TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN ......Rencana Transaksi dan bukan merupakan suatu transaksi yang terpisah dan berdiri sendiri. Berdasarkan POJK 17/2020, Rencana Transaksi diwajibkan

1

TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI KEPADAPEMEGANG SAHAM

PT PAN BROTHERS TBK.

TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI KEPADA PEMEGANG SAHAM INIDISAMPAIKAN OLEH PERSEROAN DALAM RANGKA MEMENUHI KETENTUAN PERATURANOTORITAS JASA KEUANGAN NOMOR 17/POJK.04/2020 TENTANG TRANSAKSI MATERIAL DANPERUBAHAN KEGIATAN USAHA ("POJK 17/2020").

DEWAN KOMISARIS DAN DIREKSI PERSEROAN MENYATAKAN BAHWA TRANSAKSIMERUPAKAN TRANSAKSI MATERIAL DENGAN NILAI TRANSAKSI LEBIH DARI 50% DARIEKUITAS PERSEROAN SEBAGAIMANA DIATUR DALAM PASAL 6 AYAT (1) HURUF (d) (1) POJK17/2020.

INFORMASI SEBAGAIMANA TERCANTUM DALAM TAMBAHAN INFORMASI ATASKETERBUKAAN INFORMASI INI PENTING UNTUK DIBACA DAN DIPERHATIKAN OLEHPEMEGANG SAHAM PERSEROAN.

JIKA ANDA MENGALAMI KESULITAN UNTUK MEMAHAMI INFORMASI SEBAGAIMANATERCANTUM DALAM TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI INISEBAIKNYA ANDA BERKONSULTASI DENGAN PENASIHAT HUKUM, AKUNTAN PUBLIK,PENASEHAT KEUANGAN ATAU PROFESIONAL LAINNYA.

DIREKSI DAN DEWAN KOMISARIS PERSEROAN, BAIK SECARA SENDIRI-SENDIRI MAUPUNBERSAMA-SAMA, BERTANGGUNG JAWAB SEPENUHNYA ATAS KEBENARAN DANKELENGKAPAN INFORMASI SEBAGAIMANA DIUNGKAPKAN DI DALAM TAMBAHANINFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI INI. DIREKSI DAN DEWAN KOMISARISPERSEROAN MENYATAKAN KELENGKAPAN INFORMASI SEBAGAIMANA DIUNGKAPKANDALAM TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI INI DAN SETELAHMELAKUKAN PENELITIAN SECARA SEKSAMA, MENEGASKAN BAHWA INFORMASI YANGDIMUAT DALAM TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI INI ADALAHBENAR DAN TIDAK ADA FAKTA PENTING MATERIAL DAN RELEVAN YANG TIDAKDIUNGKAPKAN ATAU DIHILANGKAN DALAM KETERBUKAAN INFORMASI INI SEHINGGAMENYEBABKAN INFORMASI YANG DIBERIKAN DALAM TAMBAHAN INFORMASI ATASKETERBUKAAN INFORMASI INI MENJADI TIDAK BENAR DAN/ATAU MENYESATKAN.

DIREKSI PERSEROAN MENYAMPAIKAN INFORMASI SEBAGAIMANA TERCANTUM DALAMTAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI INI DENGAN MAKSUD UNTUKMEMBERIKAN INFORMASI MAUPUN GAMBARAN YANG LEBIH LENGKAP KEPADA PARAPEMEGANG SAHAM PERSEROAN MENGENAI TRANSAKSI SEBAGAI BAGIAN DARI KEPATUHANPERSEROAN ATAS POJK 17/2020.

NOTES TIDAK DITAWARKAN ATAU DIJUAL DI INDONESIA ATAU KEPADA WARGA NEGARAINDONESIA ATAU KEPADA PENDUDUK INDONESIA ATAU INVESTOR INDONESIA DALAMBENTUK INSTITUSI MAUPUN BENTUK HUKUM LAINNYA, DALAM CARA YANG MERUPAKANPENAWARAN UMUM ATAUPUN PENAWARAN EFEK BERSIFAT UTANG YANG DILAKUKANTANPA PENAWARAN UMUM SEBAGAIMANA DIMAKSUD DALAM UNDANG-UNDANG NO. 8TAHUN 1995 TENTANG PASAR MODAL DAN SETIAP PERATURAN PELAKSANAANNYA(TERMASUK NAMUN TIDAK TERBATAS PADA PERATURAN OTORITAS JASA KEUANGANNOMOR 30/POJK.04/2019 TENTANG PENERBITAN EFEK BERSIFAT UTANG DAN/ATAU SUKUKYANG DILAKUKAN TANPA MELALUI PENAWARAN UMUM) DAN INFORMASI YANGTERCANTUM DALAM TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI INI TIDAKDIMAKSUDKAN SEBAGAI DOKUMEN PENAWARAN UMUM ATAU ANJURAN UNTUK MEMBELI,BAIK LANGSUNG MAUPUN TIDAK LANGSUNG, ATAS EFEK PERSEROAN DI YURISDIKSIMANAPUN TERMASUK DI INDONESIA.

NOTES TIDAK DIDAFTARKAN BERDASARKAN UNITED STATES SECURITIES ACT OF 1933,SEBAGAIMANA TELAH DIAMANDEMEN ("SECURITIES ACT") DAN TIDAK DITAWARKAN ATAUDIJUAL DALAM WILAYAH AMERIKA SERIKAT (SEBAGAIMANA DIDEFINISIKAN DALAM RULE144A DAN REGULATION S DARI SECURITIES ACT), KECUALI BERDASARKAN PENGECUALIANDARI, ATAU DALAM TRANSAKSI YANG TIDAK TUNDUK KEPADA, PERSYARATAN

2

PENDAFTARAN DALAM SECURITIES ACT. TIDAK ADA PENAWARAN UMUM YANG AKANDILAKUKAN DI DALAM AMERIKA SERIKAT ATAU WILAYAH JURISDIKSI LAINNYA DI MANAPENAWARAN TERSEBUT DIBATASI, DILARANG, ATAU DIANGGAP MELANGGAR HUKUM.DALAM HAL TERDAPAT PERUBAHAN ATAU PENAMBAHAN INFORMASI ATAS TAMBAHANINFORMASI ATAS KETERBUKAAN INFORMASI INI, MAKA PERUBAHAN ATAU PENAMBAHANINFORMASI TERSEBUT AKAN DIUMUMKAN OLEH PERSEROAN PALING LAMBAT 2 (DUA) HARIKERJA SEBELUM TANGGAL RAPAT UMUM PEMEGANG SAHAM LUAR BIASA.

PT PAN BROTHERS TBK.

("PERSEROAN")

KEGIATAN USAHA:

Bergerak di bidang perindustrian dan perdagangan

Berkedudukan di Kota Tangerang

KANTOR PUSAT

Jl. Siliwangi No. 178, Alam Jaya, Jatiuwung, Tangerang 15133, Indonesiawebsite:https://panbrotherstbk.com/

email:[email protected]; [email protected]

Diterbitkan pada tanggal 4 Januari 2021

3

Akuntan Publik : Kantor Akuntan Publik Amir Abadi Jusuf, Aryanto,Mawar& Rekan.

BEI : PTBursaEfek Indonesia.

Biro Administrasi Efek : PT Datindo Entrycom yang merupakanbiro administrasiefekyangmengelolaefekPerseroan.

BNRI : BeritaNegaraRepublikIndonesia.

Direktur : Anggota Direksi Perseroan yang sedang menjabat padatanggal Tambahan Informasi atas Keterbukaan Informasiini.

