1 Today’s Market: IHSG diperkirakan bergerak mixed dengan kecenderungan melemah. Bursa AS ditutup melemah pada perdagangan Jumat (14/06). Harga batubara stabil di level USD 71.40 per Mt. Crude oil naik ke level USD 52.72 per barrel seir- ing dengan penyerangan dua kapal tanker minyak di Teluk Oman. Rupiah melemah terhadap Dollar AS di level Rp 14.325. 10Yr Government Bonds Yield turun ke level 7.67%. Dari global, China mencatatkan produksi industri tumbuh 5% YoY pada Mei 2019, melambat ke level terendah da- lam 17 tahun. Level tersebut juga dibawah ekspektasi an- alis yang memprediksi pertumbuhan sebesar 5,5% YoY. Dari dalam negeri, Bank Indonesia mencatatkan hasil sur- vei penjualan eceran April 2019 tumbuh 6,7% YoY, lebih rendah dari bulan sebelumnya yang tumbuh 10,1% YoY. Pertumbuhan tahunan besar dialami oleh penjualan suku cadang dan aksesori, sementara pertumbuhan bulanan terbesar dialami oleh bahan bakar kendaraan bermotor. Sehubungan dengan emiten, Indocement (INTP) mencat- atkan volume penjualan semen domestik sebesar 1,35 juta ton, atau turun 9,3% YoY. Sehubungan dengan emiten, Timah (TINS) mengatakan sampai dengan Mei 2019 perusahaan telah merealisasikan ekspor sebanyak 28.000 ton. Secara teknikal indeks hari Senin (17/06), IHSG diprediksi bergerak di kisaran 6195-6310. Source: Bloomberg, Sinarmas Investment Research See pg. 6-8 for Technical Corner www.sinarmassekuritas.co.id See important disclaimer at the end of this report Monday, June 17, 2019 IHSG turun sebanyak 22.8 poin (0.36%) ke level 6250.27. Sementara LQ45 turun sebanyak 3.4 poin (0.34%) ke level 991.02. Foreign net sell sebesar Rp 64.03 miliar. IDX Statistics Closing JCI 6,250.27 Transaction Value Regular M arket (IDR tn) 5.613 Transaction Volume Regular M arket (mn shares) 8,880 Foreign Net Buy (Sell) (IDR bn) (64) Foreign Net Buy (Sell) 4.05 Total M arket Capitalization (IDR tn) 7,143.87 LQ45 991.02 (0.34) 0.84 EIDO 25.08 (1.14) 1.05 IDX 21.89 (1.08) 0.60 DOW JONES 26,089.61 (0.07) 11.84 S&P 500 2,886.98 (0.16) 15.16 NASDAQ 7,796.66 (0.52) 17.50 FTSE 7,345.78 (0.31) 9.18 NIKKEI 21,116.89 0.40 5.51 HANG SENG 27,118.35 (0.65) 4.92 STRAITS TIMES 3,222.63 0.06 5.01 KLSE 1,638.63 (0.31) (3.07) USD/IDR 14,325.00 0.00 (0.45) EUR/IDR 16,071.57 (0.21) (2.34) JPY/IDR 131.87 (0.04) 0.92 SGD/IDR 10,455.45 0.00 (0.74) AUD/IDR 9,854.38 (0.11) (3.16) GBP/IDR 18,103.40 0.00 (0.99) Crude Oil (USD/barrel) 52.72 7:50:37 AM 16.10 Coal (USD/mn tons) 71.40 6/14/2019 (30.03) Natural Gas (USD/mmBtu) 2.40 7:49:46 AM (18.33) Gold (USD/ounce) 1,338.31 8:00:40 AM 4.37 Nickel (USD/mn tons) 11,910.00 8:00:39 AM 11.51 Tins (USD/mn tons) 19,205.00 6/14/2019 (1.39) CPO (MYR/mn tons) 2,000.00 6/14/2019 (0.10) Rubber (JPY/kg) 236.40 7:25:24 AM 37.44 Wheat (USD/bushel) 542.00 7:50:33 AM 7.65 Corn (USD/bushel) 462.75 7:50:28 AM 23.27 Price Last Transaction YTD Chg (%) Commodities Other Indices Closing 1-Day Chg (%) YTD Chg (%) Currency Spot Rate Rate (IDR) 1-Day Chg (%) YTD Chg (%) 0 2,000 4,000 6,000 8,000 10,000 12,000 14,000 3,000 3,500 4,000 4,500 5,000 5,500 6,000 6,500 7,000 Millions Volume JCI Index
9
Embed
Monday, June 17, 2019 - financial.sinarmassekuritas.co.id 2019/Jun/20190617... · bawah di tingkat peternak Rp 18 ribu per kilogram (kg) dan harga batas atas Rp 20 ribu per kg serta
This document is posted to help you gain knowledge. Please leave a comment to let me know what you think about it! Share it to your friends and learn new things together.
