Független könyvvizsgálói jelentés Az éves beszámolóról ... · PDF fileDEUTSCHE BANK AG MAGYARORSZÁGI FIÓKTELEPE...

KPMG Hungária Kft. Váci út 99. H-1139 Budapest Hungary

Tel.: Fax: E-mail: Internet:

+36 (1) 887 71 00 +36 (1) 887 71 01 [email protected] kpmg.hu

KPMG Hungária Kft., a Hungarian limited liability company and a member firm of the KPMG network of independent member firms affiliated with KPMG International Cooperative (“KPMG International”), a Swiss entity. Company registration: Budapest, Fővárosi Bíróság, no: 01-09-063183

Független könyvvizsgálói jelentés

A Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe tulajdonosának

Az éves beszámolóról készült jelentés

Elvégeztük a Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe (továbbiakban „a Társaság”) mellékelt 2011. évi éves beszámolójának a könyvvizsgálatát, amely éves beszámoló a 2011. december 31-i fordulónapra elkészített mérlegből – melyben az eszközök és források egyező végösszege 77,434,819 E Ft, a mérleg szerinti eredmény 0 E Ft nyereség – , és az ezen időponttal végződő évre vonatkozó eredménykimutatásból, valamint a számviteli politika meghatározó elemeit és az egyéb magyarázó információkat tartalmazó kiegészítő mellékletből áll.

A vezetés felelőssége az éves beszámolóért

A vezetés felelős ennek az éves beszámolónak a számviteli törvényben foglaltak és a Magyarországon elfogadott általános számviteli elvekkel összhangban történő elkészítéséért és valós bemutatásáért, valamint az olyan belső kontrollokért, amelyeket a vezetés szükségesnek tart ahhoz, hogy lehetővé váljon az akár csalásból, akár hibából eredő lényeges hibás állításoktól mentes éves beszámoló elkészítése.

A könyvvizsgáló felelőssége

A mi felelősségünk ennek az éves beszámolónak a véleményezése könyvvizsgálatunk alapján. Könyvvizsgálatunkat a magyar Nemzeti Könyvvizsgálati Standardok és a könyvvizsgálatra vonatkozó – Magyarországon érvényes – törvények és egyéb jogszabályokkal összhangban hajtottuk végre. Ezek a standardok megkövetelik, hogy megfeleljünk az etikai követelményeknek, valamint hogy a könyvvizsgálatot úgy tervezzük meg és hajtsuk végre, hogy kellő bizonyosságot szerezzünk arról, hogy az éves beszámoló mentes-e a lényeges hibás állításoktól.

A könyvvizsgálat magában foglalja olyan eljárások végrehajtását, amelyek célja könyvvizsgálati bizonyítékot szerezni az éves beszámolóban szereplő összegekről és közzétételekről. A kiválasztott eljárások – beleértve az éves beszámoló akár csalásból, akár hibából eredő, lényeges hibás állításai kockázatainak felmérését is – a mi megítélésünktől függnek. A kockázatok ilyen felmérésekor az éves beszámoló gazdálkodó egység általi elkészítése és valós bemutatása szempontjából releváns belső kontrollt azért mérlegeljük, hogy olyan könyvvizsgálati eljárásokat tervezzünk meg, amelyek az adott körülmények között megfelelőek, de nem azért, hogy a gazdálkodó egység belső kontrolljának hatékonyságára vonatkozóan véleményt mondjunk. A könyvvizsgálat magában foglalja továbbá az alkalmazott számviteli politikák megfelelőségének és a vezetés által készített számviteli becslések ésszerűségének, valamint az éves beszámoló átfogó prezentálásának értékelését.

Meggyőződésünk, hogy a megszerzett könyvvizsgálati bizonyíték elegendő és megfelelő alapot nyújt könyvvizsgálói záradékunk (véleményünk) megadásához.

Záradék (vélemény)

A könyvvizsgálat során a Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe éves beszámolóját, annak részeit és tételeit, azok könyvelési és bizonylati alátámasztását az érvényes nemzeti könyvvizsgálati standardokban foglaltak szerint felülvizsgáltuk, és ennek alapján elegendő és megfelelő bizonyosságot szereztünk arról, hogy az éves beszámolót a számviteli törvényben foglaltak és a Magyarországon elfogadott általános számviteli elvek szerint készítették el. Véleményünk szerint az éves beszámoló a Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe Zrt. 2011. december 31-én fennálló vagyoni, pénzügyi és jövedelmi helyzetéről megbízható és valós képet ad.

© 2011 KPMG Hungária Kft. All rights reserved.

Az üzleti jelentésről készült jelentés

Elvégeztük a Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe mellékelt 2011. évi üzleti jelentésének a vizsgálatát.

A vezetés felelős az üzleti jelentésnek a számviteli törvényben foglaltakkal és a Magyarországon elfogadott általános számviteli elvekkel összhangban történő elkészítéséért. A mi felelősségünk ezen üzleti jelentés és a 2011. évi éves beszámoló összhangjának megítélése. Az üzleti jelentéssel kapcsolatos munkánk az üzleti jelentés és az éves beszámoló összhangjának megítélésére korlátozódott és nem tartalmazta egyéb, a Társaság nem auditált számviteli nyilvántartásaiból levezetett információk áttekintését.

Véleményünk szerint a Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe 2011. évi üzleti jelentése a Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe 2011. évi éves beszámolójának adataival összhangban van.

Budapest, 2012. május 29.

KPMG Hungária Kft. Nyilvántartási szám: 000202 Kajtár László Partner, Kamarai tag könyvvizsgáló Nyilvántartási szám: 000269

© 2011 KPMG Hungária Kft. All rights reserved.

DEUTSCHE BANK AG MAGYARORSZÁGI FIÓKTELEPE2011.12.31

ESZKÖZÖKAdatok E Ft-ban

Sor-szám 2011.09.29

Korrekci

ó 2011.12.311 1. Pénzeszközök 0 2 899 7252 2. Állampapírok 0 1 082 2843 a) forgatási célú 0 1 082 2844 b) befektetési célú 0 05 2/A. Állampapírok értékelési különbözete 0 -40 3236 3. Hitelintézetekkel szembeni követelések 0 54 075 5187 a) látra szóló 0 4 264 7668 b) egyéb követelés pénzügyi szolgáltatásból 0 49 810 7529 ba) éven belüli lejáratú 0 49 800 85210 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 42 407 65211 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 012 MNB-vel szemben 0 4 242 92013 elszámolóházzal szemben 0 3 150 00014 bb) éven túli lejáratú 0 9 90015 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 9 90016 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 017 MNB-vel szemben 0 018 elszámolóházzal szemben 0 019 c) befektetési szolgáltatásból 0 020 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 021 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 022 elszámolóházzal szemben 0 023 3/A. Hitelintézetekkel szembeni követelések értékelési különbözete 0 0

A tétel megnevezése

2 3 5 1 4 6 1 4 6 4 1 9 2 2 6 0 1

23 3/A. Hitelintézetekkel szembeni követelések értékelési különbözete 0 024 4. Ügyfelekkel szembeni követelések 0 3 526 29125 a) pénzügyi szolgáltatásból 0 3 526 16026 aa) éven belüli lejáratú 0 3 364 84027 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 1328 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 029 ab) éven túli lejáratú 0 161 32030 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 031 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 032 b) befektetési szolgáltatásból 0 13133 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 034 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 035 ba) t zsdei befektetési szolgáltatási tevékenységb l adódó követelés 0 036 bb) t zsdén kívüli befektetési szolgáltatási tevékenységb l adódó követelés 0 037 bc) befektetési szolgáltatási tevékenységb l ered , ügyfelekkel szembeni követelés 0 13138 bd) elszámolóházzal szembeni követelés 0 039 be) egyéb befektetési szolgáltatásból adódó követelés 0 040 4/A. Ügyfelekkel szembeni követelések értékelési különbözete 0 041 5. Hitelviszonyt megtestesít értékpapírok, beleértve a rögzített kamatozásúakat is 0 50 02442 a) helyi önkormányzatok és egyéb államháztartási szervek által kibocsátott értékpapírok 0 043 aa) forgatási célú 0 044 ab) befektetési célú 0 045 b) más kibocsátó által kibocsátott értékpapírok 0 50 02446 ba) forgatási célú 0 50 02447 Ebb l: kapcsolt vállalkozás által kibocsátott 0 048 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozás által kibocsátott 0 049 visszavásárolt saját kibocsátású 0 0

50 bb) befektetési célú 0 051 Ebb l: kapcsolt vállalkozás által kibocsátott 0 052 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozás által kibocsátott 0 053 5/A. Hitelviszonyt megtestesít értékpapírok értékelési különbözete 0 -1 08854 6. Részvények és más változó hozamú értékpapírok 0 055 a) részvények, részesedések forgatási célra 0 056 Ebb l: kapcsolt vállalkozás által kibocsátott 0 057 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozás által kibocsátott 0 058 b) változó hozamú értékpapírok 0 059 ba) forgatási célú 0 060 bb) befektetési célú 0 061 6/A. Részvények és más változó hozamú értékpapírok értékelési különbözete 0 062 7. Részvények, részesedések befektetési célra 0 20 00063 a) részvények, részesedések befektetési célra 0 20 00064 Ebb l: hitelintézetekben lév részesedés 0 065 b) befektetési célú részvények, részesedések értékhelyesbítése 0 066 Ebb l: hitelintézetekben lév részesedés 0 067 7/A. Befektetési célú részvények, részesedések értékelési különbözete 0 068 8. Részvények, részesedések kapcsolt vállalkozásban 0 069 a) részvények, részesedések befektetési célra 0 070 Ebb l: hitelintézetekben lév részesedés 0 071 b) befektetési célú részvények, részesedések értékhelyesbítése 0 072 Ebb l: hitelintézetekben lév részesedés 0 073 9. Immateriális javak 0 11 94474 a) immateriális javak 0 11 94475 b) immateriális javak értékhelyesbítése 0 076 10. Tárgyi eszközök 0 1 361 51377 a) pénzügyi és befektetési szolgáltatási célú tárgyi eszközök 0 1 361 51378 aa) ingatlanok 0 1 144 31979 ab) m szaki berendezések, gépek, felszerelések, járm vek 0 187 54380 ac) beruházások 0 29 65181 ad) beruházásra adott el legek 0 082 b) nem közvetlenül pénzügyi és befektetési szolgáltatási célú tárgyi eszközök 0 083 ba) ingatlanok 0 084 bb) m szaki berendezések, gépek, felszerelések, járm vek 0 085 bc) beruházások 0 085 bc) beruházások 0 086 bd) beruházásra adott el legek 0 087 c) tárgyi eszközök értékhelyesbítése 0 088 11. Saját részvények 0 089 12. Egyéb eszközök 0 12 607 90790 a) készletek 0 091 b) egyéb követelések 0 12 607 90792 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szembeni követelés 0 12 350 40293 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szembeni követelés 0 094 12/A. Egyéb követelések értékelési különbözete 0 095 12/B. Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete 0 397 48896 13. Aktív id beli elhatárolások 0 1 443 53697 a) bevételek aktív id beli elhatárolása 0 1 417 45498 b) költségek, ráfordítások aktív id beli elhatárolása 0 26 08299 c) halasztott ráfordítások 0 0

100 Eszközök összesen 0 77 434 819101 Ebb l: FORGÓESZKÖZÖK 0 74 426 606102 [1+2.a)+3.a)+3.ba)+3.c)+4.aa)+4.b)+5.aa)+5.ba)+6.a)+6.ba)+11+12+2/A+5/A+12/B]103 BEFEKTETETT ESZKÖZÖK 0 1 564 677104 (2.b)+3.bb)+4.ab)+5.ab)+5.bb)+6.bb)+7+8+9+10]

Budapest, 2012. május 29.