Entitas Anak : Entitas anak Perseroan yang terkonsolidasi dalam LaporanKeuangan, yaitu antara lain (i) PT Apparelindo PrimaSentosa ("APS"), (ii), PT Berkah Indo Garment ("BIG"),(iii) Continent 8 Pte. Ltd ("C8"), (iv) Cosmic Gear Ltd("CGL"), (v) PT Eco Smart Garment Indonesia ("ESGI"),(vi) PT Hollit International ("HI"), (vii) PT Ocean AsiaIndustry ("OAI"), (viii) PB International BV ("PBI"), (ix)PB Island Pte. Ltd ("PBL"), (x) PT PancaprimaEkabrothers ("PPEB"), (xi) PT Prima Sejati Sejahtera("PSS"), (xii) PT Teodore Pan Garmindo ("TPG"), (xiii)PT Victory Pan Multitex ("VPM"), (xiv) PB Apparel(s)Pte. Ltd ("PBA") dan (xv) PT Eco Laundry HijauIndonesia("ELHI").

Entitas Anak Penjamin : Entitas Anak yang akan menyediakan jaminan perusahaandan/atau jaminan lainnya, sebagaimana berlaku, untukNotes, yang terdiri dari antara lain: (i) BIG, (ii), PPEB, (iii)PSS, (iv) HI, (v) OAI, (vi) C8, (vii) ESGI, (viii) APS, (ix)TPG,(x) VPM, (xi) PBL dan(xii) ELHI.

Global Notes : US$200.000.000Global Notes yang diterbitkan pada 26Januari 2017 oleh PBI (anak perusahaan yang 100%sahamnyadimiliki olehPerseroan).

Komisaris : Anggota Dewan Komisaris Perseroan yang sedangmenjabat pada tanggal Tambahan Informasi atasKeterbukaanInformasi ini.

Laporan Keuangan : Laporan keuangan interim konsolidasianPerseroan per 30September 2020 yang ditelaah secara terbatas oleh KAPAmir Abadi Jusuf,Aryanto,Mawar& Rekan.

Menkumham : Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia RepublikIndonesia, dahulu dikenal sebagai Menteri KehakimanRepublikIndonesia.

DEFINISI DAN SINGKATAN

4

Notes : Notes atau surat utang yang akan diterbitkan olehPerseroan dengan nilai maksimum sebesarUS$350.000.000 (tiga ratus lima puluh juta Dolar AmerikaSerikat) dengan bunga tetap dan akan jatuh tempomaksimum 5 (lima) tahun dari tanggal diterbitkan, yangakan dijamin dengan jaminan perusahaan (corporateguarantee) oleh sebagian atau seluruh Entitas AnakPenjamin dan/atau juga dapat dijamin dengan jaminan-jaminan kebendaan yang akan diberikan oleh Perseroandan/atausebagianatauseluruhEntitasAnak Penjamin.

OJK : Otoritas Jasa Keuangan, berarti lembaga yang independensebagaimana dimaksud dalam Undang-Undang No. 21Tahun 2011 tentang Otoritas Jasa Keuangan ("UU OJK"),yang tugas dan wewenangnya meliputi pengaturan danpengawasan kegiatan jasa keuangan di sektor perbankan,pasar modal, perasuransian, dana pensiun, lembagapembiayaan dan lembaga keuangan lainnya, dimana sejaktanggal 31 Desember 2012, OJK merupakan lembaga yangmenggantikan dan menerima hak dan kewajiban untukmelakukan fungsi pengaturan dan pengawasan kegiatanjasa keuangan di sektor pasar modal, dari Badan PengawasPasar Modal dan/atau Badan Pengawas Pasar Modal danLembaga Keuangan sesuai dengan ketentuan Pasal 55 UUOJK.

Pemegang Saham Perseroan : Para pemegang saham Perseroan yang namanya terdaftardalam daftar pemegang saham Perseroan yang dikeluarkanolehBiro AdministrasiEfek.

POJK 15/2020 : Peraturan OJK Nomor 15/POJK.04/2020, ditetapkantanggal 20 April 2020 tentang Rencana danPenyelenggaraan Rapat Umum Pemegang SahamPerusahaanTerbuka.

POJK 42/2020 : Peraturan OJK Nomor 42/POJK.04/2020, ditetapkantanggal 1 Juli 2020 tentang Transaksi Afiliasi danBenturanKepentinganTransaksiTertentu.

Perjanjian Pinjaman Sindikasi : Perjanjian pinjaman sindikasi tertanggal 27 Desember2017, sebagaimana diubah pada tanggal 10 April 2018,antara PT Bank ANZ Indonesia, PT Bank HSBC Indonesiadan ING Bank N.V. Singapore Branch selakuarrangerdan para kreditur anggota sindikasi lainnya, denganPerseroan, PPEB, HI, OAI, PSS, ELHI, ESGI, BIG, VPM,TPG,PBA, C8,danCGL.

Perseroan : PT Pan Brothers Tbk., suatu perseroan terbatas yangdidirikan berdasarkan dan tunduk kepada hukum negaraRepublikIndonesiadanberkedudukandi Tangerang.

Rencana Penggunaan Dana : Dengan asumsi jumlah maksimumNotes tercapai, danahasil penerbitanNotes (setelah dikurangi biaya-biaya yangdikeluarkan terkait penerbitanNotes ini) akan digunakan

5

untuk:• melunasi pinjaman Perseroan kepada PBI yang

selanjutnya akan digunakan oleh PBI untukpembiayaan kembali(refinancing) Global Notes yangpada tanggal Laporan Keuangan jumlah pokokterhutangnya adalah sebesar US$171.078.000 (seratustujuh puluh satu juta tujuh puluh delapan ribu DolarAmerika Serikat) belum termasuk kupon dan biayalain yang terkait yang perlu dibayarkan("Pembiayaan Kembali Global Notes").Besaran bunga dan biaya lain yang harus dibayarkandi bulan Januari 2021 diperkirakan sebesarUS$332.000 (tiga ratus tiga puluh dua ribu DolarAmerika Serikat);

• pembiayaan kembali(refinancing) utang sindikasiberdasarkan Perjanjian Pinjaman Sindikasi yang padatanggal Laporan Keuangan jumlah limit fasilitassebesar US$138.500.000 (seratus tiga puluh delapanjuta lima ratus ribu Dolar Amerika Serikat), belumtermasuk bunga dan biaya lain yang terkait yangperlu dibayarkan, dengan cara sebagai berikut:- pembayaran porsi pinjaman yang dipinjam

langsung oleh Perseroan kepada para kreditursindikasi; dan

- pemberian pinjaman kepada Entitas AnakPerseroan yang meminjam dari para kreditursindikasi untuk selanjutnya digunakan olehmereka untuk melunasi porsi pinjaman merekakepada para kreditur sindikasi berdasarkanPerjanjian Pinjaman Sindikasi;

("Pembiayaan Kembali Pinjaman Sindikasi");Besaran bunga dan biaya lain yang harus dibayarkandi bulan Januari 2021 diperkirakan sebesarUS$6.500.000 (enam juta lima ratus ribu DolarAmerika Serikat); dan

• modal kerja Perseroan.

Namun, dalam hal jumlahNotes yang diterbitkan tidak bisamencapai US$350.000.000 (tiga ratus lima puluh juta DolarAmerika Serikat), maka prioritas penggunaan dana adalahuntukPembiayaanKembaliGlobal Notes.

