Orange FY 2014 results presentation - F2iC · CA 39,4 Md€-1,6 % hors régl. sur un an économies de coûts opérationnels indirects 503 M€ EBITDA retraité 12,2 Md€-2,5 % sur

Réunion d’actionnaires

Annecy

29 septembre 2015

Bertrand Deronchaine,

Directeur Relations

Actionnaires

Avertissement This presentation contains forward-looking statements about Orange. Although we believe these statements are based on reasonable assumptions, they are

subject to numerous risks and uncertainties, including matters not yet known to us or not currently considered material by us, and there can be no assurance

that anticipated events will occur or that the objectives set out will actually be achieved. Important factors that could cause actual results to differ from the

results anticipated in the forward-looking statements include, among others: the success of Orange’s strategy, particularly with respect to customer relation

when facing competition with OTT players, Orange’s ability to withstand intense competition in mature markets, its ability to capture growth opportunities in new

markets and the risks specific to those markets, the poor economic conditions prevailing in particular in France and in Europe and in certain other markets in

which Orange operates, the effectiveness of Orange’s action plans for human resources, and the success of Orange’s other strategic, operational and financial

initiatives, risks related to information and communications technology systems generally, in particular technical failures of networks, fiscal and regulatory

constraints and changes, and the results of litigation regarding regulations, competition and other matters, the success of Orange's French and international

investments, joint ventures and strategic partnerships in situations in which it may or may not have control of the enterprise, and in countries presenting

additional risk, Orange's credit ratings, its ability to access capital markets and the state of capital markets in general, exchange rate or interest rate

fluctuations, and asset impairments. More detailed information on the potential risks that could affect our financial results will be found in the Registration

Document filed with the French Autorité des Marchés Financiers (AMF) on April 29, 2014 and in the annual report on Form 20-F to be filed with the U.S. Securities

and Exchange Commission on April 30, 2014. Forward-looking statements speak only as of the date they are made. Other than as required by law (in particular

pursuant to sections 223-1 and seq. of the General Regulations of the AMF), Orange does not undertake any obligation to update them in light of new information or

future developments.

1

2

Résultats

Essentiels2020

3 Orange dans votre région

CA

39,4 Md€

-1,6 % hors régl.

sur un an

économies

de coûts

opérationnels

indirects

503 M€

EBITDA

retraité

12,2 Md€

-2,5 % sur un an

investissements

5,6 Md€ 14,3 % du CA

taux de marge

d’EBITDA

30,9 %

stable sur un an

dette nette /

EBITDA

2,09x

Performance 2014

CA

19,6 Md€ -0,6 % hors régl.

sur un an

EBITDA

5,8 Md€ -1,2 % sur un an

Investissements

2,7 Md€ 13,7 % du CA

Résultats 1er semestre 2015

EBITDA retraité

2015

11,9 - 12,1 Md€

Dividende 2015

0,60 €

Acompte

sur dividende

0,20 € en déc.

2015

Dette nette /

EBITDA

autour de 2

à moyen terme

Politique

M&A sélective,

priorité aux

zones existantes

Objectifs

2015

Rendement global pour l’actionnaire

80

100

120

140

160

180

Orange

CAC 40

Stoxx Tel

De nouvelles attentes clients

Connectivité

sécurisée

Personnalisation Création de

valeur

+50% trafic annuel de

données mobiles

13 écrans par foyer

en 2022

> 25 milliards objets connectés

en 2020

Des salariés engagés,

une forte présence locale

Réseaux puissants

et fiables Esprit

d’innovation

Marque

puissante

Essentiels2020 Être toujours là pour connecter chacun à ce qui lui est essentiel.

Qualité de service Personnalisation Usages innovants

Une expérience client incomparable

Sur tous nos marchés

Europe Afrique et

Moyen-Orient

Présence mondiale

avec OBS

Essentiels2020

Une entreprise digitale

efficace et responsable

Une entreprise digitale, efficace

et responsable

Digitale Efficace Responsable

Offrir une connectivité enrichie

15 Md€ investis dans nos réseaux

2015 - 2018

d’ici 2018

x3 le débit moyen de données sur

tous nos réseaux

Foyers

raccordables

à la fibre en

France

20m

2022

12m

2018

2014

3,6m

4G

Couverture de plus de 95%

dans les pays Orange en Europe d’ici à 2018

Lancement dans 4 pays AMEA en 2015

Couverture de la majorité de nos pays d’ici à 2018

Réinventer la relation client

data

50% d’interactions digitalisées avec

nos clients d’ici à 2018

20% des boutiques Orange sous le concept Smart Store

Construire un modèle d’employeur digital et humain

50% des formations en e-learning

10% actionnariat salarié

Accompagner la transformation du client entreprise

Développer un environnement de travail collaboratif, flexible et mobile

Être un leader de l’Internet des Objets et accompagner nos clients vers de nouveaux process métiers

