Funcionarea societilor (I) Societatea funcioneaz prin
activitatea organelor sale1. Adunarea asociailor (Adunarea General
a Acionarilor) Organul deliberativ, decizional (depozitarul voinei
sociale) Format din totalul asociailor sau acionarilor (principiul
universalitii accesului la ntrunirile organului deliberativ) n
cazul societilor cu rspundere limitat cu asociat unic, acesta va
exercita atribuiile adunrii generale a asociailor societii 2.
Administraia Organul sau organele executive, de gestiune si
reprezentare a societii; deine i atribuii decizionale, de strategie
i de control asupra managementului Sistem unitar vs. sistem dualist
/ administraie unipersonal vs. colegial 3. Cenzorii sau auditorul
financiar Asigur supravegherea financiar a gestiunii In funcie de
forma societii, aceste organe sunt mai mult sau mai putin
institutionalizate i reglementate. La societile de persoane este
folosit numai sintagma asociaii hotrsc; n principiu nu exist
cenzori sau auditori, asociaii care nu sunt administratori asigurnd
supravegherea gestiunii Funcionarea societilor (II) Existena i
atribuiile organelor sunt stabilite prin norme imperative n
principiu, nu se pot conveni sau stabili alte organe n practic, se
ntmpl e.g. consiliu de administraie la SRL Nu se pot modifica
atribuiile i competenele organelor (respectarea principiului
separaiei puterilor) Dar uneori se poate amenaja contractual
funcionarea organelor Spre exemplu, cvorumurile i majoritile pentru
adoptarea hotrrilor sunt stabilite prin norme supletive Funcionarea
organelor societilor de persoane este mai flexibil conceput,
depinznd n mare msur de libertatea contractual exprimat n actul
constitutiv Spre exemplu, convocarea adunrii asociailor este mai
facil Adunarea asociailor sau a acionarilor. TipologieTipologia
este reglementat expres numai la S.A., ns este aplicabil tuturor
formelor societare Caracterul adunrii i regimul juridic sunt date
de natura problemelor dezbtute Adunarea general ordinar (AGA) Se
ntrunete cel puin o dat pe an, n primele 5 luni Atribuii
obligatorii: aprobarea situaiilor financiare pentru anul anterior;
stabilirea dividendelor; aprobarea bugetului de venituri i
cheltuieli, alegerea, revocarea i stabilirea remuneraiei
administratorilor, cenzorilor sau auditorului; pronunarea asupra
gestiunii (descrcare de gestiune vs. aciunea n angajarea rspunderii
administratorilor) Nu poate delega atribuii; toate sunt de esena
acestui organ Adunarea general extraordinar (AGEA) Intrunit ori de
cte ori este nevoie, pentru modificarea actului constitutiv sau
pentru aprobarea unor operaiuni extraordinare prevzute de lege sau
actul constitutiv Poate delega unele atribuii (mutare sediu,
schimbare obiect activitate, majorare capital) ctre Consiliul de
Administraie (sistem unitar) sau ctre Directorat (sistem dualist)
Adunarea special (a acionarilor cu actiuni preferentiale, fr de de
vot) Gh. Piperea, op.cit., pp.206-213; St.D. Crpenaru, op.cit., pp.
191-205 Iniiativa reuniunii adunrii generale Initiaiva convocrii
Administraia (preedintele consiliului sau directoratului) ,din
oficiu Acionarii SA deinnd 5% din capital, precum i asociaii SRL
deinnd din capital pot cere admnistratorilor reuniunea unei adunri
generale Administraia este obligat s convoace adunarea general n
termen de cel mult 30 de zile pentru a se ntruni n cel mult 60 de
zile de la primirea cererii. n cazul de depire a termenului,
instana va putea autoriza convocarea adunrii direct de ctre
acionarii care au formulat cererea (art.119 LS) Adunarea ad-hoc
posibil, fr convocare necesar adoptarea hotrrii n unanimitate D.
Clin, Formarea voinei sociale a societilor comerciale pe aciuni,
RRDA nr.6/2011, p.31; S.P. Gavril, Legea societilor comerciale
nr.31/1990. Practic judiciar, Hamangiu, Buureti, 2009, pp.218-250
Comunicarea convocatorului Scrisoare recomandat sau scrisoare
electronic, dac actul constitutiv o permite, expediat cu cel puin
10 zile anterior edinei (SNC, SRL, SA cu numr redus de acionari cu
aciuni nominative) La domiciliul/sediul asociailor figurnd n actele
societii (schimbarea este inopozabil societii, dac nu i-a fost
comunicat) Publicarea convocatorului n M.Of partea a IV-a i ntr-un
ziar de larg rspndire din localitatea n care se afl sediul sau o
locaitate apropiat (SA), cu cel puin 30 de zile anterior edinei Dac
aciunile sunt nominative (nu la purttor), se poate face i prin
scrisoare recomandat sau scrisoare trimis pe cale electronic, dac
actul constitutiv o permite Lipsa convocrii este cauz de nulitate
absolut a hotrrii Convocarea tardiv sau neconform antreneaz
nulitatea relativ a hotrrii asociailor Informarea asociailor
Coninutul convocatorului Locul si data tinerii adunarii (30-25 de
zile SA / 10 zile SRL) Ordinea de zi complet i explicit (dac este
cazul, textul integral de modificare a actului constitutiv propus
numai la S.A.) Dreptul la informare al asociailor n cazul SA, LS
reglementeaz accesul acionarilor la situaiile financiare,
rapoartele consiliului de administraie i cenzorilor sau auditorului
(art.1172), posibilitatea acionarilor de a formula ntrebri scrise
anterior ntrunirii AGA, la care administraia este obligat s rspund
(art.117 al.3), accesul la registrul acionarilor i al deliberrilor
La societile de persoane i SRL, reglementarea este mai puin
consistent LS prevede doar obligativitatea comunicrii situatiilor
financiare (nici mcar textul integral al propunerilor de modificare
a actului constitutiv nu trebuie comunicate asociailor, art.117
fiind aplicabil doar la S.A) Nu sunt prevzute minimal documentele
care s fie fcute cunoscute asociailor anterior adunrii Nu este
reglementat vreo procedur de sesizare privind verificarea
operaiunilor de gestiune De unde interesul reglementrii acestor
aspecte pe calea actului constitutiv, n cazul SRL Exercitarea
dreptului de vot (I) Principiul o aciune, un vot sau
proporionalitatea votului cu deinerile Admisibile clauzele de
limitare sau plafonare a numrului de voturi pentru acionarii care
dein peste un anumit prag din capitalul social; discutabil
admisibilitatea clauzelor care ar permite unor acionari mai multe
drepturi de vot pentru o aciune (art.101 coroborat cu 120 LS) Votul
este personal; dreptul de vot nu poate fi cedat Admisibile
conveniile de vot; interzise cele prin care acionarul se oblig a
exercita dreptul de vot n conformitate cu instruciunile date sau
propunerile formulate de persoanele cu atribuii de conducere
(art.128 LS) Votul se poate exercita la distan prin mijloace
elctronice Obligatoriu n cazul societilor tranzacionate pe piaa
reglementat de capital Posibil la toate formele societare, dac o
permite actul constitutiv Exerciiul votului prin mandatar, cu
restricii de fond i de procedur Membrii consiliului de
administraie, directorii i funcionarii societii nu i pot reprezenta
pe acionari, sub sanciunea nulitii hotrrii, dac, fr votul acestora,
nu s-ar fi obinut majoritatea cerut (art.125 LS) Exercitarea
dreptului de vot (II) Procurile trebuie depuse n original cu 48 de
ore nainte de adunare sau n termenul prevzut de actul constitutiv,
sub sanciunea pierderii exerciiului dreptului de vot Suspendarea
dreptului de vot pentru acionarii care nu sunt la curent cu vrsarea
aportului subscris Obligatia de abinere n caz de conflict de
interese Acionarul care, ntr-o anumit operaiune, are, fie personal,
fie ca mandatar al unei alte persoane, un interes contrar aceluia
al societii, va trebui s se abin de la deliberrile privind acea
operaiune (art.127, art.193 LS). Saciunea pentru nerespectarea
conflictului de interese este n principiu rspunderea pentru daune a
celui n culp De exemplu, n cazul aportului n natur adus de un
asociat sau cnd acesta urmrete s vnd ori s cumpere un activ de la
societate Este anulabil actul ncheiat n frauda intereselor
persoanei juridice prin nclcarea regimului contrarietii de interese
de ctre un membru al organelor de administrare (i afiliai), dac
acesta a cunoscut sau trebuia s cunoasc existena conflictului de
interese (art.215 NCC) R. Catan, Dreptul societilor comerciale.
