Situation liminaire du secteur des assurances au Maroc en 2017 Autorité de Contrôle des Assurances et de la Prévoyance Sociale Avenue Al Araar, Hay Riad, 10000. Rabat – Maroc Fax : +212 (5) 38 06 08 97 - 8 Tel : +212 (5) 38 06 08 1 - [email protected]Email : www.acaps.ma
20
Embed
Royaume du Maroc - acaps.ma · Situation liminaire du secteur des assurances au Maroc en 2017 JUIN 2017 Autorité de Contrôle des Assurances et de la Prévoyance Sociale Avenue Al
This document is posted to help you gain knowledge. Please leave a comment to let me know what you think about it! Share it to your friends and learn new things together.
Transcript
Situation liminaire du secteur des assurances au Maroc en 2017
JUIN 2017
Autorité de Contrôle des Assurances et de la Prévoyance Sociale Avenue Al Araar, Hay Riad, 10000. Rabat – Maroc
Le chiffre d'affaires de l'assurance a continué de progresser en 2017
Au cours de l’exercice 2017, le chiffre d’affaires du secteur des assurances a augmenté de 9,1% à
40,65 milliards de dirhams contre 37,26 milliards en 2016. Cette évolution positive est
essentiellement due à la bonne tenue des opérations directes qui ont enregistré 38,73 milliards de
dirhams au cours de cet exercice soit +10,9% .
En millions de dirhams Exercice 2016 Exercice 2017 Variation Part dans le chiffre
d’affaires total en 2017
Affaires directes 34 914,80 38 733,40 10,9% 95,3%
Acceptations en réassurance 2 346,80 1 919,30 -18,2% 4,7%
TOTAL 37 261,60 40 652,70 9,1% 100,0%
+10,9% d’augmentation des primes émises en 2017
Le montant des émissions a connu en 2017 une croissance de 10,9%, réalisant ainsi 38,73 milliards de
dirhams contre 34,91 milliards de dirhams un an auparavant. Il est réparti comme suit:
les opérations vie et capitalisation : 16,98 milliards de dirhams (41,8% du total du chiffre d’affaires) contre 14,29 milliards en 2016, soit une progression de 18,8% ;
les opérations non-vie : 21,75 milliards de dirhams (53,5% du total du chiffre d’affaires) contre 20,62 milliards en 2016, soit une hausse de 5,5%;
L’évolution des primes émises du secteur au cours des cinq derniers exercices est retracée par le
graphique ci-après :
Les affaires directes
3
43,9% des primes émises sont générées par la branche vie et capitalisation
La répartition des émissions d’assurances en 2017 montre que la branche vie et capitalisation
préserve une place prépondérante, soit 43,9% du total. L’assurance automobile vient au deuxième
rang avec une part de 27,1%, suivi des assurances maladie maternité avec une part de 10,1% et
des assurances accidents de travail avec une part de 5,7%.
Le marché marocain continue de connaître la même concentration des émissions. En effet, les
assurances automobile, les accidents du travail et les assurances de personnes (assurances vie et
capitalisation, accidents corporels et maladie-maternité) représentent, à elles seules, près de
86,8% de l’ensemble des primes émises.
Branche vie :
L’analyse des émissions de la branche vie montre que cette dernière est dominée par les
assurances dédiées à l’épargne qui représentent 80,3% du total de la branche suivi des assurances
décès avec une part de 16,1%.
En millions de dirhams 2016 2017 Variation 2017/2016 Part dans les émissions
vie en 2017
Epargne 11 087,0 13 633,9 23,0% 80,3%
Décès 2 685,0 2 735,1 1,9% 16,1%
Contrats à capital variable (UC)
493,6 584,9 18,5% 3,4%
Autres opérations vie 27,1 30,8 14,0% 0,2%
Assurances vie et capitalisation
14 292,6 16 984,7 8181% 100,0%
4
Branche non vie
Les émissions de la branche non vie, quant à elles, sont tirées par la sous-catégorie responsabilité
civile automobile qui représente 41,0% de cette branche, en progression de 4,3%. Les émissions
relatives à l’usage tourisme représentent 59,6% de la responsabilité civile automobile.