______________________________ ______________________________ Bóta Katalin Juhász Ferenc Fióktelep-vezet helyettes Fióktelep-vezet helyettes

DEUTSCHE BANK AG MAGYARORSZÁGI FIÓKTELEPE2011.12.31

FORRÁSOKAdatok E Ft-ban

Sor-szám

A tétel megnevezése2011.09.29

Korrekci

ó 2011.12.31105 1. Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek 0 1 084 257106 a) látra szóló 0 933 168107 b) meghatározott id re lekötött, pénzügyi szolgáltatásból adódó kötelezettség 0 151 089108 ba) éven belüli lejáratú 0 151 089109 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 151 078110 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0111 MNB-vel szemben 0 0112 elszámolóházzal szemben 0 0113 bb) éven túli lejáratú 0 0114 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0115 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0116 MNB-vel szemben 0 0117 elszámolóházzal szemben 0 0118 c) befektetési szolgáltatásból 0 0119 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0120 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0121 elszámolóházzal szemben 0 0122 1/A. Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek értékelési különbözete 0 0123 2. Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek 0 58 318 860124 a) takarékbetétek 0 0125 aa) látra szóló 0 0

1 2 1 3 0 5 7 5 6 4 1 9 1 1 4 0 12 3 5 1 4 6 1 4 6 4 1 9 2 2 6 0 1

125 aa) látra szóló 0 0126 ab) éven belüli lejáratú 0 0127 ac) éven túli lejáratú 0 0128 b) egyéb kötelezettségek pénzügyi szolgáltatásból 0 56 819 348129 ba) látra szóló 0 46 517 578130 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 51 941131 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0132 bb) éven belüli lejáratú 0 10 288 665133 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 583 246134 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0135 bc) éven túli lejáratú 0 13 105136 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0137 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0138 c) befektetési szolgáltatásból 0 1 499 512139 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0140 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0141 ca) t zsdei befektetési szolgáltatási tevékenységb l adódó kötelezettség 0 0142 cb) t zsdén kívüli befektetési szolgáltatási tevékenységb l adódó kötelezettség 0 1 495 894143 cc) befektetési szolgáltatási tevékenységb l adódó, ügyfelekkel szembeni kötelezettség 0 3 618144 cd) elszámolóházzal szembeni kötelezettség 0 0145 ce) egyéb befektetési szolgáltatásból adódó kötelezettség 0 0146 2/A. Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek értékelési különbözete 0 -89 430

147 3. Kibocsátott értékpapírok miatt fennálló kötelezettség 0 0148 a) kibocsátott kötvények 0 0149 aa) éven belüli lejáratú 0 0150 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0151 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0152 ab) éven túli lejáratú 0 0153 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0154 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0155 b) kibocsátott egyéb hitelviszonyt megtestesít értékpapírok 0 0156 ba) éven belüli lejáratú 0 0157 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0158 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0159 bb) éven túli lejáratú 0 0160 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0161 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0162 0 0163 ca) éven belüli lejáratú 0 0164 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0165 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0166 cb) éven túli lejáratú 0 0167 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0168 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0169 4. Egyéb kötelezettségek 0 966 850170 a) éven belüli lejáratú 0 966 850171 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 653 481172 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0173 0 0174 b) éven túli lejáratú 0 0175 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0176 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0177 4/A. Származékos ügyletek negatív értékelési különbözete 0 388 033178 5. Passzív id beli elhatárolások 0 2 440 857179 a) bevételek passzív id beli elhatárolása 0 0180 b) költségek, ráfordítások passzív id beli elhatárolása 0 2 440 857181 c) halasztott bevételek 0 0

c) számviteli szempontból értékpapírként kezelt, de az Épt. szerint értékpapírnak nemmin sül hitelviszonyt megtestesít okiratok

szövetkezeti formában m köd hitelintézetnél tagok más vagyoni hozzájárulása

181 c) halasztott bevételek 0 0182 6. Céltartalékok 0 594 958183 a) céltartalék nyugdíjra és végkielégítésre 0 0184 b) kockázati céltartalék függ és biztos (jöv beni) kötelezettségekre 0 0185 c) általános kockázati céltartalék 0 294 475186 d) egyéb céltartalék 0 300 483187 7. Hátrasorolt kötelezettségek 0 0188 a) alárendelt kölcsönt ke 0 0189 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0190 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0191 b) szövetkezeti formában m köd hitelintézetnél a tagok más vagyoni hozzájárulása 0 0192 c) egyéb hátrasorolt kötelezettség 0 0193 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 0 0194 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 0 0

195 8. Jegyzett t ke 0 2 000196 Ebb l: visszavásárolt tulajdoni részesedés névértéken 0 0197 9. Jegyzett, de még be nem fizetett t ke (-) 0 0198 10. T ketartalék 0 13 728 434199 0 0200 b) egyéb 0 13 728 434201 11. Általános tartalék 0 0202 12. Eredménytartalék (±) 0 0203 13. Lekötött tartalék 0 0204 14. Értékelési tartalék 0 0205 a) értékhelyesbítés értékelési tartaléka 0 0206 b) valós értékelés értékelési tartaléka 0 0207 15. Mérleg szerinti eredmény (±) 0 0208 Források összesen 0 77 434 819209 Ebb l: RÖVID LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK 0 60 744 895210 [1.a)+1.ba)+1.c)+2.aa)+2.ab)+2.ba)+2.bb)+2.c)+3.aa)+3.ba)+3.ca)+4.a)+4/A] 0211 HOSSZÚ LEJÁRATÚ KÖTELEZETTSÉGEK 0 13 105212 [1.bb)+2.ac)+2.bc)+3.ab)+3.bb)+3.cb)+4.b)+7] 0213 SAJÁT T KE 0 13 730 434214 (8-9+10+11+12+13+14+15)

2011.09.29

Korrekci

ó 2011.12.31A tétel megnevezése

215 Függ kötelezettségek 0 88 706 457216 Biztos (jöv beni) kötelezettségek 0 50 763 828217 Mérlegen kívüli követelések 0 49 656 994218 Ellenörz szám 0 189 127 279

Budapest, 2012. május 29.

a) a részvény, részesedés névértéke és kibocsátási értéke közötti különbözet (ázsió)

Mérlegen kívüli tételek

______________________________ ______________________________ Bóta Katalin Juhász Ferenc Fióktelep-vezet helyettes Fióktelep-vezet helyettes

DEUTSCHE BANK AG Magyarországi Fióktelepe2011.12.31

EREDMÉNYKIMUTATÁS

Sor-szám

A tétel megnevezése 2011.09.29

Korrekci

ó 2011.12.311 1. Kapott kamatok és kamatjelleg bevételek 0 526 6962 a) rögzített kamatozású hitelviszonyt megtestesít értékpapírok után kapott ( járó ) kamatbevételek 0 240 0113 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 04 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 05 b) egyéb kapott kamatok és kamatjelleg bevételek 0 286 6856 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 24 2667 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 08 2. Fizetett kamatok és kamatjelleg ráfordítások 0 305 8689 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 0 32 88710 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 011 Kamatkülönbözet [1-2] 0 220 82812 3. Bevételek értékpapírokból 0 013 a) bevételek forgatási célú részvényekb l, részesedésekb l (osztalék, részesedés) 0 014 b) bevételek kapcsolt vállalkozásban lév részesedésekb l (osztalék, részesedés) 0 015 c) bevételek egyéb részesedésekb l (osztalék, részesedés) 0 016 4. Kapott (járó) jutalék- és díjbevételek 0 216 23917 a) egyéb pénzügyi szolgáltatás bevételeib l 0 115 14218 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 019 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 020 b) befektetési szolgáltatások bevételeib l (kivéve a kereskedési tevékenység bevételét) 0 101 09721 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 48 06922 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 023 5. Fizetett (fizetend ) jutalék- és díjráfordítások 0 109 66424 a) egyéb pénzügyi szolgáltatás ráfordításaiból 0 105 031

1 2 1 3 0 5 7 5 6 4 1 9 1 1 4 0 12 3 5 1 4 6 1 4 6 4 1 9 2 2 6 0 1

24 a) egyéb pénzügyi szolgáltatás ráfordításaiból 0 105 03125 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 026 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 027 b) befektetési szolgáltatások ráfordításaiból (kivéve a kereskedési tevékenység ráfordításait) 0 4 63328 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 0 029 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 030 6. Pénzügyi m veletek nettó eredménye [6.a)-6.b)+6.c)-6.d)] 0 297 03731 a) egyéb pénzügyi szolgáltatás bevételeib l 0 70 30832 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 033 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 034 b) egyéb pénzügyi szolgáltatás ráfordításaiból 0 2 85535 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 0 036 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 037 c) befektetési szolgáltatás bevételeib l (kereskedési tevékenység bevétele) 0 302 80838 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 119 64339 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 040 forgatási célú értékpapírok értékvesztésének visszaírása 0 041 d) befektetési szolgáltatás ráfordításaiból (kereskedési tevékenység ráfordítása) 0 73 22442 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 043 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 044 forgatási célú értékpapírok értékvesztése 0 045 7. Egyéb bevételek üzleti tevékenységb l 0 302 57046 a) nem pénzügyi és befektetési szolgáltatás bevételei 0 3 97047 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 7048 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 0