Probleme actuale ale societilor pe aciuni. Democraia acionarial,
Sfera Juridic, Cluj, 2007, pp.20-36; Fl. Strc-Meclejan, Votul
asociailor n societile comerciale, CH Beck, Bucureti, 2012,
pp.260-295; St.D. Crpenaru, S. David, C. Predoiu, Gh. Piperea,
op.cit., pp.365-385 Adoptarea hotrrilor (I) Adunarea general
ordinar Societatea pe aciuni La prima convocare: cvorum - acionarii
reprezentnd 1/4 din capitalul social; hotririle se adopt cu
majoritatea simpl a capitalului social reprezentat la adunare. La a
doua convocare (dac nu la prima nu s-a ntrunit cvorumul): fr cvorum
minim, hotrrile se adopt cu majoritatea simpl (art.112 LS)
Societatea cu rspundere limitat Majoritatea absolut a asociailor i
a prilor sociale, n afar de cazul cnd n actul constitutiv se
prevede altfel. La a doua convocare - votul majoritii simple a
asociailor si a partilor prezente (posibilitate de utilizare abuziv
a acestui tertip n practic) Adunarea general extraordinar
Societatea pe aciuni La prima convocare: cvorum - acionarii
reprezentnd 1/4 din capitalul social; hotririle se adopt cu
majoritatea simpl a capitalului social reprezentat la adunare
Adoptarea hotrrilor (II) Prin excepie, majoritate calificata de 2/3
din capital pentru hotrri speciale (reducere i majorare capital,
fuziune, divizare, dizolvare) La a doua convocare: cvorum -
acionarii reprezentnd 1/5 din capitalul social; adoptare cu votul
majoritii simple (art.115 LS) Societatea cu rspundere limitat votul
tuturor asociailor, n afar de cazul cnd legea sau actul constitutiv
ar prevedea altfel (art.192 LS) La societatea pe aciuni, praguri
foarte reduse. Facilitarea funcionrii organului statutar vs. absena
reprezentativitii n luarea hotrrilor. O opiune legislativ delicat!
Normele juridice care prevd cvorumul i majoritile sunt supletive La
SA, acionarii pot prevedea n actul constitutiv praguri mai mari La
SRL, asociaii pot evita condiia dublei majoriti (adunarea ordinar)
i pe cea a unanimitii (adunarea extraordinar) Comunicarea i
publicarea hotrrilor Hotrrile sunt obligatorii pentru toi asociaii,
chiar dac nu au luat parte la adunare sau au votat mpotriv Hotrrile
sunt consemnate n registrul de procese-verbale al adunrii
asociailor, care poate fi consultat de orice asociat/acionar La
cerere, orice asociat are dreptul s fie informat cu privire la
rezultatul votului Hotrrile nu se comunic asociailor Hotrrile nu
sunt opozabile terilor i nu produc efecte fa de acetia, dect dup
ndeplinirea formalitilor de publicitate (art.212 NCC, art.131 LS)
Publicitatea la Registrul Comerului, care va asigura i publicarea n
M.Of. partea a IV-a. ( Desigur, terii pot lua altfel cunotin de
hotrre) n cazul societilor de persoane i SRL, publicarea hotrrilor
pe calea nscrierii de meniuni la Registrul Comerului este
obligatorie numai pentru hotrrile prin care se modific actul
constitutiv i prin care se numesc reprezentanii legali n cazul
societilor pe aciuni, toate hotrrile trebuie depuse la ORC spre a
se face meniune Nulitatea hotrrilor Caracterul obligatoriu al
hotrrilor se aplic numai celor adoptate conform legii i actului
constitutiv Neconformitatea cu legea sau cu actul constitutiv este
cauz de nulitate a hotrrilor Puine nuliti exprese n LS; majoritatea
sunt virtuale i trebuie dovedit vtmarea Dreptul societilor a
mprumutat regimul nulitilor din dreptul civil Dac se invoc o cauz
de nulitate relativ, termenul de prescripie a dreptului la aciune
este de 15 zile de la publicarea hotrrii n M.Of. (la societile de
persoane, 15 zile de la data lurii la cunotin), iar hotrrea poate
fi atacat numai de asociai n anumite condiii Dac se invoc o cauz de
nulitate absolut, dreptul la aciune este imprescriptibil i orice
persoan interesat poate ataca hotrrea (art.132 LS) Necesar
stabilirea criteriilor pe baza crora se calific nulitatea
Determinarea interesului protejat prin norma nclcat Ordine public
de direcie vs. ordine public de protecie Aciunea n anulare saun
constatarea nulitii Calitatea procesuala activ Asociai sau acionari
Pentru motive de nulitate relativ, pot ataca hotrrea numai cei care
au absentat la edin sau care au votat contra i au cerut s se
consemneze votul lor n procesul-verba al edinei Administratori,
cenzori Nu pot ataca hotrrile privitoare la revocarea lor din
funcie sau angajarea rspunderii lor Terii Pot ataca hotrrea numai
invocnd (interes i) motive de nulitate absolut Competena aparine
Tribunalului de la sediul social (camer de consiliu) Se poate
solicita, prin Ordonan Presediniala, suspendarea provizorie a
executrii hotrrii; reclamantul poate fi obligat la depunerea unei
cauiuni Efectele declarrii nulitii O practic neunitar privitor la
pstrarea drepturilor terilor pe care acetia le-au dobndit cu bun
credin n baza hotrrii anulate L.Bojin, Aciunea n anularea hotrrii
adunrii generale a acionarilor, UJ, Bucureti, 2012, pp.164-276 i
pp.319-333; S.P. Gavril, op.cit., 289-309 Administrarea societii 1.
