CIH BANK RAPPORT ANNUEL

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Une année sous le signe de la solidarité

RAPPORT ANNUEL

Sa majesté le Roi Mohammed VI

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Motdu Président

06-07

CIH BANK en brefActionnariatMétiers et filiales

08-11

Les 100 ans en Timeline

12-13

SOMMAIRE

Stratégieet gouvernance

Environnement

Stratégie

Gouvernance

17

24

29

Performanceet créationde valeur partagée

Une banque créatricede valeur durable

Faits marquants 2020

Chiffres clés performances commerciales

Faciliter l’inclusion bancaire

Faciliter l’accès au crédit

Tarification juste et gratuité services de base

Service client - Digitalisation

Innovation

Capital humain

Actions en faveur de la communauté

Contribuer à limiter les effetsdu changement climatique

42

44

45

46

47

48

50

53

54

55

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Rapportfinancier

Performances filialeset participations

Rapport généraldes commissairesaux comptes

Comptes sociaux

Résolutions

Rapport d’audit surles états financiers consolidés

Comptes consolidés

60

62

66

71

73

77

Annexes

Indicateurs sociaux

Index GRI

Index AMMC

Nouvelles ouvertureset réseau d’agences

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Mot du Président

2020 a été une année spéciale à bien des égards, bien évidemment en raison de la pandémie de Covid-19 qui a touché le monde entier, provoquant d’importants bouleversements d’ordre sanitaire, humain et économique.

Comme toute entreprise, CIH BANK avait le devoir de protéger ses salariés et ses clients en déployant, en un temps record, tous les moyens nécessaires afin de limiter la propagation du virus. À ce propos, je salue la mobilisation exemplaire de nos collaborateurs qui ont su s’adapter à ce contexte exceptionnel pour continuer à servir nos clients en dépit des contraintes et des restrictions sanitaires.

Parallèlement, notre banque avait pour obligation d’assurer la continuité de ses activités pour permettre à ses clients, particuliers ou entreprises, de réaliser leurs opérations et leurs transactionsdans les meilleures conditions malgré l’état d’urgence sanitaire. Les options stratégiques de digitalisation avancée adoptées par CIH BANK depuis plusieurs années, ont permis une continuité des services vis-à-vis de ses clients, de ses fournisseurs et de toutes ses parties prenantes.

Enfin, CIH BANK avait également un devoir de solidarité nationale, non seulement à travers sa contribution au Fonds spécial Covid-19 avec un montant de 150 MDH, mais aussi en accompagnant le déploiement du dispositif d’aides gouvernementales aux populations vulnérables et aux entreprises.

Notre banque a ainsi mis à disposition son réseau d’agences et de GAB pour la distribution de ces aides.Elle a en outre accordé, sans frais supplémentaires, le report d’échéances des crédits immobiliers et de consommation pour les clients particuliers impactés par la pandémie, dont 64.000 ont été accordés à titre gracieux conformément aux orientations du comité de veille économique. En complément des dispositifs tels que Damane Relance et Damane Oxygène, CIH BANK a ouvert de nouvelles lignes de crédit pour permettre aux entreprises d’assurer la relance de leurs activités.

Cette mobilisation solidaire s’est aussi traduite à travers notre démarche sociétale : CIH BANK a en effet renouvelé son soutien à de nombreuses associations, fortement sollicitées en cette période de crise.

Malgré ce contexte difficile, CIH BANK a affiché de bonnes performances commerciales en 2020 : elle a enregistré une hausse respective de 21 % de l’encours des dépôts et de 19,4 % de l’encours des crédits par rapport à 2019.

423 455 nouveaux comptes ont par ailleurs été ouverts au cours de l’année. Les résultats financiers ont toutefois été impactés par l’augmentation du risque liée à la pandémie ainsi que par les diverses dépenses qu’elle a engendrées.

Outre la gestion de la crise sanitaire, notre groupe a pu poursuivre ses chantiers les plus

structurants comme le maintien de sa quadruple certification ISO 9001 version 2015 pour les activités monétique, crédits immobiliers, bancassurance et financement des entreprises.

CIH BANK a aussi continué à développer son offre de Mobile Banking pour répondre aux attentes d’une clientèle de plus en plus connectée en lui offrant des fonctionnalités à la fois simplifiées et intuitives. Nos plateformes CIH ONLINE et CIH MOBILE ont ainsi enregistré 104,2 millions de connexions, un record.

2020 restera gravée dans l’histoire comme l’année de la pandémie. Pour CIH BANK, qui a récemment célébré ses 100 ans, elle restera définitivement inscrite dans les mémoires comme l’année de lasolidarité. Une année durant laquelle notre banque a accompagné activement, le développement socioéconomique du Maroc.

M. Lotfi SEKKATPresident de CIH BANK

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CIH BANK en brefChiffres clés

Réseau commercial

Résultats financierspar (base sociale) Total bilan :

Résultat Brut d’Exploitation

Résultat net

Fonds propres

6nouvelles agences en 2020

4agences mobiles

307agences et 9 Directions Régionales

2020

78,6 MMDH

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1 315,4 MDH

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249,3 MDH

2020

5,0 MMDH

2019

1 222,0 MDH

2019

451,4 MDH

2019

5,2 MMDH

2019

65,8 MMDHEn progression de

19,2 %par rapport à décembre 2019

En progression de

7,6 % par rapport à décembre 2019

En baisse de

45 % par rapport à décembre 2019

Performances commerciales

Encours global des dépôts

Encours global des crédits

Capital humain

RSE

1,4 millionde clients actifs

2020

50,1 MMDH

2020

52,0 MMDH

2 083collaborateurs à fin 2020

+51 % de budget de mécénat en 2020

1,5 million de comptes CIH ONLINE et CIH MOBILE

423 455 nouveaux comptes ouverts en 2020

104,2 millions de connexions à CIH ONLINE et CIH MOBILE

92 % de tauxde satisfactiondes clients

2019

41,4 MDH

2019

43,6 MMDH

40 % de femmes

+69 % de clients particuliers et autoentrepreneurs entre 2018 et 2020

+21,0 %par rapport à décembre 2019

+19,3 %par rapport à décembre 2019

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2000

1500

1000

500

02018 2019 2020

1927 2044 2083

≤ 10 ans 11 - 20 ans 21 - 30 ans ≥ 30 ans

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Actionnariat

Métiers et filiales

Nos métiers CIH BANK est une banque universelle destinée aux particuliers, professionnels, entreprises ainsi qu’au secteur de la promotion immobilière. Le groupe et ses filiales proposent de larges gammes de produits et services financiers couvrant différents domaines d’expertise complémentaires.

• Services bancaires• Crédits aux particuliers (crédits immobiliers et à la consommation, crédits

participatifs…)• Financement des entreprises (crédits d’investissement et d’exploitation, leasing…)• Assurances• Salle des marchés

Répartition du capital de CIH BANK

12,10 %

GroupeHolmarcom

20 %

Flottanten bourse

67,90 %

GroupeCDG

Au31.12.2020

• GHOSN ENNAKHIL• CIHPATRIMMO• AJARINVEST• LANA CASH• ML• LE TIVOLI• SANGHO• MAGHREB TITRISATION

CIH BANK en bref

Principales filiales et participations du Groupe CIH BANK :• SOFAC - Crédits à la consommation• SOFAC STRUCTURED FINANCE• SOFASSUR - Assurances• MAROC Leasing - Financement en crédit-bail• CIH Courtage - Courtage en assurance• Umnia Bank - Banque participative• CREDITLOG3• CREDITLOG4

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1920

Création de la Caisse de Prêts Immobiliers du Maroc (CPIM).

L’État autorise la CPIM à effectuer des opérations de crédit à long terme en vue de la construction, de la réfection et de l’aménagement d’hôtels de voyageurs.

1927

1968

L’État confie au CIH la mission de financer les secteurs immobilier et hôtelier et lui accorde dans ce cadre des moyens supplémentaires ainsi que le monopole dans ce domaine.

1967

La CPIM devient le Crédit Immobilier et Hôtelier (CIH)

Lancement de nouvelles offres concernant la bancassurance, l’assistance, la monétique, les produits à l’international ou encore les services à distance. Ces offres dédiées aux particuliers et aux professionnels illustrent la nouvelle approche de la banque qui place désormais le client au cœur de sa stratégie.

2012

2014

CIH devient « CIH BANK ». Lancement du nouveau logo et de la nouvelle identité visuelle, incarnant le nouveau positionnement de la banque vers la transformation digitale et les nouvelles technologies. CIH BANK est la première banque marocaine à décrocher simultanément une double certification ISO 9001 version 2008, à la fois pour les activités monétique et crédits amortissablesau logement.

2016

Lancement de l’offre [CODE 30] dédiée aux jeunes de moins de 30 ans et regroupant un ensemble de services bancaires gratuits.

2013

Lancement de la première carte multiservices sur le marché marocain. Lancement de l’application mobile et du site de banque à distance, CIH Online.

2017

Lancement de l’offre [CODE 18] dédiée aux jeunes de moins de 18 ans.

2018

Lancement du pack Sayidati, dédié aux femmes.

2019

Lancement de l’offre réservée aux fonctionnaires. CIH BANK décroche une quadruple certificationISO 9001 version 2015 couvrant les activités, monétique, crédits immobiliers, bancassuranceet financement des entreprises

2020

Lancement de la banque gratuite pour tous les particuliers ouvrant leur compte en ligne. Maintient de la quadruple certification ISO 9001 version 2015 couvrant les activités, monétique, crédits immobiliers, bancassurance et financement des entreprises.

1980

Passage du manuel au système informatique au niveau central

1988

Mise en place d’un système informatique au niveau des agences avec le démarrage de l’activité bancaire

1993

Décloisonnement des marchés sur le plan bancaire, désencadrement du crédit et libéralisation des taux : le CIH est mis ainsi au même niveau que les autres banques commerciales et perd sa situation de monopole concernant le logement et l’hôtellerie.

2000

Lancement du plan de redressement du CIH. La banque est recapitalisée à hauteur de 2 milliards de dirhams et bénéficie d’un prêt d’un milliard de dirhams du Trésor public. Une partie des pertes de change est prise en charge et les promoteurs publics sont refinancés afin qu’ils puissent eux-mêmes rembourser leurs dettes auprès du CIH. Avec l’appui du ministère des Finances, la CDG, va participer activement au redressement de la Banque en prenant part à l’augmentation de capital et en se substituant aux actionnaires qui se sont retirés.

2010

Transformation du CIH en une banque universelle. Naissance de la banque de l’entreprise, la banque des particuliers et des professionnels, et la banque de l’immobilier. Les activités de la banque sont ainsi réorganisées pour permettre une gestion efficace et adaptée de chaque activité.CIH élargit en parallèle son activité en s’adressant aux professions libérales, aux entreprises individuelles, aux commerçants, aux artisans…

Le CIH devient une société anonyme à conseil d’administration. Nomméà la présidence, Ahmed Rahhou lance le plan stratégique 2010-2014.

2009

2007

Le CIH se transforme en société anonyme à directoire et conseil de surveillance.

Fin du plande redressement20

06

2005

La CDG détient 65 %du capital du CIH.

2004

CIH enregistre son premier exercice positif en sept ans.

2002

Lancement de la première opération de titrisation au Maroc.

LES 100 ANS EN TIMELINE

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STRATÉGIEET GOUVERNANCE

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Stratégieet gouvernance

1. Environnement

En 2021, les perspectives s’éclaircissent grâce aux différentes campagnes de vaccination en cours, mais aussi au maintien des dispositifs de soutien aux entreprises et aux ménages mis en place par les gouvernements. Globalement, le PIB mondial devrait atteindre 4,3 % en 2021. Cependant, ces perspectives sont sujettes à une incertitude extrême. En effet, certains facteurs, tels que l’efficacité du vaccin face à un virus en mutation ou encore les coûts d’ajustement de la restructuration des défaillances causées par la pandémie, sont difficiles à prévoir.

À ces facteurs d’incertitude s’ajoute la redéfinition des relations entre les Britanniques et les Européens suite à l’entrée en vigueur en janvier 2021 de l’accord post-Brexit. En outre, la pandémie a exacerbé des risques associés à une vague d’accumulation de la dette mondiale. Les niveaux d’endettement, qui ont atteint des sommets historiques, rendent l’économie mondiale particulièrement vulnérable aux tensions sur les marchés financiers.

Croissance économique annuelle

Source : Banque mondiale - Global economic prospects - janvier 2021

1.1 Environnement économique internationalL’année 2020 a été marquée par un contexte particulier, celui de la crise sanitaire mondiale induite par la pandémie de Covid-19 qui a provoqué une récession économique historique. Cette contraction profonde de l’économie mondiale a ainsi bouleversé les chaînes internationales d’approvisionnement et de production.Les mesures de confinement, mises en place en vue de lutter contre la propagation du virus, ont aggravé le chômage dans de nombreux pays. Contrairement à la dernière crise de 2008-2009, la baisse du PIB en 2020 n’a pas uniquement concerné les économies avancées, mais aussi la plupart des pays émergents, à l’exception de la Chine qui aurait évité un très fort ralentissement de sa croissance.

Globalement, le PIB mondial a enregistré un recul de 3,7 % en 2020 après avoir connu une croissance de 2,8 % en 2019. Cette récession a ainsi été légèrement moins sévère qu’attendu, principalement en raison d’une contraction moindre de la croissance dans les économies avancées et d’un redémarrage plus énergique que prévu en Chine.

Une crise internationale sans précédent L’année 2020 a été marquée par la pandémie de Covid-19 dont les répercussions socioéconomiques ont durement touché l’ensemble des pays. Outre la récession généralisée qu’elle a provoquée, cette crise a également impacté les chaînes de production globalisées, notamment en créant ou en aggravant les pénuries de matières premières dans le monde entier. Au Maroc, la crise du coronavirus a entrainé la première récession depuis de nombreuses années. Touchés à des degrés divers, les secteurs d’activités ont toutefois su faire preuve de résilience, en grande partie grâce à l’important dispositif de soutien aux entreprises mis en place par le Gouvernement via le Fonds spécial Covid-19.Malgré ce contexte difficile, le secteur bancaire a enregistré des performances encourageantes à nuancer néanmoins par la hausse conséquente du risque de crédit.

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4,3

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3,3 2,92,3

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3,5

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3,7

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Monde Pays avancés États-Unis Zone euro

Pays émergentset pays en

développement

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Perspectives économiques en 2021

Les perspectives économiques nationales du HCP pour l’année 2021 tablent sur une reprise de la demande extérieure adressée au Maroc. Cette projection favorable s’appuie notamment sur les espoirs suscités par le lancement des campagnes de vaccination. Ces dernières devraient faciliter l’ouverture des frontières et entrainer un regain de confiance de la part des ménages et des investisseurs.

Ces prévisions économiques prennent également en considération les dispositions annoncées dans la Loi de finances 2021 et supposent la réalisation d’une bonne production céréalière.

Dans ces conditions économiques entourées d’incertitudes liées à la pandémie, le HCP prévoit un PIB en croissance de 4,6 %en 2021 après une récession de 7 % en 2020.

Sur la base de ces hypothèses, le HCP a calculé la valeur ajoutée prévisionnelle détaillée par secteur. Le secteur primaire devrait enregistrer une augmentation de l’ordre de 11 % de sa valeur ajoutée en 2021, contre une baisse de 7,1 % en 2020. Les activités du secteur secondaire seront quant à elles soutenues par l’amélioration des demandes extérieure et intérieure. Elles devraient ainsi retrouver un regain de dynamisme, avec une valeur ajoutée en hausse de 4,1 % en 2021 après avoir connu un net repli de 6,3 % en 2020. L’activité du secteur BTP devrait, de son côté, afficher une croissance de 5,1 % en 2021 après avoir enregistré une chute de 9,8 % en 2020.

Le secteur tertiaire devrait, pour sa part, bénéficier d’une légère amélioration de son rythme de croissance en 2021 avec une hausse de 3,4 %, contre une baisse de 6,8 % en 2020.Ce redressement s’expliquerait par une reprise lente et graduelle des activités des services marchands, en particulier celles du transport et du commerce tirées par la demande intérieure. Cette dernière devrait progresser grâce aux retombées positives attendues de la vaccination anti-Covid-19.

Cependant, l’activité touristique devrait continuer de pâtir des effets de la crise. Pour accélérer son redémarrage, ce secteur devrait bénéficier du plan de relance mis en œuvre dans le cadre d’un ambitieux contrat programme 2020-2022 qui vise le soutien financier, l’encadrement et l’appui des entreprises touristiques.

Stratégieet gouvernance

Soutien de CIH BANK en faveur de l’économie marocaine dans le contexte de pandémie

CIH BANK s’est joint à l’élan de solidarité nationale en apportant une contribution de 150 MDH au Fonds spécial pour la gestion de la pandémie du coronavirus Covid-19.La Banque a également mis en place de nouvelles procédures au profit de ses clients touchés par les conséquences économiques de la crise sanitaire, notamment la possibilité d’ajourner les échéances de remboursement de crédit jusqu’à 12 mois. Les clients détenteurs d’un crédit FOGARIM pour l’accès au logement social ont bénéficié d’un report automatique et gratuit, sur une durée de 4 mois, de leurs échéances restant dues.De plus, à la demande de certains clients la Banque a traité certaines situations particulières au cas par cas.

1.3 Secteur immobilierAu cours de l’année 2020, l’immobilier a enregistré un bilan plutôt morose. La majorité des indicateurs du secteur ont connu des baisses historiques, principalement du fait de la crise sanitaire. La situation s’est toutefois améliorée en fin d’année grâce au dispositif de soutien gouvernemental mis en place au profit des opérateurs du secteur.Malgré un début d’année difficile, le secteur immobilier a su faire preuve de résilience et a réussi à compenser les baisses du premier semestre par de meilleurs résultats au cours du second semestre. Ce dernier a notamment été marqué par le redémarrage des chantiers suspendus ainsi que par la reprise des ventes des ciments et des transactions immobilières. La situation a pu être maitrisée grâce aux mesures de relance du marché immobilier prises par le Gouvernement.

Indice des prix des actifs immobiliers (IPAI)

Selon les statistiques publiées par Bank Al-Maghrib, l’indice des prix des actifs immobiliers au courant de l’année 2020 a connu un repli de 0,9 %. Ceci est principalement dû aux baisses des prix des biens résidentiels (-1,2 %), du foncier (-0,6 %) et des biens à usage professionnel (-0,4 %).Au 4e trimestre 2020, l’évolution des prix pour les principales villes était mitigée avec des hausses de 0,7 % pour Casablanca, de 4,1 % pour Tanger, de 2,8 % pour Fès, de 4 % à Meknès et de 2,5 % à Oujda. Alors qu’à Rabat, Marrakech et Agadir les prix se sont respectivement dépréciés de 2,6 %, 6 % et 1,2 %.

À Casablanca, la timide hausse de l’IPAI s’explique par une hausse de 1,3 % des prix des biens résidentiels conjuguée aux baisses respectives de 2,1 % pour les terrains et de 3 % pour les actifs à usage professionnel.

En glissement annuel, l’IPAI a enregistré une hausse globale de 0,6 % par rapport au 4e trimestre 2019, reflétant les hausses des prix du résidentiel (0,8 %) et du foncier (0,5 %). Cependant les biens à usage professionnel accusent une baisse de l’ordre de 1 %.

1.2 Environnement économique nationalAu niveau national, la crise sanitaire du Covid-19 a entrainé un choc sévère sur l’activité économique en 2020. Conjuguée à une deuxième année consécutive de sécheresse, cette crise a conduit à une lourde récession, la première depuis plus de deux décennies.Il s’agit à la fois d’un double choc sur l’offre et la demande dû aux conséquences de l’arrêt total ou partiel des activités économiques durant le confinement, en particulier la perturbation des chaînes de valeurs, les restrictions de mobilité et la fermeture des frontières.

Compte tenu de cette conjoncture inédite, selon les données du Haut-Commissariat au Plan (HCP), la croissance économique nationale a connu une récession de 7 % en 2020 alors qu’elle avait enregistré une croissance de 2,5 % en 2019.

En raison des conditions climatiques défavorables (faible pluviométrie et mauvaise répartition temporelle des précipitations), la valeur ajoutée agricole s’est repliée de 8,1 % en 2020, toujours d’après les prévisions du HCP. L’année précédente, elle avait accusé une baisse de 5,8 %. La valeur ajoutée non agricole a, quant à elle, reculé de 6,6 %, alors qu’elle avait connu une hausse de 3,3 % en 2019.

Du côté des finances publiques, l’effort budgétaire pour soutenir l’activité conjugué à la baisse des recettes a contribué au creusement du déficit budgétaire qui se situe à 7,4 % du PIB, au lieu de 3,6 % en 2019. Ce besoin de financement a été satisfait en partie par un recours massif au marché extérieur de la dette. Ainsi, le taux d’endettement public global devrait s’élever à 95,6 %du PIB contre 94,6 % en 2020. En 2021, la part de la dette du Trésor devrait connaître une hausse de près de 0,6 point pour atteindre 78,3 % du PIB, contre 77,7 % en 2020 et 64,9 % en 2019.

Reculant de 7,1 %, le secteur primaire impacte négativement la croissance du PIB de 0,9 point en 2020.

Les activités secondaires (hors énergie) se sont fortement contractées, en repli de 7 %contre une hausse de 2,8 % en 2019. Elles ont été notamment touchées par les répercussions négatives de l’arrêt temporaire de l’activité de plusieurs opérateurs sur le marché national et international.

Après avoir connu un net rebondissement de 16,4 % en 2019, le secteur énergétique a enregistré une diminution de 4,1 % en 2020, suite à la baisse de croissance de plusieurs activités industrielles.

Par ailleurs, le secteur tertiaire a comptabilisé un recul de 6,8 %, contre une progression de 3,8 % en 2019. Ceci s’explique principalement par un effondrement de 55,8 % de la valeur ajoutée touristique en 2020, eu égard à la fermeture des frontièreset de la suspension des déplacements interurbains.

Enfin, et après avoir connu une légère redynamisation de 1,4 % en 2019, le secteur du bâtiment et des travaux publics a subi un repli de 9,8 % en 2020. La branche du bâtiment, en particulier, a été sévèrement pénalisée par le double choc de l’offre et de la demande, causé par la crise.

Source : rapport « Situation économique en 2020 et ses perspectives en 2021 » publié par le Haut-Commissariat au Plan

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Secteur primaire

Secteur secondairehors énergie

Secteur énergétique

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Secteurdu bâtimentet travaux publics

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Les crédits à la consommation ont toutefois baissé de 4,7 % par rapport à 2019 de même que les crédits à l’équipement, en recul de 0,6 %.

Les crédits hors immobiliers ont quant à eux connu une hausse de 1,1 % par rapport à l’année dernière pour s’établir à 272 738 MDH à fin 2020.

De leur côté, les engagements hors bilan augmentent de 4,2 %pour atteindre 314 003 MDH à fin 2020. Les engagements de financement participent à hauteur de 52,3 % au total des engagements donnés contre 47,7 % pour les engagements de garantie. En ce qui concerne le risque de crédit, les créances en souffrance de la clientèle affichent une hausse de 15,9 % : elles se montent à 80 266 MDH en 2020, contre 69 256 MDH en 2019.

Les provisions et agios réservés enregistrent une hausse de 13,4 % pour s’établir à 54 410 MDH en 2020 contre 47 969 MDHen 2019. Il en découle un taux de couverture de 67,5 %.

1.5 Marché des taux Liquidité et marché monétaire

Au cours des onze premiers mois de l’année, la liquidité bancaire a connu une forte détérioration avant de retourner en fin d’année à un niveau proche de celui de janvier. En effet, le déficit du marché monétaire est passé de 62,3 Mds DH en début d’année à un pic de 112,5 Mds DH en milieu d’année avant de revenir à 67 Mds DH à la fin de l’exercice. Sur cette période, le déficit s’est établi en moyenne à 90 Mds DH.

En ce qui concerne les facteurs autonomes de liquidité bancaire, les données à fin novembre 2020 montrent que la circulation fiduciaire a augmenté de 51,6 Mds DH passant de 250,2 à 301,8 Mds DH, ce qui a dégradé les ressources bancaires. Du côté des facteurs qui ont amélioré la liquidité, les avoirs extérieurs nets ont progressé de près de 11 Mds DH au cours de l’année malgré les conséquences de la pandémie. Aussi, la banque centrale a supprimé la réserve monétaire en juin 2020, libérant 11,8 Mds DH aux banques.

