Presentatie Pensioen voor de ondernemer Loege Schilder Volendam, 18 juni 2014
Jun 29, 2015
Presentatie Pensioen voor de ondernemerLoege Schilder
Volendam, 18 juni 2014
2
Beleggen voor Pensioen
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen
-pensioen eigen beheer
-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd
-pensioenleeftijd
In- en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
3
Beleggen voor Pensioen
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen
-pensioen eigen beheer
-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd
-pensioenleeftijd
In- en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
4
148
219
324
0
50
100
150
200
250
300
350
1 4 7 10 13 16 19 22 25 28 31
4%
Looptijd
• De resterende Looptijd is zeer belangrijk voor het beheer van het vermogen• Rente op rente effect
10 jaar 7% -> +97% (100 wordt 197) 20 jaar 7% -> +287% (100 wordt 387)
148
219
324
163
265
432
0
50
100
150
200
250
300
350
400
450
500
1 4 7 10 13 16 19 22 25 28 31
4% 5%
148
219
324
163
265
432
197
387
761
0
100
200
300
400
500
600
700
800
1 4 7 10 13 16 19 22 25 28 31
4% 5% 7%
5
Looptijd
• Mogelijkheid tot aanvullende opbouw• Spaarquote € 20.000 per jaar, start bij 30, pensioenleeftijd 67, 4% rendement
• Naarmate het zwaartepunt verschuift naar het opgebouwde vermogen, wordt het belangrijker om minder risico te nemen met het opgebouwde vermogen
Leeftijd Opgebouwd Potentieel
30 € 20.000 € 720.000
40 € 269.727 € 520.000
50 € 639.384 € 320.000
60 € 1.186.567 € 120.000
6
Looptijd
• Inlopen van opgelopen verliezen
7
Beleggen voor Pensioen
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen
-pensioen eigen beheer
-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd
-pensioenleeftijd
In- en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
8
In- en uitgaande geldstromen
• Ingaande geldstromen zijn de stortingen die belegd kunnen worden;
• Uitgaande geldstromen zijn de onttrekkingen die normaal gesproken plaatsvinden om te voorzien in het pensioen;
• Naarmate de ingaande geldstromen hoger zijn, wordt meer vermogen opgebouwd;
• Geldstromen kunnen zeker zijn (inkomen uit loondienst) of juist onzeker (% van de winst uit onderneming);
• Naarmate de geldstromen onzekerder zijn, dient een hogere buffer te worden aangehouden.
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen-pensioen in eigen
beheer-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd-pensioenleeftijd
In-en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
9
Beleggen voor Pensioen
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen
-pensioen eigen beheer
-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd
-pensioenleeftijd
In- en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
10
Inflatie
• Wikipedia: Inflatie (letterlijk 'opblazen') kent twee betekenissen. De oorspronkelijke betekenis van inflatie is monetaire inflatie, dit betekent dat de geldhoeveelheid toeneemt; tegenwoordig wordt vooral prijsinflatie bedoeld, wat wil zeggen een stijging van het algemeen prijspeil
• Inflatie is van belang omdat u met de pensioenuitkering een waardevast inkomen wilt hebben;
• Voordeel: het rentepercentage is meestal gekoppeld aan het inflatiecijfer.
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen-pensioen in eigen
beheer-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd-pensioenleeftijd
In-en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
175,1
190,7
211,08220,22
233,92
150
160
170
180
190
200
210
220
230
240
Inflatie VS
11
Beleggen voor Pensioen
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen
-pensioen eigen beheer
-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd
-pensioenleeftijd
In- en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
12
Risico
Vermogensbehoud voor vermogensgroeiRendement door beperken van verlies• Care IS is van mening dat vermogen op de lange termijn alleen kan groeien als
behoud van het vermogen de basis vormt.
Impact van verliezen is grootBedrag bij aanvang : 100 100 100 Rendement : -10% -50% -90%Resultaat : 90 50 10Rendement : +11% +100% +900%Bedrag : 100 100 100
• Voor het inschatten van risico’s is volatiliteit (bewegelijkheid) een belangrijke maatstaf:
• Dalende koersen gaan vaak samen met een hogere volatiliteit.
• Volatiliteit is beter voorspelbaar dan rendement
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen-pensioen in eigen
beheer-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd-pensioenleeftijd
In-en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
13
Risico
Ondernemers vertrouwen voor hun pensioen op de verhuur of verkoop van het onroerend goed of de verkoop van de werkmaatschappij
Vragen daarbij:• Is het verkoopmoment geschikt gegeven de marktomstandigheden?• Is het onroerend goed courant en voor verschillende kopers interessant
(kantoor, fabriekshal, praktijkruimte)?Mogelijke oplossingen:• Spreiding van bezittingen over verschillende vermogenscategorieën • Spreiding van verhandelbaarheid bezittingen
Pensioen voor de
ondernemer
Regeling-lijfrente/banksparen-pensioen in eigen
beheer-sparen/beleggen
Looptijd-huidige leeftijd-pensioenleeftijd
In-en uitgaande geldstromen
-hoogte-stabiliteit
Inflatie
Risico-beweeglijkheid
-liquiditeit
14
Vermogensontwikkeling
Verwachte vermogensontwikkelingBeleggen met een pensioendoelstelling• Leeftijd: 52 Jaarlijkse storting van € 20.000,- tot de• Horizon: 25 jaar pensioenleeftijd van 67 jaar. • Startkapitaal: € 100.000,-• Risicoprofiel: D (neutraal) Daarna tien jaar € 40.000
onttrekken.