En millions de dirhams 2016 2017 Variation
2017/2016 Part dans les émissions
non vie 2017
Véhicules terrestres à moteur 9 953,8 10 481,7 5,3% 48,2%
Dont : Responsabilité civile 8 543,8 8 908,8 4,3% 41,0%
Accidents du travail et maladies professionnelles (AT & MP)
Assurances des risques techniques 329,4 242,3 -26,4% 1,1%
Autres opérations 734,5 979,4 33,3% 4,5%
Assurances non - vie 20 622,3 21 748,7 585% 100%
6,5% des primes émises sont cédées en réassurance
Les primes cédées en réassurance se sont élevées en 2017 à 2,54 milliards de dirhams, soit 6,5%
de l’ensemble des émissions, contre 2,80 milliards de dirhams en 2016.
Les cessions au titre des opérations d’assurances non vie représentent 92,2% de l’ensemble des
cessions, soit 2,34 milliards de dirhams. Quant aux cessions des opérations d’assurances vie et
capitalisation, elles ont atteint 199,76 millions de dirhams.
Une baisse importante du chiffre d'affaires des acceptations en réassurance:
Le volume des primes acceptées par le secteur des assurances au cours de l’année 2017 a
enregistré 1,92 milliard de dirhams contre 2,35 milliards de dirhams en 2016, soit une diminution
de 18,2%.
Les acceptations
5
Les entreprises d’assurances et de réassurance marocaines exerçant à titre exclusif les opérations
de réassurance détiennent la grande part du marché de réassurance, soit 90,3% contre une part
de 9,7% pour les entreprises d’assurances et de réassurance qui pratiquent la réassurance à titre
accessoire.
Le montant des acceptations se répartit comme suit :
les opérations vie : 165,8 millions de dirhams (8,6% du total) contre 150,08 millions en 2016, soit une progression de 10,1%;
les opérations non-vie : 1,75 milliard de dirhams (91,4% du total) contre 2,19 milliards en 2016, soit une baisse de 20,2%;
En millions de dirhams 2016 2017 Variation 2017/2016
Réassureurs exclusifs 2 159,77 1732,3 -19,79%
Acceptations non vie 2 012,88 1567 -22,15%
Acceptations vie 146,88 165,3 12,54%
Entreprises d’assurances et de réassurances 187,04 187,0 -0,02%
Acceptations non vie 183,85 186,5 1,44%
Acceptations vie 3,20 0,5 -84,38%
Ensemble des acceptations 2 346,81 1919,3 -18,22%
28,0% des primes acceptées sont rétrocédées en réassurance
Les rétrocessions en réassurance ont enregistré en 2017 un montant de 635,25 millions de
dirhams soit 36,7% des primes acceptées. Les rétrocessions relatives à la branche non vie se sont
élevées à 631,35 millions de dirhams contre 3,89 millions pour la branche vie.
La charge des sinistres et d’exploitation du secteur des assurances a continué de progresser au cours de l’année 2017
+10,5% d’augmentation des prestations et frais payés pour les assureurs directs
Du côté des indemnisations, les prestations et frais payés par les assureurs directs au cours de
cette année ont connu une augmentation de 10,5% passant de 22,06 milliards de dirhams en 2016
à 24,36 milliards de dirhams en 2017.
Ils représentent 62,9% des émissions directes totales. La part des réassureurs dans les prestations
et frais payés s’est établie à 8,2% de l’ensemble des prestations et frais payés, soit 1,98 milliard de
dirhams.
Quant aux prestations et frais payés par les réassureurs exclusifs, elles ont atteint au cours de
cette année 1,78 milliard de dirhams contre 1,61 milliard en 2016, soit une augmentation de
6
10,4%. La part des rétrocessionnaires dans les prestations et frais payés s’est établie à 14,6% de
l’ensemble des prestations et frais payés par les réassureurs, soit 260,4 millions de dirhams
+ 2,4% d’augmentation des charges techniques d’exploitation
Les charges techniques d’exploitation ont atteint cette année 8,07 milliards de dirhams contre
7,88 milliards en 2016, soit une augmentation de 2,4%, représentant ainsi 19,8% du chiffre
d’affaires total. Elles sont réparties en charge d’acquisition des contrats et les autres charges
techniques d’exploitation comme suit :
Amélioration de l’activité financière du secteur en 2017
+ 10,7% d’augmentation des produits financiers nets
Les provisions techniques brutes des entreprises d'assurances et de réassurance se sont établies en 2017 à 149,87 milliards de dirhams contre 142,69 milliards l’année précédente, soit une progression de 5,0%.