La banque centrale est également intervenue à deux reprises sur le taux directeur en le baissant une première fois de 25 pbs en mars et une seconde fois de 50 pbs en juin. Cette diminution s’est ensuite répercutée sur les taux monétaires. Le TMP interbancaire moyen est passé de 2,21 % au premier trimestre 2020, à 1,93 % au deuxième trimestre et, enfin, à 1,5 % le reste de l’année. Les taux repo se sont, pour leur part, établis en moyenne à 2,16 % au premier trimestre, à 1,87 % au deuxième trimestre et à 1,62 % le reste de l’année. Les placements du Trésor ont quant à eux été réalisés entre 1,10 % et 2,66 % avec un taux moyen de 1,69 %.

Finances publiques et marché obligataire

Le contexte exceptionnel lié à la crise sanitaire a nécessité l’adoption d’une Loi de Finances Rectificative tablant sur un déficitbudgétaire de 7,5 % du PIB, contre 3,5 % prévu initialement.Au terme de l’année, le déficit réalisé a été de 82,4 Mds DH (7,6 % du PIB) soit 40,9 Mds DH de plus qu’en 2019.Selon les données du Ministère de l’Économie, des Financeset de la Réforme de l’Administration, le solde ordinaire du Trésor présente une dégradation de 31,3 Mds DH par rapport à fin 2019. Ce repli s’explique par une baisse de 13,9 Mds DH des recettes fiscales (dont 3,9 Mds DH d’impôts directs et 8 Mds DH d’impôts indirects) et de 9,2 Mds DH des recettes non fiscales.

Du côté des dépenses, les dépenses ordinaires et les dépenses d’investissement ont respectivement progressé de 7,6 Mds DH et 13,6 Mds DH. En ce qui concerne le financement, le Trésor a bénéficié d’un excédent de 5,3 Mds DH du Fonds spécial Covid-19, d’une augmentation de 14,7 Mds DH de l’encours des arriérés, d’un endettement intérieur de 24,7 Mds DH, ainsi que de levées nettes à l’international de près de43 Mds DH.

Sur le marché des adjudications des Bons du Trésor (BDT), principal instrument de financement public intérieur, les levées ont atteint près de 120 Mds DH, dont 69 % sur les maturités de moins de 2 ans, 24 % sur la tranche [5 ans ~ 15 ans] et 7 % sur les maturités longues de 20 ans et 30 ans. Les tombées en principal se sont chiffrés à 71,8 Mds DH et les rachats de titres par le Trésor, effectués en fin d’année, se sont monté à 13,2 Mds DH. Enfin, les échanges de BDT se sont élevés à 12,4 Mds DH.

1.4 Environnement bancaireet marchés financiers

Secteur bancaire

Les dépôts de la clientèle du secteur bancaire ont connu une hausse de 5,25 % et sont ainsi passés de 950 042 MDH à 999 939 MDH entre 2019 et 2020. Les dépôts non rémunérés constituent toujours une part majoritaire dans la structure des ressources bancaires à fin décembre 2020, avec une participation à hauteur de 68,3 %. Les dépôts rémunérés représentent pour leur part 30,6 % du total des ressources de la clientèle, soit une baisse de 3,2 points de pourcentage par rapport à 2019.

Les dépôts à vue se sont quant à eux élevés à 862 513 MDH à fin 2020, contre 794 405 MDH l’année précédente, soit une hausse de 9 %. Par ailleurs, les dépôts à terme se sont dépréciés de 11,7 % pour atteindre 137 426 MDH en 2020, contre 155 637 MDH en 2019.

En 2020, les crédits bancaires ont maintenu pour la quatrième année consécutive leur tendance haussière. Leur encours s’apprécie de 4,5 % pour s’établir à 923 532 MDH à fin 2020, contre 883 780 MDH à fin 2019.

Volume et nombre de transactions immobilières

En un an, le nombre de transactions immobilières a diminué de 15,2 %. Ce repli se traduit sur l’ensemble des catégories d’actifs immobiliers avec : -18,2 % pour le résidentiel, -7,7 % pour les terrains et -5,4 % pour les biens à usage professionnel.

Au terme du 4e trimestre 2020, le volume des transactions a connu une progression considérable, soit une hausse de 39,2 % par rapport au trimestre précédent. Cette hausse concerne tous les types de biens : +39,7 % pour le résidentiel, +47,2 % pour le foncier et +19,6 % pour les biens à usage professionnel.

Le nombre des transactions traitées est également à l’augmentation pour toutes les villes du Royaume avec : +29 %à Casablanca, +43,2 % à Rabat, +32,5 % à Marrakech, +52,9 % à Tanger, +67,8 % à Fès, +26,5 % à Meknès, +43,7 % à Agadiret +71,5 % à Oujda.

Au niveau de la ville de Casablanca, on constate une progression de 29 % pour le résidentiel, 9,3 % pour les terrains et 32,2 % pour le foncier.En glissement annuel, le nombre des transactions immobilières au 4e trimestre 2020 s’est apprécié de 27,1 % par rapport au 4e trimestre 2019. Cette hausse a concerné l’ensemble des types de biens avec : 22,1 % pour les biens résidentiels ; 47,3 % pour le foncier et 24,9 % pour les bureaux.

Taux débiteurs appliqués par les Banques

Selon l’enquête de Bank Al-Maghrib, fin 2020, les taux d’intérêt débiteurs appliqués par les banques aux crédits immobiliers se sont inscrits à la baisse, passant ainsi de 5,34 % à 4,91 % entre le quatrième trimestre 2019 et le quatrième trimestre 2020.

Ventes de ciment, mises en chantier et productionde logements

Autre indicateur important de l’activité du secteur immobilier, les ventes de ciment ont atteint 12,26 millions de tonnes à fin 2020, contre 13,63 millions de tonnes à fin 2019, soit un recul de 10 %.

En 2020, les mises en chantier ont concerné 110 613 lots et logements (hormis les unités de restructuration), ce qui représente une baisse de 37,2 % par rapport à l’année précédente. Les unités économiques et sociales, tous types confondus, représentent la plus grande part des mises en chantier, soit 79,9 %. Cette catégorie de logements totalise 88 357 unités en 2020, ce qui correspond à une diminution de 36,5 % par rapport à 2019.

En ce qui concerne la production, le nombre de lots et logements (hormis les unités de restructuration) achevés s’est élevé à 128 493 unités, dont 101 716 unités économiques et sociales, soit un recul respectif de 18,9 % et 23,6 % par rapport à 2019.

Quant aux unités de restructuration, 129 888 unités ont été mises en chantier et 128 178 autres ont reçu le certificat de conformité durant l’année 2020, ce qui représente une baisse respective de 31 % et 19 % par rapport à 2019.

-12%

2019 2020

794,405

155,637

862,513

137,426

Dépôts à vue Dépôts à terme

+9%

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2019 2020Crédits Immo Crédits

hors Immobilier

-1%+5%

270,303 272,738

570,527545,245

Cette variation est principalement due à une appréciation de 4,6 % des crédits immobiliers. Les autres crédits et les crédits trésorerie enregistrent également une hausse, respectivement de 17,6 % et 16,6 %.

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Le volume global traité s’est, quant à lui, déprécié de 26,02 % en 2020 pour s’établir à 55,78 milliards de dirhams, contre 75,4 milliards l’année précédente. Cette variation résulte de l’effet combiné d’une baisse de 10,8 milliards de dirhams des transactions effectuées sur le marché des blocs et d’une hausse de 5,78 % du volume échangé sur le marché central à 33 milliards de dirhams.

Crise du covid-19 : une accélération de la digitalisation des services bancaires et des paiements en ligne

Durant la période de confinement, le e-commerce et les services en ligne en général ont connu un boom sans précédent. Le secteur bancaire a vu également exploser le nombre d’opérations et de transactions en ligne. Cette tendance s’est confirmée au cours des mois qui ont suivi, car les Marocains, fortement sensibilisés aux outils digitaux, ont adopté de nouvelles habitudes de consommation. Pionnier des services bancaires en lignes, CIH BANK avait mis en place, bien avant la crise sanitaire, une large gamme de produits et services digitaux au profit de ses différentes catégories de clientèles.

Sur les 75 sociétés cotées en bourse, à fin 2020, les 10 plus fortes capitalisations représentent plus de 75 % de la capitalisation globale du marché :

Il est à noter également que la capitalisation boursière a baissé de 6,7 % par rapport à l’année dernière pour s’établir à 585 milliards de dirhams, en particulier sous l’effet du replidu MASI et du DHEX en 2020.

Evolution de la Capitalisation Boursière

579,0

516,2

445,3 451,1484,4 453,3

583,4627,0

582,2626,7

585,0

100,0

200,0

300,0

400,0

500,0

600,0

700,0

2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020

Evolution des indices boursiers, du secteur bancaireet de la participation et promotion immobilières en 2019

La courbe des taux a fortement diminué au cours de l’année 2020 suite aux deux baisses successives du taux directeur de Bank Al-Maghrib. Les taux ont néanmoins connu une correction à la hausse en fin d’année du fait de la difficulté du Trésor à boucler le financement et en raison du retard des tirages extérieurs.

Sur la courbe primaire, les taux sur les maturités 52 semaines et moins ont baissé de 60 pbs environ, le taux 2 ans et le taux5 ans ont respectivement diminué de 40 pbs et 16 pbs. Les taux entre 10 ans et 20 ans ont baissé de 35 pbs environ et le taux 30 ans a chuté de 77 pbs.

Sur la courbe secondaire, la tendance des taux a été similaire :les taux sur les maturités 52 semaines et moins ont baissé entre 73 pbs et 84 pbs, le taux 2 ans a reculé de 54 pbs et le taux 5 ans, de 34 pbs. Les taux 10 ans et 15 ans ont baissé environ de 30 pbs et les taux 20 ans et 30 ans ont respectivement baissé de 38 pbs et 63 pbs.

Supportés par la baisse des taux, et malgré la baisse des taux nominaux, les rendements obligataires ont fortement augmenté en 2020. Ainsi, les indices de référence ont progressé de 2,39 % sur le compartiment court terme, de 3,52 % sur le compartiment moyen terme et de 7,83 % sur le compartiment long terme. Le rendement de l’encours de BDTa augmenté de 4,78 %.

Jan Fév Mar Avr Mai Jui Juil Aoû Sep Oct Nov Déc0

2000

4000

6000

8000

10000

12000

14000

16000

MasiMadex BanqueParticipation et promotion immobilieres

Marché boursier

À l’instar des places boursières internationales, la Bourse de Casablanca a connu une année atypique marquée par une forte incertitude. Elle clôture ainsi l’exercice 2020 avec une dépréciation annuelle de près de 7,27 % du MASI contre une hausse de 7,11 % l’année précédente, et une baisse de 7,35 %du DHEX sur l’année, contre un accroissement de 7,43 % en 2019.Par ailleurs, en 2020, le secteur bancaire se déprécie de -15,69 % après avoir connu une augmentation de 5,56 % l’année dernière. La tendance baissière du secteur immobilier s’accentue passant d’une légère diminution de 3,42 % en 2019 à un recul de 62,03 % en 2020.

En nombre de paiements sans contact

3,2 M Opérations

+35%De transactions par rapport à 2019

441KConnexions par jour +66% par rapport à Déc-19

81KTransactions/jour Virement & Digital

95%des Virements sont effectués en ligne en 2020

Société Capitalisation Part

Maroc Telecom 127 468 824 300 21,79 %

Attijariwafa Bank 88 823 109 137 15,18%

BCP 50 502 987 603 8,63 %

LafargeHolcim Maroc 37 489 984 000 6,41 %

BANK OF AFRICA 32 064 356 756 5,48%

CIMENT DU MAROC 24 238 050 716 4,14 %

TAQA MOROCCO 21 583 515 930 3,69 %

COSUMAR 19 851 748 744 3,39 %

SODEP-Marsa Maroc 15 413 076 000 2,63 %

WAFA ASSURANCE 13 545 000 000 2,32 %

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2. Stratégie

2.1 Vision et présentation du plan stratégique 2020-2024

BANQUE DES PARTICULIERS ET P R O F E S S I O N N E L SForte de son réseau de plus de 300 agences, CIH BANK est présente dans de nombreuses villes à travers le Maroc. E-banking, monétique, bancassurance… la banque développe sans cesse de nouveaux produits et services innovants.Objectif : construire une expérience multicanal et multiservice riche et diversifiée et simplifier la vie des clients au quotidien.

BANQUE DE L’IMMOBILIERPartenaire de référence du secteur de l’immobilier, CIH BANKmet à la disposition des particuliers, promoteurs et aménageurs, ses solutions de financement en matière de crédit immobilier. Les professionnels du domaine bénéficient, en outre, d’un accompagnement sur mesure auprès de ses centres d’affaires spécialisés dans l’immobilier.

BANQUE DE L’ENTREPRISELe secteur financier joue, aujourd’hui plus que jamais, un rôle essentiel de levier pour l’économie marocaine . C’est pourquoi CIH BANK accompagne ses partenaires, grands comptes privés ou institutionnels, dans leurs projets les plus ambitieux et les plus structurants.

BANQUE DE FINANCEMENT ET D’INVESTISSEMENTBanque de Financement et d’Investissement regroupe trois structures :• La direction des Marchés de Capitaux, en chage des opérations

de marché• La direction de l’International et de l’Offshore, qui gère

les activités liées au commerce extérieur et au secteur de l’offshoring.

• La direction du Corporate finance, responsable du capital investissement et des financements structurés / spéciaux.

En 2019, CIH BANK a adopté un nouveau plan stratégique 2020-2024, dans la continuité du précédent plan de développement qui lui avait permis de finaliser avec succès sa transition vers le modèle de banque universelle.Ce nouveau plan vise ainsi à consolider et à capitaliser sur les réalisations accomplies tout en accélérant la stratégie d’innovation et de diversification des activités.

Le planstratégique2020-2024

s’inscrit dansla continuité.”

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Stratégieet gouvernance

2.2 Stratégie RSE et contribution aux ODD En phase avec sa signature « La Banque de demain dès aujourd’hui », la stratégie RSE de CIH BANK découle de 15 enjeux matériels et s’articule autour de 4 piliers engagement. CIH BANK s’inscrit également dans le cadre des Objectifs de Développement Durable (ODD) de l’ONU et a ainsi identifié les ODD les plus pertinents au regard de ses différentes activités en vue de quantifier sa contribution à chacun d’eux.

La Banque de Demain dès Aujourd’hui

Faciliter l’accès aux services bancaires. Assurer la gratuité des services de base et facturer le juste prix des services

à valeur ajoutée en toute transparence. Faciliter l’inclusion bancaire par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité. Faciliter l’accès au crédit grâce au digital. Assurer des relations clients bienveillantes et de qualité

Orienter ses financements pour préparer le futur. Accélérer et libérer l’innovation. Soutenir la culture, la santé et le développement social des communautés. Financer l’atténuation et l’adaptation au changement climatique

Avoir des processus internes modernes. Mettre en place une gouvernance de la RSE. Respecter l’éthique des affaires et la déontologie. Améliorer les processus internes par le digital. Anticiper et gérer les risques et les crises systémiques. Veiller à la protection des données clients et à la cybersécurité

Être un employeur exemplaire. Développer les collaborateurs et leurs carrières. Assurer le bien-être et la santé des collaborateurs. Garantir une rémunération équitable corrélée à la performance réelle

Parties prenantes Modes de dialogue

Collaborateurs et représentants du personnel Communication interne Intranet Dialogue social Entretiens annuels d’évaluation

Clients (particuliers, professionnels, entreprises) Communication clients CIH Mobile et CIH Online Gestion de la relation clientèle Centre de relation clientèle Médiation interne Enquêtes de satisfaction

Fournisseurs Clauses RSE contractuelles Plateforme NACHTARI Charte d’achats responsables Partenariats et co-développement de produits

Actionnaires et administrateurs, investisseurs Communication financière et extra-financière Assemblée Générale, Conseil d’Administration et Comités spécialisés

Filiales Conseil d’Administration Comités ad hoc

Pouvoirs publics et autorités de régulation Réunions liées à l’activité bancaire et financière Réglementation

Bailleurs de fonds et partenaires commerciaux Conventions de partenariat Reporting extra-financier

Analystes et media Conférences et communiqués de presse Evénements et forums Reporting extra-financier

Organismes professionnels, d’accréditation Commissions thématiqueset fédérations sectorielles Evénements

Société civile & associations Conventions et partenariats

Dialogue avec les parties prenantes

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3. Gouvernance

3.1 Organes de gouvernance Le système de gouvernance mis en place par CIH BANK respecte les principes généraux du gouvernement d’entreprise. Ce système se compose d’organes de contrôle et de gestion, issus du Conseil d’Administration.

Conseil d’Administration

Le Conseil d’Administration détermine les orientations de l’activité de la Société et veille à leur mise en œuvre. Sous réserve des pouvoirs expressément attribués aux Assemblées d’actionnaires et, dans la limite de l’objet social, il se saisit de toute question intéressant la bonne marche de la Société et règle par ses délibérations les affaires qui la concernent.

Le Conseil peut constituer en son sein et avec le concours, s’il l’estime nécessaire, de tiers, actionnaires ou non, des comités techniques chargés d’étudier les questions qu’il leur soumet pour avis. Il est rendu compte, lors des séances du Conseil, de l’activité de ces comités ou encore des avis ou recommandations formulés. Le Conseil fixe la composition et les attributions des comités qui exercent leurs activités sous sa responsabilité.

Activité du Conseil d’Administration au 31 décembre 2020

Le Conseil d’Administration a tenu 6 réunions, au cours desquelles il a notamment traité les points suivants : • Arrêté des comptes de l’exercice 2019 ; • Stratégie de CIH BANK ;• Présentation de l’opération OPCI « CIH PATRIMMO » ;• Lancement du produit « INTILAK MOUKAOUIL » ;• Ratification de l’augmentation de capital ;• Mise en conformité des statuts avec les dispositions du la loi

sur les la société anonyme ;• Crise du Covid-19 : mesures prises et impact ;• Don au Fonds spécial pour la gestion de la pandémie du

coronavirus Covid-19 ;• Réponse à l’exigence de Banque Al-Maghrib de non-

distribution des dividendes ; • Présentation du projet RSE ;• Budget 2021.

Comités émanant du Conseil d’AdministrationComité de nomination, rémunération et gouvernance

Un fois par an, le Comité de nomination, rémunération et gouvernance donne un avis sur le recrutement, la nomination, la révocation et la rémunération du Président du Conseil d’Administration et de ses membres, ainsi que des dirigeants et salariés de la Société.

Ce comité a examiné la rémunération des dirigeants de la banque.

Comité des grands engagements et investissements

Présidé par le Président Directeur Général, le Comité des grands engagements et investissements se réunit mensuellement et à chaque fois que cela est nécessaire.Il a pour mission de statuer sur les grands engagementset investissements de la Banque.

Le Conseil d’Administration a délégué une partie de ses pouvoirs au Comité des grands engagements et investissements qui statue sur les actes de gestion, d’octroi de crédit, d’acquisition et de cession d’éléments d’actifs et, plus généralement, sur toute question jugée importante par le Conseil d’Administration.

Composition du Conseil d’Administrationau 31 décembre 2020

* Au 31 décembre 2020

Garantir une gouvernance solide, pérenne,et transparenteDepuis plusieurs années, CIH BANK s’est inscrite dans un processus continu de renforcement de son mode de gouvernance. L’objectif était d’atteindre un haut niveau de transparence, mais aussi d’améliorer le process d’écoute et de concertation avec les différentes parties prenantes. Le mode de gouvernance de CIH BANK est construit dans le respect de la réglementation de Bank Al-Maghrib, de l’AMMC et des bonnes pratiques d’usage dans le secteur.

Membre* Fonction

M. Abdellatif ZAGHNOUN Président du Comité - Directeur Général de la Caisse de Dépôt et de Gestion

M. Khalid CHEDDADI Membre du comité - Président Directeur Général de la CIMR

Fonction Nom et fonction

Président M. Lotfi SEKKAT Président Directeur Général de CIH BANK

Administrateurs M. Abdellatif ZAGHNOUN Directeur Général de la CDG Massira Capital Management représentée par M. Mohammed Amine Filali Mme Latifa ECHIHABI Secrétaire Générale de la CDG M. Khalid EL HATTAB Directeur Pôle Finances de la CDG HOLMARCOM représentée par M. Mohamed Hassan BENSALAH M. Mustapha LAHBOUBI Pôle Stratégie et Développement de la CDG M. Karim CHIOUAR Directeur Général Délégué de HOLMARCOM

Administrateurs M. Khalid CHEDDADI Indépendants Président Directeur Général de la CIMR Mme Amina BENKHADRA Directeur Général de l’Office National des Hydrocarbures et des Mines M. Ahmed Reda CHAMI Président du Conseil Économique, Social et Environnemental Mme Dayae OUDGHIRI Présidente de la Société FULGURANS

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Par ailleurs, afin de permettre au Conseil d’Administration de statuer sur certaines décisions, le Comité des grands engagements et investissements est consulté pour avis sur les sujets d’investissements ou de désinvestissements suivants : • Politique de gestion du patrimoine hors exploitation ;• Politique d’investissement en activités connexes ;• Politique d’investissement du portefeuille de placements ;• Politique d’investissements en participations.

Au 31 décembre 2020, le Comité des grands engagements et investissements a tenu 13 réunions au cours desquelles il a traité les sujets suivants : • Approbations de crédits ; • Examen de schémas de sortie de dossiers en recouvrement.

Comité d’audit Le Comité d’audit, qui se tient au moins quatre fois par an, assiste le Conseil d’Administration et assure le suivi des questions relatives à l’élaboration et au contrôle des informations comptables et financières ainsi que la surveillance de l’efficacité des systèmes de contrôle interne.

* Au 31 décembre 2020

* Au 31 décembre 2020

* Au 31 décembre 2020

Comité des risques Le Comité des risques, qui se réunit au moins 4 fois par an, est chargé d’assister le Conseil d’Administration dans la définition de la stratégie globale des risques et du niveau d’appétence aux risques au regard de la capacité au risque de CIH BANK. Il assiste par ailleurs le Conseil d’Administration dans le suivi de la stratégie des risques ainsi que dans la gestion et la surveillance des risques et des niveaux auxquels CIH BANK est exposé.

Au 31 décembre 2020, le Comité des risques a tenu 4 réunions au cours desquelles il a traité notamment des sujets suivants : • Suivi des recommandations ;• Évolution des engagements ;• Coût du risque : CoR Social et IFRS9 et Stress Tests relatifs

au Covid-19 ;• Risques financiers : ratios prudentiels et risque ALM et

liquidité ;• Risques de marchés ;• Risques opérationnels ;• Focus sur la pandémie de Covid-19 : «PCA» pandémie et

mesures de protection, évolution de l’activité en période de pandémie et mesures moratoires envers les clients ;

• Principaux indicateurs risques : risque de crédit et analyse générationnelle du RG et Fogarim, risques financiers (ratios prudentiels), TdB ICAAP/appétence aux risques (social et consolidé), risque ALM et Liquidité ;

• Bilan de l’activité de recouvrement sur 2019 ;• Projet PRCI (Plan de Redressement de Crise Interne) ;• Point sur les Crédit CCG (Oxygène et Relance) ;• Potentiel PHE et Affaires spéciales ; • Stratégie de développement des activités de marché ;• Focus sur la sécurité des SI ;• Plan d’actions des filières risques et contrôle ;• Évolution des engagements : CMDR, hors bilan et PNU ;• Evolution du coût du risque : analyse des crédits reportés

PART, projection du coût du risque ;• Indicateurs de risques de crédit : notation, matrice de passage

et transition PART/PRO et notation BE/BI ;• Risques financiers : consommation des FP par Marché, risque

ALM et liquidité ;• Déclaration ICAAP et appétence au risque.

Au 31 décembre 2020, le comité d’audit s’est réuni à quatre occasions, au cours desquelles il a examiné les points suivants : • Arrêté trimestriel et annuel des comptes sociaux et des

comptes consolidés ; • Points contrôle permanent ;• Points audit & inspection générale ;• Ratios prudentiels ;• Synthèses des travaux du Comité d’audit en 2020 ;• État d’avancement du plan d’audit réseau ;• Synthèse des missions d’audit processus & FC ;• État d’avancement de la MEO des recommandations ;• Réalisation inspection ;• Synthèse du rapport de la mission BAM sur le contrôle interne ;• Synthèse conformité à fin octobre 2020 ;• Dispositif de communication financière ;• Plan d’audit sécurité système information 2021 ;• PAC 2020-2021 audit et inspection générale.

