .
EKONOMİK TAKVİM
Zaman Bölge Beklenti Önceki
31 Ocak 2017, Salı
09:30 JPY Japonya Merkez Bankas ı (BoJ) Bas ın Konferans ı
10:00 TRY Ticaret Açığı (Ara) -4,11B
11:00 EUR Avrupa Merkez Bankas ı (ECB) Başkanı Draghi 'nin Konuşmas ı
13:00 EUR Çekirdek Tüketici Fiyat Endeks i (TÜFE) (Yıl l ık) 0.90% 0.90%
13:00 EUR Tüketici Fiyat Endeks i (TÜFE) (Yıl l ık) (Oca) 1.50% 1.10%