49 b) egyéb bevételek 0 298 60050 Ebb l: kapcsolt vállalkozástól 0 051 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozástól 0 052 készletek értékvesztésének visszaírása 0 053 8. Általános igazgatási költségek 0 258 02354 a) személyi jelleg ráfordítások 0 112 08255 aa) bérköltség 0 73 16556 ab) személyi jelleg egyéb kifizetések 0 15 85657 Ebb l: társadalombiztosítási költségek 0 058 nyugdíjjal kapcsolatos költségek 0 059 ac) bérjárulékok 0 23 06160 Ebb l: társadalombiztosítási költségek 0 3 03761 nyugdíjjal kapcsolatos költségek 0 16 19462 b) egyéb igazgatási költségek (anyag jelleg ráfordítások) 0 145 94163 9. Értékcsökkenési leírás 0 7 54164 10. Egyéb ráfordítások üzleti tevékenységb l 0 372 28165 a) nem pénzügyi és befektetési szolgáltatás ráfordításai 0 16866 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 0 067 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 068 b) egyéb ráfordítások 0 372 11369 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 0 070 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 071 készletek értékvesztése 0 072 11. Értékvesztés követelések után és kockázati céltartalékképzés a függ és biztos ( jöv beni ) kötelezettségekre0 073 a) értékvesztés követelések után 0 074 b) kockázati céltartalékképzés a függ és biztos (jöv beni) kötelezettségekre 0 075 12. Értékvesztés visszaírása követelések után és kockázati céltartalék felhasználása a függ és biztos (jöv beni) kötelezettségekre0 076 a) értékvesztés visszaírása követelések után 0 077 b) kockázati céltartalék felhasználása a függ és biztos (jöv beni) kötelezettségekre 0 078 13. Értékvesztés a befektetési célú, hitelviszonyt megtestesít értékpapírok, kapcsolt- és egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásban való részvények, részesedések után0 079 14. Értékvesztés visszaírása a befektetési célú, hitelviszonyt megtestesít értékpapírok, kapcsolt- és egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásban való részvények, részesedések után0 080 15. Szokásos (üzleti ) tevékenység eredménye 0 289 165

Ebb l: PÉNZÜGYI ÉS BEFEKTETÉSI SZOLGÁLTATÁS EREDMÉNYE 0 285 36381 [1-2+3+4-5+6+7.b)-8-9-10.b)-11+12-13+14] 0

NEM PÉNZÜGYI ÉS BEFEKTETÉSI SZOLGÁLTATÁS EREDMÉNYE 0 3 80282 [7.a)-10.a)] 083 16. Rendkívüli bevételek 0 084 17. Rendkívüli ráfordítások 0 085 18. Rendkívüli eredmény [16-17] 0 085 18. Rendkívüli eredmény [16-17] 0 086 19. Adózás el tti eredmény [15+18] 0 289 16587 20. Adófizetési kötelezettség 0 8 86388 21. Különadó fizetési kötelezettség 0 089 22. Adózott eredmény [19-20] 0 280 30290 23. Általános tartalékképzés és felhasználás (+/-) 0 091 24. Eredménytartalék igénybevétele osztalékra, részesedésre 0 092 25. Jóváhagyott osztalék és részesedés 0 280 30293 Ebb l: kapcsolt vállalkozásnak 0 280 30294 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozásnak 0 095 26. Mérleg szerinti eredmény [21+22+23-24] 0 0

Budapest, 2012. május 29.

______________________________ __________________________ Bóta Katalin Juhász Ferenc Fióktelep-vezet helyettes Fióktelep-vezet helyettes

A Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe2011. évi éves beszámolójának

kiegészít melléklete

1. A Bank m ködésének általános jellemz i:

A Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe (a továbbiakban: Bank), mint a Deutsche Bank AG(D-60325 Frankfurt am Main, Taunusanlage 12.) fióktelepe, a F városi Bíróság, mint Cégbírósághatározatával 01-17-000707 cégjegyzékszám alatt került bejegyzésre 2011. szeptember 29-én. ABank legfontosabb adatai:

elnevezése: Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe

idegen nyelv elnevezése: Deutsche Bank AG Hungary Branch

székhelye: 1054 Budapest, Hold utca 27.

Létesít okirat kelte: 2011.08.22.

tevékenysége megkezdésének id pontja: 2011.12.01.

tevékenységi köre (TEÁOR ’08 szerint):

64.19 Egyéb monetáris közvetítés (F tevékenység)

64.99 M.n.s. egyéb pénzügyi közvetítés

66.12 Értékpapír-, árut zsdei ügynöki tevékenység

66.19 Egyéb pénzügyi kiegészít tevékenység

64.91 Pénzügyi lízing

dotációs t kéje 2.000.000,- Ft. A jegyzett t ke teljes összege készpénzben került befizetésre.

A képviseletre jogosult személyek:

Kurali Zoltán, fióktelep-vezet (1021 Budapest, Ötvös János u. 1/A/2.)

Bóta Katalin, fióktelep-vezet helyettes (2040 Budaörs, Margaréta u. 3.)

Juhász Ferenc, fióktelep-vezet helyettes (1138 Budapest, Danubius utca 14.)

2

beszámoló aláírására jogosult személyek:

Kurali Zoltán, fióktelep-vezet (1021 Budapest, Ötvös János u. 1/A/2.)

Bóta Katalin, fióktelep-vezet helyettes (2040 Budaörs, Margaréta u. 3.)

Juhász Ferenc, fióktelep-vezet helyettes (1138 Budapest, Danubius utca 14.)

a munkavállalók átlagos statisztikai létszáma: 69

könyvvizsgálati kötelezettség: A Számviteli törvényben meghatározott feltételek alapjánvállalatunk éves beszámolóját könyvvizsgálóval köteles ellenjegyeztetni. A társaság bejegyzettkönyvvizsgálója: KPMG Hungária Kft, kamarai bejegyzés: 000202. Természetes személykönyvvizsgáló: Kajtár László, bejegyzési száma: 000269.

beszámoló elkészítése: A beszámolót Czeitler Mária (1025 Budapest, Pusztaszeri út 70/C.)állította össze. Mérlegképes könyvel i végzettségének regisztrációs száma: 149342.

a mérlegkészítés id pontja: 2012. január 31.

A Bank tevékenységét a Deutsche Bank AG Németországban megszerzett felügyeleti engedélyealapján végzi, összhangban az Európai Parlament és a Tanács által 2006. június 14-én alkotott, ahitelintézetek tevékenységének megkezdésér l és folytatásáról szóló 2006/48/EK Irányelvvel (25.cikk (1) bekezdés). A Bank tevékenységének megkezdését a Pénzügyi Szervezetek ÁllamiFelügyelete jóváhagyólag tudomásul vette.

A Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepének a Betétbiztosítási Alap felé 2011. II. félévbennem keletkezett díjfizetési kötelezettsége.

A Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepének a Befektet -védelmi Alap felé 2011. II. félévbennem keletkezett díjfizetési kötelezettsége.

A Deutsche Bank AG tagja a német betét- és befektet védelmi rendszernek(Entschädigungseinrichtung Deutscher Banken GmbH (EdB)), valamint a Német BankszövetségBetétvédelmi Alapjának (Einlagensicherungsfonds des Bundesverbandes Deutscher Banken).

Bankunk mérlegf összege 2011. december 31-én nem haladta meg a 100 milliárd forintot, ezért aSzámviteli törvény 20.§ (2) bekezdése értelmében ezer forintban mutatjuk ki mérlegünkben,eredménykimutatásunkban és kiegészít mellékletünkben a tárgyévi tételeket.

Záráskor nem volt olyan 2011.12.31-ig id arányosan járó kamat, mely esedékessé vált amérlegkészítés napjáig, de nem folyt be, függ vé tett kamatot a Bank 2011.12.31-én nem tartottnyilván.

3

2. A Bank gazdálkodásának bemutatása

2.1. Fiókteleppé alakulás

A 2010. év során a Deutsche Bank ZRt. Igazgatósága megvizsgálta a leányvállalati formábanköd bank fiókteleppé történ átalakulásának lehet ségét az optimális m ködési modell

kialakítása érdekében és javaslatot tett tulajdonosának, a Deutsche Bank AG-nak az átalakulásra.

Határokon átnyúló egyesülés

A javaslatot a tulajdonos jóváhagyta, így 2011.06.30-i hatállyal a Deutsche Bank ZRt. határon átnyúlóegyesülés útján beolvadt a Deutsche Bank AG németországi leányvállalatába, a Deutsche BankEurope GmbH-ba, összhangban az Európai Parlament és a Tanács 2005. október 26-i, a

keegyesít társaságok határokon átnyúló egyesülésér l szóló 2005/56/EK irányelvével, amelyetMagyarországon a t keegyesít társaságok határokon átnyúló egyesülésér l szóló 2007. évi. CXL.törvény ültetett át. Az egyesülés eredményeként a Deutsche Bank ZRt. - anélkül, hogyvégelszámolásra került volna - megsz nt és valamennyi eszköze és kötelezettsége a Deutsche BankEurope GmbH-ra szállt át.

A határon átnyúló egyesülés hatályba lépésével (azaz a Deutsche Bank ZRt. valamennyi eszközénekés kötelezettségének a Deutsche Bank Europe GmbH-ra történ átszállásakor), a Deutsche BankEurope GmbH ezen eszközeit és kötelezettségeit a magyar fióktelepébe csoportosította át, azazhatározatot hozott ezen vagyonelemeknek a magyarországi fióktelephez történ allokációjáról.

A vagyonjuttatással egyidej leg a Deutsche Bank Europe GmbH megemelte magyarországifióktelepe dotációs t kéjét 1.000.000,- HUF összeggel, melyet a vagyonelemeken felül, pénzbenbocsátott rendelkezésre.

A Deutsche Bank ZRt. által végzett üzleti tevékenységet a 2011. július 1. és 2011. november 30.között a Deutsche Bank Europe GmbH Magyarországi Fióktelepe folytatta, mely tevékenységet 2011.december 1-t l a Deutsche Bank AG Magyarországi Fióktelepe végzi.

A Deutsche Bank Europe GmbH Magyarországi Fióktelepét 2011. december 28-án a Cégbíróságtörölte a cégjegyzékb l.

Németországi kiválás, „Abspaltung”

Az elhatározott átalakulási folyamat második szakaszaként egy németországi belföldi átalakulás, ún.Abspaltung (a továbbiakban: kiválás, vagy kiválásos beolvadás) során 2011. november 30-i hatállyala Deutsche Bank Europe GmbH magyarországi fióktelepének valamennyi eszköze és kötelezettségeegy lépésben a Deutsche Bank AG-hez került oly módon, hogy az kivált a Deutsche Bank EuropeGmbH-ból, de új társaság keletkezése nélkül, egyidej leg beolvadt a Deutsche Bank AG-be. Akiválásos beolvadás a magyarországi jogintézmények közül a gazdasági társaságokról szóló 2006.évi IV. törvény (a továbbiakban: Gt.) 86. § (2) bekezdésében ismertetett átalakuláshoz áll alegközelebb.

A kiválásos beolvadás hatályba lépésével (azaz a Deutsche Bank Europe GmbH magyarországifióktelepe valamennyi eszközének és kötelezettségének a Deutsche Bank AG-ra történátszállásakor), a Deutsche Bank AG ezen eszközeit és kötelezettségeit a magyar fióktelepébecsoportosította át, azaz határozatot hozott ezen vagyonelemeknek a magyarországi fióktelepheztörtén allokációjáról. A Deutsche Bank Europe GmbH az adóhatósággal szembeni követeléseit éskötelezettségeit, valamint az adókkal kapcsolatos elhatárolásait vele szemben fennálló egyébkövetelésként és egyéb kötelezettségként adta át a Deutsche Bank AG-nak.