Rencana Transaksi : Rencana penerbitanNotes oleh Perseroan yang merupakansuatu transaksi material sebagaimana dimaksud dalamPOJK 17/2020, dimana dana hasil penerbitanNotestersebut akan digunakan untuk Rencana Penggunaan Dana,termasukTransaksiPenjaminan.

RUPS : RapatUmumPemegangSaham.

RUPSLB : RapatUmumPemegangSahamLuarBiasa.

Transaksi Penjaminan : Pemberian jaminan perusahaan (corporate guarantee) oleh

6

sebagian atau seluruh Entitas Anak Penjamin dan/ataupemberian jaminan-jaminan kebendaan oleh Perseroandan/atau sebagian atau seluruh Entitas Anak Penjaminkepada Trustee ataupun pihak lain (selaku agen daripemegangNotes) untuk menjamin kewajiban pelunasanatasNotes yang akan diterbikan oleh Perseroan.

Informasi sebagaimana tercantum dalam tambahan informasiatas keterbukaan informasi ini("Keterbukaan Informasi") disampaikan kepada para Pemegang Saham Perseroan sehubungandengan rencana penerbitan Notes oleh Perseroan, yang merupakan transaksi material sebagaimanadimaksud dalam POJK 17/2020. Rencana Transaksi memiliki nilai maksimum US$350.000.000 (tigaratus lima puluh juta Dolar Amerika Serikat), dimana nilai transaksi tersebut lebih besar dari 50%(lima puluh persen) atau sebesar 125,56% (seratus dua puluhlima koma lima puluh enam persen) dariekuitas Perseroan yaitu sebesar US$278.745.274 (dua ratustujuh puluh delapan juta tujuh ratusempat puluh lima ribu dua ratus tujuh puluh empat Dolar Amerika Serikat) berdasarkan LaporanKeuangan.Notes akan ditawarkan dengan tunduk padaRule 144A danRegulation S U.S. SecuritiesAct 1933, sebagaimana diubah, dan akan dicatatkan diSingapore Exchange Securities TradingLimited (SGX-ST). PenerbitanNotes akan dijamin dengan jaminan perusahaan (corporate guarantee)oleh sebagian atau seluruh Entitas Anak Penjamin dan/atau jaminan kebendaan lainnya olehPerseroan dan/atau sebagian atau seluruh Entitas Anak Penjamin.

Dengan asumsi penerbitanNotes sebanyak-banyaknya sebesar US$350.000.000 (tiga ratus limapuluh juta Dolar Amerika Serikat) akan diserap seluruhnya,setelah dikurangi biaya-biaya dankomisi-komisi serta pengeluaran lain yang harus dikeluarkan terkait dengan Rencana Transaksi,dana hasil penerbitanNotes akan dipergunakan untuk keperluan Rencana Penggunaan Dana.

Rencana penerbitanNotes, pemberian jaminan perusahaan (corporate guarantee) oleh sebagian atauseluruh Entitas Anak Penjamin dan pemberian jaminan kebendaan lainnya oleh Perseroan dan/atausebagian atau seluruh Entitas Anak Penjamin yang dilakukanuntuk kepentingan pemegang Notes, sertapemberian pinjaman dari Perseroan kepada Entitas Anak merupakan satu kesatuan transaksi atasRencana Transaksi dan bukan merupakan suatu transaksi yangterpisah dan berdiri sendiri.

Berdasarkan POJK 17/2020, Rencana Transaksi diwajibkan untuk memperoleh persetujuan dari paraPemegang Saham Perseroan karena nilai dari Rencana Transaksi melebihi 50% (lima puluh persen)dari ekuitas Perseroan yang dihitung berdasarkan Laporan Keuangan, sebagaimana dijelaskan di atas,dengan ketentuan bahwa berdasarkan POJK 17/2020, pinjamanyang akan diberikan oleh Perseroankepada BIG, PPEB dan PSS (yang selanjutnya akan digunakan oleh mereka untuk PembiayaanKembali Pinjaman Sindikasi) dikecualikan dari POJK 17/2020 karena transaksi tersebut dilakukanoleh Perseroan dengan Entitas Anak yang sahamnya dimiliki paling sedikit 99% (sembilan puluhsembilan persen) oleh Perseroan.

Sedangkan pinjaman yang akan diberikan oleh Perseroan kepada Entitas Anak yang lain selain BIG,PPEB dan PSS (yang selanjutnya akan digunakan oleh mereka untuk Pembiayaan Kembali PinjamanSindikasi) merupakan transaksi afiliasi sebagaimana dimaksud dalam POJK 42/2020 sehingga,mengingat pinjaman antar perusahaan tersebut merupakan satu kesatuan transaksi dengan RencanaTransaksi, Rencana Transaksi menjadi transaksi material dengan nilai di atas 50% yang mengandungunsur transaksi afiliasi sehingga wajib memperoleh persetujuan dari para pemegang saham

PENDAHULUAN

7

independen dalam suatu rapat umum pemegang saham dan wajib memperoleh pendapat kewajarandari penilai independen. Namun demikian, dapat kami sampaikan bahwa Rencana Transaksi bukanmerupakan benturan kepentingan sebagaimana diatur dalam POJK 42/2020.

Hubungan antara Perseroan dan Entitas Anak merupakan hubungan afiliasi disebabkan karena (a)Entitas Anak merupakan perusahaan-perusahaan yang dikendalikan baik langsung maupun tidaklangsung oleh Perseroan dan (b) terdapat kesamaan anggota dewan komisaris dan direksi antaraPerseroan dan Entitas Anak yang berbadan hukum Indonesia. Pemberian pinjaman oleh Perseroanharus dilakukan kepada Entitas Anak (dan tidak dapat dilakukan dengan pihak lain yang non-afiliasi)karena dana pinjaman tersebut akan digunakan oleh Entitas Anak tersebut baik untuk PembiayaanKembali Global Notes, maupun untuk Pembiayaan Kembali Pinjaman Sindikasi, yang merupakantujuan penggunaan dana dari penerbitanNotes. Oleh karena itu, pinjaman ini tidak mungkin diberikanoleh Perseroan kepada pihak non-afiliasi Perseroan.

Oleh karena pihak pembeliNotes belum diketahui, maka informasi mengenai pihak yang membeliNotes dan ringkasan laporan penilai independen terkait transaksi penerbitanNotes tidak wajibdiungkapkan dalam Keterbukaan Informasi ini berdasarkan ketentuan Pasal 20 ayat (1) huruf (a) danhuruf (b) POJK 17/2020. Namun demikian, berdasarkan ketentuan Pasal 20 ayat (2) POJK 17/2020,Perseroan diwajibkan untuk mengumumkan informasi mengenai pihak yang membeliNotes,ringkasan laporan penilai independen tentang kewajaran nilai transaksi penerbitanNotes,tingkat kupon/bunga, dan nilai penjaminan kepada masyarakat paling lambat 2 (dua) hari kerjasetelah tanggal penerbitanNotes.

Berdasarkan hal-hal di atas dan sesuai dengan ketentuan peraturan perundangan yang berlakukhususnya POJK 17/2020, Direksi Perseroan dengan ini mengumumkan Keterbukaan Informasi inisesuai dengan tata cara dan prosedur pelaksanaan transaksimaterial dengan nilai transaksi lebih dari50% dari ekuitas Perseroan sebagaimana diatur dalam Pasal 6ayat (1) huruf (d) angka (1)jo. Pasal 17jo. Pasal 20 POJK 17/2020 dengan maksud untuk memberikan informasi maupun gambaran yanglebih lengkap kepada para Pemegang Saham Perseroan mengenai Rencana Transaksi.

