Mario Angel Digilio [email protected]Interno 243 Lucia Martino [email protected]Interno 296 INFORME DIARIO N” 146 / 2012 Ante cualquier consulta comunicarse con el Mercado Abierto Electrnico al: 4590-6600 Mercado Abierto Electrnico Resumen del da MiØrcoles 08 de Agosto de 2012
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- Montos Negociados- Gráfico de Volumen Negociado Histórico
A - INFORMACIÓN GENERAL- Gráfico de Montos Negociados en Renta Fija- Montos Negociados y Variaciones- Gráfico de Participación en Volumen por Tipo de Bono y Moneda de Negociación
B - ÍNDICES- Índice MAE - Short 45 -- Índice MAE en Dólares- Índice de Bonos Soberanos en Pesos- Credit Default Swaps
C - CURVAS DE RENDIMIENTOS- Títulos Públicos Nacionales- Lebacs en Pesos- Nobacs 2,5% + Badlar Bcos. Privados
D - PRECIOS DE CIERRE DE TÍTULOS PÚBLICOS- Precios de Cierre de Títulos Públicos, Variaciones y Montos Negociados- Evolución Discount en pesos
E - LICITACIÓN BCRA- Resumen de la licitación de Lebacs y Nobacs- Gráfico de Estructura de Tasas de Interés- Gráfico de Proyección de Vencimientos Lebacs y Nobacs
III - PASES
- Gráfico de Montos Negociados en Pases- Stock de Pases- Resumen de Tasas y Volúmenes Operados
2
II - RENTA FIJA
55
7
5
5
13
13
Nº 146 / 2012INFORME DIARIO
ÍNDICE
Mercado Abierto Electrónico
Resumen del día Miércoles 08 de Agosto de 2012
I - RESUMEN DE LA JORNADA
11
10
8
667
1313
9
PÁGINA
4
4
11
1212
4
12
IV - FOREX - MAE
- Montos Negociados- Gráfico de Montos Negociados y Precios de Cierre- Indicador Forex
V - OCT - MAE
- Montos Negociados y Precios de Cierre - OCT Divisa- Montos Negociados y Precios de Cierre - OCT Badlar Privada
VI - INDICADORES FINANCIEROS
- Resúmenes de otros Mercados- Tasas de Ref. Int.- US Fed Target- Tipos de cambio Dólar/Euro, Real/Dólar- Tipo de cambio Real Bilateral- Gráfico Precios Oro y Petroleo- Rendimiento T. Bond 10Y- Monitoreo de liquidez internacional (Ted Spread)
VII - INFORMACIÓN MONETARIA
- Coeficiente de Monetización - Evolución- Gráfico Agregados Monetarios M1 y M2- Evolución Depósitos del Sector Privado- Evolución Préstamos al Sector Privado- Variación Préstamos y Depósitos- Historico Badlar Bancos Privados- Variables Monetarias - Ult. Info. Disponible
EN $ EN U$S EN $ EN U$S EN $ EN U$S EN $ EN U$SB o no s emit ido s en $ 272,35 - 0,49% 0,00% 1.447,00 - 0,74% 0,00%B o no s emit ido s en U$ S 38,95 0,26 -0,78% 0,00% 241,14 1,87 0,36% -5,46%Total Bonos 311,30 0,26 0,33% 0,00% 1.688,14 1,87 0,69% -5,46%* Los valores se encuentran expresados en millones de U$S.** Tipo de cambio referencia para la conversión: 4,5973
MONTO NEGOCIADO VARIACION PRECIOSDiario Acumulado
MONTO NEGOCIADO VARIACION PRECIOS
MONTO NEGOCIADO RENTA FIJA (mill. U$S)
0
100
200
300
400
500
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Jul. 1
1Pro
m.
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Pro
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Nv.
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Pro
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Dc.
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Pro
m.
En.1
2Pro
m.
Feb.1
2Pro
m.
Mr
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Pro
m.
Ab.
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Pro
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My.
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Pro
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Jn.
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Jl.
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2
-5,84 %
Participación Mensual
14,3%
0,0%
2,6%
83,0%
Emitido en $Neg $
Emitido en U$SNeg $
Emitido en $Neg U$S
Emitido en U$SNeg U$S
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Nº 146 / 2012INFORME DIARIO
Resumen del día Miércoles 08 de Agosto de 2012
B - ÍNDICES
Mercado Abierto Electrónico
ÍNDICE MAE - U$S -
Valor de Hoy Var. % Valor 31 Jul 12 Var. % Valor 30 Dic 11 Var. %08-08-12 94,77 -0,305% 90,40 4,834% 96,92 -2,218%
Diario Mensual Anual
ÍNDICE MAE - Short 45 -
Valor de Hoy Var. % Valor 31 Jul 12 Var. % Valor 30 Dic 11 Var. %08-08-12 189,48 0,042% 189,03 0,235% 178,26 6,292%
** Libor proy.(% n.a.) = 0,74 Tipo de Cambio = 4,5973 *** Badlar Priv.Proy.(% n.a.) = 13,6875
(1) Para el cálculo del PPV se consideran los pagos de cupones de renta y/o amortización a su valor corriente.(2) Precios de cierre (en v.r.) para el plazo de contado 72 hs. ó C.I., expresados en $ para los TPN$ y en u$s para los TPNU$S (3) En términos reales para los TPN$ (supuesto de aj. Cer proy. = 0) y en u$s para los TPNU$S * Especies que se negocian bajo la modalidad de precio "clean". Para el cálculo del rendimiento se adiciona el I.C. al precio .@ ex-cupón
MATURITY DURATION
TÍTULOS PÚBLICOS NACIONALES EMITIDOS EN PESOS
MATURITY DURATION D.M.
