This event is organised with the kind support of: ENHANCING BUSINESS AND INVESTMENT OPPORTUNITIES BETWEEN BRAZIL AND LUXEMBOURG SAO PAULO, OCTOBER 17,

This event is organised with the kind support of:

ENHANCING BUSINESS AND INVESTMENT OPPORTUNITIES BETWEEN BRAZIL AND LUXEMBOURGSAO PAULO, OCTOBER 17, 2012

KEYNOTE ADDRESS

H.E. Mr Luc FriedenMinister of Finance, Grand Duchy of Luxembourg

SETTING THE SCENE: BRAZIL MEETS LUXEMBOURG

Paulo OliveiraCEO, BRAIN

LUXEMBOURG: IDEAL PARTNER TO EXPAND THE INTERNATIONAL BUSINESS OF BRAZILIAN COMPANIES

Carlo Thelen

Member of the Managing Board, Luxembourg Chamber of Commerce

LUXEMBOURG, A GLOBAL HUB FOR FINANCIAL SERVICES

Fernand GrulmsCEO, Luxembourg for Finance

LUXEMBOURG, AN INTERNATIONAL REGULATED FUND CENTER: AN OVERVIEW OF UCITS AND OTHER VEHICLES

Moderator: Marc Saluzzi, Chairman, Assoication of the Luxembourg Fund Industry (ALFI)

Experts: Georges Bock, Managing Partner, KPMG Luxembourg Rafik Fischer, General Manager- Head of Global Investor Services, KBL European

Private Bankers Jon Griffin, Managing Director, JP Morgan Asset Management (Europe)

Denise Voss, Conducting Officer, Franklin Templeton InvestmentsJérôme Wigny, Partner, Elvinger, Hoss & PrussenRicardo C. Kaufmann, Executive Director, BTG Pactual

FUNDS PRODUCT/REGIME OVERVIEW

Dis

trib

uti

on

im

pac

t

Flexibility

UCITS

AIFMD

• Transferable securities only• Public distribution – EU

Passport• High level regulation

UCI Part II• All asset classes• Public distribution – no EU

passport• Medium level regulation

SICAR• Risk capital only • Qualifying investors only• Lower level of regulation

SIF (Specialized Investment Funds)• All asset classes• Qualifying investors only• Lower level of regulation• Diversification requirement

7

LUXEMBOURG FUNDS: THE VEHICLE OF CHOICE FOR CROSS-BORDER DISTRIBUTION

Source: Global Fund Distribution analysis December 31, 2011.

Luxembourg UCITS distribution market

Peru, 64%

Chile, 73%

Sweden, 71%Germany, 67% Switzerland, 70%

Bahrain, 76%

Singapore, 71%

South Korea, 100%

Japan, 61%

Taiwan, 75%Hong Kong, 73%

France, 70%

Luxembourg market share of

foreign cross-border

funds registered for sale

8

Source: Global Fund Distribution analysis December 31, 2011

CROSS-BORDER FUNDS:AN EU SUCCESS STORY

Number of cross-border funds and registrations

9

A FULL FLEDGED MARKET INFRASTRUCTURE…

… to support your international ambitions

Regulator CSSF

66 Custodians

144 Fund Administrators

Distributors

1. Private Banks

2. Life Insurance

3. Platforms

3 864 funds €2,300bn

13,000 jobs

Stock exchange

6.398 listed funds

Auditors/ lawyers

344 Management Companies

(including 3rd party ManCo)

PSF

324

10

LUXEMBOURG, INTERNATIONAL SERVICE PROVIDER FOR BRAZILIAN ENTREPRENEURS

Introduction: Carlo Thill, Vice Chairman, The Luxembourg Bankers‘ Asssociation

Moderator: Franciso da Cunha, Director, Deloitte Tax & Consulting

Experts: José Da Silva, Head of Latin American Markets, BGL BNP Paribas Guilherme Bezerril, Head of Latin American, SGG Jean-Philippe Leroy Managing Director, Bradesco Europa SA

Testimonial: Carlo Panunzi, Vice Chairman of the Board of ArcelorMittal Brasil

Luxembourg, international service provider for Brazilian entrepreneurs

Luxemburgo, provedor internacional de serviços para empresários brasileiros

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• Guilherme Bezerril, Chefe da equipe América Latina, SGG

• Jose Da Silva, Chefe da equipe de mercados da América Latina, BGL BNP Paribas

• Jean-Philippe Leroy, Diretor, Bradesco Europa SA

• Carlo Panunzi, Vice-Presidente do Conselho de Administração, ArcelorMittal Brasil

ESTABELECENDO UMA SEDE EM LUXEMBURGO – FUNCIONA!