Calitatea de administrator. Condiii generale2. Natura juridic a
raporturilor cu societatea3. Administrarea societilor de persoane i
SRL4. Administrarea societilor pe aciuni5. Obligaiile fiduciare i
statutare6. Revocarea7. Rspunderea civil a administratorilor i
directorilor Calitatea de administrator.Condiii generale (I)
Condiii pentru dobndirea calitii de administrator (membru al
administraiei societii, lato sensu) Capacitate juridic deplin
Onorabilitate : condamnri pentru infraciuni prevzute de art.6
al.(2) LS n principiu renunare la cazier judiciar (declaraie pe
proprie rspundere). Excepii activiti reglementate Incompatibiliti
cu funcii de demnitate public i anumite profesii reglementate,
prevzute n legi speciale (funcionari publici, magistrai, avocai) Nu
exist restricii de cetenie Nu este obigatoriu ca administratorul s
fie asociat Interdicia expres a cumulului mandatului de
administrator, cu calitatea de salariat al societii (numai la S.A.
art.1371 LS) La SRL cumulul este permis, detalii infra Limitarea
cumulului de mandate de administrator (cinci).Excepii - art.15316
LS Obligaia legal de neconcuren (pentru administratori SRL i
directori SA) Calitatea de administrator. Condiii generale (II)
Dobndirea funciei de administrator lato sensu implic Desemnarea de
ctre asociai (atribuie de esena adunrii generale ordinare)
Acceptarea expres a mandatului, n scris, de ctre administrator
Publicitatea numirii administratorilor nscrierea meniunii la ORC;
depunerea specimenelor de semnatur pentru cei care dein prerogativa
de reprezentare a societii Societatea nu poate invoca (fa de teri)
numirea n funcie sau ncetarea mandatului administratorului, dac
aceasta nu a fost publicat Desigur, terii pot avea cunotin pe alte
ci de schimbarea unui reprezentant al societii Societatea nu poate
invoca neregulariti n numirea administratorilor, dac acestea au
fost publicate Particulariti n cazul SA Obligativitatea ncheierii
unei asigurri de rspundere profesional ncheierea unui contract de
mandat (eventual, cu clauze de performan) Calitatea de
administrator. Condiii generale (III) Durata mandatului Lsat la
latitudinea asociailor (SNC, SCS, SRL) La SA, maxim 4 ani (2 ani
primii administratori), reeligibil Remunerarea Stabilit n actul
constitutiv sau prin hotrrea asociailor Pachetul remunerator
(compensation package) poate cuprinde indemnizaia ca i component
fix, apoi o component variabil n funcie de performanele societii i
n fine un plan prin care administratorii pot cumpra la preuri
prefereniale aciuni ale societii (stock option) Ideea codeterminrii
administratorilor i a alinierii intereselor acestora, la interesele
acionarilor Interzis acordarea de alte avantaje financiare,
creditare, garanii de ctre societate Remunerarea ca i cauz a
crizelor guvernanei corporative (2002) i chiar financiare (2008) S
fie justificat n raport cu ndatoririle specifice ale
administratorilor i cu situaia economic a societii (art.15318 LS).
Remunerarea abuziv poate fi anulat (abuz de majoritate sau
angajarea rspunderii administratorilor) Transparena la remunerare
numai la societile tranzacionate pe piaa de capital Codul de
guvernan corporativ al BVB impune (art.6 Rec.24) meniuni exprese
privind politica de remunerare i valoarea remunerrii membrilor
administraiei n raportul anual prezentat AGA Reprezentarea
Reprezentarea societii fa de teri este de esena administrrii Este
posibil ca, fiind mai muli administratori, numai unii s dein aceast
prerogativ Actele juridice fcute de organele de administrare n
limitele puterilor ce le-au fost conferite sunt actele persoanei
juridice nsei (art.218 NCC) Faptele svrite de organele persoanei
juridice oblig nsi persoane juridic, ns numai dac au legtur cu
atribuiile i scopul funciei ncredinate (art.219 NCC) Rspunderea
direct (delictual) a administratorilor fa de teri are caracter
excepional Fapte detaabile de funcie i atribuii Fapta de a fi
contribuit la cauzarea strii de insolven (n condiiile Legii
nr.85/2006) ntinderea puterilor de reprezentare Orice acte de
administrare n interesul societii (art.1914 NCC) toate operaiunile
cerute pentru aducerea la ndeplinire a obiectului de activitate al
societii (art.70 LS) Limitarea pe cale statutar a puterilor (e.g.
obinerea acordului prealabil al asociailor pentru operaiuni ce
depesc un anumit prag valoric) Administratorii trebuie s informeze
terii asupra puterilor nainte de ncheierea actului (art.1924 NCC)
Extinderea reprezentrii (I) Protecia terilor de bun credin.
Prevalena aparenei de reprezentare asupra realitii juridice
(art.218 al.2 NCC i art.55 LS) n raporturile cu terii, societatea
este angajat prin actele organelor sale, chiar dac aceste acte
depesc obiectul de activitate al societii sau depesc limitele
puterii de reprezentare stabilite n actul constitutiv Clauzele
actului constitutiv ori hotrrile organelor statutare ale societilor
prevzute n alineatul precedent, care limiteaz puterile conferite de
lege acestor organe, sunt inopozabile terilor, chiar dac au fost
publicate. Societatea nu este angajat fa de teri dac Terii cunoteau
sau, n mprejurrile date, trebuiau s cunoasc depirea limitelor
mandatului (dispare bunacredin). Simpla publicare a actului
constitutiv nu poate constitui prin ea nsi dovada cunoaterii.