4

A vagyonjuttatással egyidej leg a Deutsche Bank AG megemelte magyarországi fióktelepe dotációskéjét 1.000.000,- HUF összeggel, melyet a vagyonelemeken felül, pénzben bocsátott

rendelkezésre.A Deutsche Bank Europe GmbH Magyarországi Fióktelepének mérlege a kiválásos beolvadáshatályba lépése napjára (2011. november 30.), mint fordulónapra:

ESZKÖZÖK Adatok eFt-ban

Sor-szám A tétel megnevezése 2011.11.30.

1 Pénzeszközök 8 343 0582 Állampapírok 54 537 4973 forgatási célú 54 537 4974 Állampapírok értékelési különbözete -12 0785 Hitelintézetekkel szembeni követelések 46 018 5826 látra szóló 4 066 9837 egyéb követelés pénzügyi szolgáltatásból 41 951 5998 éven belüli lejáratú 41 941 6999 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 1 284 80610 egyéb részesedési viszonyban lév vállalkozással szemben 011 MNB-vel szemben 40 500 00012 éven túli lejáratú 9 90013 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 9 90014 Hitelintézetekkel szembeni követelések értékelési különbözete 015 Ügyfelekkel szembeni követelések 2 826 36816 pénzügyi szolgáltatásból 2 826 21017 éven belüli lejáratú 2 713 15118 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 16 59419 éven túli lejáratú 113 05920 befektetési szolgáltatásból 15821 befektetési szolgáltatási tevékenységb l ered , ügyfelekkel szembeni követelés 15822 Ügyfelekkel szembeni követelések értékelési különbözete 023 Hitelviszonyt megtestesít értékpapírok, beleértve a rögzített kamatozásúakat is 50 02424 más kibocsátó által kibocsátott értékpapírok 50 02425 forgatási célú 50 02426 Hitelviszonyt megtestesít értékpapírok értékelési különbözete -99427 Részvények, részesedések befektetési célra 20 00028 részvények, részesedések befektetési célra 20 00029 Befektetési célú részvények, részesedések értékelési különbözete 030 Immateriális javak 12 49731 immateriális javak 12 49732 immateriális javak értékhelyesbítése 033 Tárgyi eszközök 1 340 18634 pénzügyi és befektetési szolgáltatási célú tárgyi eszközök 1 340 18635 ingatlanok 1 146 40136 m szaki berendezések, gépek, felszerelések, járm vek 185 27337 beruházások 8 51238 Egyéb eszközök 694 92239 egyéb követelések 694 92240 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szembeni követelés 102 53941 Egyéb követelések értékelési különbözete 042 Származékos ügyletek pozitív értékelési különbözete 360 96143 Aktív id beli elhatárolások 1 586 04644 bevételek aktív id beli elhatárolása 1 560 58745 költségek, ráfordítások aktív id beli elhatárolása 25 45946 Eszközök összesen 115 777 069

5

FORRÁSOK Adatok eFt-ban

Sorszám A tétel megnevezése 2011.11.30.47 Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek 24 332 96948 látra szóló 5 981 27949 meghatározott id re lekötött, pénzügyi szolgáltatásból adódó kötelezettség 18 351 69050 éven belüli lejáratú 18 351 69051 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 18 351 67852 Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek értékelési különbözete 053 Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek 73 779 54954 egyéb kötelezettségek pénzügyi szolgáltatásból 73 375 49655 látra szóló 55 554 74656 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 333 40057 éven belüli lejáratú 17 807 64058 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 300 13759 éven túli lejáratú 13 11060 befektetési szolgáltatásból 404 05361 zsdén kívüli befektetési szolgáltatási tevékenységb l adódó kötelezettség 062 befektetési szolgáltatási tevékenységb l adódó, ügyfelekkel szembeni kötelezettség 404 05363 Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek értékelési különbözete 064 Egyéb kötelezettségek 12 650 31765 éven belüli lejáratú 12 650 31766 Ebb l: kapcsolt vállalkozással szemben 12 621 25967 Származékos ügyletek negatív értékelési különbözete 402 81868 Passzív id beli elhatárolások 2 874 18069 költségek, ráfordítások passzív id beli elhatárolása 2 874 18070 Céltartalékok 592 64171 általános kockázati céltartalék 294 47572 egyéb céltartalék 298 16673 Jegyzett t ke 1 00074 ketartalék 075 Jegyzett, de még be nem fizetett t ke (-) 076 Mérleg szerinti eredmény (±) 1 143 59577 Források összesen 115 777 069

Mérlegen kívüli tételek78 Függ kötelezettségek 36 338 49779 Biztos (jöv beni) kötelezettségek 215 475 41880 Mérlegen kívüli követelések 215 743 14281 Ellenörz szám 467 557 057

6

Immateriális javak, tárgyi eszközök a Deutsche Bank Europe GmbH Magyarországi Fióktelepénél2011. november 30-án:

Adatok eFt-banBruttó érték

Deutsche Bank Europe GmbHMagyarországi Fióktelepe

2011.11.30.

ÉrtékcsökkenésDeutsche Bank Europe GmbH

Magyarországi Fióktelepe2011.11.30.

Beszerzési értékDeutsche Bank AG

Magyarországi Fióktelepe2011.12.01.

Immateriális Javak 15 160 2 661 12 497Ingatlan 1 150 674 4 273 1 146 401Telek 76 500 0 76 500Épület 1 074 174 4 273 1 069 901Tárgyi Eszközök 209 079 23 806 185 273Számítástechnikaiberendezések 7 011 1 170 5 841Bankautomatizálásiberendezések 9 782 2 450 7 332Járm vek 124 050 14 483 109 567Egyéb m szakiberendezés 40 719 4 224 36 495Irodai felszerelések 19 964 1 457 18 507Festmények 7 471 0 7 471Egyéb kisérték 82 22 60Beruházások 8 512 0 8 512

Adóhatósággal szembeni követelések, adók aktív elhatárolása a Deutsche Bank Europe GmbHMagyarországi Fióktelepénél 2011. november 30-án:

Adatok eFt-banAdóhatóság Adó megnevezése Összeg

városi Önkormányzat Ipar zési adó 108 657NAV Társasági adó 292 758NAV Hitelintézeti különadó 160NAV Innovációs járulék 9 046NAV Társas Vállalkozások különadója 36 840NAV Munkaer piaci járulék munkavállaló 1 231NAV Szakképzési hozzájárulás 606NAV Egyéb adókövetelések 56Aktív elhatárolás Szakképzési hozzájárulás 1 048Összesen 450 402

Adóhatósággal szembeni kötelezettségek, adók passzív elhatárolása a Deutsche Bank Europe GmbHMagyarországi Fióktelepénél 2011. november 30-án:

Adatok eFt-banAdóhatóság Adó megnevezése Összeg

NAV Társadalombiztosítási járulékok 21 847NAV Általános forgalmi adó 2 574NAV Munkaer piaci járulék munkaadó 677NAV Személyi jövedelelemadó 10 323TISZK/NAV Szakképzési hozzájárulás 2 000Passzív elhatárolás Társasági adó 224 403Passzív elhatárolás Ipar zési adó 87 847Passzív elhatárolás Innovációs járulék 13 177Passzív elhatárolás Építményadó 8 155Passzív elhatárolás PSZÁF felügyeleti díj 1 091Passzív elhatárolás Rehabilitációs hozzájárulás 506Passzív elhatárolás Cégautóadó 548Passzív elhatárolás Önellen rzési pótlék 30Összesen 373 178

7

A Deutsche Bank Europe GmbH az adóhatósággal szembeni követeléseit és kötelezettségeit,valamint az adókkal kapcsolatos elhatárolásait vele szemben fennálló egyéb követelésként és egyébkötelezettségként adta át a Deutsche Bank AG-nak.

Állampapírok és hitelviszonyt megtestesít értékpapírok állománya a Deutsche Bank Europe GmbHMagyarországi Fióktelepénél 2011. november 30-án:

Adatok eFt-ban

könyvipozíció Értékpapír ISIN

Elszámoltállomány,névérték

Elszámoltállomány,beszerzési

érték

Piaciárfolyam

/%/Értékelési

különbözet

3312 A171124A01 HU0000402037 510 459 90,24 2

3312 A130212D02 HU0000402045 710 704 98,18 -7

3312 A140212C03 HU0000402193 290 276 93,71 -4

3312 A201112A04 HU0000402235 3 230 3 065 92,46 -79

3312 A150212A04 HU0000402268 5 160 5 086 97,61 -50

3312 A160212C05 HU0000402318 1 840 1 725 88,79 -91

3312 A120612B06 HU0000402367 6 920 6 931 99,50 -46

3312 A170224B06 HU0000402375 140 750 126 319 91,55 2 534

3312 A121024C07 HU0000402417 3 870 3 824 98,28 -21

3312 A190624A08 HU0000402433 5 390 4 734 87,38 -24

3312 A131024E09 HU0000402466 50 51 98,37 -2

3312 A140822D HU0000402516 29 180 27 529 95,05 207

3312 A231124A07 HU0000402383 3 170 2 573 79,03 -67

3312 A220624A HU0000402524 7 450 6 552 86,80 -85

3312 A281022A11 HU0000402532 98 840 77 398 81,54 3 200

TOTAL 3312 307 360 267 226 5 467

3332 DK2013/01 HU0000345277 49 990 50 024 98,08 -994

TOTAL 3332 49 990 50 024 -994

3211 D120502 HU0000518451 300 900 292 149 96,96 -395

3211 D120201 HU0000518642 11 820 11 699 98,83 -18

3211 D120627 HU0000518378 60 510 58 554 95,79 -589

3211 D120111 HU0000518253 2 140 2 126 99,22 -3

Total 3211 375 370 364 528 -1 005

3216 MNB111214 HU0000623814 30 000 000 29 929 688 99,75 -5 319

3216 MNB111207 HU0000623806 24 000 000 23 976 055 99,87 -7 663

Total 3216 54 000 000 53 905 743 -12 982

8

Állampapírok és hitelviszonyt megtestesít értékpapírok még nem elszámolt állománya a DeutscheBank Europe GmbH Magyarországi Fióktelepénél 2011. november 30-án:

Adatok eFt-ban

Értékpapír ISIN

Vételiállomány,névérték

Vételiállomány,beszerzési

érték

Eladásiállomány,névérték

Eladásiállomány,beszerzési

értékPiaci ár

/%/Értékelési

különbözet

A171124A01 HU0000402037 400 000 362 486 400 000 359 720 90,24 -2 766

A140822D HU0000402516 400 000 377 961 400 000 377 513 95,05 -448

A281022A11 HU0000402532 100 000 79 364 100 000 79 010 81,54 -354

D120502 HU0000518451 0 0 100 000 96 970 96,96 10

900 000 819 811 1 000 000 913 213 -3 558

Határid s, opciós és swap ügyletek valós értéke (valós érték szerint rendezve) a Deutsche BankEurope GmbH Magyarországi Fióktelepénél 2011. november 30-án az FX spot üzletek nélkül (FXspot üzletek pozitív valós értéke 7.014 eFt, negatív valós értéke -21.280 eFt):

Adatok eFt-banPozitív értékelési különbözet 353 947

Negatív értékelési különbözet -381 538

Adatok eFt-banFedezett határid s

leszállítási deviza ügyletekSzerz dés szerinti

összegValós érték2011.11.30.