Londres45 mins

Berlim1,5h

Paris2h Zurique

1h

Amsterdã350 km

Frankfurt30 mins

Praga1,5h

Viena1h

Bruxelas200 km

Milão1,5h

40% do valor adicionado na economia europeia está situado dentro de um raio de 500 km.

(70% dentro de 700km)

Madrid2h

Lisboa2h

15

16

Crescimento da economia brasileira

Luxemburgo exporta ao Brasil Uma prioridade para o Luxemburgo

Fonte de inspiração e força

Ambição de internacionalização por parte dos empresários brasileiros

Investimento nos serviços oferecidos por bancos privados luxemburgueses aos empresários brasileiros

Integração de culturas! – Multiculturalismo + prestação de serviços multilíngues

PORQUE O BRASIL É BOM PARA LUXEMBURGO

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Ponte para investimentos na Europa

Lugar seguro para os investidores

Fortes laços com o Brasil – 2o parceiro IED

Centro financeiro especializado em operações internacionais

Bolsa de valores especializada em títulos internacionais

Mercado europeu = 500 M de consumidores

Número crescente de empresas multinacionais com sede em Luxemburgo

Ambiente amigável para propriedade intelectual

PORQUE LUXEMBURGO É BOM PARA O BRASIL

Integração de culturas! – Multiculturalismo + prestação de serviços multilíngues

18

23%

14%

36%

17%

5% 5%

Eastern Europe (non-EU)

Asia & Asia-Pacific

Latin America

Middle East

Africa

United States of America

Importância crescente dos investimentos latino americanos no Luxemburgo …

Especializado em servir aos clientes mais sofisticados …

7%8%

9%

19%

8%8%

41%

DIVISÃO DE RIQUEZA (ATIVOS)

100,000 - 250,000 €

250,000 - 500,000 €

500,001 - 1,000,000 €

1,000,001 - 5,000,000 €

5,000,001 - 10,000,000 €

10,000,001 - 20,000,000 €

> 20,000,000 €

CRESCIMENTO DOS MERCADOS

PORQUE LUXEMBURGO É BOM PARA O BRASIL

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PLATAFORMA EMPRESARIAL

OFERTA DE SERVIÇOS A EMPRESÁRIOS E SUAS FAMÍLIAS

So

fist

icaç

ão d

o c

lien

te

Propriedade e crédito pessoalContas de depósito e poupançaCartões de crédito Oferta bancária diária

Consultoria Tributos / aposentadoriaConsultoria de gestão Pesquisa de mercadoCorretagem Pensão Gestão discricionária Apólice de seguroFundos de investimento Planejamento de bensProdutos estruturados

Fusões e aquisições Negócio de famíliaArte e bens colecionáveis Investimento imobiliárioFilantropia Private EquityMicro finanças / ISR / Financiamento islâmico

Planejamento de sucessão Tributos / aposentadoriaPlanejamento imobiliário Estruturação societária Gestão de caixa

Serviços bancários

diários

Serviços de investimento

Wealth Management

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Complexidade das soluções

Consultoria Tributos / aposentadoriaConsultoria de gestão Pesquisa de mercadoCorretagem Pensão Gestão discricionária Apólice de seguroFundos de investimento Planejamento de bensProdutos estruturados

Serviços de investimento

Fusões e aquisições Negócio de famíliaArte e bens colecionáveis Investimento imobiliárioFilantropia Private EquityMicro finanças / ISR / Financiamento islâmico

Planejamento de sucessão Tributos / aposentadoriaPlanejamento imobiliário Estruturação societária Gestão de caixa

Wealth Management

Propriedade e crédito pessoalContas de depósito e poupançaCartões de crédito Oferta bancária diária

Serviços bancários

diários

Gestão de caixa Financiamento do comércio Banca de Empresas Banco de Investimentos

SIFSOPARFI SICAR

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Excelente qualidade de

vida

Escolas internacion

ais

Capital mais segura do

mundo

Alta qualidade

do sistema de saúde

Diversidade de idiomas e mentalidade cosmopolita

CONCLUSÃO

22

THANK YOU!

WWW.LUXEMBOURGFORFINANCE.LU

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