Transcript
1
Today’s Market:
IHSG diperkirakan bergerak mixed dengan kecenderungan
melemah. Bursa AS ditutup melemah pada perdagangan
Jumat (14/06). Harga batubara stabil di level USD 71.40
per Mt. Crude oil naik ke level USD 52.72 per barrel seir-
ing dengan penyerangan dua kapal tanker minyak di Teluk
Oman. Rupiah melemah terhadap Dollar AS di level Rp
14.325. 10Yr Government Bonds Yield turun ke level
7.67%.
Dari global, China mencatatkan produksi industri tumbuh
5% YoY pada Mei 2019, melambat ke level terendah da-
lam 17 tahun. Level tersebut juga dibawah ekspektasi an-
alis yang memprediksi pertumbuhan sebesar 5,5% YoY.
Dari dalam negeri, Bank Indonesia mencatatkan hasil sur-
vei penjualan eceran April 2019 tumbuh 6,7% YoY, lebih
rendah dari bulan sebelumnya yang tumbuh 10,1% YoY.
Pertumbuhan tahunan besar dialami oleh penjualan suku
cadang dan aksesori, sementara pertumbuhan bulanan
terbesar dialami oleh bahan bakar kendaraan bermotor.
Sehubungan dengan emiten, Indocement (INTP) mencat-
atkan volume penjualan semen domestik sebesar 1,35
juta ton, atau turun 9,3% YoY.
Sehubungan dengan emiten, Timah (TINS) mengatakan
sampai dengan Mei 2019 perusahaan telah merealisasikan
ekspor sebanyak 28.000 ton.
Secara teknikal indeks hari Senin (17/06), IHSG diprediksi
bergerak di kisaran 6195-6310.
Source: Bloomberg, Sinarmas Investment Research See pg. 6-8 for Technical Corner
www.sinarmassekuritas.co.id See important disclaimer at the end of this report
Monday, June 17, 2019
IHSG turun sebanyak 22.8 poin (0.36%) ke level 6250.27.
Sementara LQ45 turun sebanyak 3.4 poin (0.34%) ke level
991.02. Foreign net sell sebesar Rp 64.03 miliar.
ID X Stat ist ics C lo sing
JCI 6,250.27
Transaction Value Regular M arket (IDR tn) 5.613
Transaction Volume Regular M arket (mn shares) 8,880
Foreign Net Buy (Sell) (IDR bn) (64)
Foreign Net Buy (Sell) 4.05
Total M arket Capitalization (IDR tn) 7,143.87
LQ45 991.02 (0.34) 0.84
EIDO 25.08 (1.14) 1.05
IDX 21.89 (1.08) 0.60
DOW JONES 26,089.61 (0.07) 11.84
S&P 500 2,886.98 (0.16) 15.16
NASDAQ 7,796.66 (0.52) 17.50
FTSE 7,345.78 (0.31) 9.18
NIKKEI 21,116.89 0.40 5.51
HANG SENG 27,118.35 (0.65) 4.92
STRAITS TIM ES 3,222.63 0.06 5.01
KLSE 1,638.63 (0.31) (3.07)
USD/IDR 14,325.00 0.00 (0.45)
EUR/IDR 16,071.57 (0.21) (2.34)
JPY/IDR 131.87 (0.04) 0.92
SGD/IDR 10,455.45 0.00 (0.74)
AUD/IDR 9,854.38 (0.11) (3.16)
GBP/IDR 18,103.40 0.00 (0.99)
Crude Oil (USD/barrel) 52.72 7:50:37 AM 16.10
Coal (USD/mn tons) 71.40 6/14/2019 (30.03)
Natural Gas (USD/mmBtu) 2.40 7:49:46 AM (18.33)
Gold (USD/ounce) 1,338.31 8:00:40 AM 4.37
Nickel (USD/mn tons) 11,910.00 8:00:39 AM 11.51
Tins (USD/mn tons) 19,205.00 6/14/2019 (1.39)
CPO (M YR/mn tons) 2,000.00 6/14/2019 (0.10)
Rubber (JPY/kg) 236.40 7:25:24 AM 37.44
Wheat (USD/bushel) 542.00 7:50:33 AM 7.65
Corn (USD/bushel) 462.75 7:50:28 AM 23.27
P riceLast
T ransact io n
YT D
C hg (%)C o mmo dit ies
Other Indices C lo sing 1-D ay C hg (%)YT D
C hg (%)
C urrency Spo t R ate R ate ( ID R ) 1-D ay C hg (%)YT D
C hg (%)
0
2,000
4,000
6,000
8,000
10,000
12,000
14,000
3,000
3,500
4,000
4,500
5,000
5,500
6,000
6,500
7,000
Millio