1. Uraian Singkat Mengenai Rencana Transaksi

Berikut adalah uraian singkat mengenai Rencana Transaksi:

ObyekTransaksi : PenerbitanNotes

Nilai Transaksi : Sebesar-besarnya US$350.000.000 (tiga ratus limapuluhjutaDolar Amerika Serikat).

Jaminan : A. Jaminan perusahaan (corporate guarantee)oleh sebagian atau seluruh Entitas AnakPenjamin; dan/atau

B. Jaminan kebendaan lainnya dari Perseroandan/atau sebagian atau seluruh Entitas AnakPenjamin, termasuk namun tidak terbatas pada:

1. jaminan hak tanggungan atas tanah dan bangunanterkait dengan pabrik-pabrik dari Perseroandan/atau Entitas Anak Penjamin terkait;

TRANSAKSI PENERBITAN NOTES

8

2. jaminan fidusia atas mesin-mesin dan peralatandari Perseroan dan/atau Entitas Anak Penjaminterkait;

3. jaminan fidusia atas persediaan bahan baku danbahan pendukung lainnya (inventory) dariPerseroan dan/atau Entitas Anak Penjamin terkait;

4. jaminan fidusia atas klaim asuransi dari Perseroandan/atau Entitas Anak Penjamin terkait;

5. jaminan fidusia atas piutang yang dimiliki olehPerseroan dan/atau Entitas Anak Penjamin terkait;

6. gadai dan/ataucharge atas saham dari EntitasAnak Penjamin yang dimiliki oleh Perseroan;

7. gadai dan/ataucharge atas rekening-rekening dariPerseroan dan/atau Entitas Anak Penjamin terkait;dan

8. jaminanfixed danfloating charge terhadapseluruh aset-aset yang sekarang ada dan akan adadikemudian hari yang dimiliki oleh Perseroandan/atau Entitas Anak Penjamin terkait.

Dalam hal Perseroan lalai membayar suatu jumlahyang telah jatuh tempo dan harus dibayarberdasarkan dokumen-dokumen transaksi, makaEntitas Anak Penjamin wajib untuk membayarjumlah tersebut sesuai dengan syarat danketentuan jaminan perusahaan dan/atau jaminankebendaanlainnya.

Nilai Jaminan : Jaminan yang akan diberikan oleh Perseroandan/atau Entitas Anak Penjamin akan memilikinilai maksimal sebesar 190% (seratus sembilanpuluh persen) dari jumlah pokok, premi danbunga/kupon yang wajib dibayarkan berdasarkanNotes.

Jatuh TempoPembayaran HutangPokok

: Maksimum 5 tahun sejak tanggal penerbitanNotes

Bunga/Kupon : Sebesar-besarnya 12% (dua belas persen)pertahun.

Pembatasan-Pembatasan(covenants)

: Perseroan selaku penerbitNotes wajib untuktunduk terhadap pembatasan-pembatasan tertentu,antara lain:• Ketentuan terkait utang baru• Pembatasan untuk melakukan pembayaran

yang dibatasi (restricted payments) danbentuk-bentukpembayaranlainnya

9

• Pembatasan dalam penggunaan dana kasmilik Perseroan dan Entitas Anak

• Ketentuan terkait transaksi dengan pihakterafiliasi

• Ketentuanterkaitdenganpenjualanaset

Persetujuan pihakketiga terkait RencanaTransaksi

: Perseroan dan Entitas Anak Penjaminmembutuhkan persetujuan terlebih dahulu dariantara lain:

• Para kreditur dalam Perjanjian PinjamanSindikasi

• Para bank pemberi fasilitas L/C, antara lainadalah PT Bank Mizuho Indonesia, PT BankMaybank Indonesia Tbk, MUFG Bank, Ltd.Jakarta Branch, PT Bank BNP ParibasIndonesia, PT Bank HSBC Indonesia, PTBank ANZ Indonesia, PT Bank UOBIndonesia dan PT Bank Permata Tbk.

Selain ketentuan-ketentuan diatas,Notes juga akan memuat ketentuan-ketentuan yanglazimnya ada dalam transaksi serupa, termasuk rasio hutang, kewajiban pemeringkatan(rating), pembayaran bunga dan pembayaran pokok.

Persetujuan dari Bank Permata Tbk telah kami terima berdasarkan Surat No 9049/PBT-Permata/CL/2020 tanggal 11 Desember 2020, persetujuan dari kreditur lain saat ini masihdalam proses dan akan didapatkan sebelum penerbitanNotes.

2. Pihak-Pihak dalam Rencana Transaksi

Berikut adalah penjelasan singkat mengenai pihak-pihak yang terlibat dalam RencanaTransaksi:

i. Perseroan

a. Riwayat Singkat

Perseroan didirikan berdasarkan Akta Pendirian No. 96 tanggal 21 Agustus1980, dibuat di hadapan Misahardi Wilamarta, S.H., Notarisdi Jakarta.Akta mana telah memperoleh pengesahan dari Menteri KehakimanRepublik Indonesia berdasarkan Surat Keputusan No. YA/5/500/II tanggal30 Oktober 1980, serta telah diumumkan dalam Lembaga BeritaNegara No.59.

Anggaran Dasar Perseroan telah mengalami beberapa kali perubahan,dimana perubahan Anggaran Dasar terakhir termaktub dalam AktaNotaris No. 64, tanggal 27 Agustus 2020 yang dibuat di hadapan FathiahHelmi S.H., Notaris di Jakarta, yang telah mendapatkan persetujuanMenkumham berdasarkan Surat Keputusan No. AHU-AH 01.03.0389253,tanggal 22 September 2020.

10

b. Maksud dan Tujuan serta Kegiatan Usaha

Maksud dan tujuan Perseroan sesuai pasal 3 Anggaran Dasar adalahberusaha dalam bidang meliputi perindustrian, perdagangan hasil usahaindustri tersebut, mengimpor alat-alat, pengangkutan danperwakilan ataukeagenan, jasa pengelolaan dan penyewaan gedung perkantoran, tamanhiburan atau rekreasi dan kawasan berikat.

c. Struktur Permodalan dan Kepemilikan Saham Perseroan

Susunan pemegang saham Perseroan adalah sebagaimana tercantum dalamdaftar pemegang saham Perseroan yang diterbitkan oleh PT DatindoEntrycom selaku BAE Perseroan, per tanggal 30 September 2020 adalahsebagai berikut:

Nama Pemegang SahamNilai Nominal Rp 25 per saham

%Jumlah Saham Jumlah Nominal (Rp)

Modal Dasar 12.000.000.000 300.000.000.000 -

Modal Ditempatkan danDisetor Penuh

6.478.295.611 161.957.390.275 -

Pemegang Saham1. PT Trisetijo

Manunggal Utama1.812.523.923 45.313.098.075 27,98

2. PT Ganda SawitUtama

1.036.857.200 25.921.430.000 16,01

3. UBS AG SingaporeS/A BurlinghamInternational Ltd.-2091145000

450.000.000 11.250.000.000 6,95

4. Anne PatriciaSutanto (Direktur)

271.456.752 6.786.418.800 4,19

5. Masyarakat* 2.907.457.736 72.686.443.400 44,87

Jumlah ModalDitempatkan dan DisetorPenuh

6.478.295.611 161.957.390.275 100,00

Jumlah Saham DalamPortepel

5.521.704.389 138.042.609.725 -

* Masyarakat masing-masing dengan kepemilikan di bawah 5%.