Fedezetieredmény

< 3 hó 3 hó - 1 év >1 év

Fedezeti célú, pozitív valós érték 2 546 603 60 578 28 716 0 8 026

Fedezeti célú, negatív valós érték 6 598 515 -77 517 -95 275 -74 976 -20 576

Kereskedési célú, pozitív valósérték

6 307 117 84 665 81 120 79 305 38 875

Kereskedési célú, negatív valósérték

2 255 402 -59 049 -1 926 0 -684

Összesen névérték/pozitívvalós érték/bevétel:

8 853 720 145 243 109 836 79 305 46 901

Összesen névérték/negatívvalós érték/ráfordítás:

8 853 917 -136 566 -97 201 -74 976 -21 260

Adatok eFt-ban

Opció típusa Kiírt / Vásárolt Deviza

Szerz dés szerintiérték(HUF)

Valós (piaci) érték2011.11.30.

Kereskedési célú FX opció Kiírt USD 271 384 -6 867

Negatív értékelési különbözet összesen: -6 867

Fedezeti célú FX opció Vásárolt USD 271 384 6 867

Pozitív értékelési különbözet összesen: 6 867

9

Adatok eFt-banKereskedési határid s

leszállítási deviza ügyletSzerz dés szerinti

összegValós érték2011.11.30.

Eredmény

< 3 hó 3 hó - 1 év >1 év

Kereskedési célú, pozitív valósérték

345 396 12 696 0 0 12 696

Kereskedési célú, negatív valósérték

5 032 775 -65 928 0 0 -65 928

Adatok eFt-banKamatfedezeti célú swap deviza

ügyletekSzerz dés szerinti

összegKamatelhatárolás

2011.11.30.FX Eredmény

< 3 hó 3 hó - 1 év >1 év

Deviza swap passzív id belielhatárolás

110 124 940 -17 157 0 0 131 997

Deviza swap aktív id belielhatárolás

0 0 0 0 0

2.2. A befektetett eszközök

2.2.1. Immateriális javak, tárgyi eszközök

Az immateriális javak és tárgyi eszközök értékcsökkenési leírásának mértéke a társasági adóról és azosztalékadóról szóló 1996. évi LXXXI. tv. szerint az adóalap számításnál csökkent tételkéntérvényesíthet :

telek: 0% épület: 2% immateriális javak (a Bank eszközei között kizárólag szellemi termékek): 25% számítástechnikai berendezések: 33% járm vek: 20% bútorok és egyéb felszerelések: 14,5%

Adatok eFt-banBruttó érték Értékcsökkenés Nettó érték

Nyitó + - ZáróImmateriális javak 0 12 497 0 12 497 553 11 944Ingatlan 0 1 146 401 0 1 146 401 2082 1 144 319Telek 0 76 500 0 76 500 0 76 500Épület 0 1 069 901 0 1 069 901 2 082 1 067 819Tárgyi eszközök 0 192 449 0 192 449 4 906 187 543Számítástechnikaiberendezések 0 5 841 0 5 841 262 5 579Bankautomatizálásiberendezések 0 7 332 0 7 332 496 6 836Járm vek 0 115 927 0 115 927 3 309 112 618Egyéb m szakiberendezés 0 36 555 0 36 555 467 36 088Irodai felszerelések 0 19 323 0 19 323 372 18 951Festmények 0 7 471 0 7 471 0 7 471Beruházások 0 36 826 7 175 29 651 0 29 651

10

Adatok eFt-banÉrtékcsökkenés

Nyitó + - ZáróImmateriális javak 0 553 0 553Ingatlan 0 2082 0 2082Telek 0 0 0 0Épület 0 2 082 0 2 082Tárgyi eszközök 0 4 906 0 4 906Számítástechnikaiberendezések 0 262 0 262Bankautomatizálásiberendezések 0 496 0 496Járm vek 0 3 309 0 3 309Egyéb m szakiberendezés 0 467 0 467Irodai felszerelések 0 372 0 372Festmények 0 0 0 0

2.2.2. Részesedések

A Bank 20.000 eFt részesedéssel rendelkezik a GIRO ZRt.-ben.

2.3. Forgóeszközök

A Bank a forgóeszközök között tartja nyilván a likviditás-menedzselési és kereskedési céllal vásároltértékpapírokat.

11

2.3.1. Kötvények és más t kearányosan jövedelmez értékpapírok

A kötvények elszámolt állománya:

Adatok eFt-ban

könyvipozíció Értékpapír ISIN

Elszámoltállomány,névérték

Elszámoltállomány,beszerzési

érték

Piaciárfolyam

/%/Értékelési

különbözet

3312 A171124A01 HU0000402037 315 510 287 666 87,58 -11 331

3312 A130212D02 HU0000402045 2 710 2 676 98,32 -12

3312 A140212C03 HU0000402193 2 940 2 781 93,51 -32

3312 A201112A04 HU0000402235 78 230 70 695 87,00 -2 632

3312 A150212A04 HU0000402268 13 230 13 039 96,59 -260

3312 A160212C05 HU0000402318 1 840 1 725 87,54 -114

3312 A120612B06 HU0000402367 6 920 6 931 99,57 -41

3312 A170224B06 HU0000402375 267 900 241 731 88,71 -4 068

3312 A121024C07 HU0000402417 3 870 3 824 98,50 -12

3312 A190624A08 HU0000402433 187 230 164 381 83,11 -8 773

3312 A131024E09 HU0000402466 221 990 220 184 98,26 -2 053

3312 A140822D HU0000402516 69 220 66 651 94,80 -1 029

Total 3312 1 171 590 1 082 284 -30 357

3332 DK2013/01 HU0000345277 49 990 50 024 97,89 -1 088

Total 3332 49 990 50 024 -1 088

4452 A231124A07 HU0000402383 -342 180 -272 001 74,67 16 510

4452 A220624A HU0000402524 -1 372 550 -1 202 316 82,36 71 854

4452 A281022A11 HU0000402532 -27 180 -21 577 75,46 1 066

Total 4452 -1 741 910 -1 495 894 89 430

A kötvények úton lév állománya:Adatok eFt-ban

Értékpapír ISIN

Vételiállomány,névérték

Vételiállomány,beszerzési

érték

Eladásiállomány,névérték

Eladásiállomány,beszerzési

érték

Piaciár/%/

Értékelésikülönbözet

A171124A01 HU0000402037 2 900 000 2 532 855 2 900 000 2 531 241 87,58 -1 614

A201112A04 HU0000402235 121 930 105 511 0 0 87,00 573

A190624A08 HU0000402433 130 000 107 953 0 0 83,11 90

A140822D HU0000402516 130 000 123 967 0 0 94,80 -725

A231124A07 HU0000402383 45 250 33 340 0 0 74,67 446

A220624A HU0000402524 1 400 000 1 161 805 0 0 82,36 -8 736

D120404 HU0000518733 4 134 580 4 057 652 4 134 580 4 057 652 98,16 0

8 861 760 8 123 083 7 034 580 6 588 893 -9 966

12

2.3.2. Követelések

A Bank a deviza-, a valutakészleteket, a külföldi pénzértékre szóló követeléseket éskötelezettségeket az MNB által közzétett, a mérleg fordulónapján (2011.12.31-én) érvényesdevizaárfolyamon értékelte.

A Bank a 250/2000 Kormányrendelet (továbbiakban: Korm.) 13.§-ában foglalt rendelkezésnekmegfelel en negyedévente min síti a kintlév ségeit. A 2011. IV. negyedévi min sítése során a Bankkintlév ség állományát a problémamentes kategóriába sorolta, értékvesztés elszámolását nemtartotta szükségesnek.

Adatok eFt-banMérlegtétel 2011. 09. 29. 2011. 12. 31.

Ügyfelekkel szembeni követelések bruttó értéken 0 3 526 291Követelésekre elszámolt értékvesztés 0 0Ügyfelekkel szembeni követelések nettó értéken 0 3 526 291

A Bank pénzügyi szolgáltatásból származó, hitelintézetekkel és ügyfelekkel szembeni követeléseinekhátralév futamid szerinti megoszlása a 250/2000 Kormányrendelet 25.§ 8. pontjában el írthátralév futamid k szerinti tagolásban a következ :

Adatok eFt-banMérlegtétel Összesen < 3 hó 3 hó - 1 év 1 év - 5 év > 5 év

Ügyfelekkel szembeni követelések, éven belül 3 364 840 3 354 840 10 000

Ügyfelekkel szembeni követelések, éven túl 161 320 441 1 473 20 357 139 049Hitelintézetekkel szembeni követelések, évenbelül

54 065 618 54 065 618

Hitelintézetekkel szembeni követelések, éventúl

9 900 9 900

A hitelintézetekkel és ügyfelekkel szembeni követelések devizanemenkénti megoszlása:

Adatok eFt-banMérlegtétel Összesen EUR HUF USD Egyéb

Ügyfelekkel szembeni követelések, éven belül 3 364 840 1 248 263 2 115 266 1 223 88

Ügyfelekkel szembeni követelések, éven túl 161 320 161 320Hitelintézetekkel szembeni követelések, évenbelül

54 065 618 11 464 432 37 244 461 3 841 119 1 515 606

Hitelintézetekkel szembeni követelések, éventúl

9 900 9 900

13

2.4. Aktív id beli elhatárolások

Az aktív id beli elhatárolások ügyletenkénti megoszlása:

Adatok eFt-banAktív id beli elhatárolások 2011. 09. 29. 2011.12.31.Hitelintézetekkel szembeni követelések 0 1 854Ügyfelekkel szembeni követelések 0 30 474Központi kormányzattal szembeni követelések 0 742Kamatozó értékpapírok 0 34 645Deviza SWAP ügyletek 0

4 379- Ebb l:- Kamatfedezeti célú deviza swap ügyletek kamat és kamatjelleg bevételeinek

elhatárolása- A kamatfedezeti célú swap ügyletekhez rendelt deviza eszközök és források

üzleti évi árfolyamvesztesége.

