Членството в ЕС и развитието на Членството в ЕС и развитието на допълнителното пенсионно допълнителното пенсионно осигуряване в България осигуряване в България Бисер Петков – Заместник председател на Комисията за финансов надзор, ръководещ управление “Осигурителен надзор” при КФН 17-18.11.2006 г., Велинград
22
Embed
Членството в ЕС и развитието на допълнителното пенсионно осигуряване в България
Членството в ЕС и развитието на допълнителното пенсионно осигуряване в България. Бисер Петков – Заместник председател на Комисията за финансов надзор, ръководещ управление “Осигурителен надзор” при КФН. 17-18.11.2006 г., Велинград. СЪДЪРЖАНИЕ. - PowerPoint PPT Presentation
Welcome message from author
This document is posted to help you gain knowledge. Please leave a comment to let me know what you think about it! Share it to your friends and learn new things together.
Transcript
Членството в ЕС и развитието на Членството в ЕС и развитието на допълнителното пенсионно допълнителното пенсионно
осигуряване в Българияосигуряване в България
Бисер Петков – Заместник председател на Комисията за финансов надзор, ръководещ управление “Осигурителен надзор” при КФН
17-18.11.2006 г., Велинград
СЪДЪРЖАНИЕСЪДЪРЖАНИЕ
• Общи индикатори и насоки в развитието на частноуправляваното пенсионно осигуряване и пенсионноосигурителния пазар в ЕС
• Индивидуалните сметки в пенсионното осигуряване:предимства и предизвикателства
• Нови възможности за българските ПОД след 01.01.2007 г.
• Презгранична дейност на IORP: надзорни практики и примери
3
Общоприети насокиОбщоприети насоки и цели на пенсионната и цели на пенсионната политика в ЕСполитика в ЕС
• Адекватност на пенсиите
• Финансова устойчивост на пенсионните системи
• Модернизация на пенсионните системи Открит метод за координация на пенсионните
системи Национални стратегически доклади в
областта на пенсиите
4
Брутен коефициент на заместванеБрутен коефициент на заместване от от задължителните схеми за лице със среден задължителните схеми за лице със среден
доходдоход
Източник: OECD, Pension at a glance, 2007
5
Нетен коефициент на заместване от Нетен коефициент на заместване от задължителните схемизадължителните схеми за лице със среден за лице със среден
доходдоход
Източник: OECD, Pension at a glance, 2007
6Източник: OECD, Pension at a glance, 2007
Ролята на задължителните частни пенсии в Ролята на задължителните частни пенсии в осигуряване на бъдещия пенсионен доходосигуряване на бъдещия пенсионен доход
7
Нетен коефициент на заместване
0,0%
10,0%
20,0%
30,0%
40,0%
50,0%
60,0%
2006
2008
2010
2012
2014
2016
2018
2020
2022
2024
2026
2028
2030
2032
2034
2036
2038
2040
2042
2044
2046
2048
2050
2052
2054
Общо I стълб II стълб
Адекватност на пенсиите в България Адекватност на пенсиите в България
в дългосрочен планв дългосрочен план
Източник: НОИ
8
Значимост на ПФ в страните от ОИСР, 2005Значимост на ПФ в страните от ОИСР, 2005 (активи на ПФ в % от БВП)(активи на ПФ в % от БВП)
9
Пенсионноосигурителният пазар в Европа Пенсионноосигурителният пазар в Европа ((Най-големите пенсионни фондове по размер на Най-големите пенсионни фондове по размер на
управляваните активиуправляваните активи))
Позиция Фондове Държава
€ млн 2006
€ млн 2005
1 ABP Netherlands 186 902.9 168 000.6
2 Government Pension Fund Global Norway 176 394.1 147 000.0
3 AP Fonden 1, 2, 3, 4, 6, 7 Sweden 89 420.0 66 335.2
4 PGGM Netherlands 69 001.0 60 000.2
5 ATP-The Danish Labour Market Denmark 53 430.6 43 500.1
През последното десетилетие 10 страни от Централна и Източна Европа са въвели задължителни пенсионни системи с дефинирани вноски
Швеция стартира своята допълнителна пенсионна система (РРМ) през 2000 г., докато Хонконг въвежда задължителна, базирана на капиталово-покривен принцип пенсионна система (MPF) през декември 2002 г.
Възходът на задължителните частни пенсионни системи с дефинирани
вноскиВъведен индивидуален избор (година)
От 1999 г. всички работници и служители трябва да внасят осигурителни вноски в Датската специална система за пенсионни спестявания (SP)
През 1997 г. Мексико въвежда своята система на индивидуални сметки (партиди). 10 латиноамерикански държави са въвели задължителни пенсионноосигурит. схеми с дефинирани вноски През 1993 г. Перу въвежда система на частни индивидуални сметки (партиди) като алтернатива на съществуващата пенсионноосигурителна система, базирана на разходно-покривния принцип.