Les placements affectés aux opérations d’assurances du secteur en 2017 ont enregistré un encours en valeur d’inventaire de 154,96 milliards de dirhams contre 145,57 milliards en 2016, progressant ainsi de 6,5%.
0
40
80
120
160
200
2016 2017
Placements affectés et provisions techniques ( en milliards de dirhams)
Les produits financiers nets se sont élevés en 2017 à 7,02 milliards de dirhams, en hausse de 10,7% par rapport à l’exercice 2016, dont 2,73 milliards de dirhams des plus-values nettes sur réalisation de placements.
En millions de dirhams 2016 2017 Variation%
Charges d’acquisition des contrats 3 111,23 3 356 7,9%
Autre charges techniques d'exploitation 4 771,46 4 712,78 -1,2%
Dont : Charges de personnel 1 638,49 1 773,61 8,2%
Autres charges externes 1 208,21 1 225,50 1,4%
Autres charges 1 923,76 1 713,68 -10,9%
Total charges techniques d’exploitation 7 881,69 8 068,57 2,4%
7
La rentabilité du secteur des assurances s’est améliorée en 2017
Amélioration du ratio « sinistre / Primes » pour les assureurs directs
Le ratio sinistres/primes (S/P) de la branche non vie a connu en 2017 une légère diminution de 4
points par rapport à l’année précédente pour atteindre 65,5% contre 69,7% en 2016. Cette
amélioration provient essentiellement de la baisse des prestations et frais.
Quant au ratio combiné de ladite branche, il est passé de 100% en 2016 à 94,5% en 2017.
Augmentation du résultat net du secteur de 25,5%
Du côté des résultats, les opérations d’assurances et de réassurance du secteur ont enregistré au
cours de cette année un résultat technique net de 5,54 milliards de dirhams contre 5,43 milliards
en 2016, soit une augmentation de 1,9%. Cette légère augmentation est due à l’amélioration du
résultat technique net de la branche vie (+15,1%) tiré par le résultat financier des réassureurs
exclusifs enregistré au niveau de cette branche.
Grâce à l’amélioration du résultat non technique qui est passé de -548,7 millions de dirhams en
2016 à 4,4 millions de dirhams en 2017, le résultat net est passé de 3,45 milliards de dirhams en
2016 à 4,33 milliards en 2017, en progression de 25,5%.
La rentabilité générale mesurée par le rapport entre le résultat net et les fonds propres des
entreprises d’assurances s’est améliorée en passant de 9,4% à 11,0%.
Prestations et frais payés 10 648,57 317,54 10 331,03 8 293,65 Variation des provisions pour sinistres à payer -203,69 1,19 -204,88 402,09 Variation des provisions des assurances vie 7 310,36 -134,91 7 234,98 5 896,33
Variation des provisions pour fluctuations de sinistralité 70,72 70,72 86,20
Variation des provisions pour aléas financiers 0,00 0,00 0,00
Variation des provisions techniques des contrats en unités de compte 55,99 55,99 8,11
Variation des provisions pour participation aux bénéfices 123,42 123,42 170,50
Variation des autres provisions techniques 0,00 0,00 0,00 0,00
Charges d’acquisition des contrats 715,24 715,24 654,88 Achats consommés de matières et fournitures 101,11 101,11 89,01 Autres charges externes 245,77 245,77 241,75 Impôts et taxes 78,94 78,94 54,71 Charges de personnel 238,69 238,69 197,71
Autres charges d'exploitation 20,17 20,17 50,23
Dotations d'exploitation 105,63 105,63 96,80
5 Produits des placements affectés aux opérations d’assurance 3 562,71 0,00 3 562,71 3 544,71
Revenus des placements 2 355,19 2 355,19 2 129,81 Gains de change 0,00 0,00 0,00
Produits des différences sur prix de remboursement à percevoir 15,67 15,67 15,81