D.M.
TÍTULOS PÚBLICOS NACIONALES EMITIDOS EN PESOS AJ. POR C.E.R.
TÍTULOS PÚBLICOS NACIONALES EMITIDOS EN DOLARES
DURATION D.M.MATURITY
TÍTULOS PÚBLICOS NACIONALES Curva de Rendimientos
02468
101214161820222426
0 2 4 6 8 10 12 14
Duration- en años -
TIR
EA
- e
n %
Anual
Pesos Dolares Polinómica (Pesos) Logarítmica (Do lares)
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Nº 146 / 2012INFORME DIARIO
Mercado Abierto Electrónico
Resumen del día Miércoles 08 de Agosto de 2012
C - RENDIMIENTOS (Cont.)
DIAS AL RENDIMIENTO IMPLICITO (1) VENCIMIENTO en % anual
N02O3 05-Oct-11 02-Oct-13 Badlar bp + 2,5% 1,15 100,00 S/C
N03A3 05-Oct-11 03-Abr-13 Badlar bp + 2,5% 0,65 100,00 S/C
N20G4 24-Ago-11 20-Ago-14 Badlar bp + 2,5% 2,03 100,00 S/C
N28G3 07-Sep-11 28-Ago-13 Badlar bp + 2,5% 1,05 100,00 S/C
(1) Precios de cierre (en v.r.) para el plazo de contado 24 hs. , expresados en $. (2) Badlar proyectada (en % n.a.) = 13,6875
NOTAS DEL B.C.R.A. A TASA BADLAR
MATURITY
Notas del B.C.R.A. a Tasa BADLAR Curva de Rendimientos
0,0
2,0
4,0
6,0
8,0
10,0
12,0
14,0
16,0
18,0
20,0
0,0 0,5 1,0 1,5 2,0P LA ZO R ES I D U A L
- en años -
TIR
EA -
en %
Serie1 Curva Teórica de Tasa
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D - Precios de cierre de Títulos Públicos (Sólo especies con cotización el día de hoy)
Resumen del día Miércoles 08 de Agosto de 2012
Mercado Abierto ElectrónicoNº 146 / 2012
INFORME DIARIO
BoconesEspecie Pesos Var % Dolares Var %
Pr12 Bono Cons. en M.N. 4º Serie 2% 298,75 -0,99% 4,87 No Cot ----- ----Pr13 Bono Cons. en M.N. 6º Serie 114,43 -0,07% 11,52 No Cot ----- ----Pre9 Bono Cons. Prev. en M.N. 4º Serie 2% 213,99 PP -0,38% 0,03 No Cot ----- ----
BodenEspecie Pesos Var % Dolares Var %
Ra13d Boden 2013 U$s 635,81 -2,72% 7,06 No Cot ----- ----Ro15d Boden 2015 U$S 578,00 -0,88% 64,21 No Cot ----- ----Rs14p Boden 2014 $ 190,00 NR 0,00% 0,45 No Cot ----- ----
DIA0* Discount Nuevo Canje en U$S 411,73 ----- 0,14 No Cot ----- ----DICP Discount en $ 118,39 NR -0,14% 7,17 No Cot ----- ----DICY* Discount en U$S ley N.Y 461,74 0,05% 8,19 No Cot ----- ----PARA* Par en U$S ley Arg. 198,93 0,13% 2,35 No Cot ----- ----PARP Par en $ 39,73 NR 0,00% 0,05 No Cot ----- ----PARY* Par en U$S ley N.Y 231,00 2,73% 0,54 No Cot ----- ----TVPA V.N. PBI U$S ley Arg. 70,40 0,72% 0,12 No Cot ----- ----TVPP V.N. PBI $ 12,83 1,42% 30,24 No Cot ----- ----TVPY V.N. PBI U$S ley N.Y. 69,00 -0,72% 3,52 No Cot ----- ----
Se aclara que lo precios que se encuentran con la aclaración "NR" o "PP" no son precios de cierre. Todos los precios se hallan en nominales en tanto por 100
PP.: No se registraron operaciones de Venta y el precio es el promedio ponderado de las compras. (1)Ex cupón-No se calcula variación
NR: No representativo en función de las Normas vigentes y el precio es el de la última venta. No co t: No cotizó.