d. Pengurusan dan Pengawasan

Berdasarkan Akta Notaris No. 90, tanggal 30 Mei 2018 yang dibuat dihadapan Fathiah Helmi S.H., Notaris di Jakarta, yang PenerimaanPemberitahuan Perubahan Datanya telah diterima dan dicatat didalamSistem Administrasi Badan Hukum Kementerian Hukum dan Hak AsasiManusia Republik Indonesia dengan No. AHU-AH.01.03-0217208, tanggal29 Juni 2018, susunan Direksi dan Dewan Komisaris Perseroanadalahsebagai berikut:

11

Direksi

Direktur Utama : Ludijanto Setijo

Direktur : Anne Patricia Sutanto

Direktur : Fitri Ratnasari Hartono

Direktur : Jean Pierre Seveke

Dewan Komisaris

Komisaris Utama : Supandi Widi Siswanto

Komisaris : Dhanny Cahyadi

Komisaris : Sutjipto Budiman

ii. BIG (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Berkah Indo Garment didirikan berdasarkan hukum Negara RepublikIndonesia, berdasarkan Akta Pendirian No. 02 tanggal 10 November 2015,yang dibuat di hadapan Elly Roida, S.H., Notaris di Tangerang, yang telahmendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkan KeputusanMenkumham No. AHU-2471337.AH.01.01.Tahun 2015 tertanggal 10Desember 2015.

b. Maksud dan Tujuan

Maksud dan tujuan adalah berusaha dalam bidang meliputi perindustrian,perdagangan hasil usaha industri.

c. Struktur Permodalan dan Susunan Pemegang Saham

Struktur permodalan dan susunan pemegang saham pada tanggalKeterbukaan Informasi ini adalah sebagai berikut:

Nama Pemegang SahamNilai Nominal Rp10.000 per saham


Modal Dasar 10.000.000 100.000.000.000 -


2.500.000 25.000.000.000 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk. 2.475.000 24.750.000.000 99,00PT Pancaprima Ekabrothers 25.000 250.000.000 1,00


2.500.000 25.000.000.000 100,00


7.500.000 75.000.000.000 -

12


Direksi



Dewan Komisaris

Komisaris : Fitri Ratnasari Hartono

iii. PPEB (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Pancaprima Ekabrothers didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukumNegara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No.237 tanggal 16Desember 1988, yang dibuat di hadapan Misahardi Wilamarta,S.H.,Notaris di Jakarta, yang telah mendapat pengesahan dari MenteriKehakiman Republik Indonesia berdasarkan Keputusan MenteriKehakiman No. 02-7782.HT.01.01-TH.89 tertanggal 22 Agustus 1989.





Nama Pemegang SahamNilai Nominal Rp 1.000 per saham


Modal Dasar 850.000.000 850.000.000.000 -


350.505.000 350.505.000.000 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk. 350.189.545 350.189.545.000 99,91LHL Investments Ltd. 315.455 315.455.000 0,09


350.505.000 350.505.000.000 100,00


499.495.000 499.495.000.000 -

13


Direksi

Direktur Utama : Anne Patricia Sutanto

Wakil Direktur Utama : Ludijanto Setijo


Dewan Komisaris

Komisaris Utama : Prasasto Sudjatmiko

Komisaris : Jocelin Sitorus

iv. PSS (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Prima Sejati Sejahtera didirikan berdasarkan dan tundukpada hukumNegara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No.43 tanggal 10Mei 2013, yang dibuat di hadapan Desman, S.H., Notaris di Jakarta, yangtelah mendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkan KeputusanMenkumham No. AHU-30377.AH.01.01.Tahun 2013 tertanggal 5Juni2013.







Modal Dasar 120.000.000 120.000.000.000 -


30.000.000 30.000.000.000 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk 29.700.000 29.700.000.000 99,00PT Pancaprima Ekabrothers 300.000 300.000.000 1,00


30.000.000 30.000.000.000 100,00

14




90.000.000 90.000.000.000 -


Direksi


Dewan Komisaris

Komisaris : Anne Patricia Sutanto

v. ESGI (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Eco Smart Garment Indonesia didirikan berdasarkan dan tunduk padahukum Negara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No. 42tanggal 28 Agustus 2013, yang dibuat di hadapan Desman, S.H., Notaris diJakarta, yang telah mendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkanKeputusan Menkumham No. AHU-50975.AH.01.01.Tahun 2013 tertanggal4 Oktober 2013. Anggaran dasar perusahaan telah mengalami beberapa kaliperubahan yang terakhir berdasarkan Akta Notaris No. 44 tanggal 23 Maret2018 oleh Linggo Darsono, S.H., Notaris di Jakarta. Akta telah mendapatpengesahan Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia No. AHU-AH. 01.03-0134276 tanggal 4 April 2018.







Modal Dasar 480.000.000 480.000.000.000 -


300.000.000 300.000.000.000 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk. 255.000.000 255.000.000.000 85,00Mitsubishi Corporation 45.000.000 45.000.000.000 15,00

15




300.000.000 300.000.000.000 100,00


180.000.000 180.000.000.000 -


Direksi



Dewan Komisaris

Komisaris Utama : Fitri Ratnasari Hartono

Komisaris : Tetsuya Yamada

vi. C8 (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

Continent 8 Pte. Ltd. didirikan berdasarkan hukum Singapura dengannomor registrasi 201117461E. tanggal 21 Juli 2011.


Maksud dan tujuan adalah berusaha dalam bidangproduct development,pemasaran dan perdagangan.



Nama Pemegang SahamNilai Nominal S$1 per saham

%Jumlah Saham Jumlah Nominal (S$1)

Modal Dasar 77.950 77.950 -


77.950 77.950 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk. 51.000 51.000 65,43Jean Pierre Seveke 24.500 24.500 31,43

Frank Petrus Smits 2.450 2.450 3,14

16

Nama Pemegang SahamNilai Nominal S$1 per saham

%Jumlah Saham Jumlah Nominal (S$1)


77.950 77.950 100,00


- - -


Direksi

Direktur : Jean Pierre Seveke

Direktur : Chung Ting Fai

vii. HI (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Hollit International didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukumNegara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No.29 tanggal 24Maret 2005, yang dibuat di hadapan Meissie Pholuan, S.H., Notaris diJakarta, yang telah mendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkanKeputusan Menkumham No. C-10957 HT.01.01.TH.2005 tertanggal 21April 2005. Anggaran dasar perusahaan telah mengalami beberapa kaliperubahan yang terakhir berdasarkan Akta Notaris No.32 tanggal 16November 2020 oleh Bambang Suwondo, S.H., Notaris di Tangerang. Aktatelah mendapat pengesahan Menteri Hukum dan Hak Asasi Manusia No.AHU-0080150.AH. 01.02 TAHUN 2020 tanggal 1 Desember 2020.


Maksud dan tujuan adalah berusaha dalam bidang meliputi pemasaran,product development dan perdagangan.