Actele astfel ncheiate depesc limitele puterilor prevzute de lege
pentru organele respective Interesele terilor sunt protejate
pentru: securitatea dinamic a circuitului civil (extinderea
limitelor mandatului) i protecia static a circuitului civil
(sancionarea depirii puterilor prevzute de lege) Extinderea
reprezentrii. Transmiterea Administratorul aparent asociatul
neadministrator care creeaz aparena convingtoare c are calitatea de
reprezentant, angajeaz scitatea fa de terii care s-au ncrezut cu
bun-credin n aparena mandatului asociatului (art.1918 NCC) Nu se
aplic dect asociailor! n cazul unui ter care s-ar pretinde
reprezentant al societii nu exist mandat, nu exist reprezentare,
societatea nu poate fi angajat Administratorii care au dreptul de a
reprezenta societatea nu l pot transmite, dect dac aceast facultate
li s-a acordat n mod expres de ctre asociai n cazul transmiterii fr
drept, administratorul rspunde pentru eventualele pagube produse
societii; societatea poate pretinde de la cel substituit
beneficiile rezultate din operaiune (art.71 LS). Art.2023 NCC -
posibil substituirea fr acordul mandantului, n anumite condiii
(inaplicabil societilor reglementate n lege special) St. Crpenaru,
op.cit, pp.205-226 i 331-346; C. Todic, Statutul juridic i puterile
administratorlui n societatea comercial, UJ, Bucureti, 2011,
pp.120- 165 i pp.247-265 Natura juridic a raporturilor
administratorilor cu societatea (I) Mandatul social Obligaiile i
rspunderea administratorilor sunt reglementate de dispoziiile
referitoare la mandat i de cele special prevzute n legea special
(art.72 LS) Regimul juridic al administrrii este mbogit de
prevederile NCC referitor la: Contractul de mandat (art.2017-2032);
Contractul de societate (art.1913-1918) Administrarea bunurilor
altuia (art.792-794, 800-817) Mandatul indic natura pur contractual
a raportului juridic ns coninutul mandatuui este n mare parte
prevzut n lege Reflect ideea de raport juridic orizontal (i.e.
nesubordonare, opus dreptului muncii) Semnaleaz caracterul intuitu
personae, un raport fondat pe ncredere O consecin important a
mandatului intuitu personae: revocabilitatea ad-nutum a
administratorilor (art.1914 al.2 NCC detalii infra) St.D. Crpenaru,
S. David, C. Predoiu, Gh. Piperea, op.cit., pp.233-235; St. D.
Crpenaru, op.cit., pp.213-214 Natura juridic a raporturilor
administratorilor cu societatea (II) Teoria organicist
Administratorul este un organ care deine o funcie Nu poate fi un
simplu mandatar, ntrucat are atribuii proprii, exclusive Nu exercit
drepturile i prerogativele asociailor mandani Funcia este dotat cu
prerogative deopotriv legale i contractuale Predomin prerogativele
legale, ceea ce ne ndeprteaz de natura contractual a mandatului
Teoria fiduciar, de inspiraie anglo-saxon (agency) Obligaii
fiduciare, derivate din relaia de ncredere specific raporturilor de
mandat i din gradul de diligen pretins n activitatea de
administrare a afacerilor altuia Obligaii statutare prevzute n -
sau derivate din - prevederile legii Termenul vine din limba engez
statutory i.e. reglementat, prevzut n acte normative Administrarea
societilor de persoanei mixte. Structur i desemnare Nu exist
reglementate organe de administrare instituionalizate, ca la S.A.
Totui, prevederea n actul constitutiv a unui consiliu de
administraie dup model ul SA nu este interzis (e.g. Frana - Conseil
de grance) Administrator unic sau mai muli administratori
Administratorii pot fi asociai sau teri Excepie la societile n
comandit (simpl sau pe aciuni), unde administratori pot fi exclusiv
asociaii comandidai Comanditarul nu are dreptul s intervin n
administrare; prin excepie, poate ncheia operaiuni n contul
societii numai pe baza unei procuri speciale pentru operaiuni
determinate, n caz contrar devine rspunztor fa de teri nelimitat i
solidar, pentru toate obligaiunile societii contractate de la data
operaiunii ncheiate de el (art. 89 LS) n schimb, comanditarul
pstreaz drepturi largi de supraveghere i control asupra
comanditailor Administratorii sunt desemnai prin actul constitutiv
sau prin hotrrea asociailor Distincii practice privind revocarea
(art.77 al.2 LS i interpretarea potrivit creia administratorul
desemnat prin actul constitutiv poate fi revocat numai cu
unanimitate necesar pentru modificarea actului constitutiv desigur
dac actul constitutiv nu prevede altfel) Administrarea societilor
de persoanei mixte. Modul de lucru In principiu, administratorii
lucreaz separat Fiecare reprezint individual societatea cu puteri
depline, fr acordul celorlali Dreptul de reprezentare aparine
fiecrui administrator (afar de stipulaie contrar) Art.701 LSC se
subnelege i pentru acte de dispoziie care trebuie ncheiate n form
autentic (e.g. vnzarea unui activ imobiliar al societii) Nu se
poate transmite, dect dac aceast facultate s-a acordat n mod expres
Operaiuni ce depesc limitele obinuite ale comerului Obligaie de
ntiinare a celorlali administratori (legal prevzut pt. SNC-SCS;
extins prin interpretare la SRL, ca expresie a obligaiei generale
de diligen i pruden) Prin excepie, dac actul constitutiv prevede,
administratorii lucreaz mpreun Deciziile de afaceri se adopt n
unanimitate ns n privina reprezentrii societii exist opinii
distincte: Rmne asigurat individual, dac nu se prevede altfel
(Crpenaru) Reprezentare prin semntur conjunct (interpretare art.
1533 pt. Directoratul S.A.), cu posibilitate de mputernicire
reciproc pentru simplificare Decizie individual numai pentru cazuri
urgente (evitarea unei pagube iminente) In caz de divergen, hotarsc
asociaii deinnd majoritatea absolut a capitalului Diferena de
statut juridic fa de administratorii societii pe aciuni Dispoziiile
privitoare la administrarea societilor pe aciuni nu sunt aplicabile
societilor cu rspundere limitat Un text legal neconvingtor i
controversat (art.197 al.41 LS) nseamn c nu sunt aplicabile
obligaiile de diligen, pruden, loialitate, confidenialitate etc.
prevzute n sarcin administratorilor SA? Contradicie cu NCC ca drept
comun, unde aceste obligaii sunt prevzute Dependena de
interpretarea flexibil a conintului i efectelor contractului de
mandat Revocarea ad-nutum este i aceasta prevzut n LS doar la S.A.