Profits sur réalisation de placements 1 116,61 1 116,61 1 086,56
Ajustements de VARCUC (1)(plus-values non réalisées) 4,11 4,11 9,58
Profits provenant de la réévaluation des placements affectés 0,00 0,00 0,00 Intérêts et autres produits de placements 32,89 32,89 9,47
Reprises sur charges de placement ; Transferts de charges 38,25 38,25 293,49
6 Charges des placements affectés aux opérations d’assurance 217,73 217,73 535,81
Charges d’intérêts 1,42 1,42 1,46 Frais de gestion des placements 61,57 61,57 52,80 Pertes de change 0,00 0,00 0,00 Amortissement des différences sur prix de remboursement 34,41 34,41 37,40 Pertes sur réalisation de placements 3,27 3,27 61,71
Pertes provenant de la réévaluation des placements affectés 0,00 0,00 0,00
Ajustements de VARCUC(1) (moins-values non réalisées) 0,06 0,06 0,00
Charges d’acquisition des contrats 2 640,20 2 640,20 2 455,89 Achats consommés de matières et fournitures 290,67 290,67 248,41 Autres charges externes 934,58 934,58 933,07
Impôts et taxes 169,82 169,82 153,31
Charges de personnel 1 485,55 1 485,55 1 383,72 Autres charges d'exploitation 108,94 108,94 292,90 Dotations d'exploitation 722,74 722,74 827,98
5 Produits des placements affectés aux opérations d’assurance 4 444,05 4 444,05 4 401,86
Revenus des placements 2 687,77 2 687,77 2 407,81 Gains de change 1,72 1,72 0,77
Produits des différences sur prix de remboursement à percevoir 4,38 4,38 3,47
Profits sur réalisation de placements 1 456,91 1 456,91 1 575,21 Profits provenant de la réévaluation des placements affectés 4,31 4,31 0,00 Intérêts et autres produits de placements 43,42 43,42 59,14
Reprises sur charges de placements ; Transferts de charges 245,55 245,55 355,46
6 Charges des placements affectés aux opérations d’assurance 764,70 764,70 764,48
Charges d’intérêts 89,99 89,99 4,23
Frais de gestion des placements 180,48 180,48 191,55 Pertes de change 3,93 3,93 1,00 Amortissement des différences sur prix de remboursement 21,02 21,02 19,09 Pertes sur réalisation de placements 234,24 234,24 188,24 Pertes provenant de la réévaluation des placements affectés 0,00 0,00 0,00 Autres charges de placements 8,04 8,04 66,15
Cessionnaires et comptes rattachés débiteurs 254,97 75,52 179,46 299,92 Assurés, intermédiaires, cédants, coassureurs et comptes rattachés débiteurs
1 130,19 148,63 981,56 1 107,86
Personnel débiteur 0,14 0,00 0,14 0,17 Etat débiteur 192,99 0,00 192,99 170,50 Comptes d'associés débiteurs 0,00 0,00 0,00 0,00 Autres débiteurs 234,77 14,24 220,52 6,86 Comptes de régularisation-actif 94,81 0,00 94,81 108,37 Titres et valeurs de placement (non affectés aux opérations d’assurance)
0,00 0,00 0,00 0,00
Ecarts de conversion -actif (éléments circulants) 51,22 0,00 51,22 52,96
TRESORERIE 628,14 0,00 628,14 296,69
Trésorerie-actif 628,14 0,00 628,14 296,69
Chèques et valeurs à encaisser 0,01 0,00 0,01 0,01 Banques, TGR, C.C.P. 628,11 0,00 628,11 296,66 Caisses, régies d’avances et accréditifs 0,02 0,00 0,02 0,01
17
TOTAL GENERAL 16 173,33 1 021,16 15 152,16 15 221,04
BILAN - PASSIF
Exercice clos le 31/12/2017
(en millions de dirhams) Exercice 2017 Exercice 2016
FINANCEMENT PERMANENT 13 730,68 14 021,85
Capitaux propres 3 226,97 2 761,16
Capital social ou fonds d’établissement 2 100,00 2 000,00
à déduire : Actionnaires, capital souscrit non appelé 0,00 0,00
Capital appelé, (dont versé............................) 0,00 0,00