Nama Pemegang SahamNilai Nominal Rp 9.257.000 per saham


Modal Dasar 5.401 49.997.057.000 -


2.440 22.587.080.000 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk. 1.307 12.098.899.000 53,57HLT Holdings Limited. 1.003 9.284.771.000 41,10

Jean Pierre Seveke 120 1.110.840.000 4,92

Intiwatana Holding N.V 10 92.570.000 0,41

17

Nama Pemegang SahamNilai Nominal Rp 9.257.000 per saham



2.440 22.587.080.000 100,00


2.961 27.409.977.000


Direksi

Direktur Utama : Jean Pierre Seveke


Dewan Komisaris

Komisaris : Ludijanto Setijo

viii. OAI (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Ocean Asia Industry, didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukumNegara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No.132 tanggal 22Juni 2011, yang dibuat di hadapan Desman, S.H., Notaris di Jakarta, yangtelah mendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkan KeputusanMenkumham No. AHU-34585.AH.01.01.Tahun 2011 tertanggal 11 Juli2011.


Maksud dan tujuan adalah berusaha dalam bidangmeliputi perindustrian,perdagangan hasil usaha industri.


Struktur permodalan dan susunan pemegang sahampada tanggalKeterbukaan Informasi ini adalah sebagai berikut:



Modal Dasar 12.000.000 102.420.000.000 -


3.200.000 27.312.000.000 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk. 1.632.000 13.929.120.000 51,00SJ. Industrial Pte. Ltd. 588.000 5.018.580.000 18,37Biantoro Setijo 660.000 5.633.100.000 20,63

18



Lilana Gani 320.000 2.731.200.000 10,00Jumlah ModalDitempatkan dan DisetorPenuh

3.200.000 27.312.000.000 100,00


8.800.000 75.108.000.000 -


Direksi

Direktur Utama : Anne Patricia Sutanto


Dewan Komisaris


ix. APS (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Apparelindo Prima Sentosa didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukumNegara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No.46 tanggal 8November 2012, yang dibuat di hadapan Desman, S.H., Notarisdi Jakarta,yang telah mendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkanKeputusanMenkumham No. AHU-00172.AH.01.01.Tahun 2013 tertanggal 02 Januari2013.







Modal Dasar 200.000.000 200.000.000.000 -


50.000.000 50.000.000.000 -

Pemegang SahamPT Pan Brothers Tbk. 49.500.000 49.500.000.000 99,00PT Pancaprima Ekabrothers 500.000 500.000.000 1,00

19




50.000.000 50.000.000.000 100,00


150.000.000 150.000.000.000 -


Direksi


Dewan Komisaris


x. TPG (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Teodore Pan Garmindo didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukumNegara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No.63 tanggal 20Mei 2014, yang dibuat di hadapan Desman, S.H., Notaris di Jakarta, yangtelah mendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkan KeputusanMenkumham No. AHU-10673.AH.40.10.Tahun 2014 tertanggal 28 Mei 2014.Anggaran dasar perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan danterakhir berdasarkan Akta Notaris No.03 tanggal 19 November 2019 oleh EllyRoida, S.H. M,Kn, Notaris di Tangerang. Akta telah mendapatpengesahanMenteri Hukum dan Hak Asasi Manusia No. AHU-0099 381 AH. 01.02 Tahun2019 tanggal 28 November 2019.



Struktur Permodalan dan Susunan Pemegang Saham


No. Nama PemegangSaham

JumlahSaham

Jumlah NilaiNominal Saham

(Rp)@Rp1.000,00

%

Modal Dasar 370.000.000 370.000.000.000Modal Ditempatkan dan 157.000.000 157.000.000.000

20


JumlahSaham


(Rp)@Rp1.000,00

%

Disetor PenuhModal Ditempatkan1. PT. Pan Brothers

Tbk80.070.000 80.070.000.000 51.00

2. PT Selaras DuaTiga

76.930.000 76.930.000.000 49.00


157.000.000 157.000.000.000 100,00

Jumlah Saham dalamPortepel

213.000.000 213.000.000.000

Susunan Direksi dan Dewan KomisarisTPG yang menjabat pada tanggalInformasi Tambahan atas Keterbukaan Informasi ini adalah sebagai berikut:

DireksiDirektur Utama : LudijantoSetijoDirektur : JuliusDirjayantoDirektur : DedenMilyana

Dewan KomisarisKomisarisUtama : AnnePatriciaSutantoKomisaris : GunawanWijaya

xi. VPM (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PT Victory Pan Multitex didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukumNegara Republik Indonesia, berdasarkan Akta Pendirian No.64 tanggal 20Mei 2014, yang dibuat di hadapan Desman, S.H., Notaris di Jakarta, yangtelah mendapat pengesahan dari Menkumham berdasarkan KeputusanMenkumham No. AHU-10674.AH.40.10.Tahun 2014 tertanggal 28 Mei 2014.Anggaran dasar perusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan danterakhir berdasarkan Akta Notaris No.04 tanggal 27 Juli 2016 oleh Elly Roida,S.H. MKn, Notaris di Tangerang. Akta telah mendapat pengesahan MenteriHukum dan Hak Asasi Manusia No. AHU-AH 01.03.0075625 tanggal 29Agustus 2016.





21


JumlahSaham


(Rp)@Rp1.000,00

%

Modal Dasar 280.000.000 280.000.000.000Modal Ditempatkan danDisetor Penuh

90.000.000 90.000.000.000

Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh1. PT. Pan Brothers

Tbk45.900.000 45.900.000.000 51,0

2. PT Selaras DuaTiga

40.770.000 40.770.000.000 45,3

3. FendyArifin 3.330.000 3.330.000.000 3,7Jumlah ModalDitempatkan dan DisetorPenuh

90.000.000 90.000.000.000 100,0


190.000.000 190.000.000.000

Susunan Direksi dan Dewan KomisarisVPM yang menjabat pada tanggalInformasi Tambahan atas Keterbukaan Informasi ini adalah sebagai berikut:

DireksiDirektur Utama : LudijantoSetijoDirektur : JuliusDirjayantoDirektur : FendyArifin

Dewan KomisarisKomisarisUtama : AnnePatriciaSutantoKomisaris : GunawanWijaya

xii. PBL (Entitas Anak Penjamin)

a. Riwayat Singkat

PB Island Pte. Ltd. didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukum NegaraSingapura, dengan nomor registrasi 201728161W tanggal 02 October 2017.


Maksud dan tujuan adalah berusaha dalam bidangproduct development,pemasaran dan perdagangan.



Nama Pemegang SahamNilai Nominal S$ 1 per saham

%Jumlah Saham Jumlah Nominal (S$)

22

Nama Pemegang SahamNilai Nominal S$ 1 per saham

%Jumlah Saham Jumlah Nominal (S$)

Modal Dasar 10,000 10,000 -Modal Ditempatkan danDisetor Penuh

10,000 10,000 -

Pemegang Saham

PT,PanBrothersTbk 5,100 5,100 51.00Lyy DynamicPte.Ltd. 1,600 1,600 16.00Lvm Pte. Ltd. 3,300 3,300 33.00Jumlah ModalDitempatkan dan DisetorPenuh

10,000 10,000 100.00


0 0 0


Direksi

Direktur : Ludijanto Setijo

Direktur : Kavitha D/O Mutusamy

Direktur : Vikash Chandur Mahtani

xiii. ELHI (Entitas Anak Penjamin)

ELHI didirikan berdasarkan dan tunduk pada hukum Negara RepublikIndonesia, berdasarkan Akta Pendirian No. 22 tanggal 4 Juni2013, yang dibuatdi hadapan Desman, S.H., Notaris di Jakarta, yang telah mendapat pengesahandari Menkumham berdasarkan Keputusan Menkumham No. AHU-34898.AH.01.01.Tahun 2013 tertanggal 27 Juni 2013.Anggaran dasarperusahaan telah mengalami beberapa kali perubahan dan terakhir berdasarkanAkta Notaris No. 27 tanggal 10 Mei 2019 oleh Bambang Suwondo,S.H.,Notaris di Tangerang. Akta telah mendapat pengesahan Menteri Hukum danHak Asasi Manusia No. AHU-0026 308 AH. 01.02 Tahun 2019 tanggal 16 Mei2019.