Австралия въвежда своята “Суперанюитетна гаранционна система” през 1992 г.
През 1981 г. Чили става първата страна, която приватизира своята социалноосигурителна система. Швейцария въвежда допълнителен професионален стълб на пенсионни схеми с дефинирани плащания/вноски през 1982 г.
11
Предимства на индивидуалните сметкиПредимства на индивидуалните сметки
• Прозрачност
• Преносимост/Гъвкавост
• Индивидуален избор
• Потенциално високи доходи
• Персонална собственост върху пенсионните активи/по-висока мотивация
12
Предизвикателства пред страните прилагащи Предизвикателства пред страните прилагащи пенсионни системи с индивидуални сметкипенсионни системи с индивидуални сметки
• Нисък обхват/покритие на системата
• Субоптимални инвестиционни решения
• Високи административни разходи
• Фазата на изплащане/анюитизация
• Концепцията за Европейска индивидуална пенсионна сметка (EPPA) в рамките на ЕС
13
Административни разходи на системите с Административни разходи на системите с индивидуални сметкииндивидуални сметки
Такси и удръжки% от акумулираните средства
Такси, % от активите
Източник: ОИСР
14
НОВИ ИНВЕСТИЦИОННИ ВЪЗМОЖНОСТИ ЗА НОВИ ИНВЕСТИЦИОННИ ВЪЗМОЖНОСТИ ЗА ПОД СЛЕД 01.01.2007 Г.ПОД СЛЕД 01.01.2007 Г.
• Средствата на ПФ могат да бъдат инвестирани в ценни книжа на държави-членки на ЕС без географски количествени ограничения;
• До 5% от активите на ФДЗПО и до 10% от активите на ФДДПО могат да бъдат инвестирани в инвестиционни имоти в държави-членки на ЕС;
• Част от средствата на ПФ могат да бъдат инвестирани в банка/и със седалище в държава-членка на ЕС, която притежава дългосрочен кредитен рейтинг не по-нисък Bа2,присъден от Moody’s или BB, присъден от S&P или Fitch Raitings
15
НОВИ ИНВЕСТИЦИОННИ ВЪЗМОЖНОСТИ /2/НОВИ ИНВЕСТИЦИОННИ ВЪЗМОЖНОСТИ /2/
• ПОД могат да сключват сделки за намаляване на инвестиционните рискове, свързани с активите на управляваните от тях ПФ, след приемане на Правила за процедурите за наблюдение,измерване и управление на риска(чл.176,ал3 КСО и Наредба № 34 на КФН)
• ПОД могат да инвестират средствата на ПФ в ценни книжа, включени в индексите на регулирани пазари на ЦК на 27 държави-членки и държави-страни по Споразумението за ЕИП (Наредба №29 на КФН)
16
Нови възможности за дейност на българските Нови възможности за дейност на българските ПОДПОД
• Възможност за извършване на дейност по пенсионно осигуряване в професионални схеми чрез създаване на съответния тип фонд и сключване на договори с осигурители;
• Възможност за презгранична дейност чрез сключване на договор за управление на професионална схема на работодател от друга държава-членка;
• Възможност за използване на услугите на банка-попечител и управляващо дружество със седалище в друга държава-членка при съхранение и управление на активите на ФДДПО по ПС.
17
Подход на “отворените врати” при Подход на “отворените врати” при взаимодействието между съответните взаимодействието между съответните
компетентни органикомпетентни органи
КО КО
Държава - членка по регистрация на IOPR Приемаща държава - членка
КОКО КОКО
КО
КО
КО
КО
КО – компетентен орган
18
Надзорна рамка на презграничната дейност на Надзорна рамка на презграничната дейност на IOPR: IOPR: Обща схемаОбща схема
Държава - членка по регистрация на IOPR Приемаща държава - членка
IORP
Компетентен орган
Предприятие
Компетентен орган
осигурител
Надзор за благоразумност
Надзор за спазване на социално и трудово законодателство
Пенсионна схема
Соц и тр. з-воИзискване за информираностПравила за инвестиране
Приемаща държаваИме на осигурителяОсн. х-ки на пенс. схема.
19
ПримерПример : : БългарияБългария - - ПолшаПолша
Българска IORP (ПОД) Полско предприятие (работодател)
główne cechy systemuemerytalnego
Български надзорен орган (КФН) Полски надзорен орган