Membre* Fonction

M. Lotfi SEKKAT Président du Comité - Président Directeur Général de CIH BANK

Mme. Latifa ECHIHABI Membre du Comité - Secrétaire Général de la Caisse de Dépôt et de Gestion

M. Mustapha LAHBOUBI Membre du Comité - Directeur du Pôle Stratégie et Développement de la CDG

M. Mohammed Hassan Membre du Comité - BENSALAH Président Directeur Général de HOLMARCOM

M. Khalid CHEDDADI Membre du comité - Président Directeur Général de la CIMR

Membre* Fonction

Mme Dayae OUDGHIRI Présidente du comité - Présidente de la Société FULGURANS

M. Khalid EL HATTAB Membre du Comité - Directeur du Pôle Finances de la Caisse Dépôt et de Gestion

M. Karim CHIOUAR Membre du Comité - Directeur Général Délégué de la société HOLMARCOM

M. Mohamed Amine FILALI Membre du Comité - Directeur du Pôle Risk Management de la CDG

Mme Amina BENKHADRA Membre du comité - Directeur Général de l’Office National des Hydrocarbures et des Mines

Membre* Fonction

M. Ahmed Reda CHAMI Président du Comité - Président du Conseil Économique, Social et Environnemental

M. Khalid EL HATTAB Membre du Comité - Directeur du Pôle Finances de la Caisse Dépôt et de Gestion

M. Mohamed Amine Membre du Comité - Directeur FILALI du Pôle Risk Management de la CDG

M. Karim CHIOUAR Membre du Comité - Directeur Général Délégué de la société HOLMARCOM

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Secrétariat généralA.BENMANSOUR

Secrétaire Général Groupe

Secrétariat Général AdjointM. HAMMOUD

Actes sociaux

Médiation Interne

Directions Régionales

Banque des particulierset professionnels

K.BENALLADGA

Animation CommercialeM. DOUNIA

Support RéseauM.EL HACHADI

Banque PrivéeM.Y BENJELLOUN

Suivi desengagements & Risques

K.SENHAJI

Groupes d’Agences

Banque de l’Entrepriseet de l’immobilier

S.HADJIOUIDGA

Pôle Immobilier

Analyses et EtudesM. KHBAYA

Pôle CorporateO. ALAOUI

Middle MarketA. MOUGHRAOUI

Centres d’affairesGE

Centres d’affairesinstitutionnels

Centres d’affaireshôtellerie

Promotion immobilièreK.EL MOURCHID

Banque TransactionnelleY. BARNOUSSI

SupportA. ABEIS

Centres d’affairesgrands comptes immo

Centres d’affairesRégionaux

Pôle confirmitéH.MELLAL

Pôle Audit& Inspection Générale

M.A.BENDALI

Veille réglementaire& Déontologie

Sécurité Financière

Corporate FinancesT. BOUSAG

International et OffshoreO.TAZI

Banque de Financementet d'Investissement

M.MIMOUNIDGA

Marché des CapitauxS.HAJJI OUAFI

Stratégie et IncubationB. LEMKHENTE

Pôle Marketinget communication

A.MOUHOUB

Pôle Capital Humain& Moyens Généraux

F. Gouy

CustomerexperienceAnalytics FactoryPilotage

Stratégique

Pôle RecouverementM. EL IDRISSI SLITINE

Affaires Spéciales& Patrimoine

Hors Exploitation Y.MRANI

RecouvrementParticuliers

et Professionnels M.MOUKHFI

RecouvrementGrands comptes

Z.MAROUANE

Digital Banking

CIH BANK Academy

Marketing opérationnel& multicanal

Communication& Evènementiel

Patrimoine,Achats & Logistique

N. CHAKDOUF

Ressources HumainesF. Gouy

Services Technologiques,Orga et QualitéD.BENNOUNA

DGA

Pôle servicesa la clientèle & canaux

AlternatifsA. AGOUMI

Traitement des prêtsM.AIT EL MOUMEN

Flux et TransactionsS.ALAOUI M’HAMEDI

LANA CASHA.MABROUK

Communicationset opérations financièreset suivi des participations

et Filiales

Comptabilité & FiscalitéA. HOUSBANE

Engagements GroupeM.BENSETTI

Gestion Globale desRiques, Recouvrement& contrôle permanent

B.ZEKHNINI DGA

Gestion et Contrôledes risques Groupe

K.FAOUZI

Support & affairesjuridiques

S.DOUK

Risques opérationnelset contrôle permanent

groupe M.AROUSSI

Contrôlede Gestion et ALM

N.OUIFKI

Finances servicesà la clientèle

& Canaux AlternatifsY. ZOUBIR

DGA

Pôle Systèmesd’informationD.BENNOUNA

Systèmes d’InformationT.CHERKAOUI

Organisationet AssistanceFonctionnelle

M.TAOUIL

Productionet Infrastructure SI

A.BINDECH

QualitéS. EL OURAOUI

Président Directeur Général Lotfi SEKKAT

Stratégieet gouvernance

Organigramme

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Stratégieet gouvernance

3.2 Gestion des risques Cartographie des risques

CIH BANK dispose de deux cartographies des risques opérationnels à impact financier : l’une pour les métiers et l’autre pour les fonctions supports. Les risques sont qualifiés selon le processus suivant :

Majeur

Fort

Moyen

Faible

Insignifiant

Inexistante Faible Acceptable Bonne Très bonneScore de maîtrise

Grav

ité d

u ris

que

CotationChaque risque

est coté selon son occurrence, son impact financier et son impact

légal et en termes d’image

ClassificationLes risques sont ensuite

classifiés dans une matrice selon leur

fréquence et l’impact, qui déterminent la

gravité

AppréciationCette gravité des

risques est croisée avec le score de

maîtrise du risque selon la matrice

ci-dessous

La cartographie des risques est mise à jour annuellement en termes de nouveaux risques et de cotations et son extension aux risques environnementaux est en cours de réflexion.Elle est présentée au Comité des Risques, émanant du Conseil d’Administration.

3.3 Gouvernance RSE En 2020, CIH BANK a effectué une étude qui lui a permis de fixer les enjeux de sa stratégie RSE suivant 4 axes :

• Faciliter l’accès aux services bancaires : notamment par la gratuité des services de base et la facturation du juste prix des services à valeur ajoutée en toute transparence

• Orienter ses financements pour préparer le futur : avec le financement de l’atténuation et de l’adaptation au changement climatique.

• Avoir des processus internes modernes : par la mise en place d’une gouvernance de la RSE et l’amélioration des processus internes par le digital.

• Être un employeur exemplaire : en assurant le bien-être et la santé des collaborateurs et en garantissant une rémunération équitable corrélée à la performance réelle.

Durant la crise sanitaire, le dispositif de gestion des risques de CIH BANK s’est retrouvé au centre de sa stratégie de gestion de crise. Son principal objectif était alors de permettre à la banque de mieux se préparer face aux différentes incertitudes.

La crise sanitaire a en effet exacerbé des risques structurels qui étaient jusque-là considérés comme très peu probables.

Plusieurs actions ont été menées à travers le dispositif PCA :

• Constitution des cellules de crise ;• Revue et déploiement du plan de repli

(Télétravail) pour les processus vitaux ;• Répartition des collaborateurs sur

plusieurs sites ;• Suivi et monitoring des opérations

de caisse, monétique et moyens de paiement pour assurer une disponibilité maximale de la liquidité ;

• Dématérialisation de courrier et val idations/signatures ;

• Mise en place d’un roulement pour les collaborateurs des agences ;

• Désignation de relais au sein des entités pour transmettre les instructions/informations ;

• Points réguliers sur l’évolution de la situation de la banque, avec suivi par indicateurs ;

• Communication et reporting réguliers auprès des organes régulateurs ;

• Flashs sur la situation de la banque et diffusion de capsules vidéo à l’ensemble des collaborateurs pour les soutenir et les accompagner durant le confinement ;

• Élaboration d’un plan de reprise progressif.

Les processus internes ont dû faire preuve d’une agilité sans précédent pour s’adapter aux nouveaux modes de traitement induits par la gestion de la crise et à la volatilité des prévisions économiques et financières. Que ce soient les mécanismes de mise en place de crédits, de gestion du risque de contrepartie et de recouvrement, de veille sur les délais de paiement et sur le risque porté par les prestataires externes… de nombreuses zones de risques ont dû faire l’objet d’une gestion et d’un suivi rapprochéet proactif. M. Brahim ZEKHNINI

Directeur Général Adjoint en charge de la Gestion Globale

des Risques et Recouvrement

La RSE vise à identifier les risques et les faiblesses de la banque dans son management, sa gestion des ressources, ses processus de recrutement ou encore son impact social, et à trouver les leviers pour y répondre. Cela mène, à court ou moyen terme, à une amélioration globale de nos processus internes et donc à une amélioration de notre performance globale, notamment la performance financière. Cela peut aussi entraîner une réduction des coûts.

Concrètement, nous allons investir dans la RSE et donc tenter d’identifier des leviers pour améliorer le bien-être au travail de nos salariés. Cela va avoir un effet positif sur leur vie et, par extension, sur leur productivité, leur motivation et leur loyauté.Résultat : non seulement nos salariés seront en moyenne plus productifs, mais en plus les taux de démissions ou de départs seront en général plus bas avec une réduction , des dépenses dans le recrutement ou la formation.En matière de protection de l’environnement, c’est la même chose. Si la banque met en place des processus pour réduire les gaspillages de ressources, les déchets ou les consommations d’énergie, elle réduit bien souvent dans le même temps ses dépenses. M. Abdeljawad BEN MANSOUR

Secrétaire Général du Groupe

Seuil des risques résiduels tolérables

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3.4 Éthique des affaireset déontologieConsciente des risques liés à la corruption, au blanchiment d’argent et au financement du terrorisme inhérents au secteur bancaire, CIH BANK accorde la plus grande importance au respect des lois et règlements en vigueur. La Banque s’est ainsi toujours montrée réactive pour se mettre en conformité avec les nouvelles réglementations, en s’appuyant sur un dispositif solide intégrant la veille réglementaire, la déontologie et l’identification des meilleures pratiques bancaires.

Le Code d’Éthique et de Déontologie a pour objectif de cadrer en amont tout comportement non éthique et d’instaurer un respect minimum entre les collaborateurs. Il vise notamment à lutter contre les abus de marchés, à éviter les conflits d’intérêts et à prévenir le blanchiment de capitaux.

Le Code est communiqué à l’ensemble du personnel et les nouvelles recrues bénéficient d’une séance d’information spécifique. Le non-respect de ses dispositions peut exposer à des sanctions administratives ou aboutir au licenciement, selon la gravité des faits constatés. Le Code est par ailleurs signé par tous les administrateurs.

Pour tenir compte de l’évolution du contexte national et international et des bonnes pratiques, le Code est régulièrement actualisé. Il a ainsi fait l’objet d’une mise à jour en 2020.

3.5 Médiation interneLa Médiation interne entre dans le cadre d’une série de mesures visant à améliorer la relation entre CIH BANK et ses clients. L’objectif est de contribuer ainsi de manière efficace et concrète au règlement amiable des éventuels conflits.

Force de proposition, le Médiateur a tout d’abord pour mission de vider le conflit de sa charge émotionnelle et d’essayer de faire évoluer les points de vue des parties vers des positions plus rationnelles. En effet, passer de la confrontation à un dialogue serein et constructif permet de poser les bases d’une médiation qui se déroule dans de bonnes conditions.

Activité de la Médiation interne en 2020

• En 2020, la Médiation Interne a reçu 911 réclamations dont 783 émanant directement des clients soit 86% du total reçu, 101 réclamations du Centre Marocain de Médiation Bancaire avec 11% du total et 27 réclamations de Bank Al Maghrib soit 3%.

Trois domaines d’activité couvrent 89 % des réclamations. La monétique totalise 45 % des réclamations, les engagementsaux particuliers 26% (demandes de report d’échéances, demandes de mainlevées, demandes d’arrangements, les contestations d’impayés…) et la gestion des comptes 18% (demandes de clôtures de comptes, contestations de frais ou d’opérations…). Les autres domaines tels que le multicanal, les moyens de paiement, la bancassurance ou les opérations internationales représentent 11% des réclamations.

• Au titre de l’année 2020, la Médiation Interne a traité 821 réclamations.

Stratégieet gouvernance

Dès le début de la crise sanitaire, la Médiation interne s’est abstenue de recevoir dans ses locaux laclientèle souhaitant avoir recours à ce moyen alternatif de résolutions des conflits. CIH BANK a en effet appliqué desrègles de prudence afin d’éviter toute contagion (passive ou active) ainsi que différentes mesures sanitaires relatives aux salles de réunion (présentiel).

Malgré la pandémie et les mesures sanitaires, le volet réclamation n’a pas connu d’accalmie mais plutôt une évolution surtout pour certains aspects, notamment le volet des engagements aux particuliers (demandes de report ou créances en souffrance).

En ce qui concerne les parties prenantes, nous avons constaté que la part des réclamations émanant du Centre Marocain de Médiation Bancaire (CMMB) a presque doublé, alors que celle afférente à Bank Al-Maghrib(BAM) a stagné entre 2019 et 2020.

La Médiation interne a traité ces réclamations de deux manières. Les doléances des clients ont été principalementreçues sous format papier ou électronique et ont été ainsi prises en charges jusqu’à leur clôture définitive.

En ce qui concerne les autres parties prenantes, BAM et le CMMB, les communications étaient assurées par téléphone, emails et visioconférences (Teams).Quelques réunions importantes ont eu lieu en présentiel dans le strict respect des conditions sanitaires.

M. Abdeljawad BEN MANSOUR Secrétaire Général du Groupe

CMMB101

11%Bank Al Magrhib

273%

GRC/autrescanaux

49554%

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3.6 Système de management de la qualité & Systèmes d’informationEn 2020, pour la deuxième année consécutive, CIH BANK a réussi à maintenir la quadruple certification ISO 9001 version 2015 des activités couvertes notamment, la monétique, les crédits immobiliers, la bancassurance et le financement des entreprises. Suite aux audits réalisés, aucun écart n’a été constaté par l’organisme certificateur. Par ailleurs, toujours selon les auditeurs, plusieurs points forts ont été identifiés. Ils démontrent la pertinence et le niveau de maturité du système de management de la qualité mis en place.Cette certification a permis d’instaurer un dispositif d’amélioration continue à travers un système de surveillance et de suivi de la performance en cohérence avec la politique qualité et les orientations stratégiques de CIH BANK.

Systèmes d’informationLa digitalisation croissante des produits bancaires implique une automatisation du back-office ainsi qu’une agilité croissante des systèmes d’information. Consciente de cet enjeu essentiel, CIH BANK a été l’une des premières banques marocaines à entamer son processus de transformation digitale. En phase avec sa signature « La banque de demain dès aujourd’hui » qui a marqué son changement d’identité visuelle en 2014, la banque a entrepris sa transformation numérique interne, process par process et métier par métier.

Ces dernières années, de nouveaux process ont été dématérialisés afin de gagner en efficacité et de faciliter la relation avec les différentes parties prenantes. À fin 2020, près du quart du réseau de CIH BANK a été couvert par la politique « zéro archive ».En 2020 le portail N@chtary dédiés aux fournisseurs a notamment été lancé. Il permet d’effectuer une procédure de sélection des adjudicataires 100 % digitalisée et transparente. Très satisfaits par cette nouvelle plateforme, les fournisseurs ont été assistés grâce à des tutoriels en ligne.

Protection des données et cybersécuritéAu-delà des réglementations nationales et internationales en vigueur, CIH BANK accorde une attention toute particulière à la sécurité de ses produits et transactions ainsi qu’à la protection des données personnelles de ses clients. La cybersécurité est en effet un enjeu de taille au regard de ses métiers et de son positionnement de banque digitale.

Le renforcementde la sécurité proposéeaux clients

La sensibilisation etl’accompagnementdes clientset des collaborateurs

La sécuritédes applications sensibles

Les capacités de détectionet de réaction

La sécuritédes donnéesclient, personnelleset bancaires

stratégiede sécurité

des systèmesd’informations

Stratégieet gouvernance

L’arrivée de la pandémie au Maroc en mars 2020 a enclenché l’état d’urgence sanitaire qui a engendré une série d’impacts aussi bien pour les employeurs que pour les employés. Les mesures exigées par les autorités ont en effet imposé des actions et des chantiers que les entreprises devraient confronter.

Au cours de cette période, notre banque a pu récolter le fruit de sa stratégie digitale et le virage technologique entamé depuis des années déjà. En effet, les canaux digitaux ont permis à nos clients d’effectuer la majorité des opérations à distance, y compris le recrutement de nouveaux clients. Toutefois, nous nous sommes heurtés à des problématiques de charge et de performances sur nos plateformes de services digitaux en raison de sa forte sollicitation pendant la période de confinement. Nous étions ainsi contraints de superviser et d’améliorer en continu cet aspect tout en offrant une meilleure expérience client.

En ce qui concerne la mise en place du dispositif de télétravail, là encore, CIH BANK était prête pour l’ouverture des systèmes opérants aux collaborateurs et partenaires. Nous avons toutefois dû équiper les collaborateurs concernés par le télétravail dans un contexte marqué par une pénurie de matériel et un allongement des délais de livraison.

Quant aux enjeux sécurité, CIH BANK a capitalisé sur ses infrastructures centrales de ses datacenters, qui étaient à jour pour l’ouverture au télétravail. Cependant, nous avons dû veiller à une sécurité maximale des postes de travail et du mode d’accès. Nous avons à cet effet accompagné certains de nos partenaires pour les aider à assurer les services à distance. La DSI a également créé une Task Force en vue de déployer des solutions de type VPN sur l’ensemble des ordinateurs portables déployés.

Pour faire face aux risques liés à la cybersécurité (notamment les virus et malware), des règles strictes d’accès distant ont été adoptées. Par ailleurs, les accès distants entre les deux datacenters de la banque ont été partagés. La DSI a en outre sensibilisé les collaborateurs par rapport aux menaces et aux bonnes conduites à tenir en matière de cybersécurité. Une veille a été assurée par les équipes de sécurité SI et des audits d’intrusion des systèmes critiques exposés de la Banque ont été effectués.

Tous ces aspects ont constitué un challenge, mais le plus important fut de réaliser tout cela dans un délai aussi réduit et sans toujours y être préparé.

Adil BINDECHDirecteur Adjoint Pôle

Système d’Information

La crise sanitaire Covid-19 a permis de tester la résilience du Système de Management de la Qualité (SMQ) de notre Banque ainsi que sa capacité à s’adapter face à un contexte d’urgence incertain et plein de perturbations.Les principaux enjeux rencontrés se résument à deux questions essentielles. Premièrement, comment assurer la gestion de la continuité du SMQ en cette période de crise et maintenir sa certification ISO 9001 version 2015 ? Et, deuxièmement, comment remédier aux impacts de la crise sanitaire sur la performance des processus et maintenir la dynamique d’amélioration durant la période de confinement ?

Pour ce qui est du premier axe, notre banque s’est inscrite dans une approche proactive dès le mois d’avril 2020 afin de limiter les impacts sur la performance du SMQ. Cette approche a consisté à évaluer les impacts de la période de confinement (mars à avril 2020) sur le programme du SMQ et à anticiper les impacts sur la période de mai à juin 2020. En octobre 2020, CIH BANK a pu passer avec succès son audit de maintien ISO 9001 et prouver sa forte résilience et son agilité face à la crise pandémique.

En ce qui concerne le second axe, notre banque s’est fortement appuyée sur son positionnement en tant que pionnière dans le domaine de l’innovation et du digital banking. En effet, le maintien de la dynamique d’amélioration et le pilotage des processus ne pouvait se faire de manière aussi régulière en l’absence d’une solution informatique efficace. Nous avons également réussi à déployer notre SI Qualité IT9@NE dans un délai très réduit tout en assurant les travaux de migration et les sessions de formation à distance des différents acteurs et parties prenantes.

Le nouveau système a été mis à la disposition de tous les pilotes de processus dès avril-mai 2020, ce qui leur a permis de continuer à assurer le suivi de la performance de leurs processus et d’agir en conséquence, même en période de confinement. Il va de soi que l’engagement confirmé des pilotes et des sponsors de processus a été également un facteur indéniable de succès dans le maintien de la dynamique d’amélioration continue.

Siham EL OURAOUIDirectrice de la Qualité

La stratégie de sécurité des systèmes d’information de CIH BANK s’articule autour des cinq axes suivants :

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PERFORMANCE ET CRÉATION DE VALEUR PARTAGÉE

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Performance et création de valeur partagée

Depuis 100 ans, CIH BANK contribue au développement socioéconomique en œuvrant pour une meilleure inclusion financière ainsi que pour la création de valeur durable au profit de l’ensemble de ses parties prenantes.

NOS MÉTIERS

La Banque desParticuliers etProfessionnels

La Banque del’Entreprise et de l’Immobilier

La Banque deFinancement etd’Investissement

Développer la collecte des ressources et l’octroi de crédits

Consolider la position historique de la Banque dans le financement de la promotion et de l’accès au logement tout en développant le nouveau métier d’accompagnement des entreprises

Développer les métiers liés aux marchés des capitaux, la Corporate Finance et le Trading, nouveaux leviers de croissance

NOTRE CRÉATION DE VALEUR

Clients

Collaborateurs

Actionnaires

Fournisseurs

Autorités Publiques

Société Civile

40 %de femmes et 57 % de jeunes≤ 30 ans parmi les clients particuliers et auto-entrepreneurs

7,0 %de primes dansla masse salariale

7,51 Mds MDHde capitalisationboursière

95 %de prestataires locaux et qui fournissent

99 %des prestations en valeur

822,1 MDHde charges sociales et fiscales

61 MDHde soutien aux associations

650prêts au personnel

695bénéficiaires des logementsde vacances

39,6 Md’opérations digitales

53,22 Mds MDHd’encours de crédits à la clientèle

dont 8,78 Mds MDHdébloqués en 2020

3/4des clients particulierset auto-entrepreneurs bénéficiant de la gratuité des services de base

146recrutements,138 promotionset 135 mobilités

2,26 Mds MDHde PNB

815,3 MDHd’achats réalisés

396,5 MDHde dividendes distribués

2,9 %de la masse salarialedédiée à la formation

249,3 MDHde Résultat Net

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Une banque créatrice de valeur durable

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Performance et création de valeur partagée

• Lancement de l’offre de financement et d’accompagnement « INTELAK AL MOUSTATMIR » et de l’offre d’aide aux entreprises en difficulté « DAMANE OXYGENE ».

• Mise en place du dispositif global de gestion de la pandémie de Covid-19 et déploiement du Plan de Continuité de l’Activité (PCA).

• Contribution de CIH BANK à hauteur de 150 millions de dirhams au Fonds spécial pour la gestion de la pandémie du coronavirus Covid-19.

• Report de mars à juin 2020 des échéances de crédits immobiliers et de crédits à la consommation pour les clients particuliers impactés par la pandémie. 64 000 reports ont été accordés à titre gracieux, conformément aux orientations du Comité de Veille Économique.

• Mise à disposition du réseau d’agences et des guichets automatiques pour la distribution des aides servies par l’État en faveur des salariés et des foyers touchés par la crise.

• Mise en service de la nouvelle Direction Régionale Saïss

• Souscription de l’opération OPCI.

• Implantation de 60 nouveaux GAB dans le cadre des partenariats

• Poursuite de l’enrichissement de l’offre digitale à travers le lancement de nouvelles fonctionnalités.

423 455Comptes ouverts en 2020

Covid-19 : CIH BANK, toujours mobilisée au servicede ses clients

Dès les débuts de la crise sanitaire, CIH BANK s’est mobilisée afin d’assurer une disponibilité maximalede la liquidité à travers un suivi rapproché des opérations de caisse, de la monétique et des moyens de paiement.La banque a également veillé à assurer l’accessibilité des services en ligne malgré la hausse importante du nombre de connexions.CIH BANK a par ailleurs, suspendu le prélèvement des échéances des clients impactés financièrement par la pandémie et a octroyé des crédits spéciaux pour les entreprises en difficulté.

Résultats commerciaux Équipement CIH BANK

6 nouvelles agences ouvertes en 2020.

60 nouveaux GAB implantés chez les partenaires dans le cadre de la densification des points du réseau de distribution.