Acceptarea cumulului funciei de administrator, cu contractul
individual de munc o chestiune discutabil Incompatibilitate de
principiu la S.A. (art.1371 LS) La SRL considerat admisibil n
practic n virtutea art.197 mai sus Condiii jurisprudena francez
(fia postului s cuprind atribuii tehnice, diferite de cele de
conducere; s se respecte subordonarea administratorul care este i
asociat majoritar nu poate fi salariat!) Excepie legal expres
(in)explicabil, pentru asociatul unic art.1961 LS C. Todic,
op.cit., pp.166-174 Guvernana corporativ a societilor de capital
Set de norme juridice, principii, interpretari si practici privind
conducerea si controlul societatilor de capital, care se refera la
relatiile juridice dintre principalii intervenienti in functionarea
firmei, in vederea respectarii intereselor legitime ale acestora,
cu scopul de asigura performanta firmei Guvernanta presupune o
proportie echilibrata intre normele juridice propriuzise (hard law)
si componentele soft law (e.g. codurile de guvernanta corporativa
ale burselor de valori) Principalii intervenienti sunt Actionarii
(guvernanta gestioneaza relatiile natural conflictuale dintre cei
majoritari si cei minoritari) shareholders (interesati natural de
succesul pe termen scurt al firmei - dividende, cresterea pretului
titlurilor lor; doresc maximizarea valorii actionariale a firmei);
datorita dispersiei actionarilor, controlul asupra managementului
nu se poate realiza eficient, de aceea prefera sa vanda titlurile,
mai degraba decat sa se informeze si sa exercite impotriva
directorilor instrumentele de control specifice dreptului societar:
revocarea administratiei, angajarea raspunderii directorilor,
solicitarea unei expertize a gestiunii etc. Administratorii si
directorii (aflati in mijlocul interselor conflictuale din cadrul
firmei) Alte persoane interesate in succesul pe termen lung al
firmei (salariatii, creditorii furnizori ai firmei, fiscul,
comunitatea in general) stakeholders; doresc ca deciziile de
afaceri sa fie mai putin riscante si mai sigure pentru toti acestia
Axiomele guvernanei corporative Separarea proprietii asupra firmei,
de controlul asupra afacerii (separation of ownership and control)
Acionarii dispersai cedeaz natural controlul asupra activitii
societii, ctre membrii administraiei. Se desprinde puterea in firma
(decizia de afaceri) de riscul afacerii (care apartine
proprietarilor actiunilor). Se creeaza astfel o relatie
conflictuala naturala, intre actionari si manageri, care trebuie
gestionata prin mecanismele guvernantei corporative Acionarii nu
dispun de prerogative care s le asigure eficiena supravegherii
administraiei Controlul asupra mangementului trebuie s se realizeze
n principal n cadrul administraiei insesi Acionarii pstreaz
drepturi de control care s i protejeze mpotriva riscului
exproprierii indirecte de ctre administratori Separarea conducerii
operative a firmei, de controlul asupra acesteia (separation of
management and control). Aceasta se realizeaz diferit, dup cum
societile aleg Sistemul unitar (un singur organ de administrare,
Consiliu de administraie, ce poate delega conducerea societii unor
directori) specific dreptului britanic i american, care l aplic
exclusiv Sistemul dualist (dou organe distincte, Consiliu de
supraveghere i Directorat) specific dreptului german, care l aplic
exclusiv Sistemul unitar (I) Presupune existena unui singur organ
de administrare, Consiliul de administraie, care poate delega
atribuia de conducere operativ unuia sau mai multor directori n
cadrul acestui unic organ al administraiei societare, este
obligatorie separarea ntre membrii care asigur funcia de management
propriuzis (gestiune i reprezentare a societii) i cei care exercit
exclusiv controlul (monitorizarea) asupra managementului Membrii
consiliului de administraie Desemnai i revocai de AGA Membri pot fi
i persoane juridice, caz n care desemneaz o persoan fizic
reprezentant Activitate executiv (membri executivi i directorii)
Activitate neexecutiv, de supraveghere i control (membrii
neexecutivi) Majoritatea membrilor CA trebuie sa fie neexecutivi,
pentru a avea exclusiv prerogative de supraveghere i control asupra
activitii executive Este posibil ca toi membrii CA s fie
neexecutivi Preedintele consiliului este numit i revocat de membrii
CA, ns poate fi numit i de adunarea ordinar a acionarilor, dac
astfel se prevede n actul constitutiv (continuare) Sistemul unitar
(II) Coordoneaz activitatea consiliului i vegheaz la buna
funcionare a organelor societii (dreptul societar, ca drept
constituional!) Reprezint societatea fa de teri, dac nu s-a delegat
conducerea operativ ctre director (poate cumula funciile) Delegarea
atribuiilor executive de conducere ctre directori Luarea deciziilor
de afaceri cotidiene (day-to-day business) i reprezentarea societii
sunt delegate de consiliul de administraie unuia sau mai multor
directori Dintre care unul este numit director general. Adesea, o
persoan cumuleaz funciile de Director general (CEO-chief executive
officer) i Preedinte al consiliului (P-DG) Directorii pot fi membri
ai CA (administratori executivi), dar pot fi i din afara acestuia
(directori executivi) Delegarea ctre director(i) este obligatorie
numai la societile supuse obligaiei legale de auditare financiar
Directori pot fi numai persoane fizice Atribuii de esena CA, care
nu pot fi delegate directorilor (art.142 al.2 LS). Exemple:
Stabilirea direciilor principale de activitate i de dezvoltare ale
societii Pregtirea raportului anual, organizarea AGAi implementarea
hotrrilor acesteia Atribuiile primite de ctre CA din partea adunrii
generale extraordineare a acionarilor Sistemul dualist (I)
Separarea organic a funciilor de management (Directorat) i de
control asupra managementului (Consiliul de supraveghere) Calitatea
de membru ntr-un organ este incompatibil cu calitatea de membru n
cellalt Sistemul dualist, de sorginte german, a fost introdus n
dreptul romn prin reforma din noiembrie 2006 a LS. Este mai puin
obinuit n Romnia Avantajul su teoretic este caracterul mai tranant,
instituionalizat, al separrii funciei de supraveghere a
managemenului, de funcia de conducere executiv Societile pe aciuni
care opteaz pentru sistemul dualistsunt obligatoriu supuse
auditului financiar Consiliul de Supraveghere Format din 3-11
membri, desemnai i revocabili de AGA ordinar La revocare,