• Optimistisch Scenario• Neutraal Scenario• Pessimistisch Scenario
15
Vermogensontwikkeling
Naam Risicoprofiel DAdres Verwacht rendement 5,6%Postcode Verwacht risico 9,8%Woonplaats Kans op behalen doel 100%
Jaar Neerwaarts Vermogen Opwaarts2,5% slechtste 50ste Percentiel 2,5% beste
2015 -€ -€ 20.000€ 103.295€ 126.126€ 147.919€ 2016 -€ -€ 20.000€ 116.909€ 154.221€ 194.231€ 2017 -€ -€ 20.000€ 136.407€ 182.644€ 240.792€ 2018 -€ -€ 20.000€ 156.076€ 212.879€ 290.819€ 2019 -€ -€ 20.000€ 174.941€ 244.232€ 348.865€ 2020 -€ -€ 20.000€ 197.582€ 278.940€ 411.213€ 2021 -€ -€ 20.000€ 214.870€ 314.246€ 452.615€ 2022 -€ -€ 20.000€ 238.129€ 347.855€ 525.913€ 2023 -€ -€ 20.000€ 253.088€ 390.436€ 607.134€ 2024 -€ -€ 20.000€ 280.351€ 430.639€ 680.006€ 2025 -€ -€ 20.000€ 293.613€ 473.870€ 752.087€ 2026 -€ -€ 20.000€ 317.633€ 524.015€ 857.896€ 2027 -€ -€ 20.000€ 348.775€ 575.630€ 950.254€ 2028 -€ -€ 20.000€ 373.236€ 630.059€ 1.028.909€ 2029 -€ -€ 20.000€ 398.813€ 680.209€ 1.122.704€ 2030 -€ 45.000€ -€ 364.645€ 668.909€ 1.172.044€ 2031 -€ 45.000€ -€ 326.572€ 655.009€ 1.210.683€ 2032 -€ 45.000€ -€ 299.366€ 644.408€ 1.257.238€ 2033 -€ 45.000€ -€ 259.727€ 630.320€ 1.268.355€ 2034 -€ 45.000€ -€ 216.697€ 617.319€ 1.348.540€ 2035 -€ 45.000€ -€ 180.878€ 600.195€ 1.399.876€ 2036 -€ 45.000€ -€ 140.129€ 580.856€ 1.542.391€ 2037 -€ 45.000€ -€ 94.845€ 568.897€ 1.603.097€ 2038 -€ 45.000€ -€ 55.199€ 557.971€ 1.701.566€ 2039 -€ 45.000€ -€ 10.349€ 530.013€ 1.692.028€
Gegarandeerde Onttrekkingen Overige Onttrekkingen
Onttrekkingen Stortingen Verwachte ontwikkeling actief vermogen
€-
€200.000
€400.000
€600.000
€800.000
€1.000.000
€1.200.000
€1.400.000
€1.600.000
€1.800.000
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26
Reeks1 Reeks2 Reeks3
0
0
0
0
0
1
1
1
1
1
1
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25
Ontwikkeling Vermogen tbv Gegarandeerde Ontrekkingen
Reeks1 Reeks2
Naam Risicoprofiel CAdres Verwacht rendement 4,6%Postcode Verwacht risico 7,1%Woonplaats Kans op behalen doel 100%
Jaar Neerwaarts Vermogen Opwaarts2,5% slechtste 50ste Percentiel 2,5% beste
2015 -€ -€ 20.000€ 109.028€ 125.157€ 141.466€ 2016 -€ -€ 20.000€ 126.180€ 151.648€ 178.536€ 2017 -€ -€ 20.000€ 145.066€ 178.341€ 218.182€ 2018 -€ -€ 20.000€ 165.470€ 206.501€ 258.482€ 2019 -€ -€ 20.000€ 186.198€ 235.688€ 298.543€ 2020 -€ -€ 20.000€ 208.256€ 266.492€ 342.558€ 2021 -€ -€ 20.000€ 226.883€ 301.864€ 397.127€ 2022 -€ -€ 20.000€ 245.918€ 337.637€ 450.624€ 2023 -€ -€ 20.000€ 269.805€ 371.450€ 511.719€ 2024 -€ -€ 20.000€ 296.945€ 410.279€ 563.581€ 2025 -€ -€ 20.000€ 324.510€ 448.243€ 625.625€ 2026 -€ -€ 20.000€ 349.979€ 487.476€ 693.301€ 2027 -€ -€ 20.000€ 373.933€ 529.380€ 772.997€ 2028 -€ -€ 20.000€ 408.497€ 579.804€ 847.844€ 2029 -€ -€ 20.000€ 439.487€ 619.736€ 917.701€ 2030 -€ 45.000€ -€ 398.863€ 598.665€ 929.544€ 2031 -€ 45.000€ -€ 350.941€ 580.046€ 937.710€ 2032 -€ 45.000€ -€ 321.419€ 559.035€ 959.785€ 2033 -€ 45.000€ -€ 276.886€ 537.826€ 950.078€ 2034 -€ 45.000€ -€ 241.619€ 510.629€ 960.151€ 2035 -€ 45.000€ -€ 203.615€ 492.301€ 966.298€ 2036 -€ 45.000€ -€ 174.196€ 466.409€ 964.892€ 2037 -€ 45.000€ -€ 131.928€ 437.572€ 972.146€ 2038 -€ 45.000€ -€ 81.259€ 411.352€ 989.036€ 2039 -€ 45.000€ -€ 38.839€ 385.771€ 993.389€