Encours global des dépôts :

Encours global des crédits :

2020

50,1 MMDH

2019

41,4 MMDH

2020

52,0 MMDH

2019

43,6 MMDH

Code 3042,6%

Monétique15,7%

Conquête7,1%

Bancassurance & Assistance11,6%

Sayidati

13,8%

Comptessur carnet

9,2%

Chiffres clés 2020performance commerciale

Faits marquants 2020

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Performance et création de valeur partagée

Année 2018 2019 2020

Nombre de clientsbénéficiaires du crédit 47 354 47 669 46 976FOGARIM

Valeur des encoursde crédit FOGARIM 6 645 762 6 472 594 6 527 718(MAD)

Un acteur engagédans le développement socioéconomiqueet humain au MarocDepuis toujours, CIH BANK œuvre activement en faveur de la bancarisation des populations défavorisées en mettant notamment à leur disposition des agences mobiles et des canaux de communication adaptés. La banque est également un acteur historique du financement de l’accès au logement social au Marocà travers le financement des acquéreurs et des promoteurs immobiliers.Pour plus de proximité avec sa clientèle, notamment dans les régions les plus reculées du Maroc, CIH BANK développe son réseau. Cette extension lui permet ainsi de bancariser des populations éloignées des grands centres urbains ayant difficilement accès aux services digitaux. Le choix d’implantation des nouvelles agences ou des guichets automatiques s’appuie sur les analyses de Bank Al-Maghrib. L’objectif est de couvrir en priorité les zones où le besoin est le plus important.

Aujourd’hui, les 307 agences de CIH BANK couvrent la quasi-totalité du territoire national. Des conseillers ont accompagné le déploiement de chaque nouvelle agence afin de participer à l’éducation financière des nouveaux clients.

En parallèle, 4 agences mobiles disposant d’un GAB intégré proposent des services variés tels que les ouvertures de comptes, la simulation de crédit, ainsi qu’une large palette d’opérations et de services. À terme, ce canal de distribution qui a d’abord fait l’objet d’une phase pilote, sera pérennisé en vue de doter chaque région de sa propre agence mobile.

Autre vecteur d’inclusion bancaire, l’octroi de crédit pour l’habitat social. CIH BANK est en effet leader dans l’octroi de crédits garantis par le dispositif FOGARIM. Ce programme lancé en 2004 par l’État a permis à 160 000 ménages à revenus modestes d’accéder à un logement social. Par ailleurs, à fin 2020, 46 976 ménages, dont la majorité n’était pas bancarisée auparavant, ont bénéficié du crédit conventionné Iskane DHmoune.

Le digital constitue également un levier pour favoriser la bancarisation des populations des régions isolées. Le digital a en effet permis d’accélérer l’ouverture de comptes dans des localités éloignées où CIH BANK n’est pas encore implanté. Il s’agit aussi d’un fort levier d’inclusion pour les jeunes, particulièrement sensibles à ces nouveaux canaux de communication.

Afin de toucher un public le plus large possible en levant notamment les obstacles liés à la lecture, CIH BANK propose depuis 2018, CIH VOICE. Cette application mobile permet la lecture vocale en arabe dialectal des soldes et opérations bancaires ainsi que la reconnaissance vocale des demandes concernant le solde et l’historique de compte. Elle permet en outre d’effectuer le paiement de factures et des recharges prépayées télécom.

En ce qui concerne la clientèle des professionnels et des petites entreprises, CIH BANK développe également son réseau en régions. Fin 2019, la Banque a structuré sa filière réservée aux professionnels et aux TPE, pour une plus grande proximité régionale. 40 conseillers sont désormais dédiés à cette clientèle. En octobre 2020, la Direction Régionale de l’Oriental a ainsi formé 150 femmes de la ville de Berkane, au programme de soutien aux jeunes entrepreneurs, Intelak, en collaboration avec l’association Ghazal.

Une digitalisation progressive des process de créditDans le cadre de la digitalisation croissante de son offre de produits et services, CIH BANK travaille actuellement à la mise en place de nouveaux processus dématérialisés permettant de faciliter la demande et l’accès au crédit (depuis l’entrée en relation à l’octroi, jusqu’au remboursement).

La numérisation des documents et le suivi du statut de la demande en ligne seront donc prochainement disponibles. Le client évitera ainsi des déplacements inutiles et ne devra se rendre à l’agence que pour la signature du contrat. Le déploiement de ce nouveau dispositif sera accompagné par un vaste dispositif de communication ainsi que par une formation des équipes du réseau et du back-office.

La banque a par ailleurs pour projet de mettre en contact ses clients promoteurs immobiliers et les particuliers par le biais du digital, pour une plus grande transparence au niveau des transactions.

En tant que startup, la réactivité et l’agilité de notre banque partenaire sont deux caractéristiques importantes, essentielles à notre développement. CIH BANK a été présente pour nous soutenir aussi bien au niveau financier en nous accompagnant dans l’octroi d’un crédit Intelaka, qu’au niveau non financier : en mettant à notre disposition une personne dédiée pour accompagner nos artisans et les aider à devenir des auto entrepreneurs. Nous sommes satisfaits de notre relation avec CIH BANK et nous la recommandons aux startups qui ont besoin d’une banque à leur écoute !

Reda LakhlifiCofondateur de la plateforme

Saweblia – Client de CIH BANK

Faciliter l’inclusion bancaire Faciliter l’accès au crédit

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Performance et création de valeur partagée

+68,7 %de nouveaux clients en 2 ans(entre 2018 et 2020)

3/4des clients de CIH BANK bénéficientde la gratuité des services de base

Évolution de la part des jeunes (≤30 ans) particuliers et auto-entrepreneurs bénéficiant de la gratuité

202020192018

45,8 % 54,3 % 56,7 %

00 %

20 %

40 %

60 %

80 %

100 %

Évolution de la part des clients particuliers etauto-entrepreneurs bénéficiant de la gratuité

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60,00%

40,00%

20,00%

0,00%2018 2019 2020

61,1 % 70,7 % 74,8 %

Évolution de la part des femmes particulierset auto-entrepreneurs bénéficiant de la gratuité

20202019201800 %

20 %

40 %

60 %

80 %

100 %

32,6 % 40,9 % 39,5 %

Offrir la gratuité des services de base et proposer des services à valeur ajoutée au meilleur prixCIH BANK est convaincue que l’automatisation grandissante du traitement des services bancaires de base justifiera, à terme, qu’ils ne soient plus facturés. Appliquée à certaines catégories de clientèle, cette gratuité permet de faciliter leur accès à la bancarisation. Elle n’est toutefois pas compensée par une hausse des tarifs des services à valeur ajoutée qui sont facturés au plus juste, dans un souci de transparence.

Ce fut une première au Maroc : en 2015, CIH BANK a lancé [CODE 30], une offre incluant les services bancaires de base gratuits pour les jeunes de moins de 30 ans. Cette offre a été étendue en 2017 pour devenir ainsi une gratuité à vie. Les années suivantes, l’offre a été étendue à de nouvelles catégories de clientèle : les femmes en 2018 (avec l’offre Sayidati) et les fonctionnaires en 2019.

Ces offres comprennent des services bancaires gratuits à vie, notamment un compte chèques exonéré des frais de tenue de compte, une carte internationale pour les retraits et paiements au Maroc et à l’étranger ainsi que l’accès aux services de banque à distance et mobile banking : CIH ONLINE et CIH MOBILE.

Cette gratuité à vie, fixée de manière contractuelle, vise à faciliter la bancarisation pour toutes les catégories de clientèle, indépendamment de leur situation financière. La part des clients bénéficiant de ces offres est en constante

augmentation : fin 2020, elle représentait environ les trois quart de la clientèle de CIH BANK.

Les femmes représentaient près de 40 % des clients bénéficiant de la gratuité à fin 2020, un chiffre bien au-dessus de la moyenne nationale concernant la part des comptes bancaires détenus par des femmes. La Banque se distingue, en outre, par une clientèle jeune, âgée de moins de 30 ans, qui constitue plus de la moitié de sa clientèle.

La grille tarifaire de CIH BANK répond à des exigences strictes de transparence. Les tarifs des produits destinés aux particuliers et aux professionnels sont clairement affichés en agence et sur le site web de la banque et sont régulièrement mis à jour.Par ailleurs, un vaste dispositif de communication accompagne chaque lancement de nouveau produit (organisation d’événements, tutoriels en darija, messages radio en arabe, français et dans les trois langues berbères…)

Outre l’affichage en agence et sur le site web, la clientèle est systématiquement informée à chaque changement de tarif. Des études sur la perception de CIH BANK et des focus groups réguliers montrent que les clients et le grand public ont une bonne compréhension de ces messages de communication.

J’aimerais exprimer toute ma satisfaction par rapport à la tarification et à la gratuité des services offerts par CIH BANK. Cela a une grande importance pour moi quand il s’agit de faire confiance à ma banque et de rester une fidèle cliente.

Nor El Houda Sabbar cliente de CIH BANK

depuis 2016

Tarification juste et gratuité services de base

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Le digital, au cœur de l’expérience clientPour CIH BANK, la qualité des relations client est un enjeu essentiel qui concerne de manière transversale l’ensemble des entités de la banque.De plus en plus, elle s’appuie sur le digital autour duquel s’articule aujourd’hui une grande part du parcours client. Cette relation se veut avant tout bienveillante et se traduit par exemple par la recherche de solutions justes et équitables en cas de surendettement.

CIH BANK accorde une attention particulière à la qualité de sa relation client. Pour élaborer sa politique qualité, elle s’appuie sur des enquêtes de satisfaction régulières ainsi que sur les enseignements tirés de la gestion des réclamations, et ce, tout en ayant une approche innovante du parcours client.

Ainsi, dans le cadre de sa démarche d’amélioration continue et en réponse aux évolutions rapides de son environnement, CIH BANK a présenté une nouvelle politique qualité en octobre 2020. En conformité avec les meilleurs standards internationaux, celle-ci vise à satisfaire les besoins et attentes des clients tout en tenant compte des exigences des différentes parties prenantes.

AXE 1Développer des services qualitatifs basés sur la technologie et créateurs de valeur pour nos clients

AXE 2Améliorer en permanence notre qualité de service et en faire un axe de différenciation et de fidélisation de nos clients

AXE 3Améliorer notre efficacité opérationnelle par le reengineering des processus et l’allocation optimisée des ressources

AXE 4Fidéliser et faire évoluer notre capital humain en développant notre “Marque employeur”, notre “Responsabilité Sociale” et nos compétences

Politique client : les 4 engagements de CIH BANK

Évolution du nombre de comptes CIH ONLINE & CIH MOBILE

736 330

1 140 621

1 506 670

2018 2019 2020

Évolution du nombre de connexions à CIH ONLINE& CIH MOBILE

2018 2019 2020

40 087 871

77 742 534

104 158 620

Évolution du nombre d’opérations digitales(y compris espace self-service et opérations GAB)

18 585 875

31 166 86839 565 973

2018 2019 2020

Cette politique qualité est le fruit des résultats des enquêtes de satisfaction approfondies menées tous les deux ans. Ces dernières, qui incluent un volet quantitatif et qualitatif (focus group), sont gérées par le Comité Qualité transversal qui réunit tous les Pôles de la Banque avec, à leur tête, le Président. À fin 2020, le taux de satisfaction globale de CIH BANK s’élevait à 92 %.

Par ailleurs, CIH BANK souhaite instaurer une relation de confiance et de bienveillance avec ses clients. La banque prend ainsi en compte les aléas de la vie et étudie au cas par cas les dossiers des clients ayant des difficultés à honorer leurs échéances de crédit et tente de mettre en place des solutions justes pour les deux parties.L’année 2020 a été particulière à ce titre du fait d’une augmentation sans précédent des pertes d’emploi et de revenus. Afin de prévenir le surendettement des ménages, CIH BANK examine avec soin toute demande de crédit et adopte une politique de risques prudente.

Une accélération marquée de la digitalisationen 2020L’année 2020 a connu une accélération de l’ouverture de comptes à distance : 1 compte sur 5 - et jusqu’à 1 compte sur 3 durant le confinement - a été ouvert à distance. L’ouverture des comptes en ligne devrait s’accélérer une fois que sera déployé le système de Face ID, actuellement en attente d’approbation par les autorités régulatrices.

Cette tendance se constate également dans l’augmentation régulière (+32,1 % en 2020) du nombre de comptes CIH ONLINE& CIH MOBILE. Ces outils permettent de réaliser une large panoplie d’opérations sans se déplacer en agence.Leur usage a suivi la même tendance : le nombre de connexions a enregistré une hausse de 34 % en 2020. Chaque année, ils sont enrichis de nouvelles fonctionnalités, à l’instar du paiement par téléphone mobile. Les guichets automatiques bancaires (GAB) font également partie de ce dispositif complet de banque à distance et permettent entre autres d’effectuer des télépaiements et, plus récemment, des versements.

Le succès de ces outils s’appuie sur des campagnes marketing ciblées (tutoriels, SMS…), ainsi que par une forte présence sur les réseaux sociaux, sans oublier la synergie avec les canaux traditionnels (agences et centre de relation client) qui contribuent à en améliorer le taux d’usage. Le nombre d’opérations digitales a connu une très forte croissance en 2019 (+54,9 %) et la hausse s’est poursuivie en 2020 (+26,9 %).

Service client & digitalisation

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Performance et création de valeur partagée

Un parcours client innovantAfin d’améliorer le parcours client et la prise en charge en agence, CIH BANK a procédé à la refonte de son modèle de distribution. Cette refonte visait notamment à favoriser le développement des canaux de banque à distance et d’augmenter le niveau de digitalisation de l’entrée en relation. Ce dernier qui s’élevait à 10 % en 2019 a atteint 20% à fin 2020. L’objectif est d’atteindre 50 % en 2024.

Ainsi, CIH BANK a déployé dans ce cadre une cinquantaine de « digital corners », des espaces de self-service bancaire permettant aux clients de réaliser de nombreuses opérations de base, l’accueil en agence étant réservé aux opérations complexes et à la concrétisation des contrats. Des agents dédiés assistent les clients et réalisent des démonstrations.

Pour rappel, les agences étaient d’ores et déjà équipées d’un dispositif de gestion de la file d’attente permettant de collecter des données concernant le type d’opérations réalisées, le temps d’attente et le délai de traitement des demandes. Toutes ces informations permettent d’orienter l’organisation des agences, d’identifier celles qui sont les plus fréquentées. Elles permettent également de définir, le cas échéant, les besoins de formation des conseillers clients en ce qui concerne les opérations ou les placements de produits dont les temps de traitements sont plus longs qu’attendu.

En matière de parcours client, CIH BANK a, là encore, fait figure de pionnier sur le marché bancaire marocain. En 2020, le département « Customer experience » a vu le jour au sein du Pôle Stratégie et Incubation. Cette entité dédiée à l’expérience client travaille en collaboration avec les Directions Qualité et Marketing dans le but de mieux comprendre les attentes des clients. Elle a aussi pour mission de sensibiliser l’ensemble du réseau aux enjeux de l’expérience client.

En complément des enquêtes de satisfaction traditionnelles, le département « Customer experience » a lancé un nouveau type d’études basées sur un court questionnaire proposé ponctuellement aux clients à l’occasion d’un événement tel que l’octroi d’un crédit, l’ouverture de compte ou encore la clôture d’une réclamation.Ce programme intitulé « Customer voice » vise à calculer un indice de satisfaction en fonction du « dernier moment de vérité du client ». Il permet d’identifier précisément les étapes du parcours client à améliorer.

Une gestion proactive des réclamationsLe processus de gestion des réclamations est animé par le Comité Gestion de la Relation Client. Piloté par la Banque des Particuliers et Professionnels ce comité inclue le Pôle Systèmes d’information ainsi que les départements Organisation et Qualité.

En 2020, le délai de prise en compte des réclamations est en net progrès : il est passé de 2,9 jours en 2019 à 1,6 jour en 2020. Le pourcentage de résolution des réclamations clients s’est quant à lui stabilisé à 94 %. Après avoir enregistré une baisse significative en 2019, le taux de clôture des réclamations dans les délais (fixés de manière réglementaire par Bank Al-Maghrib) a connu une hausse en 2020.

La fréquence de certaines réclamations est analysée et donne lieu à des actions spécifiques telles que la revue des processus associés et/ou des développements informatiques. À titre d’exemple, le processus de main levée a récemment fait l’objet d’une automatisation en amont de la présentation du client en agence.

Le nombre de réclamations est un des critères d’évaluation des commerciaux qui sont donc incités à agir de manière proactive face aux écueils rencontrés par certains clients. En cas de non-résolution des réclamations par le circuit principal, la médiation interne peut-être saisie. En 2020, elle a concerné 911 réclamations.

Accélérer et libérer l’innovationCIH BANK a fait de l’innovation un axe majeur de son positionnement ainsi qu’un levier essentiel de son développement dans les années à venir. La banque a ainsi mis en place une stratégie dédiée pour stimuler l’innovation en interne, auprès de ses collaborateurs, mais aussi en externe, notamment pour soutenir l’écosystème des startups.Pour CIH BANK, l’innovation est un état d’esprit, une culture dont ses collaborateurs doivent s’imprégner au quotidien.

En 2020, la Direction Qualité a lancé la deuxième édition de « FIKR@ », un concours interne de la meilleure idée innovante. Ce concours pensé selon une approche participative vise à associer chaque collaborateur à la démarche globale d’innovation de la banque. Malgré le contexte de crise sanitaire, cette deuxième édition a connu une importante participation avec 196 idées recueillies. À cette occasion, un prix « Spécial RH » est venu récompenser les meilleures idées concernant la valorisation du capital humain ou encore l’amélioration du bien-être des collaborateurs, des modes de travail et de collaboration en général. 9 idées ont été présélectionnées. Leurs auteurs ont été accompagnés par des sponsors afin de les assister dans la préparation de leurs présentations.Les comités de sélection se sont réunis en mars 2021 et la planification de la cérémonie de remise des prix est en cours. L’année 2021 sera consacrée à la mise en œuvre et au suivi de l’ensemble des projets d’innovation retenus.

Capter l’innovation externeRester à l’avant-garde des produits digitaux ne peut se faire sans entretenir une proximité étroite avec l’écosystème marocain des startups et des fintechs.Ces dernières années, CIH BANK a organisé différents événements visant à soutenir les startups innovantes, dont le premier hackathon organisé par une banque au Maroc.

La banque est également partenaire officiel, depuis cinq ans, de Devoxx Morocco, événement phare de l’univers du développement web. La dernière édition, qui s’est tenue du12 au 14 novembre 2019, a accueilli plus de 2 000 participantsde 50 nationalités différentes, ainsi que 200 entrepriseset startups.

Dans le cadre de ce même partenariat a été organisée la caravane Devoxx For Kids qui permet à des enfants âgés de 7 à 14 ans de découvrir les rudiments de la robotique à travers des ateliers ludiques. Ce programme s’est déroulé de juin 2019 à février 2020 dans 5 villes du Royaume. Plusieurs dizaines d’enfants scolarisés dans des écoles publiques en ont bénéficié. Les enfants de collaborateurs ont pu également suivre des cours de code et de programmation robotique et électronique.

Autre initiative lancée en 2016, en partenariat avec le Soft Center, le programme « CIH Open Innovation ». Il a permis d’identifier les startups proposant des solutions « Go To Market », tout en leur offrant de la visibilité. En 2018, trois startups lauréates ont pu ainsi voir la concrétisation de leur projet dont l’application « CIH City ».

Au quotidien, CIH BANK encourage l’innovation auprès des startups avec lesquelles elle collabore dans le cadre du développement d’applications. Une d’entre elles, incubée au sein de CIH BANK, emploie aujourd’hui une cinquantaine de personnes et adresse des marchés en Afrique subsaharienne.

Depuis le début de la crise sanitaire du Covid-19, l’un des principaux enjeux de l’activité bancaire en général, à l’instar des autres secteurs névralgiques, était d’assurer la continuité d’activité. La priorité était de permettre à nos clients d’accéder à leurs comptes et de gérer le maximum de leurs opérations à distance pour éviter un déplacement massif en agence.

Partie prenante dans le dispositif multicanal, le CRC a apporté, au quotidien, un appui aux agences, en assistant les clients, en leur communicant des informations ou des réponses à leurs demandes ou encore en les orientant si nécessaire vers le bon interlocuteur.

Soulignons que notre CRC a géré plus de 300 000 appels durant les trois premiers mois de confinement. Il a aussi contribué activement à l’action nationale « TADAMOUNE »en assistant 50 000 bénéficiaires pour le retrait de leurs aides depuis nos GAB.

Le CRC joue également un rôle important dans la gestion à distance de la relation client, en complément des autres canaux digitaux de la banque. Afin de mieux répondre aux exigences de nos clients et de pouvoir mieux s’adapter au changement de leur comportement durant cette période de crise, d’autres canaux digitaux, le chat et la messagerie mail, ont été mis à leur disposition pour échanger avec leur banque, en plus de la ligne téléphonique.

M. Khalid BENALLADGA en charge de la Banque

des Particuliers et Professionnels

Innovation

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Lutte contrela pandémiede Covid-19 :une mobilisationà tous les niveaux Dès l’apparition des premiers cas confirmés de Covid-19 au Maroc, CIH BANK s’est engagée à soutenir les efforts de l’État pour lutter contre la propagation de l’épidémie. La priorité a alors été de préserver la santé des collaborateurs, qu’ils travaillent dans les bureaux ou en agences. Malgré la crise sanitaire et les mesures de confinement, tous ont continué à servir et à accompagner les clients au quotidien.Afin d’éviter les foyers de contamination parmi ses équipes, CIH BANK a rapidement déployé un dispositif sanitaire exceptionnel. Un comité dédié a été créé pour concevoir un plan d’actions pour la gestion de cette crise et surveiller quotidiennement l’évolution de la pandémie.

Ce Comité de Crise a désigné une Cellule de Veille en charge de la veille médicale en collaboration avec le médecin de travail pour assister les collaborateurs.

Différentes actions ont été mises en place afin de limiter les contaminations. Les agences et les bureaux ont été équipés d’écrans de protection transparents. Des masques et des gels hydroalcooliques répondant aux normes en vigueur ont été mis à disposition des collaborateurs et des visiteurs dans l’ensemble des sites. Des opérations de désinfection, suivant un protocole strict, ont régulièrement été organisées dans l’ensemble des locaux. Une opération de dépistage a été organisée au profit de l’ensemble des collaborateurs.

Afin de respecter les mesures sanitaires mises en place par les autorités, les horaires de travail des agences ont été réaménagés. Un roulement entre les équipes en présentiel et en télétravail a été instauré. Un dispositif de télétravail a été déployé en accord avec les managers, de manière à définir les activités devant être maintenues sur place et celles pouvant être effectuées à distance. Certains collaborateurs ont été répartis sur plusieurs sites afin de respecter les règles de distanciation.

Trois axes d’intervention au profit de la communautéDepuis de nombreuses années, CIH BANK collabore avec les associations dans le cadre d’actions caritatives ou de mécénat. Pour aller encore plus loin, le groupe a décidé de structurer son engagement sociétal autour de trois axes : la santé, l’éducation et la culture.En 2020, le budget alloué par CIH BANK aux associations et aux opérations de mécénat a augmenté de plus de 50 %. Cette tendance illustre la volonté du groupe de développer ses actions sociétales dans les années à venir, notamment avec la création en 2021 d’une Fondation.

Améliorer l’accès à la santé pour tousLa santé est un axe qui représente près de 60 % du budget alloué par CIH BANK au soutien communautaire en 2020. Dans le contexte de pandémie de Covid-19, cet engagement en faveur de l’accès à la santé prendra davantage d’ampleur à l’avenir.

La banque soutient ainsi chaque année la Fondation Lalla Salma de prévention et traitement des cancers, l’Organisation Pan-Africaine de Lutte contre le SIDA (OPALS) ainsi que l’Association de Lutte Contre le Sida (ALSC). Depuis 2020, elle apporte aussi son aide à la Société Marocaine de Télémédecine (SMT) dans le cadre d’un projet visant à créer cinq services sanitaires dans 160 des 270 villages en situation d’enclavement sanitaire au Maroc, c’est-à-dire situés à plus d’une heure d’une structure hospitalière. Ces centres s’appuieront sur des technologies éprouvées à l’international et seront déployés à travers des sites fixes ou mobiles. Les médecins des hôpitaux urbains régionaux interviendront à distance, les soins étant effectués sur place par des infirmiers. À fin 2020, 4 communes, soit 32 614 habitants ont été couverts. À l’horizon 2025, la SMT compte couvrir 1,5 million de personnes et 80 % des déserts médicaux. À terme, 2 millions d’habitants pourront en bénéficier.

Éducation et solidaritéChaque année, CIH BANK soutient de nombreuses ONG œuvrant au profit des populations défavorisées telles que l’association SOS Village d’enfant, la Fondation Academia et la Fondation Mohammed V pour la Solidarité.

En parallèle, des flashs d’information et de sensibilisation ont été diffusés auprès de l’ensemble des collaborateurs afin de les tenir au courant de l’évolution de la situation.Pour les soutenir durant la période difficile du confinement, CIH BANK Academy a mis à leur disposition des capsules vidéo présentées par Mohamed El Manjra, Coach en développement personnel.

