6 FIELDPLUS 2016 07 no.16 イスラーム銀行とはイスラーム金融を実践する銀行であり、 1970年代以降、次々と設立された。今回は、中東のイスラーム銀行の 現状を紹介し、イスラーム金融の利用が伸びてきた背景に迫りたい。 て認められた手法に基づき経営を行わなけ ればならない点で違いがある。こうした取 引手法は、主に古代アラビア半島での隊商 貿易によって培われた。具体的な貸出方法 については、銀行が事業者に資金を提供し、 事前に合意した分配率に応じて利益を分け 合う投資型の取引手法、そして商品購入を 目的とする顧客に代わって銀行が商品を購 入し、それを顧客に転売することで利益を 得る商品転売型の取引手法に大きく分けら れる。他方、銀行は、これらの取引から得 られた利益の一部を預金者に配当する。 イスラーム銀行が登場したのは1975年 であり、アラブ首長国連邦に設立されたド バイ・イスラーム銀行が最初の銀行であっ た。同行は、イスラームの教えに基づく、 利子に依らない銀行を利用したいという人 びとの期待を受けて、ドバイの有力資本家 のイニシアティブにより設立された。イス ラーム諸国では、ドバイ・イスラーム銀行 の設立以前にも農民向けの無利子による金 融活動があったが、イスラーム金融のみを 行う本格的な銀行が設立されたのは1975 年以降のことである。 1970年代は、第4次中東戦争以降の油 価高騰を受け、湾岸アラブ諸国に巨額のオ イル・マネーが流れ込んだと同時に、イス ラームへの回帰が顕著に現れた時代でも あった。こうした時代状況を背景に、イス ラーム銀行の設立が相次いだ。1977年の ファイサル・イスラーム銀行(エジプトお よびスーダン)とクウェート・ファイナン ス・ハウスに続き、1978年のヨルダン・ イスラーム銀行、そして1979年にはバハ レーン・イスラーム銀行が設立された(写 真1)。 ただし、中東のイスラーム銀行の活動に も盛衰が見られる。オイル・ブームを契機 とする1970年代の拡大期、イスラーム投 資会社の破綻や一部のイスラーム諸国で の金融制度の全面的なイスラーム化の失 中東におけるイスラーム銀行の歴史 イスラーム金融とは、イスラームの教え に基づく金融取引を意味しており、無利子 で取引が行われていることがその大きな特 徴である。イスラーム教では、利子が厳し く禁じられていることがその背景にある。 なかでもイスラーム銀行とは、イスラーム 金融のみを行う銀行である。イスラーム銀 行は、預金の受入と貸出を行う点で、通常 の銀行と同じ機能を持つが、イスラーム法 (イスラームの教義に基づく法規範)によっ 敗により、イスラーム金融制度の是非その ものが議論された1980年代から1990年 代までの停滞期を乗り越え、その競争力は 徐々に高まりつつある。成長要因としては、 2004年以降の油価上昇により、湾岸アラ ブ諸国の石油収入が再び増加したことで、 オイル・マネーが既存の金融市場のみなら ずイスラーム金融市場にも流入したことが ある。そしてイスラーム銀行がイスラーム 法によって認められた様々な金融手法の開 発を行ってきたことも、中東でのイスラー ム銀行の拡大を促した。 オイル・マネーとイスラーム銀行の拡大 ──湾岸アラブ諸国 湾岸アラブ諸国では、イスラーム教が この地で生まれたこと、住民の多くがイ スラーム教徒であること、そしてその多く が資金的に余裕のある産油国であること が、同地域でのイスラーム銀行の拡大につ ながったと考えられる。またイスラーム銀 行の存在は、利子を伴う取引を行う通常の 銀行を利用することに消極的であったイス ラーム教徒の資金需要を喚起したことで、 銀行を経由した資金移動も活発となった。 たとえば、湾岸アラブ産油5ヵ国(サウジ アラビア、クウェート、バハレーン、カター ル、アラブ首長国連邦)の全銀行資産に占 めるイスラーム銀行の保有資産の割合は着 実に増加しており、2005年の約15%から 2011年には約21%まで拡大している。ま た、近年、イスラーム銀行同士の競争も高 まりつつある。ただし、イスラーム金融お よびそれを実践するイスラーム銀行への対 応は、金融制度の違いや政治的な思惑か ら、各国により差が見られる。 現在、湾岸アラブ諸国では、合計28行 のイスラーム銀行がある。また、イスラー ム金融に関わる法制度も徐々に整備されて おり、政府のこうした対応は、結果として、 イスラーム銀行の拡大を促す方向に働いて いる(写真2)。 イスラーム金融制度の発展には後ろ向き? ──エジプト イスラーム諸国のなかでもエジプトは、 イスラーム金融において比較的長い歴史 中東におけるイスラーム銀行の現状 イスラーム金融が利用される背景とは? 上山 一 かみやま はじめ / 筑波大学、AA 研共同研究員 写 真1 1979年 設 立のバハレーン・イ スラーム銀行(マ ナーマ)。 アラブ首長国連邦 クウェート ヨルダン バハレーン サウジアラビア カタール エジプト アラビア海 カスピ海 黒海 地中海