Primes d'émission, de fusion, d'apport 0,89 0,00
Ecarts de réévaluation 0,00 0,00
Réserve légale 150,22 150,13
Autres réserves 476,78 349,09
Report à nouveau (1) 4,55 3,21
Fonds social complémentaire 0,00 0,00
Résultats nets en instance d’affectation (1) - 0,00 Résultat net de l'exercice (1) 494,53 258,72
Capitaux propres assimilés 0,00 0,00
Provisions réglementées 0,00 0,00
Dettes de financement 1,96 1,86
Emprunts obligataires 0,00 0,00
Emprunts pour fonds d’établissement 0,00 0,00 Autres dettes de financement 1,96 1,86
Provisions durables pour risques et charges 16,34 112,03
Provisions pour risques 16,00 112,00
Provisions pour charges 0,34 0,03
Provisions techniques brutes 10 485,02 11 146,76
Provisions pour primes non acquises 403,44 450,97
Provisions pour sinistres à payer 6 988,15 7 367,70
Provisions des assurances vie 2 642,19 2 879,32
Provisions pour fluctuations de sinistralité 90,46 93,71
Provisions pour aléas financiers - -
Provisions techniques des contrats en unités de compte - -
Provisions pour participations aux bénéfices - -
Provisions techniques sur placements 5,04 5,04
Autres provisions techniques 355,74 350,02
Ecarts de conversion –passif 0,38 0,05 Augmentation des créances immobilisées et des placements 0,38 0,05 Diminution des dettes de financement et des provisions techniques 0,00 0,00
Dettes pour espèces remises par les cessionnaires 127,29 137,46 Dettes pour espèces remises par les cessionnaires 127,29 137,46 Dettes de passif circulant 1 215,43 974,09 Cessionnaires et comptes rattachés créditeurs 362,46 341,24 Assurés, intermédiaires, cédants, coassureurs et comptes rattachés créditeurs
573,09 330,31
Personnel créditeur 7,67 4,98 Organismes sociaux créditeurs 4,70 3,89 Etat créditeur 186,45 190,65 Comptes d'associés créditeurs 6,97 6,55 Autres créanciers 28,42 24,26 Comptes de régularisation-passif 45,66 72,20 Autres provisions pour risques et charges 51,22 52,95 Ecarts de conversion -passif (éléments circulants) 27,55 34,67 TRESORERIE 0,00 0,01 Trésorerie-passif 0,00 0,01 Crédits d'escompte 0,00 0,00 Crédits de trésorerie 0,00 0,00 Banques 0,00 0,01
TOTAL GENERAL 15 152,16 15 221,04
18
(1) Bénéficiaire (+) ; déficitaire (-)
COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES (CPC)
I - COMPTE TECHNIQUE ASSURANCES VIE
Exercice du 01/01/2017 Au 31/12/2017
(En millions de dirhams) 2017 2016
Brut Rétrocession Net Net
1 Primes 135,47 3,70 131,77 131,57
Primes acceptées 135,47 3,70 131,77 131,57 2 Produits techniques d’exploitation 0,00 0,00 0,00 0,03 Subventions d’exploitation 0,00 0,00 0,00 0,00 Autres produits d’exploitation 0,00 0,00 0,00 0,00 Reprises d’exploitation, transferts de charges 0,00 0,00 0,00 0,03 3 Prestations et frais 262,06 -0,07 262,12 259,16 Prestations et frais payés 431,12 0,00 431,12 302,97 Variation des provisions pour sinistres à payer 59,71 0,05 59,66 -27,70 Variation des provisions des assurances vie -242,65 0,00 -242,65 -34,60
Variation des provisions pour fluctuations de sinistralité 11,24 0,00 11,24 27,12
Variation des provisions pour aléas financiers 0,00 0,00 0,00 0,00
Variation des provisions techniques des contrats en unités de compte 0,00 0,00 0,00 0,00
Variation des provisions pour participation aux bénéfices 0,00 0,00 0,00 0,00 Variation des autres provisions techniques 2,64 -0,12 2,76 -8,63
Charges d’acquisition des contrats 0,00 0,00 0,00 0,00 Achats consommés de matières et fournitures 0,02 0,00 0,02 0,01 Autres charges externes 3,24 0,00 3,24 1,32 Impôts et taxes 0,64 0,00 0,64 0,38 Charges de personnel 5,04 0,00 5,04 3,82