0

0

4 379

0

Költségek és ráfordítások aktív id beli elhatárolása 0 352 835Bevételek aktív id beli elhatárolása 0 1 018 607Összesen: 0 1 443 536

2.5. Céltartalékok és saját t ke

2.5.1. Céltartalékok

A számvitelr l szóló 2000. évi C. törvény és a 250/2000 Kormányrendelet által el írt céltartalékképzési kötelezettségének a Bank eleget tett.

Adatok eFt-banMérlegtétel Céltartalék nyitó

értékeTárgyévi

növekedésTárgyévi

csökkenésCéltartalék záró

értékeKockázati céltartalék függ és biztos (jöv beni)kötelezettségekre

0 0 0 0

Általános kockázati céltartalék 0 294 475 0 294 475Egyéb céltartalék (részvény juttatásra) 0 598 649 298 166 300 483

Összesen 0 893 124 298 166 594 958

Az általános kockázati céltartalék képzés és felhasználás korábbi rendjét a Bank megváltoztatta. A2001. január 1-je el tt megképzett általános kockázati céltartalékot a súlyozott mérlegf összegcsökkenésével egyidej leg részben feloldotta illetve a követelések, az értékpapírok könyvekb l valókivezetésekor, a mérlegen kívüli tételek megsz nésekor keletkez veszteség összegére fokozatosanhasználja azt fel és a kés bbiekben általános kockázati céltartalékot már nem képez. Az általánoskockázati céltartalék feloldása a súlyozott mérlegf összeg csökkenése miatt a mérleg fordulónapjávalnem vált szükségessé. Az általános kockázati céltartalék mérleg fordulónapi állománya 294.475 eFtvolt.

A Bank a jöv ben esedékes kifizetés részvényjuttatásokra képzett céltartalékot, mivel ezek jöv beniértéke bizonytalan és csak bizonyos feltételek teljesülése esetén kerülnek kifizetésre.

A Bank kizárólag a fenti céltartalékokat tartja nyilván a könyveiben.

2.5.2. Saját t ke

A Bank 2.000.000,- Ft-os dotációs t kéjét a Deutsche Bank AG. 2011. november 10-én illetvenovember 25-én befizette.

14

A kiválásos beolvadás hatályba lépésével (azaz a Deutsche Bank Europe GmbH magyarországifióktelepe valamennyi eszközének és kötelezettségének a Deutsche Bank AG-ra történátszállásakor), 2011. november 30-án, a Deutsche Bank AG ezen eszközeit és kötelezettségeit amagyar fióktelepébe csoportosította át, azaz határozatot hozott ezen vagyonelemeknek amagyarországi fióktelephez történ allokációjáról. A vagyonjuttatással egyidej leg a Deutsche BankAG megemelte magyarországi fióktelepe dotációs t kéjét 1.000.000,- HUF összeggel, melyet avagyonelemeken felül, pénzben bocsátott rendelkezésre.

A Deutsche Bank AG által a dotációs t kén felül fióktelepe rendelkezésére bocsátott eszközök éskötelezettségek (eszköz) egyenlegét (13.728.434 eFt) a t ketartalékkal szemben kell állománybavenni az eszközvásárlásra és a tartozásátvállalásra vonatkozó számviteli el írások megfelelalkalmazása mellett (Korm. rendelet 8. § (4) bekezdés).

A Deutsche Bank AG a 2011.december 21-i Alapítói határozatával a magyarországi fióktelep sajátkéjének csökkentését határozta el a dotációs t ke leszállítása és a t ketartalék egyidej , arányos

csökkentése révén, 11.900.000 eFt összegben. A fióktelep ezt az összeget 2011.december 23-án azalapító részére átutalta. Mivel a cégbírósági bejegyzés a mérlegkészítés id pontjáig nem történt meg,ezt az összeget az Alapítókkal szembeni követelésként mutatjuk ki a mérlegben.

A 2011. év adózás utáni eredménye a tulajdonos Deutsche Bank AG részére osztalékként kifizetésrekerül.

2.6. Passzív id beli elhatárolások

A passzív id beli elhatárolások ügyletenkénti megoszlása:

Adatok eFt-banPasszív id beli elhatárolások 2011.09.29. 2011.12.31.Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek 0 1 007Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek 0 67 401Kamatozó értékpapírok 0 52 303Deviza SWAP ügyletek 0 790Ebb l:- Kamatfedezeti célú deviza swap ügyletek kamat és kamatjelleg ráfordításainak elhatárolása- Kamatfedezeti célú swap ügyletekhez rendelt deviza eszközök és források üzleti évi árfolyam

nyeresége

077119

Bels gazdálkodással kapcsolatos passzívák 0 2 319 356Összesen: 0 2 440 857

2.7. Hitelintézetekkel és ügyfelekkel szembeni kötelezettség

A Bank pénzügyi szolgáltatásból származó, hitelintézetekkel és ügyfelekkel szembeni, látraszóló ésmeghatározott id re lekötött kötelezettségei esedékesség szerinti bontása a 250/2000Kormányrendelet 25.§ 8. pontjában el írt hátralév futamid k szerinti tagolásban:

Adatok eFt-banMérlegsor Összesen < 3 hó 3 hó - 1 év 1 év - 5 év > 5 év

Hitelintézetekkel szembenikötelezettségek - éven belül

1 084 257 1 084 257 0 0 0

Hitelintézetekkel szembenikötelezettségek - éven túl

0 0 0 0 0

Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek -éven belül

56 806 243 56 793 798 12 445 0 0

Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek -éven túl

13 105 0 9 900 3 205 0

15

A hitelintézetekkel és az ügyfelekkel szembeni kötelezettségek devizanemenkénti bontása

Adatok eFt-banMérlegtétel Összesen HUF EUR USD Egyéb

Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek -éven belül

1 084 257 698 607 234 571 0 151 079

Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségek -éven túl

0 0 0 0 0

Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek - évenbelül

56 806 243 31 009 022 20 792 758 3 766 751 1 237 712

Ügyfelekkel szembeni kötelezettségek - éventúl

13 105 9 900 3 205

2.8. A valós értéken történ értékelés bemutatása

A Bank a Számviteli Politikájában foglaltak szerint a származékos ügyletek teljes körére (valamennyihatárid s, opciós és swap ügyletére, kivéve az áru leszállításával járó ügyleteket) 2005. január 1-jét lalkalmazza a valós értéken történ értékelés szabályait. A valós értéken történ értékelés általánoselveit a Számviteli tv. 59/A-59/F.§-ai, valamint a 250/2000 Kormányrendelet 9/A-9/F.§-aitartalmazzák.

A Bank kereskedési tevékenysége során engedélyezett származékos ügyletek Korm. szerintikategóriákba sorolását, az alkalmazott analitikus nyilvántartó rendszereket és a valós értéken történértékelés könyvelési összefüggéseit „A határid s, opciós és swap ügyletek elszámolására,nyilvántartására, a fedezeti ügyletek meghatározására és elkülönített kezelésére” vonatkozó belsszabályzat tartalmazza.

2.8.1 Céltartalék képzés és felhasználás

A Korm. 9/C.§ (8) bekezdése alapján, a valós értéken történ értékelés szabályainak alkalmazásakizárja a nem fedezeti céllal kötött származékos ügyletek várható veszteségére, a negatív értékelésikülönbözet összegében, a Korm. 23.§ (2), (4)-(5) és a 24.§ (5) bekezdése szerinti céltartalékképzését. 2005. január 1-t l a valós értéken történ értékelés szabályainak alkalmazásával ez ajöv beni veszteség negatív értékelési különbözetként kerül a mérlegben kimutatásra.

A várható árfolyamveszteségre képzend céltartalék megsz nése nem érinti a származékos ügyletekkockázati céltartalék képzési kötelezettségét, melynek a Bank - a Korm. 7.§ (12) bekezdés szerint -továbbra is legalább negyedévente eleget kell tegyen. A kockázati céltartalék képzés során a Bankfelméri a biztos (jöv beni) kötelezettségeihez kapcsolódó egyedi hitelezési kockázatokat és a pozitívértékelési különbözet (azaz az ügyféllel szembeni aktuális követelés), valamint a várható jöv benihitelezési kockázat függvényében megállapítja a kockázati céltartalék szükséges állományát.

A származékos ügyletek hitelezési (partner) kockázatának fedezetére továbbra is alkalmazni kell –szemben a kereskedési célú pénzügyi eszközök közé sorolt követelésekkel és értékpapírokkal (Korm.9/B.§ (6) (8)) – a Korm. 13.§ (6) bek. szerinti kockázati céltartalék képzést, valamint alkalmazható aKorm. 13.§ (7) bekezdésében el írt – a Bank számviteli politikájában foglalt döntés alapján atovábbiakban nem képzett - általános kockázati céltartalék felhasználás (Korm. 9/B.§ (10)). Azáltalános kockázati céltartalékot a Bank akkor használja fel, ha az adott mérlegen kívüli kötelezettségmiatt veszteség realizálódik a realizált veszteség egyedi kockázati céltartalékkal nem fedezettösszegében.

16

2.8.2 Származékos ügyletek besorolása, értékelése

1./ kereskedési célú ügyletek

1.1./ határid s és swap ügyletek

A Bank 2005. év elején hozott üzletpolitikai döntésének megfelel en megszüntette saját(spekulatív) határid s kereskedési tevékenységét és határid s portfolióját elszámolta(átruházta) a Deutsche Bank AG-val. Az ügyfélmegbízások alapján kötött származékosügyletek (határid s, opciós és swap alapügyletek) dönt en a Deutsche Bank AG-valfedezett kereskedési célú alapügyletként kerülnek nyilvántartásra.

Értékelés: független piaci hozamgörbék alapján számított piaci érték illetvekamatelhatárolás

1.2./ opciós ügyletek

A Bank opciós ügyletet kizárólag ügyfélmegbízás alapján a Deutsche Bank AG-valtörtén egyidej fedezés mellett köt.

2./ valós érték fedezeti ügyletek

2.1./ kamatfedezeti célú valós érték fedezeti ügyletek

A likviditás- és kockázatkezelési célú deviza swap ügyletek eredményét a Bank - élve aKorm. 9/D.§ (8) bekezdésében foglalt választási lehet séggel - a kamatbevételek illetvea kamatráfordítások között mutatta ki.

2.2./ egyéb valós érték fedezeti ügyletek

A Bank a bekerülési, illetve valós értéken értékelt AFS mérlegtételeit 2011. év soránnem fedezte származékos ügylettel. Az ügyfélmegbízások alapján kötött származékosügyletek (határid s, opciós és swap alapügyletek) fedezeti ügyletei kerülnek kimutatásraebben a kategóriában. A fedezeti hatékonyság nyilvánvaló ezeknél az ún. back-to-backstruktúráknál, hiszen a margin-tól eltekintve az alapügyletek és a fedezeti ügyletekvalamennyi pénzügyi paramétere megegyezik.

Értékelés: független piaci hozamgörbék alapján számított piaci érték, illetve opciósmodellárak (Black-Scholes modell)

3./ cash-flow fedezeti ügyletek

A Bank 2011. évben nem tartott nyilván cash-flow fedezeti ügyletet.

