Finansējuma piesaistes rokasgrāmata, Jānis Lazdāns, Capitalia

Finans juma piesaistes ērokasgr mataāJuris Grišins, Capitalia

Finans juma avotiēuz muma ņē

stadijaidejas

att st baī īuz muma ņēizveidošana

agr n ī āizaugsme

paplašin šan sā āizaugsme

stabilaizaugsme

finans juma ēavoti

uz m js, imene, draugi, granti, ņē ē ģinkubatori u.c.

biznesa e e i (priv tie ņģ ļ āinvestori), s klas fondiē

invest ciju fondi, īalternat vie aizdev jiī ē

komercbankas (kred ti, l zings, faktorings)ī ī

• Komanda pamat darbojas ar p tniec bu/produkta izstr diā ē ī ā• Gala produkts v l neskaidrs (tiek formul ts)ē ē• M r a tirgus gr ti apl šamsē ķ ū ē• V l nav ien kumu un ar potenci liem klientiem veiktas tikai ē ā ā

provizoriskas sarunas

• Finans jums pamat nepieciešams materi liem, darba alg m un ē ā ā āiek rt mā ā

Idejas att st bas stadijaī ī

• Finansu l dzek iī ļ• Konsult cijas uz muma izveidei, komandas veidošan , idejas ā ņē ā

att st ba u.c. nol kiemī ī ū• Administrat vais atbalsts (telpas, s ki izdevumi)ī ī

Ko v l tos no investoraēē

• Subsid tie investori –pamat nemateri li apsv rumi (jaunu ē ā ā ēinov ciju rašan s, bezdarba mazin šan s, re ion l att st ba u.c.)ā ā ā ā ģ ā ā ī ī

• Aizdev ji –aizdevuma atmaksas garantijas (nodrošin jums, ē āperson gais galvojums)ī

• Pašu kapit la ieguld t ji –komanduā ī ā

Ko v rt investoriē ē

Piem rotie finanšu un padoma avotiēAvots Finanses Padoms Admin.

Atbalsts

Paša iekr jumi un imeneā ģ X ? ?

Pirmss klu invest ciju fondiē ī X X X

Biznesa pl nu konkursiā X

Kou ič X

Sviedru investori X X

Banku aizdevumi X ?

• Komanda pamat darbojas ar p rdošanas un p tniec bas darbuā ā ē ī• Produkta izstr de ir uzs kta, produkts/pakalpojums ir noformul tsā ā ē• M r a klienti ir identific tiē ķ ē• Mazi vai neesoši ie mumiņē• Finans jums pamat nepieciešams administr cijas izdevumiem, ē ā ā

darba alg m, iesp jams rekl maiā ē ā

Uz muma dibin šanas stadijaņē ā

• Finansu l dzek iī ļ• Konsult cijas darbam ar klientiem (p rdošana, m rketings), ā ā ā

finansu pl nošan , operat vos jaut jumosā ā ī ā• Administrat vais atbalsts (telpas, gr matved ba, rekl ma u.c.)ī ā ī ā

Ko v l tos no investoraēē

• Subsid tie investori –pamat nemateri li apsv rumi (soci l ē ā ā ē ā āatbild ba, bezdarba mazin šan s, re ion l att st ba u.c.)ī ā ā ģ ā ā ī ī

• Aizdev ji –aizdevuma atmaksas garantijas (nodrošin jums, ē āperson gais galvojums)ī

• Pašu kapit la ieguld t ji –komandu, produktu/pakalpojumu, ā ī āklientu atsauksmes, tirgus perspekt vasī

Ko v rt investoriē ē

Piem rotie finanšu un padoma avotiēAvots Finanses Padoms Admin.

Atbalsts

Biznesa en e i (priv tie investori)ģ ļ ā X X X

Mentorings X

Altum programma X X

S klas kapit la fondiē ā X ?

Biznesa inkubatori X X

Banku aizdevumi X ?

• Komanda pamat darbojas ar p rdošanu, ražošanu un strat ijas ā ā ēģizveidi

• Produkts/pakalpojums ir izstr d ts un tiek dom ts par ā ā āpied v juma paplašin šanuā ā ā

• Pamata tirgus tiek apg ts, tiek dom ts par darb bas uzs kšanu ū ā ī ājaunos tirgos

• Mazi bet strauji augoši ie mumiņē• Finans jums nepieciešams iek rt m jaudas palielin šanai , ē ā ā ā

m rketingam un apgroz miem l dzek iemā ā ī ļ

Uz muma izaugsmes stadijaņē

• Finansu l dzek iī ļ• Konsult cijas izaugsmes kontroles jaut jumos, cilv kresursu ā ā ē

vad bas un eksporta jaut jumosī ā• Atbalsts finanšu pl nošanas sist mu, proced ru un strat iju ā ē ū ēģ

sist mu vad bē ī ā

Ko v l tos no investoraēē

• Aizdev ji –aizdevuma atmaksas garantijas, biznesa izaugsmes ēpotenci lu, naudas pl smuā ū

• Pašu kapit la ieguld t ji –komandu, produktu/pakalpojumu, ā ī āklientu atsauksmes, tirgus perspekt vasī

Ko v rt investoriē ē

Piem rotie finanšu un padoma avotiēAvots Finanses Padoms Admin.