Autres charges d'exploitation 0,00 0,00 0,00 0,00
Dotations d'exploitation 0,05 0,00 0,05 0,04
5 Produits des placements affectés aux opérations d’assurance 374,36 0,00 374,36 194,66
Revenus des placements 142,10 0,00 142,10 134,09 Gains de change 0,00 0,00 0,00 0,00
Produits des différences sur prix de remboursement à percevoir 0,36 0,00 0,36 0,29
Profits sur réalisation de placements 145,35 0,00 145,35 18,05
Ajustements de VARCUC (1)(plus-values non réalisées) 0,00 0,00 0,00 0,00
Profits provenant de la réévaluation des placements affectés 0,00 0,00 0,00 0,00 Intérêts et autres produits de placements 0,00 0,00 0,00 0,48
Reprises sur charges de placement ; Transferts de charges 86,55 0,00 86,55 41,75
6 Charges des placements affectés aux opérations d’assurance 39,92 0,00 39,92 51,91
Charges d’intérêts 0,00 0,00 0,00 0,00 Frais de gestion des placements 0,83 0,00 0,83 1,71 Pertes de change 0,00 0,00 0,00 0,00 Amortissement des différences sur prix de remboursement 4,07 0,00 4,07 4,35 Pertes sur réalisation de placements 19,43 0,00 19,43 0,00
Pertes provenant de la réévaluation des placements affectés 0,00 0,00 0,00 0,00
Ajustements de VARCUC(1) (moins-values non réalisées) 0,00 0,00 0,00 0,00
Charges d’acquisition des contrats 0,33 0,00 0,33 0,20 Achats consommés de matières et fournitures 7,47 0,00 7,47 8,81 Autres charges externes 39,68 0,00 39,68 30,50
Impôts et taxes 8,78 0,00 8,78 8,45
Charges de personnel 52,19 0,00 52,19 45,51 Autres charges d'exploitation 1,11 0,00 1,11 0,88 Dotations d'exploitation 86,07 0,00 86,07 98,39
5 Produits des placements affectés aux opérations d’assurance 661,81 0,00 661,81 359,82
Revenus des placements 199,94 0,00 199,94 176,29 Gains de change 13,62 0,00 13,62 8,04
Produits des différences sur prix de remboursement à percevoir 0,27 0,00 0,27 0,35
Profits sur réalisation de placements 305,64 0,00 305,64 30,25 Profits provenant de la réévaluation des placements affectés 0,00 0,00 0,00 0,00 Intérêts et autres produits de placements 4,97 0,00 4,97 4,97
Reprises sur charges de placements ; Transferts de charges 137,36 0,00 137,36 139,92
6 Charges des placements affectés aux opérations d’assurance 253,35 0,00 253,35 130,62
Charges d’intérêts 0,00 0,00 0,00 0,00
Frais de gestion des placements 12,35 0,00 12,35 9,53 Pertes de change 32,86 0,00 32,86 36,62 Amortissement des différences sur prix de remboursement 4,53 0,00 4,53 5,15 Pertes sur réalisation de placements 30,08 0,00 30,08 0,00 Pertes provenant de la réévaluation des placements affectés 0,00 0,00 0,00 0,00 Autres charges de placements 0,00 0,00 0,00 0,00
IV RECAPITULATION Exercice du 01/01/2017 au 30/12/2017
(En millions de dirhams) Exercice précédent
Exercice
I RESULTAT TECHNIQUE VIE 196,11 13,11 II RESULTAT TECHNIQUE NON-VIE 451,02 409,64 III RESULTAT NON TECHNIQUE 11,81 6,33 IV RESULTAT AVANT IMPOTS 658,94 429,07 V IMPOTS SUR LES RESULTATS 164,42 170,35
VI RESULTAT NET 494,53 258,72
TOTAL DES PRODUITS ASSURANCES VIE 0,00 0,00 TOTAL DES PRODUITS ASSURANCES NON-VIE 536,82 339,13 TOTAL DES PRODUITS NON TECHNIQUES 1 871,33 1 646,41 TOTAL DES PRODUITS 473,90 597,05 TOTAL DES CHARGES ASSURANCES VIE 2 882,04 2 582,59 TOTAL DES CHARGES ASSURANCES NON-VIE 340,71 326,02 TOTAL DES CHARGES NON TECHNIQUES 1 420,30 1 236,77 IMPOTS SUR LES RESULTATS 462,09 590,72 TOTAL DES CHARGES 164,42 170,35