ns
Volume JCI Index
2
Daily Corporate and Industry News
China mencatatkan produksi industri tumbuh 5% YoY pada Mei 2019, melambat ke level terendah dalam 17 tahun. Level tersebut juga dibawah ekspektasi analis yang memprediksi pertumbuhan sebesar 5,5% YoY. Source: IQPlus Analisis Uang Beredar Bank Indonesia (BI) mencatat, per April 2019, kredit bank tumbuh 11% yoy menjadi Rp 5.339,2 triliun. Pertumbuhan kredit ditopang dari peningkatan kredit di sektor konstruksi yang naik 21% yoy men-jadi Rp 327,2 triliun per Maret 2019. Sementara itu, per April kredit konstruksi pada jenis kredit investasi tumbuh sebesar 44% secara yoy. Source: Kontan Bank Indonesia (BI) dinilai memiliki ruang untuk menurunkan suku bunga acuan sekitar 25 basis poin (bps) menjadi 5,75%, mengingat kondisi inflasi domestik sudah sesuai dengan target. Karena itu, bank sentral diperkirakan akan menurunkan BI 7-Day (Reverse) Repo Rate (BI 7-DRR) pada Rapat Dewan Gubernur (RDG) bulanan selama dua hari yang berakhir Kamis 20/6) mendatang. Source: Investor Daily Bank Indonesia mencatatkan hasil survei penjualan eceran April 2019 tumbuh 6,7% YoY, lebih rendah dari bulan sebelumnya yang tumbuh 10,1% YoY. Pertumbuhan tahunan besar dialami oleh penjualan suku cadang dan akseso-ri, sementara pertumbuhan bulanan terbesar dialami oleh bahan bakar kendaraan bermotor. Source: IQPlus Kementerian Pertanian (Kementan) mengimbau pelaku usaha perungggasan di Tanah Air menerapkan harga acuan berlaku yang diatur dalam Permendag No 96 Tahun 2018 tentang Harga Acuan Pembelian di Tingkat Petani dan Har-ga Acuan Pembelian di Tingkat Konsumen. Sesuai ketentuan tersebut, untuk pembelian daging ayam ras maka batas bawah di tingkat peternak Rp 18 ribu per kilogram (kg) dan harga batas atas Rp 20 ribu per kg serta harga acuan penjualan di konsumen Rp 34 ribu per kg. Source: Investor Daily Asosiasi Pulp dan Kertas Indonesia (APKI) menargetkan ekspor pulp dan kertas mencapai sembilan miliar dolar AS dengan penambahan lini produksi dari beberapa anggotanya. Source: IQPlus Bank Negara Indonesia (BBNI) memberikan fasilitas pembiayaan sebesar US$ 6,8 juta kepada Crystal Cove Seafood Corp (Crystal Cove), perusahaan yang bergerak dalam bidang perdagangan seafood di Amerika Serikat. Fasilitas pembiayaan yang diberikan BNI melalui Kantor Cabang Luar Negeri New York, Amerika Serikat itu dimaksudkan un-tuk meningkatkan volume ekspor seafood Indonesia ke negara Paman Sam tersebut. Source: Investor Daily Gubernur Jabar Ridwan Kamil mengatakan, Karawang merupakan salah satu dari tiga lokasi pembangunan data cen-ter yang ditawarkan kepada Amazon dengan nilai investasi Rp1 triliun. Source: Bisnis Indonesia PP (PTPP) memulai membangun pabrik peleburan (smelter) feronikel berteknologi rotary kil electric furnance (RKREF) milik PT Ceria Nugraha Indotama (CNI) di Kolaka, Sulawesi Tenggara. Pembangunan tahap pertama mene-lan investasi Rp 4 triliun dan dilanjutkan tahap berikutnya dengan total mencapai Rp 14,5 triliun. Source: Investor Daily Kalbe Farma (KLBF) mencatat penjualan selama Ramadan dan Lebaran lalu meningkat sekitar 10%—20% dibanding-kan