Verwachte ontwikkeling actief vermogen
€-
€200.000
€400.000
€600.000
€800.000
€1.000.000
€1.200.000
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25 26
Reeks1 Reeks2 Reeks3
0
0
0
0
0
1
1
1
1
1
1
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 20 21 22 23 24 25
Ontwikkeling Vermogen tbv Gegarandeerde Ontrekkingen
Reeks1 Reeks2
Profiel D (Neutraal) Profiel C (Defensief)
16
Optimale mix
17
Optimale mix
Mogelijke knoppen om te draaien• Stortingen • Pensioenonttrekkingen• Pensioendatum• Risicoprofiel van de beleggingen
Aandachtspunten• Flexibiliteit• Externe omstandigheden
• Inflatie• Beleggingsrendement
18
CARE IS anders
Onze uitgangspunten• Beleggingsdoel van de klant altijd centraal• 100% transparant• Onafhankelijk en objectief• Vermogensbehoud voor vermogensgroei• Altijd een persoonlijk beleggingsplan• Zonder risico geen extra rendement• Minimaliseren van kosten• Persoonlijk contact• 24 / 7 inzicht in uw vermogen• Overeenkomst dagelijks opzegbaar zonder
kosten of boete• Geen kickback vergoedingen
“Care IS beheert en belegt uw vermogen alsofhet ons eigen vermogen betreft.”
Terug naar de kernResultaat = Rendement – (risico + kosten + voorwaarden)
• Het resultaat van uw beleggingen wordt bepaald door:• Rendement van de beleggingen• Risicoprofiel• Kosten• Geldende voorwaarden
• Door naast het rendement ook de andere onderdelen in ogenschouw te nemen, wordt het beleggingsresultaat geoptimaliseerd.
Care IS rendementen mei 2014
De waarde van uw belegging kan fluctueren. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst.
Profiel: De rendementen zijn berekend na aftrek van alle kosten: (transactiekosten, bewaarloon, beheerfee & fonds-kosten) en worden berekend op basis van het gemiddelde rendement van bestaande klantporte-feuilles. De rendementen vóór 2013 zijn berekend op basis van een model/klantportefeuille met een begin-waarde van €250.000,-.
Benchmark: Als benchmark voor profiel D is 50% aandelen (MSCI All Countries World Daily Total Return Euro Index) en 50% obligaties (Barclays Euro Aggregate Daily Total Return Euro Index) aangehouden. Het rendement van de benchmark is voor aftrek kosten.
Peergroup: Het peergroup rendement is het gemiddelde nettorendement van beleggingsfondsen met een vergelijkbaar risicoprofiel van: ABN AMRO, Aegon, ASR, BNP Paribas, ING, Robeco, SNS en Van Lanschot.
Rendement 2009 t/m mei 2014
Profiel F (zeer offensief) 111.83%Benchmark 95.38%Peergroup 88.69% Profiel E (offensief) 89.89%Benchmark 83.09%Peergroup 72.33% Profiel D (neutraal) 75.37%Benchmark 71.25%Peergroup 55.32% Profiel C (defensief) 62.95%Benchmark 59.92%Peergroup 39.65% Profiel B (zeer defensief) 37.07%Benchmark 48.99%Peergroup 24.11%
Sparen 13.21%dec-08 mei-09 okt-09 mrt-10 aug-10 jan-11 jun-11 nov-11 apr-12 sep-12 feb-13 jul-13 dec-13 mei-14
-20%
0%
20%
40%
60%
80%
100%
120%Profiel F
Profiel E
Profiel D
Profiel C
Profiel B
Sparen
Vermogensbeheer dat voldoet aan de wensenen eisen van vandaag en morgen.
www.careis.nl