2.8.3 Valós érték meghatározása

A származékos ügyletek valós értéke „A kereskedési könyv vezetésének és a t kekövetelménymeghatározásának részletes szabályairól” szóló bels szabályzat el írásai szerint kerültmeghatározásra.

1./ Az értékpapír pozíciók értékelése

A kötvény (hitelviszonyt megtestesít értékpapír) pozíciók értékelése figyelemmel arra, hogy a Bankmind befektetési, mind kereskedési céllal kizárólag hazai, vagy külföldi t zsdén forgalmazottértékpapírokat vásárol:

17

állampapírok: ÁKK referencia árfolyam (3 hónapnál rövidebb hátralév futamid esetén 3hónapos ÁKK referencia hozam)

MNB belföldi kötvény: két legközelebbi lejáratú állampapír árfolyamának arányosításával (3hónapnál rövidebb hátralév futamid esetén 3 hónapos ÁKK referencia hozam)

egyéb kötvények: utolsó t zsdei záróár.

2./ A határid s pozíciók értékelése

A határid s ügyletek (FX, kamatláb) kizárólag OTC ügyletek, így értékelésük a fiktívpénzáramlásokra bontás módszerével történik a t zsdei elszámoló árak alkalmazása helyett. Ajöv beni pénzmozgások jelenértékének meghatározása a GDS és Kondor+ rendszerben történik.

A kamatlábak a Reuters rendszerb l kerülnek naponta letöltésre a Kondor+ rendszerbe, ahol ahozamgörbe csomópontjai közötti értékek lineáris interpolációval kerülnek meghatározásra. A Bankminden MM pozíció értékeléséhez ezen hozamgörbéket alkalmazza.

3./ Az opciók értékelése

Az opciós ügyletek értékelése a nemzetközi számviteli szabványoknak való megfelelés és aDeutsche Bank csoport szinten egységes értékelési eljárások alkalmazása érdekében a DeutscheBank AG teljes hálózatában Londonban történik. Tekintettel arra, hogy a bels engedélyezésieljárásnak megfelel en opciós ügyleteket kizárólag fedezett ügyletként (back-to-back) lehet kötni,értékelésük eredményre gyakorolt hatása minden esetben zérus.

Az FX opciók értékelésének alapjául szolgáló Black/Scholes modell a Deutsche Bank Group hivatalosértékel és kockázatmér rendszere, melynek modellparaméterei a Bank által is elérhet k ésvalidálhatók. Ezen túlmen en a Deutsche Bank csoport modellárai - az opciós ügyletek (párhuzamos)nyilvántartása alapján - a Kondor+ rendszer valós értékeivel is rendszeresen összehasonlításrakerülnek.

A kamatláb opciók értékelése szintén a Deutsche Bank csoport hivatalos értékel és kockázatszámító eljárása, a Black’s modell alapján történik. A pénzügyi terület a modell engedélyezésidokumentációja és a Kondor+ alkalmazással végzett rendszeres összehasonlítás eredménye alapjánellen rzi a globális modell m ködését és gondoskodik arról, hogy a modell karbantartásáról,továbbfejlesztésér l a kormányrendelet elvárásainak megfelel információkkal rendelkezzen a Bank.

2.8.4 A származékos ügyletek hó végi és mérleg fordulónapi értékelése

A Bank - a Számviteli Politikájában rögzített döntése alapján - a származékos ügyleteit havontaértékeli a mérleg fordulónapjára vonatkozó értékelési szabályoknak megfelel en. A hó végi értékeléssorán a tárgyévben elszámolt értékelési különbözet ellentétes irányú módosítása azzal a bevétel,ráfordítás tétellel, illetve a valós értékelés értékelési tartalékával szemben kerül elszámolásra,amellyel szemben a korábbi évközi értékelési különbözet elszámolásra került (Korm. 9/B.§ (2)).

A kereskedési célú származékos elszámolási ügyletek zárásakor, az ügylet tárgyát képez áru,pénzügyi instrumentum záráskori piaci ára (árfolyama) és a kötési (határid s) árfolyama közöttikülönbözetet a befektetési szolgáltatások bevételei, illetve a befektetési szolgáltatások ráfordításaiközött kell elszámolni a pénzeszközök növekedésével, illetve csökkenésével szemben, ténylegesenrealizált eredményként (Sztv. 59/D.§ (8), Korm. 9/C.§ (9)).

A származékos leszállítási ügyletek zárásakor az ügyletet az azonnali adásvétel szabályai szerint kellelszámolni. A származékos leszállítási ügylet keretében beszerzett pénzügyi eszközöket a kötési áronkell a könyvekbe felvenni és a bekerülés napján valós értékre kell átértékelni az eszköz - Sztv. 59/A.§(4) bek. szerinti - besorolásától függetlenül

18

kereskedési célú, származékos leszállítási ügylet, illetve annak fedezeti ügylete esetén abefektetési szolgáltatások bevételeivel/ráfordításaival szemben

egyéb (kamat)fedezeti célú származékos leszállítási ügylet esetén az alapügylethezigazodva az egyéb pénzügyi szolgáltatások bevételeivel/ráfordításaival, illetve akamatbevételekkel/-ráfordításokkal szemben (Sztv. 59/B.§ (14), Korm. 9/B.§ (15)).

Ez esetben a kötési árfolyam és az átértékelési különbözet együtt képezi a bekerülési értéket, amelymegegyezik az eszköz valós értékével.

2.8.5 A valós értéken történ értékelés hatása a tárgyévi eredményre

A Bank a származékos ügyleteit a fenti szabályok szerint osztályozta és értékelte. Ennek során aBank 2011.12.31-én:

1) a kereskedési célú határid s ügyletek és swap határid s ügyletrészek piaci értékét pozitívértékelési különbözetként 267.232 eFt összegben, negatív értékelési különbözetként 95.977eFt összegben, illetve a fedezeti határid s ügyletek és swap határid s ügyletrészek piaciértékét pozitív értékelési különbözetként 124.878 eFt összegben, negatív értékelésikülönbözetként 278.205 eFt összegben mutatta ki, míg a piaci értékek tárgyévi változása20.070 eFt befektetési szolgáltatási bevételt és 2.142 eFt befektetési szolgáltatási ráfordításteredményezett.

2) a kereskedési célú opciós (FX) ügyletek negatív értékelési különbözetét 4.306 eFt összegben,valamint a fedezeti célú opciós (FX) ügyletek pozitív értékelési különbözetét 4.306 eFtösszegben mutatta ki. A 2011. évben, 2011.12.31-ig lejárt opciók mark-up eredményeként 72eFt befektetési szolgáltatási bevételt realizált a Bank.

3) a likviditás- és kockázatkezelési célú (Korm. 22.§ (7)-(8) bekezdés szerinti) deviza swapügyletek eredménye a kapott kamatok és kamat jelleg bevételek (4.379 eFt), illetve afizetett kamatok és kamat jelleg ráfordítások (771 eFt) között került elszámolásra az id belielhatárolásokkal szemben. A swap ügyletekhez kapcsolódó deviza követelések éskötelezettségek átértékelési eredménye (19 eFt) passzív id beli elhatárolásként lettkimutatva. A Bank a 2011. év során, 2011.12.31-ig lejárt likviditás- és kockázatkezelési célúdeviza swap ügyletei eredményeként a kapott kamatok és kamat jelleg bevételek között37.629 eFt kamatbevételt, valamint a fizetett kamatok és kamat jelleg ráfordítások között190.746 eFt kamatráfordítást számolt el.

19

1./ 2011.12.31-én fennálló határid s, opciós és swap ügyletek valós értéke (valós érték szerintrendezve) az FX spot üzletek nélkül (FX spot üzletek pozitív valós értéke 1.072 eFt, negatív valósértéke -9.545 eFt):

Adatok eFt-banPozitív értékelési különbözet 396 416

Negatív értékelési különbözet -378 488

Adatok eFt-banFedezett határid s leszállítási

deviza ügyletekSzerz dés szerinti

összegValós érték 2011.12.31.

Fedezetieredmény

< 3 hó 3 hó - 1 év >1 év

Fedezeti célú, pozitív valós érték 1 732 632 95 275 29 603 0 1 861

Fedezeti célú, negatív valós érték 4 121 697 -25 231 -161 070 -91 904 -27

Kereskedési célú, pozitív valós érték 3 825 116 29 209 143 063 94 960 18 209

Kereskedési célú, negatív valós érték 1 445 824 -94 393 0 0 -531

Összesen névérték/pozitív valósérték/bevétel:

5 557 748 124 484 172 666 94 960 20 070

Összesen névérték/negatív valósérték/ráfordítás:

5 567 521 -119 624 -161 070 -91 904 -558

Adatok eFt-ban

Opció típusaKiírt /Vásárolt Deviza

Szerz dés szerinti érték(HUF)

Valós érték2011.12.31.

Kereskedési célú FX opció Kiírt USD 251 974 -4 306

Negatív értékelési különbözet összesen: -4 306

Fedezeti célú FX opció Vásárolt USD 251 974 4 306

Pozitív értékelési különbözet összesen: 4 306

Adatok eFt-banKereskedési határid s leszállítási

deviza ügyletSzerz dés

szerinti összegValós érték2011.12.31.

Eredmény

< 3 hó 3 hó - 1 év >1 év

Kereskedési célú, pozitív valós érték 0 0 0 0 0

Kereskedési célú, negatív valós érték 2 998 791 -1 584 0 0 -1 584

Adatok eFt-banKamatfedezeti célú deviza swap

ügyletekSzerz dés szerinti

összegKamatelhatárolás

2011.12.31.FX

Eredmény

< 3 hó 3 hó - 1 év >1 év

Deviza swap passzív id beli elhatárolás 7 198 612 -771 0 0 1 619

Deviza swap aktív id beli elhatárolás 24 894 484 4 379 0 0 -1 600

20

2./ Tárgyévben lezárt határid s, swap ügyletek eredménye (tárgyévi eredmény szerint rendezve)

Adatok eFt-banFedezett határid s leszállítási deviza

ügyletekSzerz dés

szerinti összegLejáratkorivalós érték

Tárgyévi bruttóeredmény

Fedezeti nettóeredmény

Fedezeti célú, pozitív tárgyévi értékelésieredmény

6 302 908 218 976 238 309 5 486

Fedezeti célú, negatív tárgyévi értékelésieredmény

4 136 130 -60 556 -44 660 -624

Kereskedési célú, pozitív tárgyévi értékelésieredmény

4 136 805 63 512 45 832 1 796

Kereskedési célú, negatív tárgyévi értékelésieredmény

6 308 383 -216 577 -241 473 -8 650

Összesen névérték/bevétel: 10 439 713 284 141 7 282

Összesen névérték/ráfordítás: 10 444 513 -286 133 -9 274

Adatok eFt-banKereskedési határid s leszállítási deviza ügylet Szerz dés szerinti

összegLejáratkori valós

értékTárgyévi

eredmény

Kereskedési célú, pozitív tárgyévi értékelési eredmény 3 133 540 49 002 49 002

Kereskedési célú, negatív tárgyévi értékelési eredmény 79 777 -825 -825

Adatok eFt-banKamatfedezeti célú deviza swap ügyletek Szerz dés szerinti

összegRealizált

kamateredményTárgyévi

kamateredmény

Kamatbevétel kamatarbitrázs ügyletekb l 657 850 960 37 629 37 629

Kamatráfordítás kamatarbitrázs ügyletekb l 695 872 932 -190 746 -190 746

2.9 Mérlegen kívüli tételek

Értékpapír letétkezelési tevékenység

Az idegen tulajdonú értékpapírok állományát névértéken, a 250/2000 Kormányrendelet 25.§ 21.pontja szerinti részletezésben az alábbi táblázat tartalmazza:

Adatok eFt-banTípus Devizanem Névérték Letéti rzés

Dematerializált EUR 236 770 DB AG, FrankfurtEUR 3 175 KELERHUF 1 361 792 030 KELERHUF 613 404 UniCredit Bank Hungary Zrt.