dengan rata-rata penjualan bulanan pada semester I/2019. Source: Bisnis Indonesia Timah (TINS) mengatakan sampai dengan Mei 2019 perusahaan telah merealisasikan ekspor sebanyak 28.000 ton. Source: Bisnis Indonesia PP Property (PPRO) optimistis mampu mendongkrak pemasaran sejumlah proyek high rise building di Jawa Timur (Jatim) pada semester II-2019 guna meraih target pertumbuhan penjualan 16% pada 2019 Sri Rejeki Isman (SRIL) membidik kenaikan penjualan berkisar 15% sepanjang tahun ini. Pertumbuhan tersebut di-harapkan menopang peningkatan laba bersih perseroan berkisar 5% dengan upaya optimalisasi kapasitas produksi, efisiensi produksi maupun operasional, dan inovasi pengembangan produk yang bernilai tambah tinggi. Source: In-vestor Daily Urban Jakarta Propertindo (URBN), pengembang properti yang menyediakan produk-produk hunian terintegrasi dengan transportasi massal, membukukan pendapatan sebesar Rp 117,9 miliar pada kuartal I-2019. Pendapatan tersebut melonjak 195% dibandingkan periode sama 2018 yang sebesar Rp 39,9 miliar. URBN juga mendapatkan laba bersih Rp 30,1 miliar atau meningkat 81% dibandingkan periode sama tahun lalu. Source: Investor Daily
www.sinarmassekuritas.co.id See important disclaimer at the end of this report
3
World Equity Indices
Source: Bloomberg, Sinarmas Investment Research
www.sinarmassekuritas.co.id See important disclaimer at the end of this report
D escript io n 1-D ay (%) 5-D ays (%) 1-M o nth (%) YT D (%)
Property (1.48) 2.79 9.94 5.38
Basic Industry (0.89) (0.91) 9.31 (11.73)
Trade 0.07 1.38 3.44 3.26
Finance (0.01) 1.20 8.97 7.86
M iscellaneous Industry (0.93) (0.26) 9.88 (7.57)
Consumer (0.54) 0.03 4.29 (4.75)
Infrastructure (0.25) 1.59 10.84 10.15
Agriculture 0.21 (1.23) 1.45 (11.69)
M ining (0.47) (2.07) 1.02 (9.08)
M ay-19 A pr-19
1.48 3.61
3.32 2.83
0.68 0.44
120.35 124.29
F OR EX Spo t R ate 1-D ay (%) 1-M o nth (%) YT D (%)
USD/IDR 14,325.00 - 0.76 0.45
USD/CNY 6.93 (0.06) (0.73) (0.68)
USD/EUR 0.89 (0.09) (0.54) 2.20
USD/JPY 108.63 (0.06) 1.33 0.98
USD/SGD 1.37 0.04 0.47 (0.59)
USD/AUD 1.45 (0.11) (0.16) 2.47
USD/GBP 0.79 (0.01) 1.02 1.30
( in %)
7.53
0.98
1.46
7.20
7.67
8.02
Inflation M oM (in %)
Foreign Reserves (in USD bn)
Secto rs
Eco no mic Indicato rs
Inflation YTD (in %)
Eco no mic P arameters
Inflation YoY (in %)
Indonesia 5-Year Government Bonds Yield
Indonesia 10-Year Government Bonds Yield
Indonesia 15-Year Government Bonds Yield
Lending and D epo sit R ates
JIBOR (in IDR)
LIBOR (in GBP)
SIBOR ( in USD)
Technical Corner
www.sinarmassekuritas.co.id See important disclaimer at the end of this report
JCI : MIXED MELEMAH
Last price : 6,250.26
Support : 6,235, 6,207
Resistance : 6,296, 6,334
JCI pada hari ini kami perkirakan akan bergerak MIXED MELEMAH dengan range 6,257 - 6,310. JCI berhasilbreakdown support 6.270 , dan berpeluang menguji support 6,235 dan 6,207. Namun, jika JCI berhasil bertahandiatas resistance 6,296 terbuka berpeluang mencoba resistance 6,334 dan 6,380. Indikator stoc osc mengindika-sikan pola downtrend dan macd mengindikasikan pola uptrend. Pola candle chart membentuk pola black spin-ning top.