Par ailleurs CIH BANK n’a décompté à ses salariés que 50% du solde des congés pris durant la période de confinement. Une facilité de caisse leur a également été octroyée à hauteur de 100% du salaire.

Notre banque était parmi les premiers à contribuer financièrement au Fonds de Solidarité COVID 19 créé pour la gestion de cette pandémie, à hauteur de 150 millions de DH, soit le 1/3 du résultat net de l’exercice 2019.

En janvier 2020, la banque a également financé les initiatives des étudiants du club social « Flambeau d’espoir » de l’ENCG Casablanca. Les jeunes bénévoles ont rénové une école à Douar Semane, situé dans la région de Settat, et ont ainsi permis d’améliorer les conditions de scolarité des enfants. En marge de l’opération, l’agence mobile CIH BANK a été installée sur place pour accueillir les habitants de Douar Semane.

Un soutien sans faille au monde de la cultureEn 2020, le secteur de la culture a été durement touché par la pandémie de Covid-19. De nombreux festivals et autres manifestations que CIH BANK sponsorisait chaque ont été annulés en raison de la crise sanitaire, en particulier le Festival Gnaoua et Musiques du Monde, le Festival Théâtre et Culture, Symphoniat ou encore le spectacle jeune public invitant les enfants issus de milieux défavorisés à découvrir le théâtre.

Dans ce contexte difficile, CIH BANK a apporté son soutien aux familles impactées par la crise notamment à travers les actions organisées par les bureaux des grandes écoles.

Notre quotidien a connu un grand changement durant la crise. D’une part, nous avons travaillé à distance afin d’assurer la continuité de nos activités et, d’autre part, nous avons également travaillé en présentiel en respectant les gestes barrière et les mesures d’hygiène et sécurité.

La crise a eu un impact perturbateur sur l’activité RH en général : passage du présentiel au distanciel pour certains métiers (formation, recrutement…), remise à plat de certaines prestations RH et annulation des prestations évènementielles.L’entreprise a mis en place plusieurs mesures pour faire face au contexte sanitaire.Une cellule de veille a été désignée en interne et avait en charge le déploiement et le suivi des actions de prévention, de veille médicale en collaboration avec le médecin du travail et d’assistance aux collaborateurs.

Un accent a été mis sur le volet communication pour faciliter la communication en interne et fluidifier la collaboration entre les équipes avec la mise en place de capsules vidéo sur le développement personnel, préparées spécialement par un coach professionnel pour nous soutenir. Pour faciliter le télétravail, des moyens de travail à distance (PC portable, outil collaboratif...) ont massivement été déployés.

Les mesures de distanciation ont été assurées par un système de rotation des collaborateurs (télétravail). La restauration a été assurée par la proposition de lunch box à récupérer du restaurant d’entreprise…

L’assistance médico-sociale a été renforcé avec le suivi personnalisé des collaborateurs impactés. CIH BANK a par ailleurs pris en charge les frais de dépistage pour l’ensemble des cas contacts. L’ensemble des collaborateurs a bénéficié d’une distribution hebdomadaire de masques ainsi que de gels hydroalcooliques. Dans les locaux était effectuée une désinfection systématique des espaces de travail.

M. Faycal GOUYDirecteur du Pôle Capital

Humain et Services Généraux

CIH BANK a accompagné l’ensemble des événements organisés par l’association Ghazal, notamment la formation de nos bénéficiaires concernant le programme Intelak Al Moustatmir et leur sensibilisation dans le cadre de la prévention du Covid-19. La banque est également un acteur majeur de l’insertion professionnelle des bénéficiaires de notre association, principalement dans la région de l’Oriental. En effet, CIH BANK a permis à de nombreuses femmes de lancer leurs propres projets en ayant accès aux cartes d’autoentrepreneurs et aux crédit Intelak Al Moustatmir. Notre association soutient les femmes en situation de précarité en mettant à leur disposition des cursus de formation professionnelle. Le rôle de CIH BANK s’inscrit donc dans la continuité de notreplan d’action.

Ghizlane TahraouiPrésidente de l’association

Ghazal

Capital humain Actions en faveur de la communauté

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Financer des projets vertsAfin d’encourager le développement de l’ensemble de la filière environnementale au Maroc, CIH BANK finance les projets visant à réduire les émissions de gaz à effet de serre ou encore à faire face à l’impact du changement climatique.

A fin 2020, les engagements en termes de financements de projets ou d’investissements à bénéfice environnemental s’élevaient à 51,5 millions de dirhams, soit une croissance de 443 % par rapport à 2018.

CIH BANK bénéficie de la ligne de refinancement accordée par l’Agence Française de Développement (AFD) à hauteur de 1,2 milliard de dirhams. Cette ligne lui permet notamment d’accorder des financements en faveur des TPME dans le cadre de la convention de prêt d’un montant de 550 millions de dirhams signée en 2019 avec Finéa, filiale du Groupe CDG dont 40 millions de dirhams dédiés au financement de projets d’efficacité énergétique et d’énergies renouvelables.

En août 2020, un prêt de 440 millions de dirhams a été octroyé par la Banque Européenne de Développement (BERD) à CIH BANK en faveur du financement de la résilience et de la relance des PME marocaines, dont une partie sera consacrée à l’efficacité énergétique.

Nous identifions parmi nos financements de projets et d’investissements à bénéfice environnemental les catégories suivantes :

1 Consommation du carburant du groupe électrogène et des voitures de service hors voitures de fonction et du personnel

Indicateur Unité 2018 2019 2020 Evolution 2020 vs. 2019

Consommation d’électricité KWh 2 322 293 2 383 209 2 095 658 -9,01 %du Siège et extension

Consommation de carburant1 Litres 31 393 33 393 21 428 -35,8 %

Consommation de papier Kg 68 290 73 438 68 122 -7,2 %

Consommation de carton Kgs 151 164 128 -26,8 %

Consommation de toners Nb. 66 58 14 -75,9 %

L’autre axe de la politique environnementale de CIH BANK consiste à inciter les prestataires à adopter des pratiques vertueuses. Depuis 2018, chaque fournisseur doit signer une charte rappelant le principe de précaution environnementale.

En 2020, une baisse très importante des consommations d’énergie et de matière a été constatée, notamment en raison du confinement et du télétravail et de la diminution des déplacements imposée par la pandémie de Covid-19. Toutefois, l’ensemble des mesures mises en place dans le cadre de la politique environnementale ont également contribué à ces baisses.

Perspectives 2021Après le centre de vacances et le

Club CIH BANK, les différents sites et locaux seront petit à petit équipés d’installations photovoltaïques qui

permettent de réduire la facture énergétique. Les projets sont à

l’étude auprès d’un expert.Par ailleurs, CIH BANK est en train

de mettre en place un reporting environnemental qui sera mis à

jour chaque année, notamment en termes de périmètre couvert et de

types de consommation.

Perspective 2021

CIH BANK négocie actuellement des lignes de financement de

projets d’efficacité énergétique et d’énergies renouvelables, au profit

des PME. La banque est par ailleurs en train de structurer le montage financier en cours de deux grands

projets éoliens d’une capacité combinée de 162 Mégawatts

pour un montant globalde 2,7 milliards de dirhams.

Un projet hydroélectrique est également à l’étude pour une

enveloppe de financementde 260 millions de dirhams.

Financer les projets au service de l’atténuation et de l’adaptation au changement climatiqueLe changement climatique est une préoccupation mondiale qui touche également le Maroc, pays en proie à un stress hydrique croissant. Afin de faire face à ces défis, le Royaume s’est positionné en tant que locomotive régionale dans le domaine des énergies renouvelables et a mis en place d’ambitieux projets pour faire face à la pénurie d’eau, notamment des stations de dessalement d’eau de mer.Pour CIH BANK, il est important de participer à cet effort national à travers le financement de projets et d’investissements permettant l’atténuation et/ou l’adaptation au changement climatique. Dans un souci d’exemplarité, le groupe a mis en place une politique interne en vue de limiter son impact environnemental en optimisant ses consommations d’énergie et d’eau ainsi que la gestion de ses déchets.

Maîtriser son empreinte environnementaleAvec l’extension de ses activités et de son réseau, CIH BANKen effet pris conscience de la nécessité d’optimiser ses consommations d’énergie, d’eau et de fournitures et de mettre en place une gestion efficace de ses déchets.

L’impact environnemental direct du groupe est essentiellement issu de la construction, de la rénovationou encore de l’usage de ses bâtiments (siège et agences).Il provient également des déplacements des collaborateursde CIH BANK dans le cadre de l’exercice de leur métier.

Afin de limiter cet impact, CIH BANK a élaboré une politique environnementale qui s’articule autour de deux grands axes :le choix de solutions et de technologies à impact positif sur l’environnement et l’incitation des prestataires à travers une charte.

Ainsi, depuis 2017, la banque a fait le choix d’équipements durables (corian, bois, verre, climatisation éco-efficiente...) pour la construction et la rénovation de ses bâtiments.

Afin de limiter ses consommations de papier, les imprimantes multifonctions paramétrées recto verso par défaut ont été généralisées et les imprimantes individuelles ont été supprimées. En outre, tous les processus métiers consommant beaucoup de papier ont été digitalisés (politique zéro archive, dématérialisation des courriers envoyés à la clientèle…).

En matière d’économie d’énergie, l’éclairage LED a été généralisé au sein des différents site de CIH BANK depuis 2017.En 2020, 52 % des agences étaient équipées de LED, contre 40 %en 2019, avec un objectif de 100 % à l’horizon 2022.

Par ailleurs, les anciens serveurs informatiques ont progressivement été remplacés par de de nouveaux nécessitant moins de réfrigération. Grâce au renouvellement des serveurs et à la suppression de leurs armoires réfrigérantes,les consommations du back-up ont été réduites de 40 % en 2020.

En ce qui concerne les déplacements des collaborateurs, les anciennes voitures du parc automobile ont été changées par des véhicules plus sobres en carburant.

Parallèlement à ces grands projets, un suivi est effectué dans chaque agence afin de maîtriser les consommations d’eau et d’électricité en faisant réparer les fuites ou les équipements défectueux générant des surconsommations. Les collaborateurs sont également sensibilisés aux écogestes à mettre en oeuvre au quotidien pour contribuer à l’effort général.

En ce qui concerne les déchets, le papier utilisé au niveau du siège est intégralement récupéré par une société spécialisée dans le recyclage. Le service de nettoyage opère en amont un tri en séparant le plastique du métal et du papier. En 2020,68 agences appliquent la politique « zéro archive », soit 11de plus qu’en 2019.

Energiesrenouvelables

Remplacementde centrales à fuel

Irrigation Biomasse

Efficacitéénergétique

Préservationde la biodiversité

Contribuer à limiter les effets du changement climatique

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Performances filiales et participation

À fin décembre 2020, le portefeuille de participations de CIH BANK se compose de 32 entités ainsi que d’un compte de dotations diverses pour un montant net de 3 026 millions de dirhams, soit une hausse de 541,9 millions de dirhams par rapport à 2019.

Cette progression globale résulte de différentes opérations menées en 2020 :• La souscription au capital de l’OPCI CIH PATRIMMO pour un montant de 394,8 MDH ;• La souscription à l’augmentation de capital de UMNIA BANK pour un montant de 120 MDH ;• La souscription à l’augmentation de capital de LANA CASH d’un montant de 25,0 MDH ;• L’acquisition des titres Maghreb titrisation d’un montant de 0,6 MDH et des titres

ATLANTA SANAD d’un montant de 0,7 MDH.

Suite à ces opérations, la structure du portefeuille des participations de CIH BANKà fin décembre 2020 se présente comme suit :

Le volume des participations de CIH BANK dans les sociétés financières et assimilées représente la majeure partie du portefeuille, soit 54,96% du total des participations, avec un montant de 1 771 MDH. Ces participations, dont l’essentiel a été initié dans le cadre du plan stratégique 2010-2014, ont contribué à améliorer les résultats de la banque grâce aux produits générés sous forme de dividendes à travers l’encaissement de 74 MDH.

Le portefeuille des filiales à 100% de CIH BANK s’est quant à lui apprécié de 419 MDH pour s’établir à 1 128 MDH. Il représente ainsi 35,02% du portefeuille de CIH BANK.Par ailleurs, le portefeuille des participations hôtelières et immobilières ainsi que le portefeuille des sociétés d’aménagement n’ont fait l’objet d’aucun changement au cours de l’année 2020.

Palier SOFAC (SOFAC, SOFASSUR, SSF)La contribution de SOFAC dans le RNPG s’établit à -15 MDH en tenant compte de l’impact du Covid-19. En ce qui concerne le PNB consolidé. Par ailleurs, SOFAC a servi 52 MDH de dividendes au titre de l’exercice 2019.

MAROC LEASING En 2020, la contribution de MAROC LEASING au RNPG fait ressortir une baisse de 12 MDH. Elle a en effet passé de 9,2 MDH en 2019 à -3,1 MDH en 2020.

CIH COURTAGE En 2020, CIH Courtage a servi à CIH BANK un dividende de 21,7 MDH contre 21 MDH une année auparavant. En termes de RNPG, sa contribution s’apprécie de 4,6% pour atteindre 22,6 MDH en 2020. Sa contribution dans le PNB augmente quant à elle de 4,3% pour s’établir à 33,7 MDH.

UMNIA BANK La contribution d’UMNIA Bank dans le PNB consolidé s’élève à 104 MDH en 2020, soit un bond de 43,7 MDH. Sa contribution au RNPG s’établit à -20,9 MDH contre -36,0 MDH en 2019.

Contribution et résultats des principales filiales

Étiquettes valeur Montant Produitsde lignes Nombre d'acquisition Part/ Total Net des inscrits au provisions CPC

Sociétés financières 18 2 645,61 82,10% 2 644,86 96

Sociétés hôtelièreset immobilières 5 429,39 13,33% 379,29 -

Aménagement 9 147,39 4,57% 2 -

Total général 32 3 222,40 100,00% 3 026,15 96

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Les questions clés de l’audit sont les questions qui, selon notre jugement professionnel, ont été les plus importantes dans l’audit des états de synthèse de la période considérée. Ces questions ont été traitées dans le contexte de notre audit des états de synthèse pris dans leur ensemble et aux fins de la formation de notre opinion sur ceux-ci, et nous n’exprimons pas une opinion distincte sur ces questions. Evaluation du risque de crédit sur les crédits à la clientèle Risque identifié Les crédits à la clientèle sont porteurs d’un risque de crédit qui expose CIH Bank à une perte potentielle si les clients ou les contreparties s’avèrent incapables de faire face à leurs engagements financiers. La banque constitue des provisions destinées à couvrir ce risque. Ces provisions sont déterminées et comptabilisées en application des principes du Plan Comptable des Etablissements de Crédit (PCEC), des dispositions de la circulaire 19/G/2002 de Bank Al Maghrib relative à la classification des créances et à leur couverture par les provisions et des règles de Bank Al Maghrib relatives au provisionnement des créances sensibles. L’évaluation des provisions en couverture des créances requiert de :

- Classer les encours de créances en créances saines, créances sensibles et créances en souffrance ; - Evaluer le montant des provisions en fonction des différentes catégories de classification des

créances. Les informations concernant les règles de classification et de provisionnement des créances sont présentées dans l’état « principales méthodes comptables » de l’Etat des Informations Complémentaires (ETIC). Au 31 décembre 2020, l’encours total des créances à la clientèle s’élève à 55 191 MMAD (y compris les créances acquises par affacturage) ; le montant total des provisions y afférentes s’élève à 1.970 MMAD. Nous avons considéré que l’appréciation du risque de crédit et l’évaluation des dépréciations et provisions constituaient un point clé de l’audit, compte tenu (i) de l’importance du montant de ces actifs dans les comptes de la banque (ii) et du fait que ces éléments font appel au jugement et aux estimations de la direction, en particulier pour les financements accordés aux entreprises dans les secteurs économiques les plus sensibles. Réponse d’audit Nous avons évalué le dispositif de contrôle interne de CIH BANK et testé les contrôles clés relatifs à la classification des créances et à l’évaluation des provisions y afférentes. Sur les aspects de classification et de provisionnement des créances, nos travaux d’audit ont notamment consisté à :

- Prendre connaissance du dispositif de gouvernance et des contrôles clés mis en place au niveau de la banque, notamment des décisions prises par les comités internes en charge du suivi, du déclassement et du provisionnement des créances de la banque ;

- Etudier la conformité des principes appliqués par la banque au PCEC et notamment aux dispositions de la circulaire 19/G/2002 de Bank Al Maghrib ;

- Tester le calcul des provisions sur une sélection d’encours de créances sensibles (watchlist) et en souffrance en prenant en compte notamment les financements accordés aux entreprises dans des secteurs sensibles.

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Rapport général des commissaires aux comptes

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Responsabilités de la direction et des responsables de la gouvernance pour les états de synthèse La direction est responsable de l'établissement et de la présentation sincère de ces états de synthèse, conformément au référentiel comptable admis au Maroc. Cette responsabilité comprend la conception, la mise en place et le suivi d'un contrôle interne relatif à l'établissement et la présentation des états de synthèse ne comportant pas d'anomalie significative, ainsi que la détermination d'estimations comptables raisonnables au regard des circonstances. Lors de la préparation des états de synthèse, c’est à la direction qu’il incombe d’évaluer la capacité de la banque à poursuivre son exploitation, de communiquer, le cas échéant, les questions relatives à la continuité de l’exploitation et d’appliquer le principe comptable de continuité d’exploitation, sauf si la direction a l’intention de liquider la banque ou de cesser son activité ou si aucune autre solution réaliste ne s’offre à elle. Il incombe aux responsables de la gouvernance de surveiller le processus d’information financière de la banque. Rapport de gestion

Nous nous sommes assurés de la concordance, des informations données dans le rapport de gestion du Conseil d'administration destiné aux actionnaires avec les états de synthèse de la banque, prévue par la loi.

Responsabilités de l’auditeur pour l’audit des états de synthèse Notre responsabilité est d'exprimer une opinion sur ces états de synthèse sur la base de notre audit. Nous avons effectué notre audit selon les Normes de la Profession au Maroc. Nos objectifs sont d’obtenir l’assurance raisonnable que les états de synthèse pris dans leur ensemble sont exempts d’anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs et de délivrer un rapport de l’auditeur contenant notre opinion. L’assurance raisonnable correspond à un niveau élevé d’assurance, qui ne garantit toutefois pas qu’un audit réalisé conformément aux normes professionnelles permettra toujours de détecter toute anomalie significative qui pourrait exister. Les anomalies peuvent résulter de fraudes ou d’erreurs et elles sont considérées comme significatives lorsqu’il est raisonnable de s’attendre à ce que, individuellement ou collectivement, elles puissent influer sur les décisions économiques que les utilisateurs des états de synthèse prennent en se fondant sur ceux-ci. Dans le cadre d’un audit réalisé conformément aux normes de la profession au Maroc, nous exerçons notre jugement professionnel et faisons preuve d’esprit critique tout au long de cet audit. En outre :

▪ nous identifions et évaluons les risques que les états de synthèse comportent des anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs, concevons et mettons en œuvre des procédures d’audit en réponse à ces risques, et réunissons des éléments probants suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Le risque de non-détection d’une anomalie significative résultant d’une fraude est plus élevé que celui d’une anomalie significative résultant d’une erreur, car la fraude peut impliquer la collusion, la falsification, les omissions volontaires, les fausses déclarations ou le contournement du contrôle interne ;

▪ nous acquérons une compréhension des éléments du contrôle interne pertinents pour l’audit afin de concevoir des procédures d’audit appropriées aux circonstances, et non dans le but d’exprimer une opinion sur l’efficacité du contrôle interne de la banque ;

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Libellé

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ENGAGEMENTS RECUS 10.527.804 7.095.127Engagements de financement reçus d'établissementsde crédit et assimilés - -Engagements de garantie reçus d'établissementsde crédit et assimilés - -Engagements de garantie reçus de l'Etatet d'organismes de garantie divers 10.527.804 7.095.127Titres vendus à réméré - -Autres titres à recevoir - -

Bilan au 31/12/2020 en Milliers de Dh

Libellé

BILAN SOCIAL

DEC-20 DEC-19

Banques centrales, Trésor public, Service des chèques postaux - -Dettes envers les établissements de crédit et assimilés 10.362.034 5.780.068 - A vue 1.773.598 294.934 - A terme 8.588.436 5.485.134Dépôts de la clientèle 50.073.234 41.383.367 - Comptes à vue créditeurs 29.429.173 22.934.933 - Comptes d'épargne 7.081.476 5.973.930 - Dépôts à terme 11.964.542 11.521.305 - Autres comptes créditeurs 1.598.043 953.200Titres de créance émis 7.498.329 7.052.984 - Titres de créance négociables 6.235.974 5.652.386 - Emprunts obligataires 1.029.322 1.029.417 - Autres titres de créance émis 233.033 371.181Autres passifs 1.015.619 2.170.746Provisions pour risques et charges 1.239.293 653.960Provisions réglementées - -Subventions, fonds publics affectés et fonds spéciaux de garantie - -Dettes subordonnées 3.564.916 3.565.908Ecarts de réévaluation - -Réserves et primes liées au capital 1.366.635 1.344.065Capital 2.832.474 2.832.474 - Actionnaires. Capital non versé (-) - -Report à nouveau (+/-) 554.713 522.430Résultats nets en instance d'affectation (+/-) - -Résultat net de l'exercice (+/-) 249.345 451.399Total du passif 78.756.591 65.757.402

Libellé

BILAN SOCIAL

DEC-20 DEC-19

Valeurs en caisse, Banques centrales, Trésor public,Service des chèques postaux 1.835.279 2.179.701Créances sur les établissements de crédit et assimilés 4.696.019 3.713.077 - A vue 1.030.635 1.804.574 - A terme 3.665.384 1.908.503Créances sur la clientèle 52.043.621 43.581.266 - Crédits et financements participatifs de trésorerie et à la consommation 11.085.569 8.831.063 - Crédits et financements participatifs à l'équipement 8.393.952 6.106.849 - Crédits et financements participatifs immobiliers 25.633.757 24.657.785 - Autres crédits et financements participatifs 6.930.343 3.985.570Créances acquises par affacturage 1.176.295 1.259.916Titres de transaction et de placement 7.851.715 7.697.632 - Bons du Trésor et valeurs assimilées 6.159.233 6.002.824 - Autres titres de créance 530.158 532.954 - Titres de propriété 1.162.323 1.161.855 - Certificats de Sukuk - -Autres actifs 1.579.865 1.075.319Titres d'investissement 3.796.436 936.103 - Bons du Trésor et valeurs assimilées 2.631.125 663.129 - Autres titres de créance 1.165.310 272.974 - Certificats de Sukuk - -Titres de participation et emplois assimilés 3.026.158 2.484.288 -Participations dans les entreprises liées - - -Autres titres de participation et emplois assimilés - - -Titres de Moudaraba et Moucharaka - -Créances subordonnées 340.000 440.000Immobilisations données en crédit-bail et en location - -Immobilisations incorporelles 106.031 103.497Immobilisations corporelles 2.305.172 2.286.602Immobilisations données en Ijara - -Total de l'Actif 78.756.591 65.757.402

COMPTES SOCIAUXBilan au 31/12/2020 en Milliers de Dh

Hors bilan en Milliers de Dh

Libellé

HORS BILAN

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ENGAGEMENTS DONNES 10.207.359 9.378.800Engagements de financement donnés en faveur d'établissementsde crédit et assimilés - 188.214Engagements de financement donnés en faveur de la clientèle 8.145.977 7.697.417Engagements de garantie d'ordre d'établissementsde crédit et assimilés 629.340 386.708Engagements de garantie d'ordre de la clientèle 1.432.042 1.106.461Titres achetés à réméré - -Autres titres à livrer - -

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ETAT DES SOLDES DE GESTION

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+ Intérêts et produits assimilés 2.563.653 2.343.458- Intérêts et charges assimilées 1.066.779 998.437MARGE D'INTERET 1.496.874 1.345.021+ Produits sur financements participatifs - -- Charges sur financements participatifs - -MARGE SUR FINANCEMENS PARTICIPATIFS - -+ Produits sur immobilisations en crédit-bail et en location - -- Charges sur immobilisations en crédit-bail et en location - -Résultat des opérations de crédit-bail et de location - -+ Produits sur immobilisations données en Ijara - -- Charges sur immobilisations données en Ijara - -Résultat des opérations d'Ijara - -+ Commissions perçues 276.258 264.389- Commissions servies 96.188 48.205Marge sur commissions 180.071 216.185+ Résultat des opérations sur titres de transaction 218.610 179.339+ Résultat des opérations sur titres de placement 52.018 20.571+ Résultat des opérations de change 237.644 165.774+ Résultat des opérations sur produits dérivés - -Résultat des opérations de marché 508.271 365.683+ Résultat des opérations sur titres de Moudaraba et Moucharaka - -+ Divers autres produits bancaires 164.575 168.976- Diverses autres charges bancaires 94.603 79.215PRODUIT NET BANCAIRE 2.255.188 2.016.649+ Résultat des opérations sur immobilisations financières -100 -+ Autres produits d'exploitation non bancaire 340.853 378.461- Autres charges d'exploitation non bancaire - 24- Charges générales d'exploitation 1.280.557 1.173.047RESULTAT BRUT D'EXPLOITATION 1.315.385 1.222.039+ Dotations nettes des reprises aux provisions pour créances -234.851 -266.170et engagements par signature en souffr + Autres dotations nettes de reprises aux provisions -584.871 -277.005RESULTAT COURANT 495.663 678.864RESULTAT NON COURANT -30.801 -41.127- Impôts sur les résultats 215.517 186.338RESULTAT NET DE L'EXERCICE 249.345 451.399