Être un leader dans les services Cloud privé et hybrides pour les sociétés multinationales

Un acteur de 1er rang dans la sécurité pour les multinationales et leader en cyber-défense en France

Se diversifier en capitalisant sur nos actifs

1 Md€ de chiffre d’affaires sur les nouveaux services en 2018

30m clients Orange Money d’ici à 2018

500 start-ups soutenues dans la démarche d’Open Innovation

Hello.

Total Investissements

Investissements en % du CA

Investissements

dans les réseaux

sur 2015 - 2018

15 Md€

2015 2016

~16%

2014 2017 2018

15 Md€

4,5 Md€ dans la fibre

Total Investissements

Investissements

dans les réseaux

sur 2015 - 2018

5 Md€ dans les

réseaux mobiles

Total Investissements

Investissements

dans les réseaux

sur 2015 - 2018 15 Md€

100%

de couverture 4G

dans les TGV

100%

de couverture 3G/4G

dans le métro parisien

Top 10

autoroutes

248 millions de clients

Au 30 juin 2015

Chiffre d’affaires 2018 > 2014

Dividende ≥ 0,60 €

EBITDA retraité 2018 > 2014 avec un point bas en 2015

Ratio dette nette / EBITDA retraité autour de 2x à moyen terme

Nouveaux services

1 Md€ de chiffre d’affaires d’ici à 2018

N°1 dans les réseaux

x3 le débit moyen de données sur nos réseaux

Transformation digitale

50% d’interactions numérisées avec nos clients en

Europe d’ici à 2018

Modèle d’employeur digital et humain

9 salariés sur 10 recommandent Orange comme

employeur d’ici à 2018

Être n°1 en recommandation

auprès de 3 clients sur 4

mesuré par NPS

Amélioration du

Brand Power Index

Part des services IT dans le CA d’ OBS

+10pt sur le chiffre d’affaires OBS d’ici à 2020

Orange

dans votre région

Direction Régionale Alpes

3 départements

Isère

Savoie

Haute Savoie

Direction Régionale Alpes

Réseaux

272 villes couvertes en 4G

population 4G : 73% Isère, 58% Savoie, 75%

Haute Savoie

98 % en 3G/3G+

1 217 000 lignes (99% d’ADSL)

87% des logements bénéficient d’au moins 8 Mb

103 000 logements éligibles à la fibre d’Orange

Commercialisation de la fibre d’Orange sur Grenoble, Échirolles, Fontaine, Le Pont-de-Claix,

Meylan, Saint-Martin-d'Hères, Saint-Égrève, Saint-Martin-le-Vinoux, Sassenage, Seyssinet-

Pariset, Chambéry, Annecy, Annecy-le-Vieux, d’ici 2022, 116 villes…

Direction Régionale Alpes

2 910 salariés

1 896 en Isère

344 en Savoie

670 en Haute Savoie

24 recrutements

15 réseaux

8 clients

1 innovation

140 alternants

44% réseaux

36% clients

4% innovation

Au plus proche des clients

13% métiers de la vente

39% intervention

technique

34 % service clients

14% fonction support

Partenariats Orange 2015 Délégation Régionale Alpes

Partenariats Orange 2015 Délégation Régionale Alpes

Grenoble Pasteur : Totem French Tech

favoriser l’écosystème numérique

Espace de 697 m² dans un immeuble stratégique sous loué à

Digital Grenoble pour le Totem de la French Tech de Grenoble

avec des bureaux pour des starts-up et un espace de co-working

Livraison 25 Août 2015, inauguration le 23 septembre 2015

étude d’ici fin d’année pour extension éventuelle de 1000 m²

La Fondation Orange à la DR Alpes

Projet solidaire de la Fondation avec la

Casemate pour l’équipement en

imprimantes 3D

La Fondation soutient le projet du FAM

« Le Platon » à Albertville pour faciliter

l’apprentissage pour les personnes

autistes (achat tablettes tactiles)

La Fondation soutient le projet de l’IME

à Vétraz-Monthoux pour faciliter

l’apprentissage pour les personnes

autistes (Tablettes tactiles)

La Fondation soutient le projet de l’IME de

Challes-les-Eaux pour faciliter

l’apprentissage pour les personnes

autistes (achat tablettes tactiles)

Merci

[email protected]