majoritate calificat de 2/3 din capital reprezentat n adunare
Tradiional, este un stakeholder model; 50% dintre cei desemnai sunt
reprezentani ai salariailor i ai creditorilor bancari Sistemul
dualist (II) Membrii nu pot avea atribuii (executive) de management
Li se pot impune, prin actul constitutiv sau hotrrea acionarilor,
anumite condiii specifice de profesionalism i independen Reprezint
societatea n raporturile cu directoratul Directoratul Membrii
Directoratului pot fi numai persoane fizice. Posibil un director
general unic; dac sunt mai muli, unul este preedinte al
Directoratului Preedintele directoratului poate fi numit membru n
comitetul consultativ de nominalizare creat de Consiliul de
supravegehre, fr ca prin aceasta s dobndeasc i calitatea de membru
n consiliu Desemnai i revocabili de Consiliul de supraveghere Pot
fi revocai i de AGA, dac actul constitutiv prevede astfel, cu
majoritate calificat Membrii Directoratului conduc societatea i o
reprezint mpreun Prin acord unanim, pot mputernici pe unii dintre
ei s semneze anumite operaiuni St. D. Crpenaru, op.cit.,
pp.332-346; http://www.onrc.ro/documente/presa/sistemul.pdf ,
pp.6-8 Administratorii independeni icomitetele consultative
Conceptul de administrator independent (art.1382 LS) Criterii de
independen (neexhaustiv) S nu fi ndeplinit funcia de director sau
calitatea de salariat al societii sau al unei societi controlate de
ctre aceasta, n ultimii 5 ani S nu fi fost administrator neexecutiv
al societii mai mult de 3 mandate S nu fie acionar semnificativ
(10%) al societii; S nu fi avut n ultimul an relaii de afaceri cu
societatea, fie personal, fie ca asociat, administrator sau
salariat al unei societi, dac aceste relaii sunt suficient de
substaniale pentru a-i afecta obiectivitatea Garanteaz eficiena i
capacitatea consiliului de a supraveghea, analiza i evalua
activitatea directorilor, precum i pentru a asigura tratamentul
echitabil al acionarilor Este facultativ Actul constitutiv sau AGA
pot prevedea ca unul sau mai muli membri ai consilului de
administraie sau de supraveghere s fie independeni Recomandat la
societile tranzacionate, prin Codul de guvernan corporativ BVB Se
pot crea comitete consultative n sprijinul activitii consiliilor
nsrcinate cu desfurarea de investigaii i cu elaborarea de
recomandri pentru consiliu (comitetele nainteaz rapoarte) Sunt
facultative (art.1402 LS) Formate din cel puin doi membri ai
consiliului, dintre care cel puin un independent Comitetele de
audit / de remunerare / de nominalizare formate numai din membri
neexecutivi (i.e. nu neaprat independeni) Obligaiile fiduciare ale
administratorilor Sunt cele care deriv din raportul de mandat, din
ncredere Reglementate la art. 1441 LS. Nu ar fi trebuit
reglementate, rezultau oricum din mandat: le contrat mille visages
Sunt reglementate n diferite locuri i forme i n NCC Au ajuns s fie
reglementate de lege chiar i n dreptul britanic (Companies Act
2006, par. 171-177), cel care le promovase prin jurispruden1.
Obligaia de loialitate2. Obligaia de diligen i pruden3. Obligaia de
confidenialitate4. Obligaia de neconcuren Obligaia de loialitate
(I) Promovarea exclusiv a interesului societii, acionarea cu
onestitate n vederea realizrii optime a intereselor societii
Art.803 NCC; art 1443 LS A nu deturna n interes personal
oportunitile de afaceri ale societii i a urmri numai succesul
acestei (proper purpose doctrine) Buna credin n exercitarea
atribuiilor (art.14 NCC) Exercitarea prerogativelor intra vires,
prin respectarea limitelor legale i contractuale ale mandatului
Mandatarul nu poate s depeasc limitele stabilite prin mandat
(art.2017 NCC) Cu toate acestea, el se poate abate de la
instruciunile primite, dac i este imposibil s l ntiineze n
prealabil pe mandant i se poate prezuma c acesta ar fi aprobat
abaterea dac ar fi cunoscut mprejurrile ce o justific Evitarea
conflictului de interese cu societatea Dreptul comun (art. 214-215;
art.804-805 NCC) Obligaia de loialitate (II) Regimul juridic al
conflictului de interese const n obligaia pozitiv de a-i ntiina pe
ceilali administratori cu privire la existena intereselor contrare
fa de cele ale societii, i n obligaia negativ de abinere de la
exerciiul votului n vederea adoptrii deciziilor n principiu sub
sanciunea daunelor interese (art 1443 LS) Excepional n caz de fraud
i cu condiia contiinei contrarietatii de interese, sanciunea este
nulitatea actului juridic astfel ncheiat n cazul operaiunilor
ncheiate ntre administratori i societate (related party
transactions) exist un evident conflict de interese, fiind prevzute
dou regimuri legale (art. 1444 LS) Convenii interzise (sub sanciune
penal art.271 al.1 pct.3 LS) sunt cele prin care societatea acord
mprumuturi administratorilor sau confer garanii pentru mprumuturi
ale acestora ori le acord avantaje financiare administratorilor cu
ocazia ncheierii unor contracte Aplicabile i operaiunilor n care
sunt interesai soul sau soia, rudele ori afinii pn la gradul al
IV-lea inclusiv ai administratorului, precum i societilor n care
administratorul deine o cot de 20% din capital Sunt exceptate de la
regimul interdiciei conveniile care depesc 5000 EUR (?!) precum i
operaiunile ncheiate de societate n exercitarea activitii sale
curente, n conditiile practicate in mod obinuit de societate n
relaiile cu clienii Obligaia de loialitate (III) Convenii
reglementate, constnd n operaiunile prin care administratorul cumpr
de la societate sau nstrineaz societii active reprezentnd peste 10%
din activul net al societii Sub sanciunea nulitii relative, aceste
operaiuni trebuie supuse aprobrii prealabile a adunrii asociailor
Regim similar art. 806 NCC : interdicia de principiu a dobndirii de
drepturi n legtur cu bunurile administrate, cu excepia acordului
expres din partea beneficiarului, proprietar al bunurilor Operaiuni
ncheiate n numele societii, pentru care este necesar aprobarea
prealabil a adunrii asociailor, sub sanciunea nulitii : Operaiuni
ce depesc 1/2 din valoarea contabil a activelor Pentru societile
tranzacionate pe o pia reglementat, aprobarea AGEA este necesar
pentru operaiuni de vnzare/cumprare/garantare/nchiriere ce depesc
20% din valoarea activelor imobilizate, mai puin creanele Dobndirea
de ctre societate a unui bun de la un acionar, n primii 2 ani de la
constituire sau de la autorizarea activitii, contra unei sume