Jakarta Composite Index (JCI)
Summary of portfolio:
Stock Recommendation Comment
BBNI HOLD Pola candle chart membentuk pola black spinning top.
CTRA HOLD Pola candle chart membentuk pola black spinning top.
ANTM HOLD Pola candle chart membentuk pola white spinning top.
ADHI BUY Pola candle chart membentuk pola morning star.
Bank Negara Indonesia Tbk (BBNI)
Ciputra Development Tbk (CTRA)
www.sinarmassekuritas.co.id See important disclaimer at the end of this report
BBNI : HOLD
Last price : 8.500Target price : 8.850 (3.5%)Stop loss : 8.425 (-1.5%)
Entry point 8.550 (14/06) sudah tercapai. BBNI gagal break resistance 8.675, dan berpeluang menguji support 8.425.Namun, jika BBNI berhasil breakout resistance 8.675 berpeluang mencoba resistance 8.850. Indikator stoc osc men-gindikasikan pola downtrend dan macd mengindikasikan pola uptrend. Pola candle chart membentuk pola black spinningtop.
CTRA : HOLD
Last price : 1.050Target price : 1.095 (3.3%)Stop loss : 1.025 (-3.3%)
Entry point 1.060 (14/06) sudah tercapai. CTRA gagal break resistance 1.085, dan berpeluang menguji support 1.035dan 1.025. Namun, jika CTRA berhasil breakout resistance 1.085, berpeluang mencoba resistance 1.110 dan 1.125.CTRA dilihat dari indikator stoc osc mengindikasikan pola death cross dan macd mengindikasikan pola uptrend. Polacandle chart membentuk pola black spinning top.
Support : 8.425, 8.375Resistance : 8.675, 8.850
Support : 1.035, 1.025Resistance : 1.085, 1.110
Aneka Tambang (Persero) Tbk (ANTM)
www.sinarmassekuritas.co.id See important disclaimer at the end of this report
ANTM : HOLD
Last price : 790Target price : 850 (6.9%)Stop loss : 760 (-4.4%)
ANTM berhasil bertahan diatas support trendline 775, dan berpeluang melanjutkan penguatan dengan mencobaresistance 805 dan 825. Namun, jika ANTM gagal break diatas resistance 805 ada peluang akan menguji support 775dan 760. ANTM dilihat dari indikator stoc osc mengindikasikan pola sideways dan macd mengindikasikan pola uptrend.Pola candle chart membentuk pola white spinning top.
ADHI : BUY
Last price : 1.600Target price : 1.680 (5.0%)Entry point : 1.600Stop loss : 1.560 (-2.5%)
ADHI berhasil breakout resistance trendline 1.590, dan berpeluang melanjutkan penguatan dengan mencoba resis-tance 1.620 dan 1.645. Namun, jika ADHI gagal bertahan diatas support 1.580 akan menguji support 1.560. ADHIdilihat dari indikator stoc osc mengindikasikan pola overbought dan macd mengindikasikan pola uptrend. Pola candlemembentuk pola morning star.
This material is issued by PT Sinarmas Sekuritas, a member of Indonesia Stock Exchanges, represent the opinion of PT Sinarmas Sekuritas, derived its judg-
ment from sources deemed reliable, however, PT Sinarmas Sekuritas and its affiliated cannot guarantee its accuracy and completeness. PT Sinarmas Seku-
ritas or its affiliates may be involved in transactions contrary to any opinion herein or have positions in the securities recommended herein and may seek or
will seek investment banking or other business relationships with the companies in this material. PT Sinarmas Sekuritas, its employees and its affiliates,
expressly disclaim any and all liability for representation or warranties, expressed or implied, here in or omission there from or for any loss how so ever
arising from any use of this material or its contents or otherwise arising in connection there with. Opinion expressed in this material are our present view
and are subject to change without notice. For further information please contact our number +62 21 392 5550 or fax +62 21 392 2320.