Struktur permodalan dan kepemilikan saham ELHI pada tanggal InformasiTambahan atas Keterbukaan Informasi ini adalah sebagai berikut:


JumlahSaham


(Rp)@Rp9.774,00

%

Modal Dasar 4.120.000 Rp40.268.880.000,-Modal Ditempatkan danDisetor Penuh

2.060.000 20.134.440.000

23


JumlahSaham


(Rp)@Rp9.774,00

%

Modal Ditempatkan dan Disetor Penuh1. PPEB 1.060.000 10.360.440.000 51,02. Continent8 1.000.000 9.774.000.000 49,0Jumlah ModalDitempatkan dan DisetorPenuh

2.060.000 20.134.440.000 100,0


2.060.000 20.134.440.000

Susunan Direksi dan Dewan KomisarisELHI yang menjabat pada tanggalInformasi Tambahan atas Keterbukaan Informasi ini adalah sebagai berikut:

DireksiDirektur Utama : JeanPierreSevekeDirektur : LudijantoSetijo

Dewan KomisarisKomisarisUtama : AnnePatriciaSutanto

3. Rencana Penggunaan Dana

Dengan asumsi jumlah maksimumNotes tercapai, dana hasil penerbitanNotes (setelahdikurangi biaya-biaya yang dikeluarkan terkait penerbitan Notes ini) rencananya akandigunakan untuk:

(a) Pembiayaan KembaliGlobal Notes. Besaran bunga dan biaya lain yang harusdibayarkan di bulan Januari 2021 diperkirakan sebesar US$332.000 (tiga ratus tigapuluh dua ribu Dolar Amerika Serikat);

(b) Pembiayaan Kembali Pinjaman Sindikasi. Besaran bunga dan biaya lain yang harusdibayarkan di bulan Januari 2021 diperkirakan sebesar US$6.500.000 (enam jutalima ratus ribu Dolar Amerika Serikat);

(c) modal kerja Perseroan.

Dalam hal jumlahNotes yang diterbitkan tidak bisa mencapai US$350.000.000 (tigaratus limapuluh juta Dolar Amerika Serikat), maka prioritas penggunaan dana adalah untuk PembiayaanKembaliGlobal Notes.

Mengingat Rencana Transaksi adalah merupakan transaksi material dengan nilai di atas50% ekuitas Perseroan berdasarkan POJK 17/2020 dan merupakan transaksi afiliasiberdasarkan POJK 42/2020, maka Perseroan memerlukan persetujuan dari pemegang sahamindependen yang akan diperoleh melalui RUPSLB Perseroan.

4. Penjelasan, Pertimbangan, dan Alasan Dilakukannya Transaksi Serta PengaruhTransaksi Pada Kondisi Keuangan Perseroan

i. Penjelasan, Pertimbangan dan Alasan Transaksi

Transaksi penerbitanNotes merupakan salah satu dari beberapa opsi pembiayaanPerseroan dan Entitas Anak untuk pembiayaan kembali (refinancing) utang sindikasi

24

berdasarkan Perjanjian Pinjaman Sindikasi yang pada tanggal Laporan Keuanganjumlah limit fasilitas sebesar US$138.500.000 (seratus tiga puluh delapan juta limaratus ribu Dolar Amerika Serikat), belum termasuk bunga danbiaya lain yang terkaityang perlu dibayarkan danGlobal Notes yang pada tanggal Laporan Keuanganjumlah pokok terhutangnya adalah sebesar US$171.078.000 (seratus tujuh puluh satujuta tujuh puluh delapan ribu Dolar Amerika Serikat) belum termasuk kupon danbiaya lain yang terkait yang perlu dibayarkan.Notes tidak ditawarkan atau dijual diIndonesia atau kepada Warga Negara Indonesia atau kepada penduduk Indonesia,dalam cara yang merupakan penawaran umum sebagaimana dimaksud dalamUndang-Undang No. 8 Tahun 1995 tentang Pasar Modal dan setiap peraturanpelaksanaannya (termasuk namun tidak terbatas pada Peraturan Otoritas JasaKeuangan Nomor 30/POJK.04/2019 tentang Penerbitan Efek Bersifat Utang dan/atauSukuk Yang Dilakukan Tanpa Melalui Penawaran Umum).

Perseroan berkeyakinan bahwa penerbitanNotes akan memberikan beberapa manfaatkepada Perseroan. Dengan diterbitkannyaNotes yang mempunyai jangka waktumaksimum lima tahun, diharapkan Perseroan dapat menjaga likuiditasnya. Denganskema tersebut, Perseroan juga akan memperoleh pendanaan dengan jangka waktupengembalian pokok yang lebih panjang untuk mendanai pengembangan usahaPerseroan apabila dibandingkan dengan alternatif pendanaan lainnya.

Jika penerbitanNotes ini tidak terlaksana, akan sulit untuk Perseroan dan EntitasAnak untuk dapat melakukan Pembiayaan KembaliGlobal Notes dan PembiayaanKembali Pinjaman Sindikasi. Apabila hal ini berlanjut, akan memungkinkan terjadigagal bayar, dan tentunya hal ini akan berdampak pada perdagangan saham Perseroan dibursa efek.

Dalam halNotes berhasil diterbitkan, Perseroan dan Entitas Anak akan terikat denganketentuan-ketentuan yang lazimnya berlaku untuk transaksi serupa, termasuk berbagaipembatasan seperti pembuatan utang baru, melakukan pembayaran yang dibatasi(restricted payments) dan bentuk-bentuk pembayaran lainnya, pembatasan dalampenggunaan dana kas, ataupun penjualan aset. Perseroan juga harus selalu memenuhirasio keuangan tertentu dan kewajiban pemeringkatan (rating), pembayaran bunga danpembayaran pokok. Selain itu, Perseroan juga harus memprioritaskan pembayarankepada pemegangNotes khususnya pada periode pembayaran yang sudah diperjanjikan(khususnya terkait bunga dan pokok dariNotes).

ii. Pengaruh Transaksi Pada Kondisi Keuangan Perseroan

Dana yang diperoleh dari penerbitanNotes akan digunakan untuk antara lainPembiayaan KembaliGlobal Notes dan Pembiayaan Kembali Pinjaman Sindikasi , yangmana akan menambah likuiditas dan fleksibilitas arus kas Perseroan dan Entitas Anakdalam jangka pendek dan menengah, karena Perseroan dan Entitas Anak tidak perlumembayar cicilan pokok (amortisasi) danNotes mempunyai tingkat bunga yang tetap.

Selain itu, realisasi dari penerbitanNotes yang didapat Perseroan akan jugadipergunakan untuk keperluan modal kerja sehingga diharapkan meningkatkankemampuan Perseroan dalam melakukan ekspansi bisnis ataupun keperluan korporasiPerseroan dan Entitas Anak dengan tambahan dana yang diperoleh. Tindakan-tindakantersebut tentunya diharapkan akan meningkatkan nilai asetdan meningkatkankeberlanjutan (sustainaibility) profitabilitas Perseroan dan Entitas Anak di masa yangakan datang.