Etat des soldes de gestion

COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES

2020.Déc 2019.Déc

PRODUITS D'EXPLOITATION BANCAIRE 3.654.048 3.197.779Intérêts et produits assimilés sur opérationsavec les établissements de crédit 74.130 69.447Intérêts et produits assimilés sur opérations avec la clientèle 2.393.434 2.226.885Intérêts et produits assimilés sur titres de créance 96.089 47.126Produits sur titres de propriété et certificats de Sukuk 125.254 125.212Produits sur titres de Moudaraba et Moucharaka - -Produits sur immobilisations en crédit-bail et en location - -Produits sur immobilisations données en Ijara - -Commissions sur prestations de service 258.021 251.002Autres produits bancaires 707.120 478.107Transfert de charges sur dépôts d'investissement reçus - -CHARGES D'EXPLOITATION BANCAIRE 1.398.860 1.181.130Intérêts et charges assimilées sur opérationsavec les établissements de crédit 154.727 87.548Intérêts et charges assimilées sur opérations avec la clientèle 664.923 649.831Intérêts et charges assimilées sur titres de créance émis 247.128 261.059Charges sur titres de Moudaraba et Moucharaka - -Charges sur immobilisations en crédit-bail et en location - -Charges sur immobilisations données en Ijara - -Autres charges bancaires 332.081 182.693Transfert de produits sur dépôts d'investissement reçus - -PRODUIT NET BANCAIRE 2.255.188 2.016.649Produits d'exploitation non bancaire 340.853 378.461Charges d'exploitation non bancaire - 5 329CHARGES GENERALES D'EXPLOITATION 1.280.557 1.173.047Charges de personnel 578.327 558.435Impôts et taxes 28.322 27.744Charges externes 542.753 439.786Autres charges générales d'exploitation 18.463 19.438Dotations aux amortissements et aux provisions desimmobilisations incorporelles et corporelles 112.692 127.644DOTATIONS AUX PROVISIONS ET PERTESSUR CREANCES IRRECOUVRABLES 981.345 790.959Dotations aux provisions pour créances et engagementspar signature en souffrance 363.864 458.475Pertes sur créances irrécouvrables 9.996 22.316Autres dotations aux provisions 607.485 310.169REPRISES DE PROVISIONS ET RECUPERATIONSSUR CREANCES AMORTIES 161.523 253.089Reprises de provisions pour créances et engagementspar signature en souffrance 124.984 187.511Récupérations sur créances amorties 14.024 27.110Autres reprises de provisions 22.514 38.469RESULTAT COURANT 495.663 678.864Produits non courants - 36Charges non courantes 30.801 41.162RESULTAT AVANT IMPOTS 464.862 637.738Impôts sur les résultats 215.517 186.338RESULTAT NET DE L'EXERCICE 249.345 451.399

Compte de produits et charges au 31/12/2020 en Milliers de Dh

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RESULTAT NET DE L'EXERCICE 249.345 451.399+ Dotations aux amortissements et aux provisions 112.692 127.644des immobilisations incorporelles et corporelles + Dotations aux provisions pour dépréciation des immobilisations financières 100 -+ Dotations aux provisions pour risques généraux 529.922 306.151+ Dotations aux provisions réglementées - -+ Dotations non courantes - -- Reprises de provisions 18.900 35.794- Plus-values de cession sur immobilisations incorporelles et corporelles 325.120 361.759+ Moins-values de cession sur immobilisations incorporelles et corporelles - 24- Plus-values de cession sur immobilisations financières - -+ Moins-values de cession sur immobilisations financières - 5.305- Reprises de subventions d'investissement reçues - -+ CAPACITE D'AUTOFINANCEMENT 548.038 492.969- Bénéfices distribués 396.546 372.513AUTOFINANCEMENT 151.492 120.456

Capacité d’autofinancement

Rapport financierRapport financier

Résolutions

Sous la Présidence de M. Lotfi SEKKAT, Président Directeur Général du Crédit Immobilier et Hôtelier, société anonyme au CapitalSocial de 2.832.473.500 Dirhams divisé en 28.324.735 actions d’une valeur nominale de 100 Dirhams chacune, l’Assemblée Générale Ordinaire s’est réunie le 16 Juin 2021 à 15 heures, au siège social du CIH BANK sis à Casablanca 187, Avenue Hassan II.

Après avoir entendu le rapport de gestion du Conseil d’Administration et les rapports des commissaires aux comptes au titre de l’exercice clos le 31/12/2020, l’Assemblée Générale Ordinaire a approuvé à l’unanimité les comptes de l’exercice 2020, ainsi quel’ensemble des résolutions qui lui ont été soumises, telles qu’elles ont été publiées dans les journaux d’annonces légales :

• L’Economiste du 11/05/2021 ;• Le Matin du 11/05/2021 ;• Les Inspirations Eco du 11/05/2021.

L’Assemblée Générale Ordinaire a décidé de fixer le montant des dividendes à servir au titre de l’exercice à :• Un dividende de 08 dirhams par actionLe dividende sera mis en paiement à partir du 1er juillet 2021, en numéraire.Le résultat des votes de l’Assemblée Générale Ordinaire du Crédit Immobilier et Hôtelier se présente comme suit :

Conformément aux dispositions de l’article 136 de la loi 17-95 tel que modifié et complété par la loi 78-12.

(a) - Le nombre d’actions pour lesquelles des votes ont été valablement exprimés ;(b) - La proportion du capital représentée par ce vote ;(c) - Le nombre total des votes valablement exprimés : après exclusion des actionnaires ne devant pas prendre part au vote en vertu des dispositions de la loi 17-95 ;(d) - Une action correspond à une voix.

Résolutions Objet

Nombre d’actions (d): Présents ou représentés

(a)

% du capital

(b)

Votes valablement

exprimés (c)

Voix «Contre»

Abstentions

Voix «Pour» Résultat de l’adoption

de la résolutionNombre % Nombre %

1ère résolution Ratification des modalités de la convocation 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

2ère résolution Approbation des comptes exercice 2020 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

3ère résolution Quitus aux commissaires aux comptes 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

4ère résolution Affectation du résultat et fixation du dividende 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

5ère résolution Jetons de présence 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

6ère résolution Conventions réglementées 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

7ère résolution Renouvellement de mandats d’administrateurs 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

8ère résolution Nomination d’un nouveau collège des CAC 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

9ère résolution Pouvoirs en vue des formalités légales 22.665.140 80,02% 22.665.140 0 0 0 22.665.140 100 % Approuvé

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Aux Actionnaires du CREDIT IMMOBILIER ET HOTELIER (CIH) 187, avenue Hassan II Casablanca RAPPORT D’AUDIT SUR LES ETATS FINANCIERS CONSOLIDES EXERCICE DU 1er JANVIER AU 31 DECEMBRE 2020 Audit des états financiers consolidés Opinion Nous avons effectué l'audit des états financiers consolidés ci-joints du Crédit Immobilier et Hôtelier et ses filiales (Groupe Crédit Immobilier et Hôtelier), comprenant le bilan au 31 décembre 2020, ainsi que le compte de résultat, l’état du résultat global, l'état des variations des capitaux propres et le tableau des flux de trésorerie pour l’exercice clos à cette date, et des notes contenant un résumé des principales méthodes comptables et d'autres notes explicatives. Ces états financiers consolidés font ressortir un montant de capitaux propres consolidés de KMAD 5 424 245, dont un bénéfice net consolidé de KMAD 44 698. Ces états ont été arrêtés par votre Conseil d’Administration tenu en date du 22 février 2021 dans un contexte évolutif de crise sanitaire liée à l’épidémie de la Covid-19, sur la base des éléments disponibles à cette date. Nous certifions que les états financiers consolidés cités au premier paragraphe ci-dessus donnent, dans tous leurs aspects significatifs, une image fidèle de la situation financière du Groupe Crédit Immobilier et Hôtelier constitué par les entités comprises dans la consolidation au 31 décembre 2020, ainsi que de la performance financière et des flux de trésorerie pour l'exercice clos à cette date, conformément aux Normes Internationales d’Information Financière (IFRS). Fondement de l’opinion Nous avons effectué notre audit selon les Normes de la Profession au Maroc. Les responsabilités qui nous incombent en vertu de ces normes sont plus amplement décrites dans la section « Responsabilités de l’auditeur » du présent rapport. Nous sommes indépendants du groupe conformément aux règles de déontologie qui s’appliquent à l’audit des états financiers consolidés et nous nous sommes acquittés des autres responsabilités déontologiques qui nous incombent selon ces règles. Nous estimons que les éléments probants que nous avons obtenus sont suffisants et appropriés pour fonder notre opinion d’audit. Questions clés de l’audit Les questions clés de l’audit sont les questions qui, selon notre jugement professionnel, ont été les plus importantes dans l’audit des états financiers consolidés de la période considérée. Ces questions ont été traitées dans le contexte de notre audit des états financiers consolidés pris dans leur ensemble et aux fins de la formation de notre opinion sur ceux-ci, et nous n’exprimons pas une opinion distincte sur ces questions.

COOPERS AUDIT

7, Boulevard Driss Slaoui Casablanca Maroc

83, Avenue Hassan II 20 100 Casablanca Maroc

Rapport d’audit sur les états financiers consolidés

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Evaluation du risque de crédit sur les crédits à la clientèle Risque identifié Les prêts et créances à la clientèle sont porteurs d’un risque de crédit qui expose le Groupe Crédit Immobilier et Hôtelier à une perte potentielle si les clients ou les contreparties s’avèrent incapables de faire face à leurs engagements financiers. Le Groupe Crédit Immobilier et Hôtelier constitue des provisions pour dépréciations destinées à couvrir ce risque. Ces dépréciations sont déterminées selon les dispositions de la norme IFRS 9 Instruments financiers et le principe des pertes de crédit attendues. L’évaluation des pertes de crédit attendues pour les portefeuilles de prêts à la clientèle requiert l’exercice du jugement notamment pour :

- Déterminer les critères de classement des encours en étape 1, étape 2 ou étape 3 ; - Estimer le montant des pertes attendues en fonction des différentes étapes ; - Etablir des projections macro-économiques qui sont intégrées à la fois dans les critères de dégradation et dans la mesure des pertes attendues.

Les informations concernant notamment la reconnaissance et les modalités d’estimation des pertes de crédit attendues sont principalement détaillées dans la note « Dépréciation des actifs sous IFRS 9 » de l’annexe aux comptes consolidés. Au 31 décembre 2020, l’encours total des prêts à la clientèle exposés au risque de crédit s’élève à 66.141 MMAD ; le montant total des dépréciations y afférentes s’élève à 2.855 MMAD. En ce qui concerne les engagements hors bilan à la clientèle, les dépréciations pour pertes attendues s’élèvent à 303 MMAD. Nous avons considéré que l’appréciation du risque de crédit et l’évaluation des dépréciations et provisions constituaient un point clé de l’audit, compte tenu (i) de l’importance du montant de ces actifs dans les comptes du Groupe CIH (ii) et du fait que ces éléments font appel au jugement et aux estimations de la direction, en particulier pour les financements accordés aux entreprises dans les secteurs économiques les plus sensibles. Réponse d’audit Nous avons pris connaissance du dispositif de contrôle interne du Groupe Crédit Immobilier et Hôtelier et testé les contrôles clés relatifs à l’appréciation du risque de crédit et à l’évaluation des pertes attendues. Nous avons concentré nos travaux sur les encours et/ou portefeuilles de prêts à la clientèle les plus significatifs et notamment sur les financements accordés aux entreprises dans des secteurs sensibles. Sur les aspects de dépréciation, nos travaux d’audit ont notamment consisté à :

- Etudier la conformité à la norme IFRS 9 Instruments financiers des principes mis en œuvre par le groupe ;

- Prendre connaissance du dispositif de gouvernance et des contrôles clés mis en place au niveau du groupe ;

- Conduire des tests sur une sélection de modèles mis en œuvre par le groupe ; - Analyser les principaux paramètres et règles retenus par le Groupe Crédit Immobilier et Hôtelier

pour la classification des encours au 31 décembre 2020 (buckets 1, 2 et 3) ; - Tester le calcul des pertes attendues sur une sélection de crédits en buckets 1 et 2 ; - Tester les principales hypothèses retenues pour l’estimation de dépréciations relatives à des

crédits classés en bucket 3.

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Responsabilités de la direction et des responsables de la gouvernance pour les états financiers consolidés La direction est responsable de l'établissement et de la présentation fidèle de ces états financiers consolidés, conformément aux Normes Internationales d’Information Financière (IFRS). Cette responsabilité comprend la conception, la mise en place et le suivi d'un contrôle interne relatif à l'établissement et la présentation des états financiers consolidés ne comportant pas d'anomalie significative, ainsi que la détermination d'estimations comptables raisonnables au regard des circonstances. Lors de la préparation des états financiers consolidés, c’est à la direction qu’il incombe d’évaluer la capacité du groupe à poursuivre son exploitation, de communiquer, le cas échéant, les questions relatives à la continuité de l’exploitation et d’appliquer le principe comptable de continuité d’exploitation, sauf si la direction a l’intention de liquider le groupe ou de cesser son activité ou si aucune autre solution réaliste ne s’offre à elle. Il incombe aux responsables de la gouvernance de surveiller le processus d’information financière du groupe. Responsabilités de l’auditeur pour l’audit des états financiers consolidés Nos objectifs sont d’obtenir l’assurance raisonnable que les états financiers consolidés pris dans leur ensemble sont exempts d’anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs et de délivrer un rapport de l’auditeur contenant notre opinion. L’assurance raisonnable correspond à un niveau élevé d’assurance, qui ne garantit toutefois pas qu’un audit réalisé conformément aux normes professionnelles permettra toujours de détecter toute anomalie significative qui pourrait exister. Les anomalies peuvent résulter de fraudes ou d’erreurs et elles sont considérées comme significatives lorsqu’il est raisonnable de s’attendre à ce que, individuellement ou collectivement, elles puissent influer sur les décisions économiques que les utilisateurs des états financiers consolidés prennent en se fondant sur ceux-ci. Dans le cadre d’un audit réalisé conformément aux normes de la profession au Maroc, nous exerçons notre jugement professionnel et faisons preuve d’esprit critique tout au long de cet audit. En outre : ▪ nous identifions et évaluons les risques que les états financiers consolidés comportent des

anomalies significatives, que celles-ci résultent de fraudes ou d’erreurs, concevons et mettons en œuvre des procédures d’audit en réponse à ces risques, et réunissons des éléments probants suffisants et appropriés pour fonder notre opinion. Le risque de non-détection d’une anomalie significative résultant d’une fraude est plus élevé que celui d’une anomalie significative résultant d’une erreur, car la fraude peut impliquer la collusion, la falsification, les omissions volontaires, les fausses déclarations ou le contournement du contrôle interne ;

▪ nous acquérons une compréhension des éléments du contrôle interne pertinents pour l’audit afin

de concevoir des procédures d’audit appropriées aux circonstances, et non dans le but d’exprimer une opinion sur l’efficacité du contrôle interne du groupe;

▪ nous apprécions le caractère approprié des méthodes comptables retenues et le caractère

raisonnable des estimations comptables faites par la direction, de même que des informations y afférentes fournies par cette dernière ;

▪ nous concluons quant au caractère approprié de l’utilisation par la direction du principe comptable de continuité d’exploitation et, selon les éléments probants obtenus, quant à l’existence ou non d’une incertitude significative liée à des événements ou situations susceptibles de jeter un doute important sur la capacité du groupe à poursuivre son exploitation. Si nous concluons à l’existence d’une incertitude significative, nous sommes tenus d’attirer l’attention des lecteurs de notre rapport sur les informations fournies dans les états de synthèse au sujet de cette incertitude ou, si ces informations ne sont pas adéquates, d’exprimer une opinion modifiée. Nos conclusions s’appuient

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ACTIF IFRS

BILAN CONSOLIDE

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Valeurs en caisse, Banques centrales, Trésor public, CCP 2.247.453 2.573.522Actifs financiers à la juste valeur par résultat 8.268.513 8.174.486Actifs financiers détenus à des fins de transaction 6.955.731 6.890.821Autres actifs financiers à la juste valeur par résultat 1.312.782 1.283.665Instruments dérivés de couverture - -Actifs financiers à la juste valeur par capitaux propres 696.314 446.593Instruments de dette à la JV par capitaux propres recyclables 201.988 37.123Instruments de KP à la JV par capitaux propres non recyclables 494.326 409.470Titres au coût amorti 3.796.436 936.103Prêts et créances sur les établissements de crédit et assimilés,au coût amorti 3.926.548 3.195.065Prêts et créances sur la clientèle, au coût amorti 62.983.367 53.097.311Ecart de réévaluation actif des portefeuilles couverts en taux - -Placements des activités d'assurance - -Actifs d'impôt exigible 269.063 275.934Actifs d'impôt différé 445.015 164.544Comptes de régularisation et autres actifs 2.370.571 1.966.277Actifs non courants destinés à être cédés - -Participations dans les entreprises mise en équivalence 462.357 460.754Immeubles de placement 1.253.245 1.260.107Immobilisations corporelles 2.155.605 2.070.588Immobilisations incorporelles 392.445 213.567Ecart d'acquisition 299.428 299.428TOTAL ACTIF 89.566.358 75.134.280

Comptes consolidésPASSIF IFRS

BILAN CONSOLIDE

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Banques centrales, trésor public, service des chèques postaux - -Passifs financiers à la juste valeur par résultat - -Passifs financiers détenus à des fins de transactions - -Passifs financiers à la juste valeur par résultat sur option - -Instruments dérivés de couverture - -Dettes envers les établissements de crédit et assimilés 12.278.279 7.229.961Dettes envers la clientèle 53.769.117 44.579.283Titres de créance émis 10.175.730 9.743.163Ecart de réévaluation passif des portefeuilles couverts en taux - -Passifs d'impôt exigible 331.469 290.803Passifs d'impôts différés 237.897 140.828Compte de régularisation et autres passifs 3.117.905 3.528.791Dettes liées aux actifs non courants destinés à être cédés - -Provisions techniques des contrats d'assurance - -Provisions pour risques et charges 510.452 438.019Subventions et Fonds assimilés - -Dettes subordonnées et fonds spéciaux de garantie 3.721.265 3.695.908Capitaux propres 5.424.245 5.487.522Capital et réserves liées 2.832.474 2.832.474Réserves consolidées 2.493.693 2.254.349Réserves consolidées - Part du groupe 1.945.508 1.858.320Réserves consolidées - Part des minoritaires 548.185 396.029Gains et pertes comptabilisés directement en capitaux propres 53.381 -78Gains et pertes comptabilisés directementen capitaux propres - Part du groupe 53.381 -78Gains et pertes comptabilisés directementen capitaux propres - Part des minoritaires - -Résultat net de l'exercice 44.698 400.778Résultat net de l'exercice - Part du groupe 80.655 426.382Résultat net de l'exercice - Part des minoritaires -35.957 -25.604TOTAL PASSIF 89.566.358 75.134.280

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COMPTE DE PRODUITS ET CHARGES IFRS CONSOLIDES

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Intérêts, rémunérations et produits assimilés 3.100.195 2.798.267Intérêts, rémunérations et charges assimilés -1.237.121 1.863.074MARGE D'INTERETS 1.863.074 1.632.218Commissions (produits) 345.413 348.983Commissions (charges) - 142.988 - 12.865MARGE SUR COMMISSIONS 202.425 336.117Gains ou pertes nets résultants des couvertures de position nette - -Gains ou pertes nets sur instruments financiers à la justevaleur par résultat 552.730 436.730 Gains ou pertes nets sur actifs/passifs de transaction 214.871 177.176 Gains ou pertes nets sur autres actifs/passifs à la juste valeur par résultat 337.859 259.554Gains ou pertes nets des instruments financiers à la justevaleur par capitaux propres 16.527 2.206 Gains ou pertes nets sur instruments de dettes comptabilisés en capitaux propres recyclables 14.613 956 Rémunération des instruments de capitaux propres comptabilisés en capitaux propres non recyclables (dividendes) 1.914 1.250Gains ou pertes nets des instruments financiersdisponibles à la vente - -Gains ou pertes nets résultants de la décomptabilisationd'actifs financiers au coût amorti - -Gains ou pertes nets résultants du reclassement d'actifsfinanciers au coût amorti en actifs financiers à la JVR - -Gains ou pertes nets résultants du reclassement d'actifs financiersà la JV par KP en actifs financiers à la JVR - -Produits nets des activités d'assurance - -Produits des autres activités 324.146 914.189Charges des autres activités -199.230 -819.597PRODUIT NET BANCAIRE 2.759.674 2.501.863Charges générales d'exploitation -1.533.581 -1.394.828Dotations aux amortissements et aux dépréciations desimmobilisations incorporelles et corporelles -162.303 -165.335RESULTAT BRUT D'EXPLOITATION 1.063.790 941.701Coût du risque de crédit -996.600 -249.930RESULTAT D'EXPLOITATION 67.190 691.771Quote-part du résultat net des entreprises associéeset des coentreprises mises en équivalence -1.645 6.226Gains ou pertes nets sur autres actifs 46.573 36.258Variations de valeurs des écarts d'acquisition - -RESULTAT AVANT IMPOTS 112.118 734.255Impôts sur les bénéfices -67.420 -333.477Résultat net des d'impôts des activités arrêtéesou en cours de cession - -RESULTAT NET 44.698 400.778Résultats Minoritaires -35.957 -25.604RESULTAT NET PART DU GROUPE 80.655 426.382RÉSULTAT PAR ACTION (EN DIRHAM) 2,8 15,1RÉSULTAT DILUÉ PAR ACTION (EN DIRHAM) 2,8 15,1

31/12/2020 31/12/2019

Résultat avant impôts 112.117 734.255+/- dotations nettes aux amortissements des immobilisationscorporelles et incorporelles 233.039 768.485+/- dotations nettes pour dépréciation des actifs financiers 860.269 215.150+/- dotations nettes aux provisions 96.918 (2.694)+/- quote-part de résultat liée aux sociétés mises en équivalence 1.645 (6.226)+/- perte nette/(gain net) des activités d’investissement (25.329) (15.790)+/- autres mouvements (12.016) (23.704)Total des éléments non monétaires inclus dans le résultat netavant impôts et des autres ajustements 1.154.526 935.221+/- flux liés aux opérations avec les établissementsde crédit et assimilés 3.839.746 (240.267)+/- flux liés aux opérations avec la clientèle (979.739) 723.172+/- flux liés aux autres opérations affectant des actifsou passifs financiers (2.647.703) (977.233)+/- flux liés aux autres opérations affectant des actifsou passifs non financiers (319.602) 861.213Impôts (311.648) (285.644)Diminution/(augmentation) nette des actifs et des passifsprovenant des activités opérationnelles (418.946) 81.240Flux net de trésorerie généré par l’activité opérationnelle 847.697 1.750.716+/- flux liés aux actifs financiers et aux participations (22.460) (9.644)+/- flux liés aux immobilisations corporelles et incorporelles (925.938) (1.001.988)Flux de trésorerie nets provenant des activités d'investissement (948.398) (1.011.633)+/- flux de trésorerie provenant ou à destination des actionnaires (242.964) 101.913+/- autres flux de trésorerie nets provenantdes activités de financement 25.356 48.645Flux de trésorerie nets provenant des activités de financement (217.607) 150.558Effet de la variation de reclassemnt et changementde méthode sur la trésorerie (4.057)Augmentation/(diminution) nette de la trésorerieet des équivalents de trésorerie (318.308) 885.585COMPOSITION DE LA TRESORERIETrésorerie et équivalents de trésorerie à l’ouverture 2.565.349 1.679.764Caisse, banques centrales, ccp (actif & passif) 2.573.522 1.548.102Comptes (actif & passif) et prêts / emprunts à vue auprésdes établissement de crédit (8.174) 131.662Trésorerie et équivalents de trésorerie à la clôture 2.247.041 2.565.349Caisse, banques centrales, ccp (actif & passif) 2.247.453 2.573.522Comptes (actif & passif) et prêts / emprunts à vue auprésdes établissement de crédit (412) (8.174)Variation de la trésorerie nette (318.308) 885.585