reprezentnd 10% din capitalul social Obligaia de diligen i pruden
Membrii consiliului de administraie i vor exercita mandatul cu
prudena i diligena unui bun administrator (art.1441 NCC) Adoptarea
deciziilor pe baza unei judeci independente, a unei informri
adecvate i prin exercitarea unei monitorizri atente asupra
managementului. ndeplinirea obligaiei este apreciat agravat
(obiectiv) prin raportare la bunul proprietar in abstracto
Mandatarul este inut s execute mandatul cu diligena unui bun
proprietar. Dac ns mandatul este cu titlu gratuit, mandatarul este
obligat s l ndeplineasc cu diligena pe care o manifest n propriile
afaceri (art.2018 NCC) Nu sunt ntrunite condiiile rspunderii n
cazul aplicabilitii regulii judecii de afaceri (business judgment
rule) Administratorul nu ncalc obligaia, dac n momentul lurii unei
decizii de afaceri el este n mod rezonabil ndreptit s considere c
acioneaz n interesul societii i pe baza unor informaii adecvate n
aceste condiii nu sunt ntrunite condiiile rspunderii (nu exist
culp) R.N. Catan, op.cit., pp.185-196 Alte obligaii fiduciare
Obligaia de confidenialitate Administratorii nu trebuie s divulge
informaiile confideniale i secretele comerciale ale societii, la
care au acces n calitatea lor de administratori Aceast obligaie le
revine i dup ncetarea mandatului de administrator. Coninutul
informaiilor i durata obligaiei ar trebui stipulate n contractul de
mandat Obligaia de neconcuren S nu dein calitatea de administrator
n societi concurente sau avnd acelai obiect de activitate, sub
sanctiunea revocrii i a rspunderii pentru daune Discutabil
introducerea unei obligaii de fidelitate (administratorul nu mai
poate avea aceast calitate la nicio alt societate, chiar
neconcurent) Obligaie legal de neconcuren numai n sarcina
administratorilor SRL i a directorilor (sistem unitar) respectiv
membrilor directoratului (sistem dualist) la SA Membrii neexecutivi
ai consiliului de administraie i membrii consilului de supraveghere
pot, totui, s fie tinuti de o obligaie de neconcuren in virtutea
unei clauze prevzute n actul constitutiv
Obligaiile statutare ale administratorilor Sunt prevzute de lege
(statutory), nu deriv din mandat, ci din ordinea public societar de
direcie Obligatia de a ndeplini formalitile de constituire a
societii Obligaia de a convoca adunarea asociailor Obligatia de a
urmri efectuarea vrsmintelor asociailor Obligatia de a ine (corect)
registrele societii Obligatia de ntocmi rapoarte de gestiune (cel
puin anuale), situaiile financiare anuale i de a se asigura ca
dividendele sunt distribuite numai din beneficiul real Obligaia de
a lua parte la adunrile generale ale asociailor Obligaia de a aduce
la ndeplinire hotrrile asociailor Obligaii de informare a
investitorilor prevzute n Legea nr.297/2004 - piaa de capital
Revocarea (I) Principiul revocabilitii ad-nutum Fr a fi necesar o
culp n executarea mandatului Poate interveni oricnd, fr chiar a fi
pe ordinea de zi a AGA (art.2031 NCC, art.1371 al.4, 1391 al.3,
1431, 1532 LS) Administratorii nu pot ataca hotrrea adunrii
generale privitoare la revocarea lor din funcie (art.132 al.4 LS)
Limitele indirecte ale revocabilitii ad-nutum Desemnarea
administratorilor prin actul constitutiv implic modificarea actului
constitutiv (unanimitate, la societile de persoane i SRL)
Prevederile contractului de mandat (art.1914 al.2 NCC; n practic la
SA) Sub aspectul condiiilor special prevzute pentru ncetarea
relaiilor contractuale Clauze de despgubire pentru denunarea
unilateral i anticipat a mandatului de ctre societate (compensation
for loss of office; golden parachutes) Disuasive, asociaii sunt
demotivai s execite dreptul de revocare, datorit costurilor
Revocarea (II) Limita veritabil a revocabilitii: dreptul
administratorului de a obine reparaii bneti n caz de revocare fr
just cauz Inexistena unui just temei de revocare nu mpiedic
revocarea Administratorul nu poate obine reintegrarea n funcie
(i.e. contrar concedierii din dreptului muncii) Revocarea abuziv,
sancionat n toate sistemele de drept Pentru motive de fond
Injustee, fr temei, n unicul scop de a vtma Pentru motive
procedurale Fr respectarea dreptului la aprare/contradictorialitate
n condiii vexatorii, injurioase (chiar dac fondate) R.N. Catan,
op.cit., pp.18-20 Rspunderea civil a membrilor organelor de
administrare Contractual fa de societate (in bonis) Este rspunderea
n principiu, derivat din raportul de mandat Admisibil o aciune
oblic a creditorilor sociali, care s-ar substitui societii n
condiiile n care asociaii majoritari , datorit relaiilor cu
administratorii, nu ar aciona n contra acestora pentru culp n
gestiune? Delictual fa de teri Noiunea de fapt culpabil detaabil de
funcia de administrare (in bonis) Fa de acionari, prin excepie n
caz de ofert de preluare a societii, consiliul de administraie are
o obligaie de loialitate fa de acionari, n vederea maximizrii
valorii deinerilor acestora n timpul negocierilor cu terul ofertant
n vederea stabilirii celui mai bun pre per titlu (Revlon loyalty
duties) Delictual sui generis fa de creditorii sociali, exclusiv n
procedura insolvenei Se poate fonda numai pe fapte special i
limitativ prevzute de Legea nr.85/2006, care se circumscriu ideii
de fraud a administraiei n dauna terilor creditori sociali Evoluie
spre recunoaterea unei obligaii de loialitate fa de creditori, n
vecintatea insolvenei socetii (interesul social se orienteaz
dinspre maximizarea valorii acionariale, nspre protecia interesului
colectiv al creditorilor) Aciunea n rspundere civil Principiul:
aciunea ut universi Aciunea aparine adunrii asociailor (actio pro
socio) ca organ care formeaz voina societii Membrii administraiei i
conducerii au ncheiat contract de mandat cu societatea Hotrrea de a
formula aciune n atragerea rspunderii se poate adopta oricnd, fr a
fi trecut pe ordinea de zi a unei AGA Efectul : ncetarea de drept a
mandatului de administrator, respectiv suspendarea din funcia de
director Excepia: aciunea ut singuli Formulat de acionarii deinnd
5% din capital sau un prag mai mic, potrivit actului constitutiv
Este tot o aciune social Profit societii, creia i aparin
eventualele despgubiri Dar este promovat la iniiativa i pe
costurile unor acionari minoritari Adunarea asociailor ori
consilliul de supraveghere poate decide nlocuirea administratorilor