* Precio Clean (Caso contrario el precio incluye intereses corridos)
M o nto N eg.M ill. $
M o nto N eg.M ill. $
M o nto N eg.M ill. $
M o nto N eg.M ill. $
M o nto N eg.M ill. U$ S
M o nto N eg.M ill. U$ S
M o nto N eg.M ill. U$ S
M o nto N eg.M ill. U$ S
DISCOUNT EN PESOS Evolución últimos 6 meses
1,10
1,14
1,18
1,22
1,26
1,30
1,34
1,38
1,42
01-
Feb
06-
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09-
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14-
Feb
17-
Feb
24-
Feb
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Resumen del día Miércoles 08 de Agosto de 2012
F - LICITACIÓN
Mercado Abierto ElectrónicoNº 146 / 2012
INFORME DIARIO
Licitación del día Martes 07 de Agosto de 2012En V$N millones
-millones de pesos-09-Ago-12 9.175,80 10-Ago-12 1.820,70 Total hoy 18.003,30 13-Ago-12 1.670,30 14-Ago-12 2.681,90 Total Ayer 16.285,70 15-Ago-12 2.654,60
Diferencia 1.717,60
Var. % 10,55%
en adelante -
TOTAL 18.003,30
Operaciones de pases - Rueda REPO
Apertura Mínimo Máximo Ultimo Prom. Pond.1 DIA (Hábil) 9,40% 5,00% 10,25% 9,00% 9,15% 9784,00 1677 DIAS 9,50% 9,50% 10,75% 9,50% 9,51% 3395,50 2014 DIAS S/Op.21 DIAS S/Op.28 DIAS S/Op.Más de 30 DIAS S/Op.(1) Corresponde a la cantidad total de títulos negociados. Para cada operación de Repo (compra/venta simultánea) se suma sólo la Spot.
M1 (circulante en poder del público + cta. cte. en pesos) M3 (circulante en poder del público + dep. totales en $)
M2 (M1 + caja de ahorro en pesos) M3* (M3 + depósitos totales en dólares)
en millones de pesos, promedio mensual de saldos diariosPeríodo
M1 y M2 (en pesos)Evolución
50.000
75.000
100.000
125.000
150.000
175.000
200.000
225.000
250.000
275.000
300.000
325.000
350.000
375.000
En
e-0
5
Ab
r-0
5
Jul-
05
Oct
-05
En
e-0
6
Ab
r-0
6
Jul-
06
Oct
-06
En
e-0
7
Ab
r-0
7
Jul-
07
Oct
-07
En
e-0
8
Ab
r-0
8
Jul-
08
Oct
-08
En
e-0
9
Ab
r-0
9
Jul-
09
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-09
En
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0
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0
Jul-
10
Oct
-10
En
e-1
1
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1
Jul-
11
Oct
-11
En
e-1
2
Ab
r-1
2
mill
ones
de
pes
os
M2 M1 3 per. media móvil (M2) 3 per. media móvil (M1)
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Nº 146 / 2012INFORME DIARIO
Mercado Abierto Electrónico
Resumen del día Miércoles 08 de Agosto de 2012
VII - INFORMACIÓN MONETARIA (Cont.)
DEPÓSITOS DEL SECTOR PRIVADO - En Pesos
0
20.000
40.000
60.000
80.000
100.000
120.000
140.000
160.000
180.000
200.000
220.000
240.000
260.000
280.000
300.000
320.000
Ene-0
6Fe
b-0
6M
ar-
06
Abr-
06
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6Ju
n-0
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6Ene-0
7Fe
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7Ene-0
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11
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12
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May-1
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en
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lon
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pro
m.m
en
su
al)
Cta. cte. Caja de ahorro P lazo fijo (inc. Aj.) Otros Canjeados por boden Cedros (+ cer)
PRÉSTAMOS AL SECTOR PRIVADO - En Pesos
-
20.000
40.000
60.000
80.000
100.000
120.000
140.000
160.000
180.000
200.000
220.000
240.000
260.000
280.000
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En m
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ensu
al)
Comerciales Consumo Hipotecarios Prendarios Otros
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VII - INFORMACIÓN MONETARIA (Cont.)
Nº 146 / 2012INFORME DIARIO
Mercado Abierto Electrónico
Resumen del día Miércoles 08 de Agosto de 2012
Variación Préstamos y Depósitos en %:
Variación vs. Depósitos en $ del Sector Privado Préstamos en $ al Sector Privado
May-12 2,97% 3,82%
Dic-11 18,30% 13,61%
Jun-11 32,63% 42,85%
Fuente: Informe Monetario Mensual del BCRA.
Jun-12
Media 13,2030Mediana 12,8750Moda 13,0000Desviación estándar 1,4544Rango 6,8125Mínimo 10,6875Máximo 17,5000Coef. de Var. 11,02%Cantidad de observaciones 145