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CAPITAUX PROPRES

Capitaux propres au : 2019.décembre 2.832.474 - - 2.461.335 -78 5.293.730 372.798 5.666.528

Autres changements de méthodescomptables et corrections d'erreurs - - - -136.763 - -136.763 0 -136.763

Autres mouvements - - - -39.870 - -39.870 -2.373 -42.243

Capitaux propres corrigés : 2019.décembre 2.832.474 - - 2.284.702 -78 5.117.097 370.425 5.487.522

Opérations sur capital - - - - - - 180.000 180.000

Paiements fondés sur des actions - - - - - - - -

Opérations sur actions propres - - - - - - - -

Dividendes - - - -396.542 - -396.542 -26.421 -422.963

Resultat de l'exercice - - - 80.655 - 80.655 -35.957 44.698

Immobilisations corporelles et incorporelles :réévaluations et cessions - - - - - - - -

Instruments financiers : variations de justevaleur et transfert en résultat - - - - 53.459 53.459 - 53.459

Ecarts de conversion : variationset transferts en résultat - - - - - - - -

Gains ou pertes latents ou différés - - - - 53.459 53.459 - 53.459

Variation de périmètre - - - 372 - 372 0 372

Capitaux propres au : 2020.décembre 2.832.474 - - 1.969.187 53.381 4.855.041 488.047 5.343.087

Autres changements de méthodescomptables et corrections d'erreurs - - - - - - - -

Autres mouvements - - - 56.977 - 56.977 24.181 81.158

Capitaux propres corrigés : 2020.décembre 2.832.474 - - 2.026.164 53.381 4.912.018 512.228 5.424.245

Totalcapitauxpropres

Intérêtsminoritaires

Capitauxproprespart dugroupe

Gainset pertes

comptabilisésdirectementen capitaux

propres

Réserveset résultatsconsolidés

Actionspropres

Réservesliés auCapital

Capital

PARTICIPATION DANS LES SOCIETES MISES EN EQUIVALENCE

MAROC LEASING 462.187 -4.984 11.989.232 46.972 -3.151Maghreb Titrisation 2.614 -929 11.283 8.045 -334AJARINVEST -2.445 4.599 13.651 18.225 1.840PARTICIPATIONS DANS LES SOCIETESMISES EN EQUIVALENCE 462.357 -1.314 12.014.167 73.242 -1.645

Quote partdans lerésultat

Produit desactivités

ordinairesTotal bilanRésultat

Valeur demise en

équivalence

CIH Banques et activités financières 100% 100% Société mèreCIH COURTAGE Assurances 100% 100% Intégration globaleCIH PATRIMMO Immobilier 100% 100% Intégration globaleLANACASH Services de paiement 100% 100% Intégration globaleMAGHREB TITRISATION Activités financières 35,93% 35,93% Mise en équivalence MAROC LEASING Activités financières 34,01% 34,01% Mise en équivalence SOFAC Activités financières 66,30% 66,30% Intégration globaleSOFASSUR Assurances 66,30% 66,30% Intégration globaleSOFAC STRUCTURED FINANCE Activités financières 66,30% 66,30% Intégration globaleTIVOLI Tourisme 89,36% 89,36% Intégration globaleCREDITLOG 3 Activités financières N/A N/A Intégration globale CREDITLOG 4 Activités financières N/A N/A Intégration globaleMNIA BANK Banques et activités financières 40% 100% Intégration globaleRHOSN ENNAKHIL Promotion immobilière et touristique 80% 80% Intégration globaleSANGHO Promotion immobilière et touristique 100% 100% Intégration globaleAJARINVEST activités financières 40% 40% Mise en équivalence

31-déc-20Méthode de consolidationDénomination sociale Secteur d’activité

% intérêts % contrôle

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Indicateurs sociaux

Catégorie Référentiel Indicateur 2018 2019 2020

Effectif total 1 927 2 044 2 083

Effectif par branche d’activité Réseau 1 354 1 459 1 463

Siège 573 585 620

Effectif par ancienneté AMMC ≤ 10 ans 1 007 1 059 1 101

11 - 20 ans 137 235 259

21 - 30 ans 734 702 637

≥ 30 ans 49 48 86

Catégorie Référentiel Indicateur 2018 2019 2020

nature de contrat de

travail

CDI CDD Anapec CDI CDD Anapec CDI CDD Anapec

Total 1 796 11 120 1 892 1 151 2 026 1 56

GRI 102-8AMMC

Par genre

Femmes 686 3 45 730 - 64 812 1 20

Hommes 1 110 8 75 1 162 1 87 1 214 - 36

GRI102-8

Par région

CASA 1 037 5 52 1 084 1 55 1 153 - 20

CENTRE 214 3 16 224 - 23 240 - 12

NORD 101 - 6 110 - 10 116 1 3

ORIENTAL 88 - 6 93 - 14 100 - 2

SAISS 123 - 8 131 - 13 137 - 9

SUD 131 1 14 139 - 12 148 - 5

SOUSS 102 2 18 111 - 24 132 - 5

catégorie

Cadres responsables Cadres Gradés Cadres

responsables Cadres Gradés Cadres responsables Cadres Gradés

AMMC

Total 50 1 350 527 50 1 434 560 56 1 467 560

Femmes 9 567 158 11 609 174 15 634 184

Hommes 41 783 369 39 825 386 41 833 376

Recrutements 2 172 115 1 193 87 2 112 35

Démissions - 71 14 2 81 26 2 65 7

Licenciements - 1 2 1 3 4 - 2 1

1/ Effectif de CIH BANK

Catégorie Référentiel Indicateur 2018 2019 2020

Dialogue socialAMMC

Nombre de représentants du personnel titulaires (et suppléants) 40 (39) 40 (39) 40 (39)

Nombre de jours de grève - - -

Nombre de litiges sociaux 1 4 2

Collectifs - - -

Individuels 1 4 2

GRI 102-41 Employés couverts par des accords de négociation collective - - 2025

Santé et sécurité AMMC Nombre d'accidents de travail 30 39 28

Formation AMMC

formation 782 946 1112

Part du budget de formation par rapport à la masse salariale 2,24 % 2,61 % 2,91 %

Part du budget formation consommé par rapport à la masse salariale réelle

2,27 % 2,44 % 2,55 %

Catégorie Référentiel Indicateur 2018 2019 2020

Employés ayant

d’une revue de

performance et d’évolution

de carrière au cours de la période

par genre et catégorie

Cadres responsables Cadres Gradés Cadres

responsables Cadres Gradés Cadres responsables Cadres Gradés

GRI 404-3

Total 35 961 345 40 1 226 434 44 1 305 474

Femmes 7 396 99 8 504 117 9 550 142

Hommes 28 565 246 32 722 317 35 755 332

2/ Autres indicateurs sociaux

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Code GRI FR - Nom du standard Partie du rapport ESG Pages Omissions et motifsou commmentaires

Chapitre durapport ESG

ELEMENTS GENERAUX D’INFORMATIONPROFIL DE L’ORGANISATION102-1 Nom de l’organisation Présentation de 8 - 9 CIH BANK102-2 Activités, marques, produits Présentation de Une banque créatrice de 12 - 13 et services CIH BANK valeur durable 102-3 Lieu géographique du siège 4ème de couverture102-4 Lieu géographique des sites Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 d’activité par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité102-5 Capital et forme juridique Présentation de Une banque historique 10 CIH BANK 102-6 Marchés desservis Présentation de Une banque créatrice 12 - 13 CIH BANK de valeur durable102-7 Taille de l’organisation Présentation de CIH BANK en chiffres CIH BANK Une banque créatrice de 10 - 13 valeur durable D. Assurer 33 des relations clients bienveillantes et de qualité 102-8 Informations concernant les Chapitre 6 A. Le profil humain 62 - 63 employés et les autres Tables d’indicateurs sociaux 76 travailleur102-9 Chaîne d’approvisionnement Présentation de Une banque créatrice de 12 - 13 CIH BANK valeur durable102-10 Modifications significatives de Pas de modifications l’organisation et de sa chaîne significatives en 2020 d’approvisionnement102-11 Principe de précaution ou Chapitre 3 C. Assurer la gratuité des 31 approche préventive Chapitre 5 services de base et facturer le 55 - 57 r ajoutée juste prix des services à valeu en toute transparence D. Anticiper et gérer les risques et les crises systémique102-12 Initiatives externes102-13 Adhésion à des associationsSTRATEGIE102-14 Déclaration du décideur le plus Mot du Président 6 haut placéETHIQUE ET INTEGRITE102-16 Valeurs, principes, normes et Présentation de Une banque créatrice de valeur 12 règles de conduite CIH BANK durable B. Respecter l’éthique 50-53 Chapitre 5 des affaires et la déontologieGOUVERNANCE102-18 Structure de gouvernance Présentation de Un dispositif de 14-16 CIH gouvernance aboutiIMPLICATION DES PARTIES PRENANTES102-40 Liste des groupes de parties Notre démarche Dialogue avec les parties 20 prenantes de responsabilité prenantes102-41 Accords de négociation Chapitre 6 B. Assurer le bien-être et la 65 collective santé des collaborateurs102-42 Identification et sélection des Notre démarche Dialogue avec les parties 20 parties prenantes de responsabilité prenantes102-43 Approche de l’implication des Notre démarche Dialogue avec les parties 20 parties prenantes de responsabilité prenantes 78 Annexes A propos de ce rapport102-44 Enjeux et préoccupations Notre démarche Etude de matérialité 21 majeurs soulevés de responsabilitéPRATIQUES DE REPORTING102-45 Entités incluses dans les états Annexes A propos de ce rapport 78 financiers consolidés 102-46 Définition du contenu Annexes A propos de ce rapport 78 du rapport et des périmètres Notre démarche Etude de matérialité 21 - 23 de l’enjeu de responsabilité102-47 Liste des enjeux pertinents Notre démarche Stratégie RSE et contribution 24 de responsabilité aux objectifs de développement durable (ODD)102-48 Réaffirmation des informations Non applicable102-49 Modifications relatives Enjeux redéfinis en au reporting 2020102-50 Période de reporting Annexes A propos de ce rapport 78102-51 Date du rapport le plus récent 2020102-52 Cycle de reporting Annexes A propos de ce rapport 78102-53 Point de contact pour les Annexes A propos de ce rapport 78 questions relatives au rapport102-54 Déclarations de reporting en Annexes A propos de ce rapport 78 conformité avec les normes GRI102-55 Index du contenu GRI Annexes Index du contenu GRI 80 - 82102-56 Vérification externe AucuneAPPROCHE MANAGERIALE103-1 Explication de l’enjeu pertinent L’ensemble du rapport Certaines informations et de son périmètre n’ont pu être communiquées car indisponibles ou confidentielles103-2 L’approche managériale et ses composantes103-3 Évaluation de l’approche managérialeELEMENTS SPECIFIQUES LIES AUX ENJEUX MATERIELS203/ Impacts économiques indirects203-1 Investissements dans les Chapitre 4 B. Soutenir la culture, la santé 40 - 41 infrastructures et mécénat et le développement social des communautés204/ Lutte contre la corruption205-3 Cas avérés de corruption et Chapitre 5 B. Respecter l’éthique des Informations non mesures prises affaires et la déontologie disponibles403/ Santé et sécurité au travail403-1 Système de management de Chapitre 6 B. Assurer le bien-être et la 65 la santé et de la sécurité au santé des collaborateurs travail404/ Formation et éducation404-3 Pourcentage d’employés Chapitre 6 C. Développer les 69 bénéficiant de revues de collaborateurs et leurs carrières performance et d’évolution de carrière417/ Commercialisation et étiquettage417-3 Cas de non-conformité Informations non concernant la communication disponibles marketing418/ Confidentialité des données clients418-1 Plaintes fondées relatives à Informations non l’atteinte à la confidentialité disponibles des données des clients et aux pertes de données des clientsSupplément sectoriel financeFS 7 Valeur monétaire des produits Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 et services à bénéfice social par la digitalisation, l’accessibilité et la proximitéFS 8 Valeur monétaire des produits Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 à bénéfice environnemental et l’adaptation au changement climatiqueFS 13 Points d’accès dans les zones Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 - 29 peu habitées ou par la digitalisation, économiquement dé l’accessibilité et la proximité savantagéesFS 14 Initiatives pour améliorer Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 31 - 32 l’accès aux services financiers par la digitalisation, pour les populations l’accessibilité et la proximité désavantagées C. Assurer la gratuité des services de base et facturer le juste prix des services à valeur ajoutée en toute transparence

Index GRI

Code GRI FR - Nom du standard Partie du rapport ESG Pages Omissions et motifsou commmentaires

Chapitre durapport ESG

ELEMENTS GENERAUX D’INFORMATIONPROFIL DE L’ORGANISATION102-1 Nom de l’organisation Présentation de 8 - 9 CIH BANK102-2 Activités, marques, produits Présentation de Une banque créatrice de 12 - 13 et services CIH BANK valeur durable 102-3 Lieu géographique du siège 4ème de couverture102-4 Lieu géographique des sites Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 d’activité par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité102-5 Capital et forme juridique Présentation de Une banque historique 10 CIH BANK 102-6 Marchés desservis Présentation de Une banque créatrice 12 - 13 CIH BANK de valeur durable102-7 Taille de l’organisation Présentation de CIH BANK en chiffres CIH BANK Une banque créatrice de 10 - 13 valeur durable D. Assurer 33 des relations clients bienveillantes et de qualité 102-8 Informations concernant les Chapitre 6 A. Le profil humain 62 - 63 employés et les autres Tables d’indicateurs sociaux 76 travailleur102-9 Chaîne d’approvisionnement Présentation de Une banque créatrice de 12 - 13 CIH BANK valeur durable102-10 Modifications significatives de Pas de modifications l’organisation et de sa chaîne significatives en 2020 d’approvisionnement102-11 Principe de précaution ou Chapitre 3 C. Assurer la gratuité des 31 approche préventive Chapitre 5 services de base et facturer le 55 - 57 r ajoutée juste prix des services à valeu en toute transparence D. Anticiper et gérer les risques et les crises systémique102-12 Initiatives externes102-13 Adhésion à des associationsSTRATEGIE102-14 Déclaration du décideur le plus Mot du Président 6 haut placéETHIQUE ET INTEGRITE102-16 Valeurs, principes, normes et Présentation de Une banque créatrice de valeur 12 règles de conduite CIH BANK durable B. Respecter l’éthique 50-53 Chapitre 5 des affaires et la déontologieGOUVERNANCE102-18 Structure de gouvernance Présentation de Un dispositif de 14-16 CIH gouvernance aboutiIMPLICATION DES PARTIES PRENANTES102-40 Liste des groupes de parties Notre démarche Dialogue avec les parties 20 prenantes de responsabilité prenantes102-41 Accords de négociation Chapitre 6 B. Assurer le bien-être et la 65 collective santé des collaborateurs102-42 Identification et sélection des Notre démarche Dialogue avec les parties 20 parties prenantes de responsabilité prenantes102-43 Approche de l’implication des Notre démarche Dialogue avec les parties 20 parties prenantes de responsabilité prenantes 78 Annexes A propos de ce rapport102-44 Enjeux et préoccupations Notre démarche Etude de matérialité 21 majeurs soulevés de responsabilitéPRATIQUES DE REPORTING102-45 Entités incluses dans les états Annexes A propos de ce rapport 78 financiers consolidés 102-46 Définition du contenu Annexes A propos de ce rapport 78 du rapport et des périmètres Notre démarche Etude de matérialité 21 - 23 de l’enjeu de responsabilité102-47 Liste des enjeux pertinents Notre démarche Stratégie RSE et contribution 24 de responsabilité aux objectifs de développement durable (ODD)102-48 Réaffirmation des informations Non applicable102-49 Modifications relatives Enjeux redéfinis en au reporting 2020102-50 Période de reporting Annexes A propos de ce rapport 78102-51 Date du rapport le plus récent 2020102-52 Cycle de reporting Annexes A propos de ce rapport 78102-53 Point de contact pour les Annexes A propos de ce rapport 78 questions relatives au rapport102-54 Déclarations de reporting en Annexes A propos de ce rapport 78 conformité avec les normes GRI102-55 Index du contenu GRI Annexes Index du contenu GRI 80 - 82102-56 Vérification externe AucuneAPPROCHE MANAGERIALE103-1 Explication de l’enjeu pertinent L’ensemble du rapport Certaines informations et de son périmètre n’ont pu être communiquées car indisponibles ou confidentielles103-2 L’approche managériale et ses composantes103-3 Évaluation de l’approche managérialeELEMENTS SPECIFIQUES LIES AUX ENJEUX MATERIELS203/ Impacts économiques indirects203-1 Investissements dans les Chapitre 4 B. Soutenir la culture, la santé 40 - 41 infrastructures et mécénat et le développement social des communautés204/ Lutte contre la corruption205-3 Cas avérés de corruption et Chapitre 5 B. Respecter l’éthique des Informations non mesures prises affaires et la déontologie disponibles403/ Santé et sécurité au travail403-1 Système de management de Chapitre 6 B. Assurer le bien-être et la 65 la santé et de la sécurité au santé des collaborateurs travail404/ Formation et éducation404-3 Pourcentage d’employés Chapitre 6 C. Développer les 69 bénéficiant de revues de collaborateurs et leurs carrières performance et d’évolution de carrière417/ Commercialisation et étiquettage417-3 Cas de non-conformité Informations non concernant la communication disponibles marketing418/ Confidentialité des données clients418-1 Plaintes fondées relatives à Informations non l’atteinte à la confidentialité disponibles des données des clients et aux pertes de données des clientsSupplément sectoriel financeFS 7 Valeur monétaire des produits Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 et services à bénéfice social par la digitalisation, l’accessibilité et la proximitéFS 8 Valeur monétaire des produits Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 à bénéfice environnemental et l’adaptation au changement climatiqueFS 13 Points d’accès dans les zones Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 - 29 peu habitées ou par la digitalisation, économiquement dé l’accessibilité et la proximité savantagéesFS 14 Initiatives pour améliorer Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 31 - 32 l’accès aux services financiers par la digitalisation, pour les populations l’accessibilité et la proximité désavantagées C. Assurer la gratuité des services de base et facturer le juste prix des services à valeur ajoutée en toute transparence

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Code GRI FR - Nom du standard Partie du rapport ESG Pages Omissions et motifsou commmentaires

Chapitre durapport ESG

ELEMENTS GENERAUX D’INFORMATIONPROFIL DE L’ORGANISATION102-1 Nom de l’organisation Présentation de 8 - 9 CIH BANK102-2 Activités, marques, produits Présentation de Une banque créatrice de 12 - 13 et services CIH BANK valeur durable 102-3 Lieu géographique du siège 4ème de couverture102-4 Lieu géographique des sites Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 d’activité par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité102-5 Capital et forme juridique Présentation de Une banque historique 10 CIH BANK 102-6 Marchés desservis Présentation de Une banque créatrice 12 - 13 CIH BANK de valeur durable102-7 Taille de l’organisation Présentation de CIH BANK en chiffres CIH BANK Une banque créatrice de 10 - 13 valeur durable D. Assurer 33 des relations clients bienveillantes et de qualité 102-8 Informations concernant les Chapitre 6 A. Le profil humain 62 - 63 employés et les autres Tables d’indicateurs sociaux 76 travailleur102-9 Chaîne d’approvisionnement Présentation de Une banque créatrice de 12 - 13 CIH BANK valeur durable102-10 Modifications significatives de Pas de modifications l’organisation et de sa chaîne significatives en 2020 d’approvisionnement102-11 Principe de précaution ou Chapitre 3 C. Assurer la gratuité des 31 approche préventive Chapitre 5 services de base et facturer le 55 - 57 r ajoutée juste prix des services à valeu en toute transparence D. Anticiper et gérer les risques et les crises systémique102-12 Initiatives externes102-13 Adhésion à des associationsSTRATEGIE102-14 Déclaration du décideur le plus Mot du Président 6 haut placéETHIQUE ET INTEGRITE102-16 Valeurs, principes, normes et Présentation de Une banque créatrice de valeur 12 règles de conduite CIH BANK durable B. Respecter l’éthique 50-53 Chapitre 5 des affaires et la déontologieGOUVERNANCE102-18 Structure de gouvernance Présentation de Un dispositif de 14-16 CIH gouvernance aboutiIMPLICATION DES PARTIES PRENANTES102-40 Liste des groupes de parties Notre démarche Dialogue avec les parties 20 prenantes de responsabilité prenantes102-41 Accords de négociation Chapitre 6 B. Assurer le bien-être et la 65 collective santé des collaborateurs102-42 Identification et sélection des Notre démarche Dialogue avec les parties 20 parties prenantes de responsabilité prenantes102-43 Approche de l’implication des Notre démarche Dialogue avec les parties 20 parties prenantes de responsabilité prenantes 78 Annexes A propos de ce rapport102-44 Enjeux et préoccupations Notre démarche Etude de matérialité 21 majeurs soulevés de responsabilitéPRATIQUES DE REPORTING102-45 Entités incluses dans les états Annexes A propos de ce rapport 78 financiers consolidés 102-46 Définition du contenu Annexes A propos de ce rapport 78 du rapport et des périmètres Notre démarche Etude de matérialité 21 - 23 de l’enjeu de responsabilité102-47 Liste des enjeux pertinents Notre démarche Stratégie RSE et contribution 24 de responsabilité aux objectifs de développement durable (ODD)102-48 Réaffirmation des informations Non applicable102-49 Modifications relatives Enjeux redéfinis en au reporting 2020102-50 Période de reporting Annexes A propos de ce rapport 78102-51 Date du rapport le plus récent 2020102-52 Cycle de reporting Annexes A propos de ce rapport 78102-53 Point de contact pour les Annexes A propos de ce rapport 78 questions relatives au rapport102-54 Déclarations de reporting en Annexes A propos de ce rapport 78 conformité avec les normes GRI102-55 Index du contenu GRI Annexes Index du contenu GRI 80 - 82102-56 Vérification externe AucuneAPPROCHE MANAGERIALE103-1 Explication de l’enjeu pertinent L’ensemble du rapport Certaines informations et de son périmètre n’ont pu être communiquées car indisponibles ou confidentielles103-2 L’approche managériale et ses composantes103-3 Évaluation de l’approche managérialeELEMENTS SPECIFIQUES LIES AUX ENJEUX MATERIELS203/ Impacts économiques indirects203-1 Investissements dans les Chapitre 4 B. Soutenir la culture, la santé 40 - 41 infrastructures et mécénat et le développement social des communautés204/ Lutte contre la corruption205-3 Cas avérés de corruption et Chapitre 5 B. Respecter l’éthique des Informations non mesures prises affaires et la déontologie disponibles403/ Santé et sécurité au travail403-1 Système de management de Chapitre 6 B. Assurer le bien-être et la 65 la santé et de la sécurité au santé des collaborateurs travail404/ Formation et éducation404-3 Pourcentage d’employés Chapitre 6 C. Développer les 69 bénéficiant de revues de collaborateurs et leurs carrières performance et d’évolution de carrière417/ Commercialisation et étiquettage417-3 Cas de non-conformité Informations non concernant la communication disponibles marketing418/ Confidentialité des données clients418-1 Plaintes fondées relatives à Informations non l’atteinte à la confidentialité disponibles des données des clients et aux pertes de données des clientsSupplément sectoriel financeFS 7 Valeur monétaire des produits Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 et services à bénéfice social par la digitalisation, l’accessibilité et la proximitéFS 8 Valeur monétaire des produits Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 à bénéfice environnemental et l’adaptation au changement climatiqueFS 13 Points d’accès dans les zones Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 28 - 29 peu habitées ou par la digitalisation, économiquement dé l’accessibilité et la proximité savantagéesFS 14 Initiatives pour améliorer Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion bancaire 31 - 32 l’accès aux services financiers par la digitalisation, pour les populations l’accessibilité et la proximité désavantagées C. Assurer la gratuité des services de base et facturer le juste prix des services à valeur ajoutée en toute transparence