Atbalsts

Riska kapit la fondiā X ?

Biznesa konsultanti X

Banku produkti X

Alternat vie aizdev jiī ē X ?

• Komanda stiprina uz muma konkurences priekšroc buņē ī• Produkts jau ir plaši piepras tsī• Ieg ta stabila tirgus da aū ļ• L n m pieaugoši ie mumiē ā ņē• Finans jums nepieciešams citu uz mumu ieg dei, jaunu tirgu ē ņē ā

iekarošanai, jaunu biznesa virzienu att st šanaiī ī

Uz muma stabilas darb bas stadijaņē ī

• Finansu l dzek iī ļ• Strat iska tipa konsult cijas, augsta l me a biznesa kontaktusēģ ā ī ņ

Ko v l tos no investoraēē

• Aizdev ji – komandu, biznesu, tirgu, naudas pl smu, ē ūnodrošin jumuā

• Pašu kapit la ieguld t ji –papildus aizdev jiem, iesp jas g t pašu ā ī ā ē ē ūkapit la v rt bas pieaugumu stenojot operat vas, finansu vai ā ē ī ī īstrat ijas izmai asēģ ņ

Ko v rt investoriē ē

Piem rotie finanšu un padoma avotiēAvots Finanses Padoms Admin.

Atbalsts

Pašu kapit la fondiā X ?

Biznesa/strat iju konsultantiēģ X

Banku produkti X

Publiskie akciju tirgi X

Alternat vie aizdev jiī ē X ?

• Tikšan s ar investoru ir k darba intervijaā ā• Ir j sagatavo ss un vienk ršs izkl sts par ideju, ko var izst st t ā ī ā ā ā ī

p ris 2-3 teikumos(«elevator pitch»)ā• Biznesa pl ns var neb t rakstveida form , bet noteikti ir ā ū ā

p rdom tsā ā• Finansu prognozes lab k ir “rupjas” nek p rlieku detaliz tasā ā ā ē• Nepieciešamo invest ciju summai j b t fiks tai, par da u % var ī ā ū ē ļ

run tā• Par investora da u % ir vismaz aptuveni noformul tas v lmesļ ē ē

K sagatavoties investora piesaisteiā

• Investora da u % nor da uz uz muma/projekta patreiz jo ļ ā ņē ēnov rt jumuē ē

Cik da as pras s investorsļ ī

Ja investors iegulda Ls 100t un ieg st 25% da uū ļ

Tad 75% da as ir v rtas Ls 300tļ ē

• Jo augst ks risks, jo liel ku atdevi sagaida investoriā ā

K du atdevi sagaida investoriā

risks

sagaid m atdeveā ā

bankas kred ts: l dz 10%ī ī

riska kapit la fondi:15-50%ā

biznesa en elis: 30-100%ģ

fondu birža: 10-20%

• Nesp ju 2-3 teikumos vienk rš valod izst st t par ē ā ā ā ā īuz mumu/projektuņē

• Fr z m “nav konkurentu”, “nav risku” utml.ā ē• Bail m par investora iesaisti uz mum p c ieg desē ņē ā ē ā• Bail m par ideju nozagšanuē• P rlieku detaliz ciju (izpl šanu tehniskaj s nians s)ā ā ū ā ē• Izš rd basķē ī• “Hokeja n jas” finansu prognoz mū ē

No k izvair ties sarun s ar investoruā ī ā

K izskat s «hokeja n jas» prognozesā ā ūapgroz jums īvai pe aļņ

darb bas gadiī

• Vienk rš kaj risin jum sadarb ba tiek atrun ta uz muma ā ā ā ā ā ī ā ņēstat tosū

• Papildus nosac jumu atrun šanai var tikt sl gts dal bnieku ī ā ē īl gumus:ī

– Dal bnieku sapulces un valdes pilnvaras, balsošanas noteikumiī– Situ cijas, kad tiek da ji vai piln b realiz tas k da pašnieka da asā ļē ī ā ē ā ī ļ– Ne-konkurences noteikumi

– Opcijas un citi motiv cijas instrumentiā

L gumi ar investoruī

Kontakti

Juris Grišins

E: [email protected]

W: www.capitalia.lv