25

Dampak penerbitanNotes tersebut terhadap Laporan Keuangan adalah sebagai berikut:

a. Dengan asumsiNotes diterbitkan dengan jumlah maksimal US$350.000.000(tiga ratus lima puluh juta Dolar Amerika Serikat), maka jumlah asetkonsolidasian Perseroan meningkat sebesar 54,61% (lima puluh empat komaenam puluh satu persen) dengan nilai aset menjadi sebesar kurang lebihUS$990.850.624 (sembilan ratus sembilan puluh juta delapan ratus lima puluhribu enam ratus dua puluh empat Dolar Amerika Serikat). Peningkatan tersebutterutama diperoleh dari kenaikan kas dan setara kas yang meningkat sebesarmaksimal US$350.000.000 (tiga ratus lima puluh juta Dolar Amerika Serikat).

b. Dengan asumsiNotes diterbitkan dengan jumlah maksimal US$350.000.000(tiga ratus lima puluh juta Dolar Amerika Serikat), maka jumlah liabilitaskonsolidasian Perseroan meningkat sebesar 96,65% (sembilan puluh enamkoma enam puluh lima persen) dengan nilai liabilitas menjadi sebesar kuranglebih US$712.102.350 (tujuh ratus dua belas juta seratus dua ribu tiga ratus limapuluh Dolar Amerika Serikat). Peningkatan tersebut terutama diperoleh daripenerbitanNotes sebesar maksimal US$350.000.000 (tiga ratus lima puluh jutaDolar Amerika Serikat).

1. Keterbukaan Informasi ini telah lengkap dan sesuai dengan persyaratan yangtercantum dalam POJK 17/2020.

2. Rencana Transaksi merupakan Transaksi Afiliasi namun tidak mengandung benturankepentingan sebagaimana dimaksud pada POJK 42/2020.

3. Pernyataan dalam Keterbukaan Informasi yang disampaikan tidak memuat pernyataan-pernyataan atau informasi atau fakta yang tidak benar atau menyesatkan, dan telah memuatseluruh informasi atau fakta material yang diperlukan bagipemodal untuk mengambilkeputusan sehubungan dengan Rencana Transaksi.

RUPSLB akan diselenggarakan pada:

Hari / Tanggal :Rabu, 6 Januari 2021Waktu :Pukul 09.00 WIB s/d selesaiTempat :Financial Hall, lantai 2, Graha CIMB Niaga

Jl. Jend. Sudirman Kav. 58Jakarta 12190.

Dengan Mata Acara RUPSLB sebagai berikut:

1. Penjelasan dan persetujuan atas rencana transaksi material yang akan dilakukan terkait denganpenerbitan surat utang berdenominasi Dolar Amerika Serikat dengan jumlah pokok sebanyak-banyaknya US$350.000.000 (tiga ratus lima puluh juta dolarAmerika Serikat) yang akanditerbitkan oleh Perseroan melalui penawaran kepada investor di luar wilayah Negara RepublikIndonesia, yang akan dijamin dengan jaminan berupa jaminanperusahaan (corporateguarantee) dan jaminan-jaminan kebendaan lain oleh dan atas aset Perseroan dan/atau aset

PERNYATAAN DEWAN KOMISARIS DAN DIREKSI PERSEROAN

RAPAT UMUM PEMEGANG SAHAM LUAR BIASA

26

Entitas Anak Penjamin, yang merupakan transaksi material berdasarkan Peraturan OtoritasJasa Keuangan Nomor 17/POJK.04/2020 tanggal 20 April 2020 tentang Transaksi Materialdan Perubahan Kegiatan Usaha.

2. Persetujuan atas rencana Perseroan dan/atau Entitas Anak untuk memberikan jaminan berupajaminan perusahaan (corporate guarantee) dan/atau jaminan-jaminan kebendaan lain atasseluruh atau sebagian besar harta kekayaan Perseroan dan/atau Entitas Anak dalam rangkamenjamin kewajiban dan/atau utang Perseroan terkait dengan rencana pembiayaan Perseroandi masa yang akan datang (termasuk namun tidak terbatas padarencana penerbitan surat utang,fasilitas sindikasi dan/atau fasilitas bilateral yang diberikan oleh pihak lain termasuk bank,perusahaan modal ventura, perusahaan pembiayaan atau perusahaan pembiayaan infrastruktur(baik dari dalam negeri maupun luar negeri)), yang akan dilakukan sesuai dengan ketentuanperaturan perundang-undangan yang berlaku.

Persyaratan pelaksanaan RUPSLB berdasarkan UUPT, POJK 15/2020, POJK 17/2020 danAnggaran Dasar Perseroan adalah sebagai berikut:

1. Sehubungan dengan Rencana Transaksi yang merupakan transaksi material, makaRencana Transaksi wajib terlebih dahulu memperoleh persetujuan RUPSLB, sesuai denganprosedur dan persyaratan yang ditetapkan dalam POJK 17/2020.

2. Sehubungan dengan pemberian jaminan perusahaan atau jaminan-jaminan kebendaan lainnyaoleh Perseroan dan/atau Entitas Anak, yang melebihi 50% (lima puluh persen) dari jumlahkekayaan bersih Perseroan, maka mata acara pertama dan kedua perlu disetujui oleh RUPSLB,sesuai dengan prosedur dan persyaratan yang ditetapkan dalam UUPT dan POJK 15/2020.

3. RUPSLB dapat dilaksanakan, apabila dalam RUPSLB terpenuhi persyaratan sebagai berikut:

i. untuk mata acara RUPSLB pertama berlaku kuorum kehadiranlebih dari ½ bagiandari jumlah seluruh saham dengan hak suara yang sah yang dimiliki oleh pemegangsaham independen, dan keputusan adalah sah jika disetujui oleh lebih dari ½ bagiandari seluruh saham dengan hak suara yang sah yang dimiliki oleh pemegang sahamindependen; dan

ii. untuk mata acara RUPSLB kedua berlaku kuorum kehadiran paling sedikit 3/4 bagiandari jumlah seluruh saham dengan hak suara yang sah, dan keputusan adalah sah jikadisetujui oleh lebih dari 3/4 bagian dari seluruh saham dengan hak suara yang hadirdalam RUPSLB.

Terkait dengan hal ini, pemegang saham independen merupakan pemegang saham yang tidakmempunyai kepentingan ekonomis pribadi sehubungan denganRencana Transaksi dan bukanmerupakan (a) anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris, pemegang saham utama atauPengendali dari Perseroan, atau (b) afiliasi dari anggota Direksi, anggota Dewan Komisaris,pemegang saham utama atau Pengendali dari Perseroan.

4. Jika kuorum kehadiran untuk RUPSLB di atas tidak tercapai, maka Perseroan akanmelakukan RUPSLB kedua dengan cara dan prosedur sebagaimana diatur dalam AnggaranDasar Perseroan dan peraturan yang berlaku.

5. Dalam hal kuorum RUPSLB kedua tidak tercapai, maka atas permohonan Perseroan, kuorum,jumlah suara untuk mengambil keputusan, panggilan dan waktu penyelenggaraan RUPSLBketiga ditetapkan oleh OJK.

6. Dalam hal keputusan mata acara RUPSLB pertama tidak memperoleh persetujuan dariRUPSLB, maka Rencana Transaksi baru dapat diajukan kembali12 (dua belas) bulan setelahpelaksanaan RUPS.

TAMBAHAN INFORMASI ATAS KETERBUKAAN ......Rencana Transaksi dan bukan merupakan suatu transaksi yang terpisah dan berdiri sendiri. Berdasarkan POJK 17/2020, Rencana Transaksi diwajibkan

Documents