Informations requises Chapitre du rapport ESG Partie du rapport ESG Pages

I. ELEMENTS GENERAUXDécrire le profil de la société et son groupe, sa stratégie en matière de Présentation de CIH BANK Une banque historique 10 - 13responsabilité sociétale et environnementale, ainsi que les référentiels CIH BANK en chiffrespour l’élaboration du rapport, le cas échéant. adoptésUne banque créatrice de valeurDécrire le périmètre du reporting ESG et les entités du groupe pour Annexes Respecter l’éthique 78les informations sont fournies, en justifiant, le cas échéant les écarts des affaires avec le périmètre de consolidation de l’émetteur. et la déontologieInsérer une analyse de matérialité des différents aspects ESG. Notre démarche Améliorer les processus 21 - 23Cette partie devrait expliquer l’analyse sous-tendant le choix de de responsabilité internes par le digitall’émetteur par rapport aux axes ESG considérés comme pertinents et présentés dans le rapport ESG.Présenter, le cas échéant, les seuils de matérialité adoptés.Insertion d’une note méthodologique décrivant le processus Annexes Anticiper et gérer 78d’identification de collecte de traitement et de compilation les risques et les d’informations extra financières ainsi que les limites attachées crises systémiquesà cette méthodologie. Les indicateurs quantitatifs ainsi que les méthodes de calcul retenues doivent être clairement définis et précisés.Insérer, le cas échéant, l’attestation du vérificateur externe qui a revu les informations ESG contenues dans le rapport.Insérer, le cas échéant, des explications relatives aux parties du référentiel qui ne sont pas adoptées par l’émetteur (Complain or explain)II. ELEMENTS SPECIFIQUES1. Informations environnementalesPrésenter l’ensemble des activités ayant un impact sur l’environnement Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42(telles que les activités polluantes) et l’adaptation au changement climatiqueDécrire la politique de l’émetteur en matière d’environnement, Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43notamment les mesures prises pour limiter les impacts et l’adaptation au environnementaux de ses activités et les normes et objectifs fixés changement climatiqueen la matièreDécrire tout litige ou poursuite, relatifs des aux problématiques d’ordre Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 43environnemental, dont l’émetteur fait l’objet et l’adaptation au changement climatiqueIndication des actions et mesures mises en place pour évaluer Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43et minimiser les impacts environnementaux de l’activité et l’adaptation au changement climatiqueIndication sur les mesures de gestion et d’élimination des déchets Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 43 et l’adaptation au changement climatiqueIndication sur les consommations d’eau, d’énergie et de matière Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43premières ainsi que les mesures mises en place pour l’optimisation et l’adaptation au de ces consommations changement climatique2. Informations socialesPréciser les grandes lignes de la politique de gestion des ressourceshumaines, notamment en matière de :Recrutement Chapitre 6 C. Développer les 69 collaborateurs et leurs carrièresRémunération Chapitre 6 D. Garantir une 72 rémunération équitable corrélée à la performance réelleGestion des carrières Chapitre 6 C. Développer les 70 collaborateurs et leurs carrièresFormation (y compris le nombre de salariés ayant bénéficié d’une Chapitre 6 C. Développer les 71formation pendant la période par rapport à l’effectif global, ainsi que collaborateurs et leurs le budget de carrièresMesures mises en place pour l’emploi et l’insertion des personnes Chapitre 6 A. Le profil humain 64handicapées Mesures mises pour l’égalité entre les femmes et les hommes Chapitre 6 A. Le profil humain 63Fournir l’effectif de l’émetteur sur les trois derniers exercices, en indiquant :La répartition par branche d’activité A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 62 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par nature de contrat de travail (CDI, CDD, Interim…) A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 62 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par catégorie (direction, cadre, employés.), déclinée Tables d’indicateurs C. Financer l’atténuation 76par genre sociaux et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition globale par genre A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 63 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par ancienneté A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 64 et l’adaptation au changement climatiqueIndication de tout schéma d’intéressement et de participation Chapitre 6 D. Garantir une 72du personnel en précisant la date, la nature, les principales modalités rémunération équitable de ces contrats ainsi que les sommes affectées à ce titre pour chacune corrélée à la performance des trois dernières années réelleFournir les indicateurs suivant sur les trois derniers exercices :Nombre de représentants du personnel Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67 et la santé des collaborateurs Nombre de jours de grève par exercice Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67 et la santé des collaborateursNombre d›accidents de travail par exercice Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 66 et la santé des collaborateursNombre de licenciements par exercice (par catégorie) Annexes Tables d’indicateurs 76 sociaux Nombre de démissions par exercice (par catégorie) Annexes Tables d’indicateurs 76 sociaux Nombre de recrutements par exercice (par catégorie) Chapitre 6 C. Développer les 69 collaborateurs et leurs carrièresNombre et nature des litiges sociaux (collectifs ou individuels) Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67par exercice et la santé des collaborateurs3. GouvernanceComposition de l’organe de gouvernanceMembres exécutifs et non exécutifs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiMembres indépendants Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-15 gouvernance aboutiCritères retenus pour la qualification d’administrateurs indépendants Présentation de CIH BANK Un dispositif de 15 gouvernance aboutiDates de nomination des membres de l’organe de gouvernance Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14et date d’expiration de leur mandat gouvernance aboutiFonctions au sein de l’instance de gouvernance, représentation Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14des parties prenantes gouvernance aboutiLa parité, et les règles suivies en la matière Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiNombre de mandats par administrateurs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiExistence des comités spécialisés et leurs compositions respectives Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-16 gouvernanceaboutiAssiduités aux séances du conseil (nombre de réunions du conseil Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-16durant la période, taux de présence effective de chaque administrateur) gouvernance aboutiRémunération des administrateurs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 17 gouvernance aboutiRémunération des dirigeants (enveloppe globale, stock-option par, Présentation de CIH BANK Un dispositif de 17dirigeant avantage en nature) gouvernance aboutiRelation avec les actionnaires : Information communiquées Démarche de responsabilité Un dispositif de 20aux actionnaires gouvernance aboutiProcessus d’évaluation de la performance de l’instance de Présentation de CIH BANK Un dispositif de 16gouvernance par rapport aux thèmes économiques, environnementaux gouvernance aboutiet sociaux Ethique, déontologie et prévention de la corruptionActions engagées pour prévenir la corruption Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 52 des affaires et la déontologieMesures prises en réponse à des incidents de corruption Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 52 des affaires et la déontologie4. Informations sur les parties prenantesImpact économique et social de l’activité de la société sur la populations Présentation de CIH BANK Une banque créatrice 13riveraines ou locales et développement régional : création d’emplois, Chapitre 3 de valeur durableinvestissement dans les domaines de la santé, de la culture, l’éducation A. Faciliter l’inclusion 28-29 par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité Chapitre 4 B. Soutenir la culture, 40-41 la santé et le développement social des communautésImpact des investissements en matière d’infrastructures et de Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion 28 - 29services publics bancaire par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité Chapitre 4 B. Soutenir la culture, 40 - 41 la santé et le développement social des communautés C. Financer l’atténuation 44-45 et l’adaptation au changement climatiqueActions correctives mises en place au sein des activités comprenant Chapitre 3 D. Assurer des relations 33des impacts négatifs significatifs potentiels ou avérés sur les clients bienveillantes communautés locales et de qualitéConditions de dialogue avec les parties prenantes Démarche Dialogue avec les parties 20 de responsabilité prenantesPolitiques et critères de sélection des parties prenantes (clients, Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 53fournisseurs, partenaires…) des affaires et la déontologie5. AutresLes objectifs et les engagements de l’émetteur en matière Démarche Stratégie RSE 24de dé marche RSE de responsabilité sociétale et contribution aux objectifs de développement durable (ODD)Les réalisations en la matière sur les trois derniers exercices L’ensemble du rapport

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Informations extraites de la circulaire AMMC n°3/19du 20 Février 2020 relative aux opérations et informations financières

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Informations requises Chapitre du rapport ESG Partie du rapport ESG Pages

I. ELEMENTS GENERAUXDécrire le profil de la société et son groupe, sa stratégie en matière de Présentation de CIH BANK Une banque historique 10 - 13responsabilité sociétale et environnementale, ainsi que les référentiels CIH BANK en chiffrespour l’élaboration du rapport, le cas échéant. adoptésUne banque créatrice de valeurDécrire le périmètre du reporting ESG et les entités du groupe pour Annexes Respecter l’éthique 78les informations sont fournies, en justifiant, le cas échéant les écarts des affaires avec le périmètre de consolidation de l’émetteur. et la déontologieInsérer une analyse de matérialité des différents aspects ESG. Notre démarche Améliorer les processus 21 - 23Cette partie devrait expliquer l’analyse sous-tendant le choix de de responsabilité internes par le digitall’émetteur par rapport aux axes ESG considérés comme pertinents et présentés dans le rapport ESG.Présenter, le cas échéant, les seuils de matérialité adoptés.Insertion d’une note méthodologique décrivant le processus Annexes Anticiper et gérer 78d’identification de collecte de traitement et de compilation les risques et les d’informations extra financières ainsi que les limites attachées crises systémiquesà cette méthodologie. Les indicateurs quantitatifs ainsi que les méthodes de calcul retenues doivent être clairement définis et précisés.Insérer, le cas échéant, l’attestation du vérificateur externe qui a revu les informations ESG contenues dans le rapport.Insérer, le cas échéant, des explications relatives aux parties du référentiel qui ne sont pas adoptées par l’émetteur (Complain or explain)II. ELEMENTS SPECIFIQUES1. Informations environnementalesPrésenter l’ensemble des activités ayant un impact sur l’environnement Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42(telles que les activités polluantes) et l’adaptation au changement climatiqueDécrire la politique de l’émetteur en matière d’environnement, Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43notamment les mesures prises pour limiter les impacts et l’adaptation au environnementaux de ses activités et les normes et objectifs fixés changement climatiqueen la matièreDécrire tout litige ou poursuite, relatifs des aux problématiques d’ordre Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 43environnemental, dont l’émetteur fait l’objet et l’adaptation au changement climatiqueIndication des actions et mesures mises en place pour évaluer Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43et minimiser les impacts environnementaux de l’activité et l’adaptation au changement climatiqueIndication sur les mesures de gestion et d’élimination des déchets Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 43 et l’adaptation au changement climatiqueIndication sur les consommations d’eau, d’énergie et de matière Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43premières ainsi que les mesures mises en place pour l’optimisation et l’adaptation au de ces consommations changement climatique2. Informations socialesPréciser les grandes lignes de la politique de gestion des ressourceshumaines, notamment en matière de :Recrutement Chapitre 6 C. Développer les 69 collaborateurs et leurs carrièresRémunération Chapitre 6 D. Garantir une 72 rémunération équitable corrélée à la performance réelleGestion des carrières Chapitre 6 C. Développer les 70 collaborateurs et leurs carrièresFormation (y compris le nombre de salariés ayant bénéficié d’une Chapitre 6 C. Développer les 71formation pendant la période par rapport à l’effectif global, ainsi que collaborateurs et leurs le budget de carrièresMesures mises en place pour l’emploi et l’insertion des personnes Chapitre 6 A. Le profil humain 64handicapées Mesures mises pour l’égalité entre les femmes et les hommes Chapitre 6 A. Le profil humain 63Fournir l’effectif de l’émetteur sur les trois derniers exercices, en indiquant :La répartition par branche d’activité A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 62 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par nature de contrat de travail (CDI, CDD, Interim…) A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 62 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par catégorie (direction, cadre, employés.), déclinée Tables d’indicateurs C. Financer l’atténuation 76par genre sociaux et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition globale par genre A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 63 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par ancienneté A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 64 et l’adaptation au changement climatiqueIndication de tout schéma d’intéressement et de participation Chapitre 6 D. Garantir une 72du personnel en précisant la date, la nature, les principales modalités rémunération équitable de ces contrats ainsi que les sommes affectées à ce titre pour chacune corrélée à la performance des trois dernières années réelleFournir les indicateurs suivant sur les trois derniers exercices :Nombre de représentants du personnel Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67 et la santé des collaborateurs Nombre de jours de grève par exercice Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67 et la santé des collaborateursNombre d›accidents de travail par exercice Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 66 et la santé des collaborateursNombre de licenciements par exercice (par catégorie) Annexes Tables d’indicateurs 76 sociaux Nombre de démissions par exercice (par catégorie) Annexes Tables d’indicateurs 76 sociaux Nombre de recrutements par exercice (par catégorie) Chapitre 6 C. Développer les 69 collaborateurs et leurs carrièresNombre et nature des litiges sociaux (collectifs ou individuels) Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67par exercice et la santé des collaborateurs3. GouvernanceComposition de l’organe de gouvernanceMembres exécutifs et non exécutifs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiMembres indépendants Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-15 gouvernance aboutiCritères retenus pour la qualification d’administrateurs indépendants Présentation de CIH BANK Un dispositif de 15 gouvernance aboutiDates de nomination des membres de l’organe de gouvernance Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14et date d’expiration de leur mandat gouvernance aboutiFonctions au sein de l’instance de gouvernance, représentation Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14des parties prenantes gouvernance aboutiLa parité, et les règles suivies en la matière Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiNombre de mandats par administrateurs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiExistence des comités spécialisés et leurs compositions respectives Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-16 gouvernanceaboutiAssiduités aux séances du conseil (nombre de réunions du conseil Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-16durant la période, taux de présence effective de chaque administrateur) gouvernance aboutiRémunération des administrateurs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 17 gouvernance aboutiRémunération des dirigeants (enveloppe globale, stock-option par, Présentation de CIH BANK Un dispositif de 17dirigeant avantage en nature) gouvernance aboutiRelation avec les actionnaires : Information communiquées Démarche de responsabilité Un dispositif de 20aux actionnaires gouvernance aboutiProcessus d’évaluation de la performance de l’instance de Présentation de CIH BANK Un dispositif de 16gouvernance par rapport aux thèmes économiques, environnementaux gouvernance aboutiet sociaux Ethique, déontologie et prévention de la corruptionActions engagées pour prévenir la corruption Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 52 des affaires et la déontologieMesures prises en réponse à des incidents de corruption Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 52 des affaires et la déontologie4. Informations sur les parties prenantesImpact économique et social de l’activité de la société sur la populations Présentation de CIH BANK Une banque créatrice 13riveraines ou locales et développement régional : création d’emplois, Chapitre 3 de valeur durableinvestissement dans les domaines de la santé, de la culture, l’éducation A. Faciliter l’inclusion 28-29 par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité Chapitre 4 B. Soutenir la culture, 40-41 la santé et le développement social des communautésImpact des investissements en matière d’infrastructures et de Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion 28 - 29services publics bancaire par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité Chapitre 4 B. Soutenir la culture, 40 - 41 la santé et le développement social des communautés C. Financer l’atténuation 44-45 et l’adaptation au changement climatiqueActions correctives mises en place au sein des activités comprenant Chapitre 3 D. Assurer des relations 33des impacts négatifs significatifs potentiels ou avérés sur les clients bienveillantes communautés locales et de qualitéConditions de dialogue avec les parties prenantes Démarche Dialogue avec les parties 20 de responsabilité prenantesPolitiques et critères de sélection des parties prenantes (clients, Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 53fournisseurs, partenaires…) des affaires et la déontologie5. AutresLes objectifs et les engagements de l’émetteur en matière Démarche Stratégie RSE 24de dé marche RSE de responsabilité sociétale et contribution aux objectifs de développement durable (ODD)Les réalisations en la matière sur les trois derniers exercices L’ensemble du rapport

Informations requises Chapitre du rapport ESG Partie du rapport ESG Pages

I. ELEMENTS GENERAUXDécrire le profil de la société et son groupe, sa stratégie en matière de Présentation de CIH BANK Une banque historique 10 - 13responsabilité sociétale et environnementale, ainsi que les référentiels CIH BANK en chiffrespour l’élaboration du rapport, le cas échéant. adoptésUne banque créatrice de valeurDécrire le périmètre du reporting ESG et les entités du groupe pour Annexes Respecter l’éthique 78les informations sont fournies, en justifiant, le cas échéant les écarts des affaires avec le périmètre de consolidation de l’émetteur. et la déontologieInsérer une analyse de matérialité des différents aspects ESG. Notre démarche Améliorer les processus 21 - 23Cette partie devrait expliquer l’analyse sous-tendant le choix de de responsabilité internes par le digitall’émetteur par rapport aux axes ESG considérés comme pertinents et présentés dans le rapport ESG.Présenter, le cas échéant, les seuils de matérialité adoptés.Insertion d’une note méthodologique décrivant le processus Annexes Anticiper et gérer 78d’identification de collecte de traitement et de compilation les risques et les d’informations extra financières ainsi que les limites attachées crises systémiquesà cette méthodologie. Les indicateurs quantitatifs ainsi que les méthodes de calcul retenues doivent être clairement définis et précisés.Insérer, le cas échéant, l’attestation du vérificateur externe qui a revu les informations ESG contenues dans le rapport.Insérer, le cas échéant, des explications relatives aux parties du référentiel qui ne sont pas adoptées par l’émetteur (Complain or explain)II. ELEMENTS SPECIFIQUES1. Informations environnementalesPrésenter l’ensemble des activités ayant un impact sur l’environnement Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42(telles que les activités polluantes) et l’adaptation au changement climatiqueDécrire la politique de l’émetteur en matière d’environnement, Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43notamment les mesures prises pour limiter les impacts et l’adaptation au environnementaux de ses activités et les normes et objectifs fixés changement climatiqueen la matièreDécrire tout litige ou poursuite, relatifs des aux problématiques d’ordre Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 43environnemental, dont l’émetteur fait l’objet et l’adaptation au changement climatiqueIndication des actions et mesures mises en place pour évaluer Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43et minimiser les impacts environnementaux de l’activité et l’adaptation au changement climatiqueIndication sur les mesures de gestion et d’élimination des déchets Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 43 et l’adaptation au changement climatiqueIndication sur les consommations d’eau, d’énergie et de matière Chapitre 4 C. Financer l’atténuation 42 - 43premières ainsi que les mesures mises en place pour l’optimisation et l’adaptation au de ces consommations changement climatique2. Informations socialesPréciser les grandes lignes de la politique de gestion des ressourceshumaines, notamment en matière de :Recrutement Chapitre 6 C. Développer les 69 collaborateurs et leurs carrièresRémunération Chapitre 6 D. Garantir une 72 rémunération équitable corrélée à la performance réelleGestion des carrières Chapitre 6 C. Développer les 70 collaborateurs et leurs carrièresFormation (y compris le nombre de salariés ayant bénéficié d’une Chapitre 6 C. Développer les 71formation pendant la période par rapport à l’effectif global, ainsi que collaborateurs et leurs le budget de carrièresMesures mises en place pour l’emploi et l’insertion des personnes Chapitre 6 A. Le profil humain 64handicapées Mesures mises pour l’égalité entre les femmes et les hommes Chapitre 6 A. Le profil humain 63Fournir l’effectif de l’émetteur sur les trois derniers exercices, en indiquant :La répartition par branche d’activité A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 62 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par nature de contrat de travail (CDI, CDD, Interim…) A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 62 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par catégorie (direction, cadre, employés.), déclinée Tables d’indicateurs C. Financer l’atténuation 76par genre sociaux et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition globale par genre A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 63 et l’adaptation au changement climatiqueLa répartition par ancienneté A. Le profil humain C. Financer l’atténuation 64 et l’adaptation au changement climatiqueIndication de tout schéma d’intéressement et de participation Chapitre 6 D. Garantir une 72du personnel en précisant la date, la nature, les principales modalités rémunération équitable de ces contrats ainsi que les sommes affectées à ce titre pour chacune corrélée à la performance des trois dernières années réelleFournir les indicateurs suivant sur les trois derniers exercices :Nombre de représentants du personnel Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67 et la santé des collaborateurs Nombre de jours de grève par exercice Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67 et la santé des collaborateursNombre d›accidents de travail par exercice Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 66 et la santé des collaborateursNombre de licenciements par exercice (par catégorie) Annexes Tables d’indicateurs 76 sociaux Nombre de démissions par exercice (par catégorie) Annexes Tables d’indicateurs 76 sociaux Nombre de recrutements par exercice (par catégorie) Chapitre 6 C. Développer les 69 collaborateurs et leurs carrièresNombre et nature des litiges sociaux (collectifs ou individuels) Chapitre 6 B. Assurer le bien-être 67par exercice et la santé des collaborateurs3. GouvernanceComposition de l’organe de gouvernanceMembres exécutifs et non exécutifs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiMembres indépendants Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-15 gouvernance aboutiCritères retenus pour la qualification d’administrateurs indépendants Présentation de CIH BANK Un dispositif de 15 gouvernance aboutiDates de nomination des membres de l’organe de gouvernance Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14et date d’expiration de leur mandat gouvernance aboutiFonctions au sein de l’instance de gouvernance, représentation Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14des parties prenantes gouvernance aboutiLa parité, et les règles suivies en la matière Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiNombre de mandats par administrateurs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14 gouvernance aboutiExistence des comités spécialisés et leurs compositions respectives Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-16 gouvernanceaboutiAssiduités aux séances du conseil (nombre de réunions du conseil Présentation de CIH BANK Un dispositif de 14-16durant la période, taux de présence effective de chaque administrateur) gouvernance aboutiRémunération des administrateurs Présentation de CIH BANK Un dispositif de 17 gouvernance aboutiRémunération des dirigeants (enveloppe globale, stock-option par, Présentation de CIH BANK Un dispositif de 17dirigeant avantage en nature) gouvernance aboutiRelation avec les actionnaires : Information communiquées Démarche de responsabilité Un dispositif de 20aux actionnaires gouvernance aboutiProcessus d’évaluation de la performance de l’instance de Présentation de CIH BANK Un dispositif de 16gouvernance par rapport aux thèmes économiques, environnementaux gouvernance aboutiet sociaux Ethique, déontologie et prévention de la corruptionActions engagées pour prévenir la corruption Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 52 des affaires et la déontologieMesures prises en réponse à des incidents de corruption Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 52 des affaires et la déontologie4. Informations sur les parties prenantesImpact économique et social de l’activité de la société sur la populations Présentation de CIH BANK Une banque créatrice 13riveraines ou locales et développement régional : création d’emplois, Chapitre 3 de valeur durableinvestissement dans les domaines de la santé, de la culture, l’éducation A. Faciliter l’inclusion 28-29 par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité Chapitre 4 B. Soutenir la culture, 40-41 la santé et le développement social des communautésImpact des investissements en matière d’infrastructures et de Chapitre 3 A. Faciliter l’inclusion 28 - 29services publics bancaire par la digitalisation, l’accessibilité et la proximité Chapitre 4 B. Soutenir la culture, 40 - 41 la santé et le développement social des communautés C. Financer l’atténuation 44-45 et l’adaptation au changement climatiqueActions correctives mises en place au sein des activités comprenant Chapitre 3 D. Assurer des relations 33des impacts négatifs significatifs potentiels ou avérés sur les clients bienveillantes communautés locales et de qualitéConditions de dialogue avec les parties prenantes Démarche Dialogue avec les parties 20 de responsabilité prenantesPolitiques et critères de sélection des parties prenantes (clients, Chapitre 5 B. Respecter l’éthique 53fournisseurs, partenaires…) des affaires et la déontologie5. AutresLes objectifs et les engagements de l’émetteur en matière Démarche Stratégie RSE 24de dé marche RSE de responsabilité sociétale et contribution aux objectifs de développement durable (ODD)Les réalisations en la matière sur les trois derniers exercices L’ensemble du rapport

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Rapport financier

Nouvellesouvertures et réseau d’agences

Avec un réseaux qui compte+300 agences

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INTITULÉS AGENCES ADRESSE

CASA AL MASSIRA ANGLE RUES IBNOU YAALA EL IFRANI ETAMINA BINT OUAHBE, CASABLANCA

CASA SAAD EL KHEIR LOTISSEMENT SAAD EL KHEIR, LOT 162,OULFA, CASABLANCA

CASA LA GIRONDE ANGLE RUE D’IFNI ET RUE RABIAA EL ADAOUIA, LA GIRONDE, CASABLANCA

DAR BOUAZZA CENTRE COMMERCIAL MERCATO, ROUTE D’AZEMMOUR, DAR BOUAZZA

FÈS ROUTE FÈS ARRONDISSEMENT AGDAL, LOT N°1 ROUTE IMOUZZER (EN FACE DE CARREFOUR MARKET) D’IMOUZZER

TANGER DRADEB 36, AVENUE IMAM MOUSLIM, QUARTIER DRADEB, TANGER

Oriental24

Saiss32

Nord25

Rabat-Kénitra44

Sous31

Centre Sud34

Casa Est47

Casa Centre33

Casa Sud37

Nouvelles ouvertures en 2020

Numéros du siège social : 05 22 47 91 11 / 05 22 47 90 00Numéro du Centre de Relation Clientèle : 47 47

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Une année sous le signe de la solidarité

RAPPORT ANNUEL

187, Avenue Hassan II - 20019 - CasablancaTél : (+212) 0522 47 90 00 - (+212) 0522 47 91 11

Fax : (+212) 0522 47 90 63www.cihbank.ma

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