Nyomdai úton el állított HUF 26 751 266 DB AG Magyarországi FióktelepeHUF 8 KELER

21

A Bank a származékos ügyleteket a 0. Nyilvántartási számlaosztályban az alábbiak szerint mutatta ki.

Deviza határid s és swap ügyletek:

Adatok eFt-banJöv beni kötelezettségek Nominális érték

Deviza határid s ügyletek 5 439 094Deviza swap ügyletek 43 687 910Összesen 49 127 004

Adatok eFt-banJöv beni követelések Nominális érték

Deviza határid s ügyletek 5 492 957Deviza swap ügyletek 43 660 089Összesen 49 153 046

A fenti táblázat – figyelemmel a valós értékelés csoportosítási szempontjaira – a kereskedési ésegyéb valós érték fedezeti célú határid s és swap ügyleteket egy soron mutatja be, míg a likviditás-és kockázatkezelési célú swap ügyletek elkülönülten kerültek kimutatásra.

A Korm. 20.§-ában foglaltaknak megfelel en a fenti származékos ügyletek a mérleg hátoldalán is(összesítetten) kimutatásra kerülnek. A kimutatásban az FX határid s ügyleteket és az FX swapügyletek határid s ügyletrészét a biztos jöv beni kötelezettségek és a jöv beni követelések között azév végi MNB árfolyamon értékelt nominális értékükön vesszük számba. Valamennyi kamat swapügylet esetén a fix és változó kamatok elszámolása nettó módon történik, így ezen ügyletek a Korm.20.§ (3) bek. 2. pontja értelmében a teljes hátralév futamid re számított nettó kamatösszeggelkerülnek kimutatásra.

A Bank az alábbi hitelviszonyból és opciós ügyletekb l (Korm. 2.§ (10)) származó függkötelezettségeket tartja nyilván könyveiben a mérleg fordulónapon:

Adatok eFt-banFügg kötelezettségek Összeg

Garanciavállalás, kezességvállalás 62 200 769Kibocsátott akkreditívek, visszavonhatatlan hitellevelek 1 734 808Rendelkezésre tartott hitelek 24 266 932Opciókból származó függ kötelezettség 503 948Összesen 88 706 457

2011. december 31-i feltételes eszközöket és kapott garanciákat az alábbi táblázat tartalmazza:

Adatok eFt-banFeltételes eszközök Összeg

Kapott garanciák és kezességek 69 811 255Jelzálogok 0Egyéb kapott biztosítékok 12 872 630Opciókból származó függ követelések 503 948Összesen 83 187 833

22

2.10. Egyéb igazgatási költségek

Adatok eFt-ban2011. 09. 29. 2011. 12. 31

Anyagköltség 0 5 017Bérleti díjak, épület fenntartási költségek 0 15 447Számítástechnikai költségek 0 42 054Marketing költségek 0 0Oktatási költségek 0 1 044Szakért i, auditálási, ügyvédi díjak 0 58 859Kommunikációs költségek 0 6 299Egyéb igénybevett szolgáltatás költségei 0 8 183Hatósági, államigazgatási díjak illetékek 0 564Biztosítási, tagsági díjak 0 2 962Egyéb 0 5 512Összesen 0 145 941

2.11. A befektetési szolgáltatási tevékenység eredménye

A befektetési szolgáltatás bevétele az alábbiak szerint osztható fel a f bb tevékenységek között:

Adatok eFt-banBefektetési szolgáltatási tevékenység bevétele 2011. 09. 29. 2011. 12. 31Értékpapír forgalomba hozatal 0 8 706Bizományosi tevékenység 0 0Kereskedelmi tevékenység befektetési eszközökkel 0 268 975Letétkezelési tevékenység 0 57 228Egyéb 0 35 162

A befektetési szolgáltatás ráfordítása az alábbi tevékenységekhez köt dik:

Adatok eFt-banBefektetési szolgáltatási tevékenység ráfordítása 2011. 09. 29. 2011. 12. 31Értékpapír forgalomba hozatal 0 0Bizományosi tevékenység 0 0Kereskedelmi tevékenység befektetési eszközökkel 0 78 348Letétkezelési tevékenység 0 4 633

2.12. A Bank vezet tisztségvisel inek díjazása

A Bank vezet inek nyújtott bels hitelek 2011. december 31-i állománya: 20 127 eFt.

2.13. A társasági adóalapot módosító tételek levezetése

Csökkent tételek 7 541 eFt

- értékcsökkenési leírás 7 541 eFt

Növel tételek 13 794 eFt

- értékcsökkenési leírás 7 541 eFt- céltartalék változása 2 316 eFt- reprezentáció/üzleti ajándék 3 936 eFt

23

Adóalap

Adózás el tti eredmény 289 165 eFtCsökkent tételek 7 541 eFtNövel tételek 13 794 eFtAdóalap 295 418 eFtSzámított társasági adó 29 542 eFtAdókedvezmény - 20 679 eFtTársasági adó 8 863 eFtAdózott eredmény 280 302 eFt

2.14. Kapcsolt vállalkozásokkal kapcsolatos mérlegsorok részletezése Adatok eFt-ban

Mérlegtétel 2011. 09. 29. 2011. 12. 31Hitelintézetekkel szembeni követelésekÉven belül – anyavállalattal szembenÉven belül – kapcsolt vállalkozással szembenÉven túl – anyavállalattal szemben

010 253 88136 141 348

9 900Ügyfelekkel szembeni követelésekÉven belül – leányvállalattal szembenÉven túl – leányvállalattal szembenÉven belül – kapcsolt vállalkozással szemben

000

13Egyéb követelés – kapcsolt vállalkozással szemben 0 12 350 402Hitelintézetekkel szembeni kötelezettségekÉven belül – anyavállalattal szembenÉven belül – kapcsolt vállalkozással szemben

0899 052183 448

Ügyfelekkel szembeni kötelezettségekÉven belül – leányvállalattal szembenÉven belül – kapcsolt vállalkozással szembenÉven túl – kapcsolt vállalkozással szemben

00

635 1870

Egyéb kötelezettség – kapcsolt vállalkozással szemben 0 653 481

2.15. Konszolidáció

Deutsche Bank AG Frankfurt állítja össze a bankcsoport végs összevont (konszolidált) beszámolójátmelybe Bankunkat bevonták.

2.16. Tájékoztató adatok

A mérlegben kimutatott kötelezettségek között nincs olyan, amely zálogjoggal vagy hasonló joggalbiztosított.

A Bank kutatással, kísérleti fejlesztéssel nem foglalkozott, így ezen a címen költséget nem számoltel.

Környezetvédelemmel összefügg kérdésekben a Bank közvetlenül nem érintett.

Megnevezés 2011. 12. 31.Állományi létszám december 31-én (f ) 69Éves átlagos statisztikai állományi létszám 69

- ebb l: részmunkaid s 4

Kelt: Budapest, 2012. május 29.

……………………………….. …………………………………Bóta Katalin Juhász Ferenc

Fióktelep-vezet helyettes Fióktelep-vezet helyettes

1. sz. melléklet

Deutsche Bank AG Magyarországi FióktelepeCASH FLOW KIMUTATÁS

Adatok eFt-ban

2011.12.31.Kamatbevételek 526 696Egyéb pénzügyi szolgáltatás bevételei 185 409

Egyéb bevételek (céltartalék felhasználás/visszavezetés kivételével) 433Befektetési szolgáltatások bevételei (értékpapír értékvesztés visszaírás, illetve pozitív értékelésikülönbözet kivételével) 352 592Nem pénzügyi és befektetési szolgáltatás bevételei 3 971Osztalék bevétel 0Rendkívüli bevétel 0Kamatráfordítások -305 868Egyéb pénzügyi szolgáltatás ráfordításai -107 887Egyéb ráfordítások (céltartalékképzés kivételével) -71 629Befektetési szolgáltatások ráfordítása (értékpapír értékvesztés, negatív értékelési különbözetkivételével) -77 857Nem pénzügyi és befektetési szolgáltatás ráfordításai -168Általános igazgatási költségek -258 023Rendkívüli ráfordítások (ide nem értve a tárgyévi társaságiadó-fizetési kötelezettség összegét) 0Tárgyévi társaságiadó fizetési kötelezettség -8 861Kifizetett osztalék 0Müködési pénzáramlás 238 808Kötelezettség állományváltozása -37 342 953Követelés állományváltozása (értékvesztés nélkül) -21 483 840Készlet állományváltozása 0

Forgóeszközök között kimutatott értékpapírok állományváltozása 53 483 552Befektetett pénzügyi eszközök állományváltozása 0Beruházások (beleértve az el leget is) állományának változása -21 140Immateriális javak állományának változása 0

Tárgyi eszközök (a beruházások és a beruházási el legek kivételével) bruttó értékbenbekövetkezett állományváltozása -7 175Aktív id beli elhatárolások állományváltozása 141 461Passzív id beli elhatárolások állományváltozása -452 046Részvénykibocsátás az eladási árfolyamon 0Jogszabály alapján véglegesen kapott pénzeszközök 0Jogszabály alapján véglegesen átadott pénzeszközök 0Bevont saját részvény, vagyonjegy névértéke 0Nettó pénzáramlás -5 443 333Ebb l:

Készpénz (forint- és valutapénztár, csekkek) állományváltozása -15 095Számlapénz (az MNB-nél elhelyezett, forintban és devizában vezetett pénzforgalmi számla, éséven belüli lejáratú betétszámlák, valamint a külön jogszabály alapján más hitelintézetnélforintban vezetett pénzforgalmi betétszámla) állományváltozása -5 428 238

Budapest, 2012.május 29.