Supravegherea gestiunii.Modaliti de realizare Societi de persoane
(SNC, SCS) nu exist un organ de control propriu-zis de ctre
asociaii non-administratori (SNC) sau comanditari (SCS); Societi de
capitaluri (SCA, SA) de principiu, exist posibilitatea de a se opta
ntre cenzori i audit financiar Cenzori doar la sistemul unitar (dac
se opteaz pentru cenzorat) Auditor financiar SA sistem unitar:
alternativ cu cenzorii (drept de opiune) SA sistem dualist:
obligatoriu (art. 160 LS obligaie legal de auditare) ntotdeauna
dublat de obligativitatea organizrii sistemului de audit intern
Societatea cu rspundere limitat SRL cu pn la 15 asociai: de ctre
asociaii neadministratori (cenzori- facultativ) SRL cu 16-50
asociai: opiunea ntre cenzori i auditori este obligatorie) Cenzorii
(I) Societatea pe aciuni are cel puin 3 cenzori i un supleant
Rspund dup regulile de la mandat; mandat de 3 ani; revocarea lor se
va putea face numai de adunarea general extraordinar! Cenzorii pot
fi acionari; cel puin un cenzor trebuie s fie contabil autorizat
sau expert contabil Supravegheaz gestiunea societii Verific dac
situaiile financiare sunt legal ntocmite i n concordan cu
registrele, dac acestea din urm sunt inute regulat i dac evaluarea
elementelor patrimoniale s-a fcut conform regulilor (art.163 LS)
Obligaia de a prezenta AGA un raport amnunit asupra situaiei
financiare anuale i repartizrii profitului (n absena raportului nu
se poate adopta decizia privind rezultatul exerciiului financiar)
Au dreptul s obin n fiecare lun de la administratori o situaie
despre mersul operaiunilor Pot fi convocai la ntrunirea consiliului
de administraie, caz n care sunt obligai s participe, fr drept de
vot Cenzorii (II) Prerogative de alert Aduc la cunotina membrilor
CA neregulile n administraie i nclcrile dispoziiilor legale i ale
prevederilor actului constitutiv Cazurile mai importante le aduc la
cunotina adunrii generale Sunt ncunotiinai n scris de ctre membrii
administraiei, n cazul n care acetia urmresc s evite solidaritatea
rspunderii pentru neregulile svrite de predecesorii lor imediai,
precum i n cazul declinrii conflictelor de interese (art.1442 LS)
Orice acionar are dreptul s reclame cenzorilor faptele despre care
crede c trebuie cenzurate, iar acetia le vor avea n vedere la
ntocmirea raportului ctre adunarea general (regimul juridic prevzut
la art.1641 LS) Obligaia de confidenialitate Este interzis
cenzorilor s comunice acionarilor sau terilor datele referitoare la
operaiunile societii, constatate cu ocazia exercitrii mandatului
lor (art.164 al.3 LS) Absena deplin a transparenei fa de acionari i
investitori este un dezavantaj Auditul financiar i statutar Trei
expresii ale noiunii de audit: financiar, statutar i intern Auditul
financiar (cuprinde i auditul statutar) Activitatea efectuat de
auditorii financiari n vederea exprimrii unei opinii asupra
situaiilor financiare sau a unor componente ale acestora, n
conformitate cu standardele de audit; OUG nr. 75/1999 Profesie
independent i reglementat (Camera Auditorilor Financiari din
Romnia); Primul auditor financiar al societii, ca i cenzorii, se
menioneaz n actul constitutiv: art. 7 lit.e1) i art. 8 lit.h) LS
Raportul juridic cu societatea auditat Contract de prestri servicii
profesionale (onorariu); incompatibilitate cu raporturi de munc
Numire i revocare de ctre AGA: art. 111 al.2 lit. b1 LS n
exercitarea independent a profesiei, auditorii trebuie s fie liberi
i percepui a fi liberi de orice constrngere care ar putea aduce
atingere principiilor de independen, obiectivitate i integritate
profesional. Auditul statutar (statutory) este reglementat de OUG
nr. 90/2008 Reprezint auditul situaiilor financiare
anuale/situaiilor financiare anuale consolidate Auditul intern
Activitatea de examinare obiectiv a ansamblului activitilor n
scopul furnizrii unei evaluri independente a managementului
riscului, controlului i proceselor de conducere a acestuia;
Obligativitatea auditrii situaiilor financiare implic i
obligativitatea organizrii auditului intern (auditorii financiari
nu dispun de atribuii de supraveghere a administraiei); Auditorul
intern: contract de munc (auditorul intern este salariatul entitii
auditate) Auditul intern se difereniaz de controlul intern din
cadrul organizaiei Audit vs. Cenzorat Ineficiena instituiei
cenzorilor Lipsa de independen fa de administraie (raporturile de
mandat & procesul de numire/revocare) Lipsa de profesionalism
(doar unul dintre cenzori e obligatoriu expert contabil/contabil
autorizat) Obligaie de secret Avantajele contractrii auditului
Activitate independent, profesie reglementat Raportul de audit,
adus la cunotina publicului i a autoritii de supraveghere a pieei
de capital Auditul financiar: facultatevs. obligaie legal Facultate
Opiunea SA administrate n sistem unitar, n dauna cenzoratului Orice
form societar are facultatea de a contracta servicii de audit
financiar Obligaie legal. Sursele legale ale obligaiei de auditare
SA care opteaz pentru sistemul dualist: art. 160 al.11 LS
Persoanele juridice de interes public: art. 34 (2) Legea
contabilitii nr.82/1991 rep. e.g.: instituiile de credit; IFN;
societile de asigurare; SSIF; SAI; societile admise la
tranzacionare pe o pia reglementat; Persoanele juridice care la
data bilanului depesc limitele a dou dintre cele trei criterii de
mrime: OMFP nr. 3055/2009 Total active: 3.650.000 euro; Cifra de
afaceri net: 7.300.000 euro; Numr mediu de salariai n cursul
exerciiului financiar: 50. Rspunderea auditorilor Raportul de audit
Reprezint finalitatea procesului de auditare Menioneaz c
responsabilitatea auditorului este de a exprima o opinie cu privire
la situaiile financiare Se precizeaz dac a fost exprimat: o opinie
de audit fr rezerve, cu rezerve sau contrar, sau dac auditorii
statutari nu au fost n msur s exprime o opinie de audit Rspundere
civil contractual i profesional Se difereniaz de rspunderea
conducerii societii de ntocmire i prezentare fidel a situaiilor
financiare Asigurare de rspundere profesional Principiile
rspunderii auditorului financiar Rspundere pentru orice daune
provocate, inclusiv ca urmare a neglijenei, prin efectuarea
misiunii lor (cupa levissima in abstracto) Rspundere subiectiv,
independent de gradul culpei Societatea de audit este rspunztoare
mpreun cu auditorul statutar delegat (rspundere solidar) care a
efectuat o misiune n numele acesteia